手机存储为何涨价

最近想换手机的注意了，赶紧入手，别等了。这波涨价超真的不是开玩笑，为什么涨？就是因为内存芯片价格彻底失控了，采购成本比去年涨了百分之八十以上，厂商真扛不住了。最开始是谁带的头，三星直接给苹果报价涨了百分之一百，苹 果竟然一口答应了，这谁还跟你客气？三星自家兄弟想拿点优惠都没拿，只能转头去找美国买内存。 idc 已经发报告了，三月后涨幅要突破百分之三十，各家品牌已经一定三月初全面调价，新机型涨一千起步，大存储版本直接贵两千，最关键的是老机型也要跟着涨，过了这个村就没这个店了，别指望等等党能赢，这波涨价至少要持续到二零二七年。

你以为手机会越来越便宜？你以为厂商们卷生卷死，最后受益的一定是咱消费者？我告诉你，从下个月开始，这个逻辑要反转了。三月份起，国产手机要集体涨价，而且是过去五年来最凶猛、最大规模的一次。 同样配置的手机，今年比去年贵三百到三千块不等，千元机可能直接从货架上消失。更吓人的是，这还不是一锤子买卖，日内的共识是，今年可能一年之内涨好几轮，根本刹不住车。你先别急着骂厂商黑心，这事真不是哪一家不讲武德搞偷袭， 而是整个行业被人拿刀架在脖子上了。今天老马就把手机涨价这事给大家伙掰扯清楚。小米、 oppo、 vivo、 荣耀、一加，你能叫得上名字的国产品牌，几乎全部已经敲定了涨价方案，有的甚至已经把调价通知发到经销商手里了。 三月份是这轮涨价的分水岭，三月之前上市的老款小幅调整，三月之后发布的新品，那涨幅就相当可观了。 三月之后，中国市场新品手机的均价要比去年同档位的机型贵百分之十五到二十五。旗舰机的涨幅更夸张，直接突破百分之三十。 你去年花四千块买的那款手机，今年同档次的新款，起步价可能就奔着五千去了。如果你还想要大存储版本，那再加两千块。老款也在悄悄涨。年初发布的好几款机型，比上一代普遍贵了两百到六百块， 有些终端机型的涨幅直接到了百分之二十。以前咱们说等等党永远不亏，今年这个规律可能要失灵了，你越等越贵，但你知道最惨的是谁吗？不是买旗舰的人，反而是买千元机的朋友。为什么？ 因为存储芯片在千元机里的成本占比特别高，接近整部手机的三成。千元机本来利润就薄的跟纸一样，芯片一涨价，厂商卖一台可能就亏一台， 你说厂商能怎么办？要么涨价，要么干脆不卖了。所以业内预测，今年两百美元以下的低端手机市场份额要缩掉四个多百分点。 入门级机型正在加速退出市场，普通人的手机自由可能是第一个被这轮涨价格掉命的。那手机为什么突然就贵了？厂商们是不是联合起来割韭菜？这个还真不是。这次涨价的根源不在手机厂商，甚至不在手机行业，而是在一个你可能想不到的地方。 ai， 咱们手机里有两样核心零件，内存和存储芯片。你手机能存多少照片？打游戏卡不卡多，任务切换流不流畅，全靠这俩东西。结果今年这俩东西的采购价跟坐了火箭一样往上窜。手机存储芯片的采购成本比去年中期涨了超过百分之八十， 而且还在继续涨，看不到刹车的迹象。更离谱的是，近三个月，手机存储芯片的现货价格累计涨了超过百分之三百。 一块一 t b 的 闪存，去年成本两百多块，今年直接飙到六百多，翻了将近三倍。部分型号的 ddr 五内存涨幅甚至超过了百分之四百五。那芯片为什么突然这么贵？因为供给端被连捅了两刀，第一刀是芯片巨头自己捅的。 全球存储芯片市场基本上被三家公司垄断，三星、海力士镁光，你可以把他们想象成三个包租公，全世界的手机厂商、电脑厂商都得找他们租房子。二零二二年到二零二三年，芯片行业进入低谷，卖不动货。这三个包租公为了止血，狠狠砍了产能， 关了一大批生产线。但工厂不是水龙头，关了想再开没那么快。结果产能还没恢复呢，市场突然就反弹了。第二刀是 ai 补上来的。这两年 ai 爆发式增长，搞大模型训练和推理，需要天亮的高性能内存。 ai 大 厂们一个个出手阔绰得吓人，动辄签五年长约，开口闭口就是几百亿美金的订单。就拿前不久的一个超级项目来说，几家 ai 巨头联手，一口气要拿走未来几年，三星和 s k 海力士每月九十万片的产能， 这相当于吃掉了全球三大存储巨头合计产量的百分之五十七。你品品这个数字，一半多的产量被 ai 一 家就包圆了。三个包租公一看，这新来的土豪租客，说话好听，给钱痛快，一签就是常约，比手机厂商这些老租户强太多了。于是，他们把最好的厂房、 最先进的产线全拿去给 ai 造芯片。为什么？因为 ai 需要的那种高宽带内存利率超过百分之六十，而普通消费级内存的利率才百分之四十。 换你是包租公，你也用脚投票。这么一来，留给手机厂商的产能又少又贵。包租公发话了，就剩这点货，爱买不买，价格翻着往上走，手机品牌根本没有讨价还价的余地。你知道最能说明问题的一件事是什么吗？连苹果都被宰了， 三星给苹果的存储报价直接翻倍，本来是漫天要价等着苹果砍价的，结果苹果为了保供货照单全收了，三星自己都蒙了，我本来只准备涨百分之六十，你倒是还个价啊，连苹果这种压价能力天下第一的公司都认栽了，你说其他厂商还有什么谈判筹码？ 所以这轮涨价的本质是 ai 和普通消费者在争夺同一个工厂的产能，而这场比赛的胜负在开始之前就已经写好了。手机涨价潮就这么来了，所有品牌都在叫苦，但你仔细看，有两家好像跟没事人一样。苹果和华为这事特别值得琢磨。先说苹果， 有人说苹果利润高扛得住，这话只说对了一半。苹果真正的底牌不是利润高，而是他压根就不指望只靠卖手机赚钱。你买一台安卓手机，厂商赚的就是那一笔硬件差价，一锤子买卖。 但你买一台苹果手机，你买的是一张进入苹果游乐场的门票，进去之后下载个 app， 他 要抽成百分之三十存个照片，他让你买云盘听个歌，他让你包月订阅。苹果算的很精，芯片贵了，我硬件少赚点，甚至不赚。先把你留在我的生态里，只要人在，我每年都能舒舒服服的收服务费。 这是一套跟所有安卓厂商完全不同的赚钱逻辑。再说华为，很多人觉得华为用国产芯片拿货便宜。老马，说句实话，全世界芯片都在涨，国产芯片也不可能当白菜卖，研发也是要花大钱的。华为靠的是两手准备， 第一手招牌够硬，华为的高端机本身定价就不低，利润空间足够大，有底气去消化多出来的成本。第二手，家里有粮。这几年华为跟国内的存储厂商深度绑定，别人只能找那几个外国包租公，人家涨价只能干瞪眼。 华为自己有一条备用粮道，虽然不一定多便宜，但至少谈判的时候腰杆子硬，不用完全看别人脸色。反过来看，国产安卓阵营问题就暴露了。 这些年国产手机卷的天昏地暗，卷摄像头卷、屏幕卷、快充卷参数，表面上神仙打架， 实际上呢？绝大多数品牌用的是同一条全球化供应链，利润全靠硬件差价，没有服务生态兜底，上游一涨价，他们唯一能做的就是把成本转嫁给你。 老马，说句不太好听的话，这轮涨价就是一面照妖镜。苹果靠软件服务利润稳住了，华为靠一块硬招牌加一条备用粮道撑住了。而那些只会卷参数拼价格的品牌， 潮水一退，谁在挪泳一目了然。真正的护城河，从来不是发布会 ppt 上谁的内存更大，谁的跑分更高，而是你的钱从哪里赚，你的货从哪里来。 说了这么多宏观分析，最后落到咱老百姓头上，手机还是得用，日子还是得过。老马给你几条实实在在的建议，第一，如果你急着换机，三月前赶紧下手，三月是这轮涨价的分水岭，之前的价格相对温和， 过了这个窗口期，同样的钱能买到的配置就要缩水了。第二，如果不急，就等大促，今年六一八双十一叠加国家以旧换新补贴，多少能抵消一部分涨幅，该薅的羊毛一根都别放过。 第三，别迷信新款，去年的旗舰可能更香。现在有个很有意思的现象，不少精明的消费者进手机店就问有没有前两年的旗舰款，他们算的很清楚，同样的价钱，新款终端机给你的可能是塑料中框和凑数摄像头， 而老旗舰反而是金属机身加真光学变焦，综合体验更好。很多人听完今天这些分析，心里可能就一个感觉， 憋屈，凭什么我买个手机还得看三星、海力士、美光这几家外国公司的脸色？凭什么人家 ai 大 厂一挥手，我们普通老百姓的手机就得跟着涨价？说白了，就是因为在存储芯片这个领域，咱们还没有真正能跟着三巨头掰手腕的力量。但老马要告诉你， 事情正在起变化。你可能不太关注产业新闻，但国内的存储芯片厂商这几年其实一直在拼命追赶长江存储，在闪存领域已经做到了全球第一梯队的技术水平，长兴存储在内存芯片上也在持续突破。这些企业的名字你可能不熟悉，但他们干的事情 关系到你未来买手机、买电脑、买一切电子产品要花多少钱。今天三大巨头敢这么肆无忌惮的涨价，本质上就是因为全球存储市场是一个高度垄断的卖房市场， 买家没有选择。但如果国产存储厂商的产能和技术再上一个台阶，哪怕只是占到全球市场百分之二十到三十的份额，那整个定价逻辑就会被拍桌子，说，你爱卖不卖，我找国产的去。 这不是老马画大饼，这是有历史规律可循的。你还记得液晶面板吗？十几年前，咱们买个电视面板，全靠进口，韩国和日本厂商联手控价，中国企业只能任人宰割。后来，京东方、华星光电这些国产面板厂咬着牙把产量做上来了。 结果怎么样？面板价格一路下跌，中国消费者用上了全世界最便宜的大屏电视，光伏和动力电池也是同样的故事。 每一次国产替代真正跑通的时候，最终受益的都是咱们普通老百姓。存储芯片这条路一定也会走 通。只不过，今天我们正处在黎明前最难熬的那段时间。所以这轮涨价，你可以把它理解成一记响亮的警钟。它告诉我们，光会卷、参数卷价格是不够的。 核心零部件被人卡着脖子，再怎么卷，都是在别人滑好的圈子里打转。我始终相信，一个国家、一个民族，真正的出路是把命脉握在自己手里。我是马红曼，我们下期再见！

