南方半导体基金还能买入吗

半导体又暴涨，大家好，二零二六年半导体行业正迎来先进的扩产与国产替代的双重红利，选对基金才能精准把握机会。先看我推荐的三只基金，风格鲜明，核心基金，第一只永盈半岛产业自选 a， 二零二五年至今收益超百分之六十三，性强，适合做高频率卫星仓位。第二只银华集成电路 a， 方建，主打长期使用，百分之九十四持仓集中半导体龙头，适合稳健型投资。 第三支南方信息创业 a， 覆盖成熟机制消费电子心，换手率适中，能接近成长与波动控制。选购三个关注高风险偏好，想要薄弹性选永追求长期稳健，丁零滑，想平衡收益风险选南方。注意半导体板块波动大，建议分批布局，不要盲目的追高。最后，投资有风险需谨慎，下下见，拜拜！

行业主题基金如果你买对了，赚的钱能让你吹好几年，但是如果你买错了，套你个十年八年也是家常便饭。我为什么不建议咱们普通人去买行业主题类的基金？ 我只问两个问题，第一，请大家跟自己的内心做个对话，认真的问问自己，你有没有能力判断一个行业未来的趋势？第二， 行业主题类的基金经理，如果所在行业不行了，就算他是博士，就算他从业二十年，他有没有能力让一个行业起死回生？大家是否听过一句话，站在风口上，猪都能起飞，但风停了呢？ 我在银行做了十年的投资经理，从来没有闭眼投过行业主题类的基金，因为在银行的风控体制下，风口是留给那些喜欢搏一把的人来赌的，而我们要的是确定性。 我知道这时候肯定有杠精要说了，柴老师，我就看好某个赛道，难道就不能投了吗？好，如果你非要投，我今天就带着大家做个示范，看看一个专业的投资经理是如何做一个行业主题类的基金研究，才敢说自己懂了。 第一个分析方法叫自上而下。咱们就拿现在热度最高的半导体来说，很多人只看到新闻说 ai 爆发，然后就冲了进去啊。当我翻了二零二五年的行业深度报告，才发现事情没有那么简单啊。首先，二零二五年全球 ai 爆发，点燃算力需求， 现在的格局是一超多强英伟达凭借 q 大 生态的护城河和 h b 系列芯片，基本垄断了全球 ai 算力 背后是美国政府确保 ai 技术主导权的战略构想。但与此同时，中国必须要有自己的英伟达，这不是商业选择， 这是产业链安全的底线。数据很诚实，二零二四年，中国半导体自挤率达到百分之二十四，虽然同比增长了四个百分点，但距离自主可控还有巨大空间。在这个逻辑下，国产算力七小龙正式崛起。 我查了一下数据，华为升腾在中国 ai 芯片市场份额达百分之二十三，是本土第一品牌，其他的像韩五 g、 摩尔现成也在加速。 但是聪明的观察者会发现，光看芯片设计是不够的，真正卡脖子的环节在哪里？在更上游。 我在调研中发现，整个产业链最核心的痛点在于设备和材料上。我们看一下这个数据，全球光刻设备主要供应商是阿斯麦，市场份额高达百分之八十二点一， 没有这些设备，你设计出再牛的芯片，你也造不出来。这就是为什么我说投资的逻辑要穿透现在的逻辑主线，其实是国产替代带 来的设备单机价值量抬升，中芯国际、华宏半导体等晶圆厂在扩产，他们需要的不仅是芯片，更是国产化的制造设备。 自上而下的分析说明，我们国家在半导体这个行业中，设备需求是大于芯片开发需求的。所以如果你真的看好这个方向，却又不像我这样能天天盯着几十家公司的财报来看， 那就要找对工具对。比如你想投资半导体行业主题的基金，那就需要第二个分析方法，叫自下而上。 什么叫自下而上？市面上那么多半导体行业主题基金，哪个基金的持仓符合咱们刚才通过自上而下的分析确定的设备优先的方向呢？ 我按照自下而上的方法把市面上的产品筛了一遍，发现亿方达半导体基金这类产品的逻辑有一点这个意思啊。 他的持仓明细中不是什么热买什么的大杂烩，而是非常聚焦。数据显示，他持仓的股票中，半导体设备占比高达百分之六十二点八，半导体材料占了百分之二十三点七， 电子化学品占十二点二，和我的言判基本一致。这意味着什么？意味着他把资金集中在了设备自主可控这个核心矛盾上。 再看他的前十大成分股，像北方华创、中微公司这种设备龙头占比都达到了百分之十四点二左右。 这种工具属性的产品，实际上是帮你把扩展加先进制成加国产替代的产业趋势打包成了一个可以配置的指数化工具。对自上而下的分析，拆解行业重点， 自下而上的分析，选定投资标的，而不是只看到半导体就往里冲。最后我还是要提醒大家，投资界有句老话，你所有的收益都是你认知的变现 行业主题基金波动大，如果你看不懂底层设备替代的逻辑，就不要盲目跟风。但如果你认可国产崛起的长逻辑，这种聚焦设备和材料的工具或许比你去读某一家公司要稳得多。关注我，我是柴有才，我会帮你规避金融产品风险，看透行业的本质。

