吃糖跟大家分享一下美股的盘中数据。呃,美股呢,科技方向依旧是存储零涨。呃,关注吃糖呢,拥有存储的想必也都吃到了不少利润,吃糖这里就不做过多的讲述了。 呃,比较奇怪的是,美股目前谷歌呢,大家都知道它是软件的,甚至还是微率。呃,不明白为什么大 a 涨了这么多,而美股的这个软件并没有太好的这个起色。另外呢,呃,今天 a 股有一只鸡基金叫德邦什么的, 它的估值是有十四个点左右,但在最后更新的时候只有八个点,而原因是因为这个,上周日由于购买的人太多,导致利润被稀释,大家也不必过于担心 啊。这里呢,吃糖提醒大家啊,鸡呢,看好方向之后不要选择太热门的,那样你的利润会被稀释哦。关注吃糖,跟大家分享最新的理财信息。
粉丝824获赞2919

那首先第一个就是算力的这个板块,首先第一个海外算力啊这个板块他一直是考核你的业绩兑现的,然后以及后年的业绩指引的,同时呢也要判断北美互联网大厂他投资强度会不会发生变化。那么在观察这些东西,他就决定了,他里面核心的龙头如果能兑现业绩的话, 他会一直抢下去,抢到我们发现一些产业脉络好像不支持这个状态的时候,他就会发生调整。那么在这种情况之下呢,就需要在这个细分领域再找一些新的环节,就比如说在光里面, 那光交换机会会不会出来,随着镜片的不断迭代啊,又会找到一些新的这个产业链供应链的环节。算力还有另外一条线呢,就是国内的这个线其实今年受最大的扰动因素影响,就是供给的问题两个层面。第一个层面呢是 海外进国内的这种进口芯片,那他的这个供给的供给量到底有多少,决定了这个互联网公司的总盘子有多大。那这个量级呢,其实会导致一个结果,就是互联网公司上休自己全年的资本开支。 那么另外一块呢,就是国内的芯片供给自主可控,这条线就是国内的大金融厂到底能不能造出足够多的这个国产的 gpu 去满足国内互联网公司的推理需求。二四二五年,其实我们国内的这个芯片的产量缺口非常大的。那所以你看现在市场上这么多互联网公司都要投这个钱, 然后包括地方政府要去搞智算,运营商要去搞智算,那到现在为止我们芯片的供给却远远不足需求, 所以在二十六年呢,我们判断这个细分领域,它其实到年底可能持续处于一个芯片仍然供不应求的一个状态。但是二十六年呢?相比二五年的好处是什么呢?我们的这个经营制造能力相比二五年有明显的这个提升。 第二个的话就是出海,最近我们发现一批这个细分领域的农村公司,都纷纷开始给海外的 csp 直接送样,因为我们给北美直接送样的话,这些细分环节它的利润水平是很高的。 第二个的话就是国内的,因为互联网公司他其实有一部分的资本他就是投向海外的,那么他也不会去买海外相对比较贵的供应链,他其实会从国内原有的比较好的稳定的供应商带着他一起出海, 所以这两块呢变成它额外的增量。第三个我们要关注的其实还是要关注一些这个 ai 的 下游啊。如果说从落地的角度,理论上啊,包括北美现在特征来讲,应用偏软的部分是最先落地的,然后眼镜呢,是过程中潜移默化行业慢慢发展的一个状态。 然后机器人呢,可能相对中远期的一个产业特征,这个板块如果要再起来的话,它需要什么?需要放量,放量了以后它带来业绩的成长,那这样的话它就变成一个新的成长曲线了。

永盈信息产业智选是一只 ai 应用机,先不看业绩,先看持仓,一季报开始建仓时,持仓比较分散,有点试水的意思。二季度应用表现一般, 甚至加了东财金融和快手短视频这类。三季度是变化最大的时间点,大幅加码了已经获得批量 ai 订单,能把技术落地的公司, 比如金蝶和顶杰。从经理的自述中,是因为看到了国内弊端,软件已经到了 ai 落地产出的真实临界点,果断将产品的重心全面聚焦到 to be 应用上,从思路上看,应该是问题不大。接下来看市场反应,业绩显示成立以来负十五个点, 北侧达到二十四个点,性价比没法看,仅仅一周开始有所表现,只能说趋势还是有限,太远了,换句话说,或许太过左侧了,想象空间有待打开。