不是说好的玩买想折扣吗？怎么现在内存涨价的速度竟然比黄金还快啊？根据二月三号最新消息，受 ai 数据中心大规模吞噬订单的影响啊，全球存储市场陷入了前所未有的动荡。以前咱们买电脑、手机内存都是论机送，现在可以说一句，你的内存是金子做的吧？为什么？因为像 oppona、 谷歌这些大厂 扩建数据中心，抢走了全球百分之七十的高端内存产能，这直接导致了咱买到的 pc 内存价格翻倍，而智能手机的价格预计涨幅也要逼近七个点。而且这波超级牛市可能要持续到二零二八年。现在手机厂商有多卑微？在供应链里，他们有个新外号叫做内存乞丐。为了求三星海力士给点货，采购经理们得去 人家门口排队。毕竟对于芯片厂来说，把芯片卖给英伟达赚的是美金，卖给手机厂赚的是辛苦钱。面对这种情况啊，小米、 oppo、 vivo 已经开始砍单了，不仅要把出货量下调百分之二十左右，还 要含泪给旗舰机涨价。像那种主打性价比的千元神机，还有针对新市场的传音手机。今年的日子最难过，为了省钱，有些厂商甚至要把四 gb 内存的这种古董配置给请回来。以前咱们笑话电脑四 g 内存卡，今年你可能 真的要在手机上见到了。这就好比餐厅里的主厨都被大老板包场去开私宴了，咱们想吃个家常便饭，不仅要排长队，菜价还得翻倍，那大牌厂商就能高枕无忧吗？苹果的法子是保大舍小，为了保住利润，苹果会优先生产最贵的 iphone pro 和 ultra 系列，那么入门的标准版就只能往后排。但怎么说， 如果价格摆在那，内存涨点价不是不能接受，三星最硬气，自己家就是开新现场的，内部协调一下就能稳住阵脚。而华为这一次啊，反而是手里有粮，心中不慌。靠着国产存储供应链的崛起，华为不仅货源相对稳定，甚至啊，还打算通过促销来反向收割市场。那这一场存储危机，表面 看是缺货涨价，深层看其实是数字时代主权的移交，当算力成为了新的硬通货。 ai 带来的改变，正通过这张越来越贵的账单，真实的拍在每个人的生活里。