三十二个，亏了三十二个，今天半导体给我跌蒙了，有色也没能拉回来，三大傻中的 ai 竟然好起来了，这三就不理他们了。还是那句话，半导体只要跌就加，假如明天还大跌，我还加。

兄弟们，我认输了，我清仓出局了，现在来看的话，整体是风险大于机会的吧，从前段时间的趋势也可以看出，所以还是保守估计一点比较好。 昨天波波龙的业绩出来后，今天资金的选择也看出了他的态度，那么好吧，后面芯片半导体可能还有行情，我就暂时不参与了，整体来说，我还是求稳退而求其次，保住利润吧。 这段时间给我最大的感受就是我们的市场充满了博弈，而这个博弈是大于基本面的博弈，也代表了情绪和资金的流向，所以利好与利空往往你很难确定， 所以这个市场对我来说真的是太难了，跟各位老师比，我真的太菜了，我只能保住仅有的利润吧。 第二点就是我的纪律性确实不够强，知行一定要合一。其实前段时间波波龙在横盘的时候，我就能感觉到主力已经把业绩翻烂了，既然在这个位置横盘不选上不选择下， 那么一定有猫腻，其实作为纪律性比较强的话，就应该出了一部分，所以我也不断的反思自己，是自己的仓位太重，杀心太重了，所以反思了自己一把。 希望各位留下的兄弟发财吧，我这边就先撤了，接下来看看情况再选择进还是不进吧。最后祝留下的兄弟们都发财，暴富暴富！

啊，我看了一下这个基金呢，基金更新完了，我看了一下这个收益，确实，呃，绿的比较多，也是意料之内啊，今天从开盘开始这么砸嘛？砸，砸盘。但是呢，意料之外的就是今天 绿的不是那么的多，那么的多，因为主要是我有那个双创，还有个创意板啊，主要是还有那个两个半导体借了我一名，不然的话，今天这绿的真的是没眼看了，没眼看了。所以的话还是挺好的啊，一月份绿了三个交易日，绿了三天可以了，然后的话，这个收益的话真的超乎我的想象。哇，这是多少啊？这是百分之十五个交易日绿了三天可以了，然后的话，这个收益的话真的超乎我的想象。哇，这个收益的话真的超乎我的感。

家人们谁懂啊？当初我满心信赖永盈商业航天，盼着能跟上赛道风口，结果一路阴跌，屡屡落空，实在让人大失所望。还有永盈半导体更是跌的一塌糊涂，时差惨不忍睹， 掏心掏肺的信任全被辜负。现在想想真的后悔，当初这两个大坑真的别碰，谁埋谁踩雷。

商业航天和半导体大家都在挣钱，我能不能进去？商业航天？半导体短期确实能薅羊毛，但千万别被这点甜头勾成冤种，一堆蹭概念的垃圾股，没技术没订单，涨得猛跌得更狠。 这俩赛道风险贼高，航天烧钱没兑现，半导体说凉就凉，你们买这类票是看业绩还是纯跟风？ 那人家这商业航天啊，半导体在基金里面天天挣钱，你怎么说？ 涨得猛是情绪和资金堆出来的，跟很多公司的真实业绩压根不挂钩。商业航天还在烧钱阶段，半导体更是强周期，说凉就凉，现在追高很容易接盘，真想碰就小仓未完。别重仓，记得设止损，千万别当长线舞。

有个好消息是南方亚太我上车了，坏消息是昨天他开始限购了。难道是第二个小白吗？又开始限购，一百块钱一天了。我晕死了，我看评论区的小伙伴在讲， 怎么南方亚太限购了呀，我前天才进去的，就入了两百。我刚刚还去搜了一下南方亚太这只鸡是由哪些组成的，它的重仓股太牛了，都是些耳熟能详的， 比如三星呐，阿里巴巴呀，三菱呐、丰田呐、台机电呐，反正我觉得已经是够震撼我的了。 关键是我前天才上的车，你们都有没有上车这只小鸡啊，我就入了两百，直接限购了。哎，真的是晕死了，我都不知道他会不会是第二个小白。