二零二六年开年最变态的事情啊，非内存涨价莫属。就在前两天啊，手机圈直接放了个大招，多方消息说啊，三月手机将会集体涨价，新品最少也得涨个一千块，内存大的还要涨的更多。这也是国内手机市场发展以来，首次出现全品类、全品牌同步普涨的趋势。而罪魁祸首就是那 前脚手机要涨，后脚电脑内存直接被炒上天价。过去 diy 一个台式机啊，内存条也就是几百块钱一根，但是到了现在啊，单个二百五十六 g 的 内存，之前竟然标价到了四点二万的天价，凑齐一百根，就可以在北京、上海这样的主城区全款买房了。买房了， 很多人都说啊，这都不是内存条了，这是金条！不只是手机、笔记本这些电子产品的日子不好过，汽车行业也没能躲过去。 一月初，李冰雷军公开说过产品压力，他不是原材料，是内存，这是重要的。今年光内存要涨几千块钱，这个汽车的成本我大量不加价肯定做不到。 甚至对于车企来说啊，因为现在每家的研发方向都在向 ai 大 模型透露，内存涨价已经不只是成本压力这么简单了，意味着甚至可能会影响智能化研发的进度。那么问题来了，这轮内存涨价到底什么时候是个头呢？ 哈喽，大家好，这里是电车公社，我是社长胡婷。今天啊，我们就内存涨价的原因开始聊起，看一看到底是谁在操纵着大盘，内存涨价又最终会对我们每一个普通人产生什么样的影响呢？人类未来的命运又会走向什么方向？ 说起这轮内存涨价的源头啊，其实可以追溯到一年之前。二零二五年一月，特朗普在白宫高调的宣布啊，说要搞一个史诗级的大项目，叫做星际之门。 光听名字啊，就不得不以为这不得是一个开虫洞搞空间跳跃的太空项目啊，结果根本和宇宙没有半毛钱关系。这是 open ai、 软银和甲骨文三家巨头联手搞的一个合资 ai 公司，他们的第一个目标啊，就是要在四年里面砸下去五千亿美元，在全球建十个超级 ai 数据中心。 五千亿美元什么概念啊？相当于差不多杰克或者匈牙利这样的欧洲国家一整年的 g d p 的 总和了。马斯克一听啊，第一时间就产生了质疑，他们实际没有这么多的钱。但是特朗普压根就没理马斯克这个茬。 but to announce the largest ai infrastructure project by far in history， so put that name down in your books， cause i think you're going to hear a lot about it in the future。 这项目规模啊，确实非常的夸张，按照 openai 和甲骨文批录的相关的信息来看啊，一旦项目建成，能够顶现在全球 ai 总算力的一点二倍。算力大到已经没有办法用常规的 top 这种单位来去衡量了，而是要看耗电量，至少需要十 g 瓦的电量。 这什么概念啊？相当于十个大型核电站满负荷运转，还得配上大储能冷却系统，纯纯的烧钱又烧电。 不过项目初期啊，麻烦事不少。软银果然像马斯克说的，掏不出来这么多钱，只能疯狂的卖英伟达的股份来凑钱。负责技术的 open ai 呢，和软银在数据中心的选址上也吵个不停，最后呢，直接无视软银，拉着甲骨文就在德州两块地皮啊，直接就开工了。那之后的大半年啊，星际之门彻底没动静了，没有人关注了。 七月份的时候，白宫突然就发布了一百零三条政策行动。最重要的是啊，不仅把中国定成了 ai 领域 头号战略竞争对手，还大幅的简化了数据中心芯片工厂的本土审批流程。有了政策背书啊，星际之门像是打了一记强星际啊，推进的进度直接拉满，尤其是负责落地的 openai， 后续的操作可以说是彻底的疯狂了。 去年九月份开始呢， openai 对 着显卡厂接连狂砸大单，先是跟英伟达签订了预估要买四百到五百万张显卡的采购单啊，又转头跟 amd 签订了预估要买二百四十万张的单子，还说要跟博通联手研发全新的显卡芯片，订单量堪比英伟达， 算下来总采购量直逼上千万张。这些显卡要全部投进星际之门的项目，可面对这超大的订单啊，显卡厂商却愁坏了，造这么多的显卡没有问题啊，但显存供应不上啊，产能提不上去啊。要知道，显存本质上也属于内存的一种，原材料呢，也是内存颗粒， 内存条，还是显卡将模型训练出来之后传输到硬盘存储的必要桥梁。 openai 倒是干脆啊，直接拍板说，上游的事我来搞定，转头就飞到了韩国，和三星和 s k 海力士签订了战略合作。简单来说就是啊，星际之门的内存大单日后就靠二位大哥鼎力相助了， 这一算啊，真是吓一跳，全世界的内存产能加起来都未必可以为保这个星际之门。紧接着呢，三星海力士啊就官宣了，说二零二六年的内存颗粒产量已经全部卖光了，还立刻调整了产量，把重心全部转移到了服务器级别的 h b m 内存上。这也直接导致现在的民用内存条的价格狂， 两家巨头啊，还摊手说，哎，怪我啊，要怪就怪 ai 啊。就连没有直接合作的美光，也因为内存供给了英伟达， md 的 显卡用产能直接就吃光了。那为啥这些行业大佬都要转做 hbm 呢？ 原因很简单啊，他的毛利率高达百分之六十，远比民用的内存的百分之二十到百分之四十还香多了，谁会跟钱过不去呢？这边内存厂商赚麻了，海力士直接就给员工人均六十九万的分红，创了历史新高。 可另一边啊，我们日常用的台式手机、平板汽车上需要的内存条呢，却沦为了 ai 疯狂扩张的牺牲品。按市场规律啊，商品产能紧缺，价格暴涨之后呢，企业早该疯狂扩产赚差价，最后让价格再降下来。但事情离谱就离谱，在不管是三星海力士还是美光， 在扩产的态度上都显得非常的谨慎，甚至有点不可常理。公开信息显示啊，二零二六年内存能扩张上海力士是百分之八点五，算是三家里面最高的了， 三星才百分之四点五。而美光呢，前几天刚宣布要破产，在新加坡只不过是二零二八年才能开始生产，而且也是给 ai 用的高端内存，跟我们消费机的内存啊，没有半毛钱关系。那为啥价格都涨疯了，厂家还不敢破产呢？ 核心其实就是内存扩展太慢，还太贵。见内存产线需要用光刻机，光是下单排队就需要一年半，加上买设备调试产能，爬坡到合格的产能啊，至少需要两到三年。但见一个民用内存产线呢，年产十万片以上，就需要投五十到两百亿美元， 谁都不敢乱砸钱。而且锂电光伏行业的教训啊，其实就在我们眼前，以前价格暴涨的时候，大家疯狂破产，等产线完全建好之后，全都扎堆了市场，供过于求，价格也就直接被打回了白菜价。所以三星说啊，不快速破产是在平衡需求和价格，规避过剩的风险。 但这正是 bug 所在啊，前脚刚说 ai 对 于内存的需求是常态化，后脚又怂了，怕供过于求不敢破产，这不就是左右脑扑薄，自相矛盾吗？而这暴露的正是目前全球内存行业最丑陋的本质，贪婪。 如果从内存市场的整个发展史来看啊，从最早的百家争鸣，到现在的三星、海力士、美光，三巨头垄断百分之九十以上的份额， 整个过程里啊，内存的价格都是在暴跌和暴涨两个极端里面反复横跳的，而且有明显的周期性变化。除了技术和经济对市场需求变化产生的影响之外啊，三星这种巨头的逆势扩展，一般是让内存价格加持波动的罪魁祸首。 一九九五年微软 windows 九五一发布之后呢，彻底改变了 pc 命运，全球掀起了 pc 的 抢购潮，内存价格呢，从几美元飙到了八十多美元一条。但好景不长啊，一九九七年，亚洲金融危机爆发，电子产品需求就快速的萎靡了，之前扩的产量全部都过剩，内存供大于求， 就在其他厂商纷纷减产裁员保命的时候，三星直接就反过来了。一九九六年到一九九九年的这三年里面，他各种贷款砸了十二亿美元， 新建了四座工厂，产能直接从十万片翻到了三十万片。这一波操作下来，就把内存的价格直接干到了成本价以下，从十六美元跌到了四美元，卖一片亏一片。也因此呢，三星每年亏损四个亿的美元作为代价，但他也一直都还在硬扛，但对手扛不住了， 英特尔直接就退出了内存市场， ibm 呢，就把内存卖给了东芝，苟了两年还是没苟住，最后啊，也还是退出了德州仪器啊，也把内存业务卖给了美光，一个个大名鼎鼎的大厂的内存业务啊，硬生生的被熬死了，原本二十多家玩家，最后只剩下了九家。 眼看三星也要撑不住的时候啊，转机来了，进入二十一世纪啊，微软 windows 叉 p 发布，彻底引爆了全球互联网浪潮的崛起，再加上啊，中国加入世贸， w p o， 全球最大的消费市场彻底被打开了， 一波就把冰死的三星给盘活了。接下来的七年里面，全球储存市场翻了三个倍，三星之前亏的钱全部都赚回来了，营收暴涨，内存份额呢，也冲到了百分之二十七，稳坐全球第一。但紧接着又一次黑天鹅事件就爆发了， 二零零八年，全球金融危机来袭，内存市场的需求再度陷入疲软。这一次啊，三星故技重施，把上一年百分之一百一十八的利润全部拿出来破产，进一步加持了产能的过剩。当时两个 g 的 内存条从八百块直接跌到了九十块， 比原材料还便宜。这一轮又熬死了不少玩家，德国齐孟达、日本耳鼻达先后撤出台湾厂商要么整合，要么跑路，最后九家只剩下三家，也就是三星、海力士、美光，占据着超过百分之九十的市场份额，一直维持到了现在。三巨头一算啊，再这么卷下去啊，对谁都不好啊，干脆要不搞一个价格同盟好了， 把毛利率就锁定在百分之六十以上，这样大家就都有钱赚了。为了保证价格同盟的稳定啊，新入行就得交巨额的专利费。 中国长兴存储刚起步啊，哪怕只有百分之五的份额也被赔起诉了，好在靠奇蒙达留下的技术专利啊，才勉强的站稳了脚跟。值得一提的是，这次内存的涨价，长兴算是克制的，不过从技术上来讲，长兴目前只能做民用方向的内存，还造不了 ai 服务器需求的内存。 好在三巨头呢，把能源已经全部转到高利润的 ai 内存，长兴刚好能够抓住这个窗口，巩固民用市场。不过从另一个角度上来看啊，内存三巨头在 ai 需求大涨的情况下，并没有选择大规模的扩展长兴存储，这时候如果贸然破产的话， 也会存在不小的风险啊，毕竟这时候啊，巨头们除了要制造内存短缺焦虑来炒高价格之外啊，有很大的可能是为了防范一个恐怖的系统性危机，也就是 ai 泡沫破裂。 这时候可能有人会问了， ai 浪潮这么火，凭什么说他是泡沫啊？其实 ai 泡沫呢，早就被不少顶级的大佬已经说过了， 连 open ai 的 老板奥特曼都在很多次的访谈里面说过，说 ai 很多部分是有泡沫的，未来两到六年，算力领域必将出现过剩。至于 ai 为什么存在泡沫啊，我从能源、资本和 ai 性能三个维度来跟大家分析一下，你肯定一下就理解了。 首先先来说说能源，之前说的星际之门项目啊，四年要建成十座数据中心，总规模达到十 g 瓦，相当于十座大型核电站的耗电量。 实际上啊，这只是 a f 武器扩张通路上的冰山一角。据国际能源署预测啊，到二零三零年，全球数据中心的年耗电量将达到九百四十五 t 瓦时，占全球电力的百分之三到五，相当于全日本一整年的用电量，比铝和钢铁这些传统的高耗能产业的总和还要多。 其实如果回看人类进化的历程就会发现，不管是哪一次的工业革命，背后的推动力都是对能源的利用。如果假定 ai 是 第三次工业革命的终极答案了，那他疯狂吞能源，训练超级智能的样子，和第一次工业革命的时候烧煤炭推气轮机简直一模一样。这也解释了为什么前段时间美国要对全球石油储量最大的委内瑞拉下手，这本质上啊，有点像是一场打着安全旗号的能源掠夺。 不过，想要让 ai 这个能源巨兽运转起来啊，可一点都不容易。国际能源署发出过警告，说，要是不赶紧升级电力系统啊，全球百分之二十的 ai 数据中心项目都会延期，因为电网系统已经接近承载极限了。美国很多电力设施呢，也都是上个世纪留下来的老古董，根本就顶不住 ai 的 暴力耗能。 但让这些身价逆袭的 ai 大 佬们头疼的是啊，就算是新建电厂，麻烦也没断啊。美国最大的电网运营商就预测过，到二零三零年呢，数据中心的扩张会让全美电费涨百分之八，福清尼亚州这种密集区啊，涨幅可能会冲到百分之二十五。 更关键的是啊，现在电力主要靠火电， ai 一 运转，碳排放根本就躲不开。也就是说啊，不管你沾不沾 ai 的 边，涨价的电费，污染的空气，人人都会被迫买单，谁也逃不掉。所以啊，表面上 ai 是 算力的战争，实际上背后是能源的战争。在资本层面啊，当今的 ai 同样已经走在了钢丝上。 最近几年，不管是汽车还是餐饮娱乐，恨不得都往 ai 上凑。先不说 ai 能不能优化业务啊，只要沾了这两个字啊， 融资就比预期要顺得多。据统计啊，去年全球 ai 领域总支出高达一点五万亿美元，但微软 open ai、 谷歌 mate 四大巨头在 ai 领域的投入啊，就高达三千四百亿美元。这什么概念啊？ 这钱都快赶上德国、法国、英国、意大利、西班牙这五个欧洲国家全年的电商贸易总额，非常夸张的一个数字啊。更夸张的是啊，据硅谷银行统计，全球百分之五十八的风投全都砸进了 ai 领域， 英伟达更是赚疯了。如果把 openai 这些公司比作挖矿的矿工，那英伟达就像是卖铲子的，不管 ai 公司它亏不亏钱，它都是稳赚的，短短几年，市值飙到了五万亿美元， 成为了全球市值最高的企业。它的市值啊，已经比荷兰加、西班牙加、意大利加、阿联酋四个国家加起来的市场总之还要高了。 实际上，不少华尔街的分析师们里面，巨头们的合作方式来举例， openai 找来英伟达买了上千万张显卡，而英伟达呢，转头就投给了 openai 一 千亿美元，他又找来微软去买算力，而微软呢，转头又投了好几百个亿 美元。这不就是纯左脚踩右脚，纯螺旋升天吗？正常产业里面，买家和卖家往往都是互相制约和博弈的，但现在供应方又当投资方，在左手导右手的循环里面，往往就会离真实的需求越来越远了。还有一个最关键的，别忘了算力迭代快的下人。 就拿英伟达二零二六年发布的算力平台来说啊，性能已经比上一代要强了三到五倍，成本还降了十倍。 试想一下，十年之后，旧硬件物理上只折旧了百分之三十，但是被新产品碾压之后呢，就会导致旧产品的实际折旧率近乎归零，投资人手里面的未来机器啊，也就眼睁睁的成了破铜烂铁。而根据麻省理工的一份调查报告来看啊， 在深度调研了三百家部署生城市 ai 的 大模型的公司之后啊，结果非常的惊人，目前居然百分之九十五都还没有赚到钱，还有大部分的公司的项目直接就停滞搁浅了。后来 mit 就 给这种现象起了个绰号，叫做生城市 ai 红勾。更扎心的是啊， 自主开发 ai 的 公司成功率才百分之三十三，三分之二起步就凉了，而那百分之五能够盈利的，几乎都是买外部的方案，而不是自己硬磕。连行业顶流的 open ai， 二零二五年都要亏八十到一百一十五亿美元。 谁也不敢说县级段的 ai 是 稳赚不赔的买卖，哪怕是强入拆的 g p t， 也时不时会给出离谱的答案。 说白了， ai 在 资本市场砸了万亿级的投入，和目前产出的社会收益严重不成正比。 ai 要想真正的实现正向盈利，总得真正的大规模的替代人类岗位。但要烧多少钱才能等到 ai 质变开始赚钱呢？可能很多 ai 公司根本撑不到盈利的那一天，那为啥还有那么多人硬着头皮往里冲呢？ 看看微软二零一九年投 openai 十亿美元的内部邮件就懂了，他们说我们被谷歌吓坏了。当落后于竞争对手的恐惧演变成内驱力的主导，理智就会逐渐的丧失。所有人都在赌啊，赌自己能先摸到 ai 质变的那个基点，哪怕前路模糊，哪怕结局惨淡，也没有人愿意退。 当 ai 泡沫浮出水面，它什么时候会破？破了之后又会有什么后果呢？巧水基金的创始人达里奥，也就是当年成功预测了互联网泡沫的顶级大佬，前段时间直接就警告了，说现在 ai 泡沫已经达到百分之八十的临界点了，剩下百分之二十要么更疯狂， 要么就是崩塌的前兆。不可否认的是啊，就算当年互联网泡沫破了，也没有阻止。后来互联网改变了整个世界的形态，或许现在的 ai 也有泡沫，有一天也会破，也许同样不会改变 ai 对 于人类社会进化的积极影响， 但这次 ai 的 投资规模已经远超当年互联网泡沫的好几个数量级了，也就意味着短期内一旦破裂啊，对全球的影响很可能是一场比当年更严重的灾难。但不幸中的万幸是啊，当年达了放出互联网泡沫破裂警告的时候，指数已经达到百分之百，而现在的百分之八十，也就意味着 泡沫或许还能再维持一段时间，能不能撑住。关键就在于 ai 能不能像咱们所设想的，真的大规模提升人类的生产力。 ai 不 知疲倦，不带情绪，大概率最终真的会让生产力爆炸式增长，影响不亚于前两次工业革命，大部分人有机会从无尽的劳动当中解放出来。只不过啊，天堂和地狱往往也只有一墙之隔， 如果生产力爆炸之后啊，财富全堆在少数的 ai 巨头手里面，他们建高墙，独享资源，被淘汰的人只能忍饥挨饿四处流浪，那就是赛博时代的人间地狱了， ai 也就成了大多数人的终结线。反之啊，如果解放的生产力和财富能够分配给更多的人，人类就能从无尽的劳动当中解放出来，专心的去搞文化搞艺术， 说不定真的会迎来前所未有的繁荣。那么 ai 智慧是否真的会超越人类呢？面对新物种，人类是否真的做好了准备呢？ ai 发展的无数条世界线啊，有繁荣或者衰落，有生存或者毁灭， 我们只希望幸运会再次降临在我们头上。就像当初在茫茫的星海当中，宇宙选择了地球，选择了我们，而这一次啊，人类是时候决定自己的命运了。 好了，这里是电车公社。好了，拜拜。

兄弟们，内存涨价导致的手机涨价这个事情是不存在任何的阴谋论的，最近也是看到了很多这种声音说这个内存涨价都是因为存储芯片厂商刻意的囤货，你不买我不买，他明天就降五百。 其实这个事情大家这么理解可就错了，从去年到现在有一个行业是抑菌突起的，就是 ai 行业，而这个行业对于内存的需求是非常非常高的，那自然原有的内存供应体系能就会出现短缺的情况，那供不应求了，价格自然就涨了，这是一个 很有逻辑，很正常的一个现象。并且呢，从某种意义上来说，如果你用过最近比较火的 cds 二点零，你也能发现这种苗头，最近比较火的这个视频生成的 cds 二点零，它生成的视频我看有的人排队要排上一万分钟，这已经非常离谱了， 侧面也证明着现在的 ai 行业对于内存的需求有多么多么的高，并且这还是一个蓝海产业，这也就代表着一个蓝海产业对于内存的需求，它会导致存储芯片厂商对于内存潜能的供给产生一定小小的偏移。 所以说内存涨价导致手机涨价这一系列的事情是一个特别正常的事情，大家不要把它阴谋论化，不要还是想着啊，这东西你不选我不选，它真的能降，也许它能降，但是你要考虑这个时间周期会是多久呢？ 他不可能是半年就完事，因为产能的提升需要产线的架设，那产线的架设一年能完事吗？半年能完事吗？对吧？所以说大家不要把他过度的给他阴谋论化。

三月十日， oppo 率先官宣部分产品调价，成为头部手机品牌中首家明确涨价的企业，背后是全球存储芯片市场的持续升温。据相关数据显示，截 至二零二六年一月， d r a m n i n d flash 价格创下近十年峰值，主流型号 d d 二四八 g b 颗粒半年涨幅超百分之三百六十九，部分规格芯片半年涨幅 更是突破百分之五百。此次涨价的核心原因的是 ai 服务器算力需求爆发，导致存储芯片供不应求，这一局面预计将贯穿二零二六年。 受此影响，手机物料成本大幅上升，中低端机型存储成本占比已突破百分之四十， 部分千元机甚至失去利润空间。目前，荣耀、小米、 vivo 等品牌均以计划调价，部分中高端机型涨幅可达两千到三千元，行业出货量预计创下十年新低，市场格局加速向中高端集中。

聊聊最近手机涨价这个事，真不是品牌刻意涨价的，最近不管是苹果还是安卓新机，价格呢一路走高，中 风机普遍上调三到五百，旗舰机更是直接上调上千，不少兄弟姐妹说，哇，买不起。其实这背后原因没那么简单。第一点呢， ai 产业带动存储花费大幅上涨， ai 大 模型飞速发展， 存储厂商把大量产能向 ai 服务器倾斜，手机内存闪存价格一路飙升， 十二 gb 内存相公话费直接翻三倍啊，整体支出居高不下，产品定价也跟着水涨船高。第二点，高端化形成行业发展趋势，手机市场竞争愈发愈烈，平价激情，盈利空间十分有限。 各大品牌纷纷布局高端赛道，加码产品配置，深耕研发，打磨技术创新，产品投入持续增加，定价自然也会上调。第三点呢，是供应链与市场环境双重影响，芯片、屏幕、摄像头等核心部件售价上涨， 再加上全球市场环境的变化，品牌方只能增加投入，体现在定价的终端上，只能说高性价比的手机只能越来越少了。哎，以后买手机真的是要精打细算，兄弟姐妹们！

中国手机行业要全面涨价了！今天啊，全网都在聊，从三月起，国内手机啊全面涨价，部分涨幅最高可达两千块。于是乎，有不少博主在喊，别再做等等党了，手机马上要涨价了，再不买就晚了。 听着是不是很焦虑呢？但这里面有一半是焦虑营销，一半真相，千万别被当枪使了。 实话实说啊，手机涨价不是什么空穴来风啊，现在的 ai 疯狂抢储存的产能，这个内存的价格啊，暴涨了，成本压力也是真的上来了， 三月份涨幅可能还会扩大，大存储涨价也是板上钉钉的事了。但是最可恶的是那些啊，不分青红皂白就催我们抓紧买的人，可能根本不是为了你我着想，是在制造恐慌清库存啊。 而且啊，我们还在注意，一种更恶心的套路可能会出现啊，某些人嘴上喊着我们顶住成本压力不涨价，转头偷偷给你去减配，屏幕降级散热给你缩水了，材质给你偷换了，用这个低价当诱饵啊，就是纯纯的无耻割韭菜。 其实啊，手机行业三大阵营，谁真涨价，谁真能扛，这个差距一眼我们就能看清的。第一个，安卓阵营啊，涨价压力是最大的一个，利润薄全靠啊，外购零部件，没有什么供应链的溢价权，成本一涨嘛，更有可能转嫁到消费者头上了。 但凡啊，这其中用了真材实料，涨幅肯定会是更凶的。第二阵营，苹果啊，他有全球最高的溢价权，能够提前锁死供应链的价格，就算行业成本上涨，就算涨价，他的涨幅可能也比安卓阵营小一点点，不会太离谱吧。 最后啊，就是华为的豪门阵营了，他的核心部件自主可控供应链啊，他也是做的自主供应链，有实打实的自主权，更能自己消化这个成本，是所有阵营当中最能扛涨价的这么一个阵营。 三大阵营一分析，你就可以发现，手机涨不涨价从来不是这个厂商良心的问题，而是要看谁更有供应链的话语权，更有自研能力， 更有这个成本控制能力。当然不是啊，不让大家不买手机，而是别被这个焦虑营销啊给带偏了，刚需该买则买嘛，没有必要为了怕涨价而冲动去下单，你说是不是呢？ 我们还是要看清套路再下单的。切记一句话，真正有实力的品牌啊，从来不靠这个涨价去收割用户，那么你觉得三月份过后，谁家是真涨价去收割用户？那么你觉得三月份留下你的答案，我们下回见。

新一轮的涨价潮很可能要来临了，大家春节消费没有发现物价上涨吗？从三月份开始，中国手机行业即将正式迎来全面涨价潮，三月份起的新品最低会涨一千块钱，老款 也即将调价，就在前不久，连麦当劳都在上涨了，薯条已经涨了五毛一份，汉堡涨一块钱一份。过去的几年，这一轮物价下跌的周期在中国要结束了，兄弟姐妹们，我们从二零二六年开始要迎来物价上涨，为什么物价上涨接下来会成为一个既定事实，背后的逻辑和原因是什么呢？ 鑫哥跟大家讲三个核心逻辑。第一，全球是不是都进入大放水阶段？美联储已经降息了，降息之后全世界都在放水，放水之后是不是钱就会贬值？钱贬值是不是物价就会上涨？很多商品价格大家没有发现吗？最近已经开始起飞了，最新的中国的 cpi 数据已经创下二十多个月以来的最高纪录，食品在涨价， 蔬菜在涨价，衣服在涨价，家具在涨价，飞机票和家政服务全部都在涨价，现在除了猪肉价格没有涨，很多的商品已经开始涨价。第二个逻辑，现在原材料价格上涨是非常明确的，随着美元的贬值，以美元计价的大宗商品和原材料的价格 通通都在上涨，比如说最近的铜铝、碳酸锂、白银、有色金属内存等一直都在上涨。这些一定会传到我们的日常生活之中，表现为物价上涨。而只要物价上涨，那么大家手里的货币是不是就会被动的进入到快速贬 值通道？你们没有发现世界最新的商业逻辑已经变了吗？现在铜价、铝价、碳酸锂内存全部上涨，意味着一场史无前例的因为原材料而上涨的 通胀潮已经来临，全球的货币都会进入到贬值通道，你手里的现金将会面临一场史无前例的财富洗 劫，你可能完全没有意识到。鑫哥给大家举个例子，内存涨价，是不是我们的电脑和手机就要上涨？碳酸锂涨价是不是大家买的新能源汽车都要上涨？铜和铝这种原材料上涨，人员价格是不是要上涨？电费是不是要上调？那所有工业生产的电能的成本就会涨价，那么工业品 是不是也要被动的上涨？各位还没有发现吗？一场史无前例的冲击潮已经来临了，原材料上涨越快，物价上涨就会越快，物价上涨越快，大家的货币贬值就会越快，那么大家的财富缩水就会越快。这个逻辑是最主要的逻辑。而第三个逻辑，我们从决策者的角度， 从国内央妈的角度，目标也非常明确，一定要让物价上涨，大家都不消费，国家希望的是涨价拉消费，因为如果物价下跌，大家觉得手里的钱会更值钱，都会留在手上，变成银行的储蓄和存款，都不会去市场消费，这样会导致市场越来越通缩，这根本就不是国家希望看到的。国家现在 已经想到了一招非常绝的，就是通过商品的涨价拉动大家的消费，只要物价拉上去，钱就会贬值， 钱贬值大家就不会放银行，不放银行都会干嘛？都会去消费和投资，从而让经济火起来，走向通胀，解决现在很多的问题。大家注意到最近的一个信号没有？央妈在四季度货币政策执行报告里面有一句话说， 要把促进物价合理回升作为把握货币政策的重要考量。这句话其实就是告诉在座所有人，物，降要算涨，物价 要回升。所以说央妈拉物价已经是名牌，只要推高物价，推动通胀，才能最终拉活经济。各位新哥已经从以上的三个维度分析了二零二六年的物价走势，新哥说的逻辑很硬，数据也很详实。物价上涨对我们普通人 会带来什么影响？这意味着大家的手里的人民币会持续进入贬值通道，非常不利于大家此刻的现金。如果我们普通人还在银行疯狂存钱，那么可能完全没有意识到你是受伤非常严重的那个群体，因为经济周期真的已经变了。还在储蓄的朋友新哥要提醒你们， 如果接下来大水漫灌，外资入场，在叠加国内即将到来的降息通道和周期现金，即将要结束过去三到四年的 保值周期，进入到新一轮的贬值通道，这个对在座所有人影响是巨大的，关乎你的财富啊，现在五年期的大额存单是不是已经下架了？大家没有发现国内的存款和理财收益一天不如一天的吗？完全没有办法看了，现在我们国内的储蓄，在国内根本找不到保值的方法。而且 现在大家也发现一个妙论，越是找不到保值的方法，普通人还只能不得不存在银行，因为你投资其他的东西都可能导致亏损，所以现在我们普通人 只能干一件事，眼睁睁看着手里的现金一天不如一天保值。现在我告诉大家只有一条路，就是出海一部分人民币必须要考虑变成美元资产， 做人民币和美元资产的双配置，这是目前中国的中产和高产家庭未来五年必经的一条路。如果你还没有参与全球多样化配置这个路径，那么我告诉你，你的财富在未来五年 还会持续的失去，大家越早参与全球多样化配置，记住这句话，这是保护我们财富的唯一一条路子，因为中国的经济形势已经变了，周期已经变了，我们普通人很可能会遇到 从来不曾遇到的新周期，大家一定要不断的刷新你的认知，不断的去学习跟上市场的节奏，否则你的财富还会源源不断的像过去一样持续的缩水。

手机厂商马上就要迎来集体涨价时代，不止是新款要涨，老款也要跟着涨价，而且这种情况还会持续很久。但其实不是国产手机飘了，而是真的扛 不住了。根据供应链消息，存储芯片的采购成本涨的比黄金还猛，原因就是因为 ai， ai 服务器对于高端内存的需求太大了，你有多少我就吃多少，大大挤压了存储芯片的产能， ai 红利还没吃到呢，黑利倒是结结实实的吃上了，那涨多久呢？也不知道，有了这台最近卖的特别好的 一加 s 六为例，涨价幅度大概在五百块左右。不止是 s 六啊，一加全系在售机型都会有价格调整，估计也就这几天的事情了。所以说，对于有购机 需求的兄弟们来说，这回真的是早买早享受了，因为晚买折扣也没了。当然也不是一加的事情，不止是一加， oppo 雷总也表示压力很大，相信其他厂商很快也能听到声音，所以赶紧上车吧！

一场前所未有的涨价潮来临，国产手机要准备过苦日子了。二零二六年三月起，中国手机行业迎来了近五年规模最大、覆盖最广的全品牌涨价潮，涉及 oppo、 vivo、 小 米、荣耀等主流品牌， 到底涨了多少呢？根据专业机构的检测，三月之后，中国市场的新机均价会比二零二五年同档位的机型上涨百分之十五到百分之二十五。 说的具体一点，原本两三千的中端机，可能现在要多掏几百块钱，而那些主打高端的旗舰机型，涨幅啊更是离谱，有的甚至直接跳涨了两千到三千元。 你去年花四千能买到的配置，今年可能得准备五千甚至更多。不仅如此，根据小米卢伟兵的预测，这场涨价潮大概率啊是一个长周期，会从二零二五年的第二季度，一直持续到二零二七年底，也就是接近三年的时间。涨价的时间跨度啊，同样也是前所未有。 手机涨价之后，屏幕前的你还会购买手机吗？以及一向这种性价比的国内手机厂商，为啥突然集体把屠刀伸向了消费者的钱包呢？ 首先啊，真不怪国内厂商想涨价，因为这轮涨价的火源根本不在手机行业的内部，而是来自于现在最火的 ai。 大家得知道，手机里面有两个最核心，也是非常占成本的硬件运行内存和储存芯片。 从二零二五年下半年开始，全球 ai 行业大爆发，像 oppo、 ai、 谷歌这些大厂，为了建设数据中心搞算力，需要大量的高性能内存，比如一种叫做高带宽内存的芯片，它的生产及其消耗金元产能， 生产同等容量消耗的金元是普通内存的三倍以上，这个时候像三星、 sk、 海力士这些上有的芯片的三倍以上，这个时候像 ai 用的芯片利润比普通手机芯片高太多了， 于是啊，纷纷把大量的产能切给了 ai。 光是 oppo、 ai 一 家就锁定了三星和海力士，扩产后每月高达九十万片金元的产量，几乎一口气吞掉了全球百分之四十的供给。 这就导致了留给手机行业的普通存储芯片产量啊，又少又贵。物以稀为贵，二零二六年第一季度，预计内存价格同比暴涨了百分之九十，一千五百块钱的内存卡，现在直接飙到了九百多块钱。 在这场全球性的供应链风暴当中，受伤最深的无疑就是我们国产手机，比如说主打性价比的传音，二零二五年利润就直接同比下降了百分之五十四，接近腰斩。内地更是因为内存暴涨，在二月二十七日直接发布公告，暂停了国内手机新产品的字眼硬件项目， 甚至连大厂也开始防御了。有消息称，小米、 oppo、 vivo 已经下调了全年订单量的百分之十五到百分之二十，主攻方向也从走量转为保利润。那为什么会出现这样的情况呢？答案啊，也非常的简单， 相对于欧美和日韩的市场，国产厂商的利润空间啊太薄了。比如说像苹果这样的欧美厂商，毛利率能够达到百分之四十，三星等日韩系厂商也有百分之二十左右。而咱们国产手机长期追求极致的性价比，毛利率通常只有百分之五 到百分之十，当大家都面对相同的内存涨幅的时候，国产手机根本没有多余的利润空间去消化成本。 特别是在中低端市场，因为手机本身便宜，内存成本在整机物料清单里面占比就显得特别的高，甚至逼近百分之三十到百分之三十四，如果不涨价，厂商卖一台就得倒贴一台的钱， 陷入负毛利。再者，国产手机啊，也缺乏像苹果那样强大的服务生态兜底。据传三星内存曾经试探性的给苹果报价涨了百分之百，结果苹果几乎没有还价，直接啊照单全收。为什么苹果有这个底气？因为它的利润高， 苹果的服务业务，也就是咱们常说的苹果税，毛利率啊达到了百分之七十五点三，光靠卖服务就贡献了全公司近一半的利润， 再加上 iphone 的 内存成本只占总成本的百分之八到百分之十，所以哪怕内存价格翻倍，对苹果的影响也很有限，甚至有预测说 iphone 十八的标准版可能还会维持在五千九百九十九元的起售价，靠着不涨价，在二零二六年反向收割市场。 反观咱们国内的厂商，过去一直信奉硬件富力互联网服务赚钱的流量思维，实际收入主要还是靠广告、游戏、云服务等业务。 但是哪怕是服务行业，国内手机厂商也处于生态的低端，像用户刷短视频、扫码支付、看长短剧、听歌看书啊等大头常见的行为所产生的价值和手机厂商啊往往没有太大的关系。 服务生态的收入有限，自然很难补上硬件方面过大的亏损。最后，核心技术和供应链话语权的严重缺失也是硬伤。目前内存市场还是海外巨土啊占主导。面对涨价危机，国产厂商啊根本没有什么有效的溢价手段， 只能够看人脸色。为了在这轮内存涨价潮中活下去，国产厂商啊现在只能够采取一些自救的手段。除了直接涨价，还有一种更隐蔽的方式叫做减配。有的品牌开始偷偷的缩小内存的容量，或者是把成本更高的 t l c 闪存换成廉价的 q l c， 还有的通过拉大高低配的价差，要买大储存的用户啊，多掏钱来补贴入门级的版本。不过这些啊，都是治标不治本， 熬过这轮上游涨价，可能啊，也熬不过下一轮。那么作为普通的消费者，我们该怎么办？首先，三月是一个分水岭， 如果能买到还没有涨价的库存机，动作要快。其次，今年国家有以旧换新的补贴，结合六幺八、双十一等大促，能够抵消一部分的涨幅。 最后，千万不要迷信买新不买旧，在二零二六年这个特殊的节点，去年的旗舰机可能比今年的终端机啊配置更均衡，价格更实在。 到底这波涨价潮啊，暴露出国产手机的一个大软肋，对上游供应链的掌控力啊，依然不足。虽然小米等厂商啊，已经和全球储存计同建立了合作，甚至开始扶持国产储存如长兴、长江储存的替代方案， 但是要想真正实现，不看人脸色，还有很长的路要走。二零二六年的手机市场，注定啊是一场残酷的淘汰赛，这场苦日子啊，可能会持续到二零二七年底，等到储存周期重新回落。在那之前，厂商们得学会如何在涨价的同时留住消费者的心。 那么面对这波涨价潮，你会选择支持国产，还是会因为苹果没涨价而转头阵营？或者干脆做一个坚决的等等党？欢迎在评论区分享你的看法。

万万没想到，二零二六年最好的理财产品不是股票，而是你手里的那台 iphone。 十七，最近你可能发现了，小米、 oppo、 vivo 等等几乎所有主流手机品牌在春节前后，新机起售价普遍上调了两三百元。根据供量链消息，三月之后发布的新品最低涨幅不会低于一千元，最高端机型 甚至要涨两千到三千元，而且是全品牌、全价位、全系列，一个都跑不掉。造成这个结果的幕后黑手，不是手机厂商贪心，也不是什么原材料稀缺，而是现在最火的 ai。 ai 为什么让你的手机变贵啊？手机里最核心的零件有两个，处理器和内存芯片。 处理器是大脑，内存是短期记忆，你同时开了十个 app 补卡靠的就是它。而现在，内存芯片突然多了一个土豪买家， ai 数据中心。简单来说，就是你每次打开 d c 抖包 chgbt 问的一句话，背后的服务器的内存量是普通服务器的八倍以上。 全球 ai 服务器正以每年超过百分之三十的速度暴增，这些服务器吞食的正是和你手机同根同源的存储芯片产。更要命的是， ai 数据中心买的那类芯片， hbm 高带宽内存，利润比卖给手机的普通 ddr 内存高出百分之五十到百分之六十。而如果你现在是内存巨头的老板，同样一条产线， 你是卖给手机厂还是卖给英伟达？答案不言而论。所以三星、 sk 海力士镁光全线把它切向 hbm 和 ddr 五这类 ai 专用内存，甚至有的还砍掉了手机电脑用的 ddr 四功能。 结果出现了一个教科书级别的经济学奇观，老款 d d 二四的价格反超了新款 d d 二五部分热门规格现货价，半年累计涨幅已经超过了百分之二百。这时候很多人会想，没事，不过用 iphone， 苹果不会乱涨价，这话只能是说对了一半。短期内，苹果因为提前和供应链锁了价，内存成本占 iphone 整体成本比例相对较低，暂时扛得住。 在行业分析机构陈 first 预测，二零二六年 dram 合约价格涨幅还有超百分之七十五的空间。这场存储危机至少得持续到二零二七年，没有谁能真正的不善其身。国产手机厂商更直接，小米总裁陆卫兵已经公开表态，涨价是长周期行为，未来可能涨价应对成本压力。一家中国区总裁李杰说的更直白，想换机的，现在就换，别等了， 毕竟中低端机型本来利润就薄，内存成本易涨，要么涨价，要么亏本买。再加上台积电最新两纳米新线代工费比三纳米贵了百分之十到百分之二十，高通芯片的成本同步上浮，两座大山压下来，不涨价根本活不下去。所以你会看到一个有点魔幻的现象，曾经主打性价比的品牌新旗舰起售价已经悄悄跟 iphone 十七 pro 开启了。 这场危机的本质其实是三家韩美公司控制了全球约百分之九十四的内存产品，而中国的 pc 和手机内存市场的国产占比目前只有百分之五。在 ai 算力所需的 hbm 市场，国产占比是 零，但危机里有转机。国内的存储龙头长兴科技已经递交科创版上市招募书，还正式发布了 ddr 五产品，并通过 jade 国际认证。 当全世界都在因为 ai 芯片引发的存储短缺而焦虑，这反而是中国芯片存储破局的历史性窗口期。能不能抓住，决定的不只是几家公司的命运，而是中国在下一个 ai 时代，能不能掌握自己的基础设施主权。那普通人应该怎么办呢？如果你的预算没变，期待就要降。以前能买旗舰机的预算，如今可能只能入手终端机型， 过去标配十二 g 内存，现在或许要接受八 g 的 配置。第二就是现在买到去年旗舰库存机的，别犹豫，直接冲用旧成本生产的老款旗舰，是这波涨价朝里被严重低估的时代红利等等等，这次等来的不是真香价，是越等越贵。你现在的手机用了几年了？打算什么时候换？快来算算这笔账！

三月迎来涨价潮，黄金涨，白银涨，石油涨，就连手机也要涨价了，不是一两百的微调，而是新品动辄上千元的大涨，高端旗舰甚至直接飙升三千块。 去年你花四千九百九十九元能买到的十二加二五六 g b 旗舰，现在要花六千四百九十九才能买到了。 oppo、 一 加、 vivo、 小 米、 iq、 荣耀，几乎所有头部品牌已确定调价了，千元机时代或将彻底宣告终结。 全网都在骂厂商心黑，但扒开背后原因，你会发现，厂商才是真的欲哭无泪。而这场涨价风暴的罪魁祸首就是电子黄金存储芯片。存储芯片分两类，一类叫地 ro， 手机上的运行内存八 g 十二 g 说的就是它。另一类叫 nada flash， 就是 手机的存储空间二五六 g 五幺二 g。 在安卓终端机型里，光存储成本就占到整机的百分之二十，而近三个月，手机存储芯片的现货价格累计涨了超过百分之三百，所以手机厂商不得不涨价，否则就会亏本。为什么存储芯片涨得这么离谱？因为手机和 ai 大 模型都需要用到存储芯片。 由于 ai 大 模型的全球大爆发，全世界的数据中心都在疯狂抢夺高宽带内存，有机构预估，二零二六年， ai 与服务器相关应用将占地容总产能的百分之六十六，这也就意味着留给手机的越来越少，供给被压缩，价格自然就失控。 另外，存储芯片市场主要被韩国的三星 s k、 海力士以及美国的美光这三家巨头垄断，这些巨头骨子里都是利润至上的资本玩家，他们早就把账算的明明白白了，做专攻英伟达数据中心的 h b m 高宽带内存， 毛利率高达百分之五十到百分之六十，而做手机用的普通 dream 内存，毛利率只有可怜的百分之三十。他们自然毫不犹豫地砍掉手机内存的产线，把核心产能全拿去喂给 ai。 这就好比开发商发现盖豪华别墅能赚翻， 谁还愿意去建平价的安置房。所以，这根本不是简单的涨价，这是一场跨行业的资源掠夺。但中国人从来不会把命门永远交到别人手里。虽然在最顶尖的 hbm 领域， 我们和 sk、 海力士等巨头还存在代际差距，但在通用的地 ro 和 nand 领域，长兴科技、长江存储等国产存储厂商正在奋起直追，已经打入小米、 oppo、 vivo、 传音等主流品牌的供应链。这场三月的涨价潮是一次阵痛，更是中国手机品牌死里求生的成人礼， 没有自主供应链，随时会被卡脖子。所以，我们不仅要奋起直追，还要追上。超越这条路很长，但方向对了，就不怕路远。终有一天，中国芯片将不再是替代方案，而是首选方案。

小米卢伟兵说，存储涨价，这是史无前例的局面，涨价会持续到二零二七年，未来李斌呢，公开表示，原材料涨价和内存涨价会给汽车行业带来很大的困扰，并且呢，汽车行业需要和 ai、 手机等多个行业去竞争内存，大家可以考虑早一点买车。 联想、戴尔、惠普这样的主要电脑厂商已经发布了调价函，涨幅普遍在五百到一千五百块钱之间。小米、 vivo 这样的国产新发售机型，相同存储配置的版本价格呢，会叫上一代上涨三百到五百块钱。 这些消息听下来绝不是耸人听闻，而事实是，二零二六年，一条两百五十六 g 的 d d r 五服务器内存单价就接近四点六万元，如果有企业需求，一次性采购一百条，那么就要花上四百六十万元，这就已经超过很多城市的一套房的价格了。 存储芯片为什么会在今年长成这样？我们今天分三步给你讲清楚。首先呢，很多人一定听过 dm、 nand、 hbm， 但是搞不太清楚它们的区别哈，我们再来复习一下， dm 负责正在运行的数据， nand 负责长期保存的数据， hbm 负责 ai 的 极限贷款。 dram 运行内存，我们买手机看到的这个八 gb 加两百五十六 gb， 它就是那个八 gb， 它就是你的电脑桌面，桌面越大，你就能同时打开的程序越多。目前呢，正从 ddr 四升级到 ddr 五，但是能耗被 hbm 挤压，所以价格飙升。 nandflash， 它是存储仓库哈，也就是那个两百五十六 gb， 仓库多大，就决定了它能够让你存多少照片、视频和系统文件这一块呢，同样受到剪产的影响，所以价格也翻倍了。 hbm 它是 ai 的 外挂， 本质呢是把多层的 dram 垂直堆叠，直接贴在 gpu 的 旁边，这就是训练 ai 最需要的能力，也是目前全球利润最高，最紧缺的存储产品。 我们再来说一下，这个涨价背后究竟有哪几股力量来推动的。其实真正的引爆点还得说 ai， 根据机构的预测，二零二六年的全球 ai 服务器出货量仍然会保持一个高速增长的趋势，更关键的是，一台 ai 服务器的内存用量是传统服务器的八倍啊。 除此之外呢，我们看到中国呢，已经开放了 l 三级商业化的自动驾驶，而自动驾驶系统你知道吗？它就需要实时的去处理摄像头、雷达产生的海量数据啊。所以这就决定了未来每一辆智能汽车，其实本质上它就是一台移动的数据中心。 传统的汽车内存可能只需要几百兆， l 三级别的汽车需要的至少是十六 gb， 闪存的需求呢，也从八 gb 直接跳到了两百五十六 gb 以上。所以你说存储芯片会不会迎来百倍级的增量？市场 其次好，我们要看到三巨头的产能调度也是这波涨价的核心原因。全球的 dram 市场呢，长期是由三星、 sk、 海力士还有美光三家控制的，这个份额就超过了百分之九十。 那么面对 ai 的 红利呢？这三家做了同一件事，就是把先进的产能优先转向了 hbm， 给 ai 训练使用。那结果是什么呢？手机 pc 用的 dram 和 nend 就 被挤压了，那消费级的市场供给收缩，价格也就自然上涨了嘛。 再者呢，还有就是这个恐慌性的囤货啊，也是重要的原因之一。当所有人都预判存储价格还要涨，那理性就会让位给焦虑，服务器厂商呢，提前锁单，整车厂呢提前采购，于是就形成了一个循环，越涨越抢，越抢越涨。 所以这种情况下不容乐观啊。但其实也是给了我们国产企业突围的窗口期。虽然呢，国际格局是高度集中的，但是你撕开长期垄断的口子缺货，它是一个好时机啊。国内呢，一直有双子星格局啊，长星存储主攻 deren， 它正在推进 ddr 五，并且布局国产的 hbm。 长江存储它主攻的是 nend， 凭借它们 x tacking 的 架构在基础上实现了突破。当海外巨头纷纷把产量压住到 hbm 的 时候，消费级的存储空档就出来了嘛。所以这也是我们国产厂商能够承接订单的好的窗口期。 另外呢，我们要知道，芯片它不是孤立的存在，设备与封测还得有底层支撑，像刻蚀啊，沉积啊，封装测试缺一不可。所以国内的中微公司，北方华创，还有长电科技，这些都是随着国产扩产的，这些上游企业同样会受益。 所以对于我们来讲，真正的护城河，它不只是颗粒，而是整条产业链的能力。行业普遍判断，存储的供需紧张呢，至少会延续到二零二七年的前后。但需要注意的是，真正能够穿越周期的，一定是掌握核心制程和自主产能的公司。 所以今年的存储行情本质上不是简单的涨价，而是一次产业权力的再分配。不知道这波涨价有没有影响到你的决策和生活呢？评论区一起聊聊呗！

等等党这波确实有点数麻了，不仅没有等到内存降价，反而等到了手机涨价。 ai 整抢存储的风波终究还是吹到了手机上。如果你对存储有一定了解，可能会疑惑， ai 公司需要的是 h b m， 按理来说，它很难影响到其他存储价格啊。那为什么这次的涨幅如此夸张呢？是不是黄 又坚持不住要囤货，想要大赚一笔？其实还真不是，很多人忽略了一个现实情况，那就是存储厂商的产能是有限的。随着这两年 ai 需求大爆发， h b m 这种高贷款、低延迟而且利润极高的产品就成了香饽饽。存储厂商自然会把更多的产能调整到这种产品上，毕竟 ai 公司那是真不差 价钱啊，不管有多少产能都能给你吃下去。像烟尾达、谷歌这种 ai 巨头，更是早早包下了半年甚至一年的产能。更夸张的还得是 open ai 那 个五千亿美元的星际之门项目啊，一口气拿下了三星和海力士未来三年的一半产能，直接把移动手机厂商给干蒙了。本来还想继续和总厂商拉扯两下，一转眼发现自己连一家全都丢了， 只能接受新的报价合约，毕竟再拖下去，采购成本只会越来越高。在这种公需关系颠倒的情况下，哪怕像苹果这种科技巨头，也得接受三星存储百分之百的涨幅报价，即便是三星自家的手机部门，如果不接受涨价，也将面临断供的风险。亲兄弟，明算账了说一声。 至于国产手机面临的情况呢，就更严峻了。根据法国巴黎银行最近发布的研报，运行内存合约价在二零二六第一季度环比大涨百分之九十，闪存价格大幅上涨百分之五十五，而且第二季度的涨幅很可能会延续目前这种趋势，甚至涨得更高。 最近两周的存储报价来看，八加二五六届采购成本已经无限接近于去年年初十六加五幺二组合的价格了。为了应对内存成本 的上涨，今年的新机价格很可能会出现百分之十五到百分之三十的恐怖涨幅。尤其是后半年的各家旗舰不同存储版本的差价将来到千元，顶配版本甚至将上涨两千元。即便是去年发布的旧机，可能也要上涨百分之十到百分之十五。对于消费者来说，可能这个月还真是购机的黄金 期了。难怪之前有报道说厂商今年大概率要取消一 t b 存储的新机规划，毕竟这个成本确实太高了啊，基本上是出一台亏一台，还不如趁早砍 掉。最后再说一个比较消极的产业预估啊，这波内存的涨价潮很可能会延续到二零二七年底，甚至如果 ai 浪潮继续，或许我们近三年都不能看到内存降价的可能了。很难想象那个时候电子产品的价格会飙到什么程度。果然 s v 那 可就是马云女人！

今年想换手机的朋友全都被背刺了，最少多花一千块，最贵要多掏三千元！你可能不知道，一场手机圈的集体大涨价马上就来，二零二六年最魔幻的事出现了，你每问 ai 一个问题，都在让手机、电脑、平板、硬盘变得更贵，以后可能买不到千元机了，你是什么心情？这几天， 小米、 vivo、 oppo、 荣耀、一加等主流手机品牌都决定三月开始全线涨价，越是新品涨越多，据说最少也会涨一千块，中高端旗舰款还能涨到两千到三千块。有机构统计，中国新品手机同比去年预计涨百分之十五至百分之二十五， 旗舰机涨幅可能会突破百分之三十。更可怕的是，涨价可能不止一次，还会多次上调。为啥手机突然变贵了？罪魁祸首就一个，存储芯片暴涨，内存太贵了！这场存储芯片的战争，正在收割每个普通人的钱包，你买手机多花的每一分钱，都被这些上游巨头赚走了。最新数据显示， 最近三个月来，手机存储芯片现货价格足足涨了超三倍，内存现在还只要两百多，现在已经涨到快六百元了。 来算一笔账就懂了，存储在手机，总成本原本只占百分之十至百分之十五，但现在智能手机存储芯片采购成本比去年涨了超百分之八十，那存储的总成本占比就飙升到三十到百分之四十。想象一下，你买一部五千块的手机， 要花一千五百甚至两千为内存买单，感情以后只用得起一百二十八 g 的 手机了。那为啥内存突然就暴涨？这就要说到大家平时用的 ai 了，先问你一个问题， gemini chat、 ppt， deepsea、 豆包千问是不是都用的挺爽的？但事实上，你每问 ai 一个问题， p 一 张图和做一个视频，都在让手机更贵一点。因为 ai 服务器爆发式增长，短期内急需大量的内存，但这能耗一时半会跟不上啊！ 被 ai 抢走的内存，手机、电脑硬盘只能花大价钱抢回来，你敢信？这年头涨幅跑赢黄金的居然是一根小小内存条，一盒内存条居然可以抵北京、上海、深圳一套房了！而背后赚的盆满钵满的就是存储巨头。 短短一年，三星股价暴涨四倍， sk 海力士暴涨六倍，带头涨价的闪迪更是暴涨十二倍，光是二零二六年以来就涨了百分之一百七十五。你就说疯不疯，疯狂到知名大空投都出手了。二月二十四日，华尔街知名空投机构香源资本突然做空闪迪， 直接指出所谓的存储芯片供应紧张是海市蜃楼，市场对闪迪的定价逻辑存在根本性错误。当天闪迪股价暴跌百分之五。资本的暗战总是浸透着普通人的血汗，说到底，还是消费者在买单。所以，刚换手机的朋友，恭喜你，抄到底了！想换手机的朋友，现在看完视频，你还想换吗？欢迎评论区说说。

所有人都在盯着手机涨价，但几乎没人看懂，这背后其实是一场战争。这根本不是一次简单的成本上涨，这是一场 ai 产业对消费电子产业的降维打击。就内存这个小东西，在二零二六年彻底改变了手机行业的规则，三个月成本翻三倍，什么概念？这就不是通货膨胀了，这是资源掠夺啊！ 为什么手机突然变得贵了？因为在全球算力的争夺战中，手机行业他输了。 透过涨价这个表象最残酷的真相你知道是什么吗？手机正在被 ai 洗血，从现在开始， 你买手机的每一分钱都在给 ai 服务器交税，核心元凶就是这个存储芯片。但为什么存储芯片会突然失控呢？因为 ai 产业发起了一场对消费电子产业的资源争夺战。 ai 大 模型的爆发，让 ai 服务器对高宽带内存的需求呈指数级的增长，一台 ai 服务器的内存需求是普通服务器的八倍，利润更是天差地别。那你说，对于三星、海力士这些上游的巨头来说，这笔钱简直是太好赚了 把，才能优先给 ai 就 能赚大钱，给手机呢？只能赚点辛苦钱了。所以嘛，原来用于生产手机内存和闪存的生产线，被大规模结构性的转向了 ai 芯片，这可不是周期性的波动， 而是一场赤裸裸的资源争夺。这场争夺的直接后果就是手机核心原件的成本结构性的被重塑了，这导致存储芯片在手机中的总成本占比从过去的百分之十到百分之十五， 暴利拉升到百分之三十到百分之四十，什么意思？这意味着你买一部手机，有接近一半的钱都花在了被 ai 产业挤兑而价格飞涨的内存上， 部分千元机甚至已经陷入了卖一台亏一台的富翁的困境，这就是价格上涨的根本，所以你看，没走倒了。所以各大品牌纷纷宣布涨价，老机型也不例外，甚至有的品牌都不敢发心机了。 当千元机开始沦为财务黑洞的时候，你要是继续在内卷的中低端市场蚕豆已经无利可图了， 唯一的出路就是淘往高端。所以我们看到厂家们不约而同的选择了配置往上推，价格往上涨，用更高的定价去覆盖失控的成本，去博取那么一点宝贵的利用空间。 这不是主动的抬价，这是在成本的高压下，为了生存而做出的集体转身。这背后是一场关于价值的重新定义。过去手机的价值是性价比，是堆料， 是参数。现在呢？手机的价值变成了稀缺性，它是生存权，是利润空间。 手机这个曾经的消费电子主角，正在慢慢的沦为一场科技竞赛的配角。二零二六年这场涨价潮标志着一个时代可能要结束了， 那个花两千块钱买一部用三年的时代，可能要成为过去了。 我们每一个人都在为这场由 ai 驱动的全球技术变更支付着无形的账单，那你准备好买单了吗？