明天算电协同会分化吗

本周的核心主线啊，就是绝对主线，一定是能源股，能源替代绿色能源，这也是我在上周五预判的，目前开始预判对了啊，基本上是硬念的，但问题是大盘周五是下跌的， 而且最近的市场人员股一枝独秀，科技股持续低迷，就到底为什么市场如此割裂，什么时候能走出这样的割裂行情？就是你要搞清楚一个问题啊，就是目前市场的核心问题是什么？核心问题在于油价，在中东的石油问题，在有全球的能源危机， 这才是目前市场的重中之重，那么中东那边的油持续过不来，导致石油价格持续上涨，油价越高，它的影响是很大的。油价高就意味着通货膨胀压力啊，通货膨胀就有可能导致货币政策的紧缩，也就是说每年组下周的利息 能不能降息，大概率是降不了息，就是油价已经影响到了美联储的降息，如果说不降息，他会导致什么？会导致流动性的降低，那么科技股受影响是最大的，所以市场的割裂就来自于油价最近的行情，你只要抓住能源股，基本上是赚钱的， 你只要在科技股，基本上是不赚钱啊，就是这个节奏。所以在当前这种形势之下，主线就是人员替代，这条主线我认为是相当长一段时间啊，不会改变，因为你不知道中东那边的事情到底会到什么程度，你根本就搞不清楚油价能涨到什么时候去。 如果说油价这个最大的不确定性因素不解除，甚至有可能还会，那我觉得市场科技股行情 会受到压制，还是能源股行情，但是我觉得那做股票叫什么？做股票一定要顺势而为，一定不能刻舟求剑，科技股在二六年一定是有机会，我们看好的 ai 应用，我们看好的三幺航天芯片、半导体都会涨回来。 但问题是二六年一年很长，一年很长就意味着现在他不是科技股表现的时候，就意味着科技股他必须潜伏一段时间，所以这个时候你把科技股丢开，你不要老想科技股的事，你能不能把目前的机会做好，等能源股涨完了，等能源股的行情结束了， 我们再回到科技股啊，再回来抄底科技股，这才是一个成熟的投资人应该做的事情。那么对于大盘成品，我个人是不悲观的， 就是指数层面他是有底的啊，不用担心，单边下跌概率很小，跌不下去，但怎么踏准节奏很重要。那么下周的行情怎么应对呢？我提两个观点。第一个观点，人员股这条主线不可替代，短期是无法替代，所以这就是为什么我从上周五开始就坚定看好人员 股。那一个礼拜过去了啊，只要这一周你做人员股啊，做未来人员，做绿色人员，都是赚钱。而且这条线我认为会继续走下去， 目前涨幅其实还不大。那么下周的机会在哪里？能源谷还有哪些分支是我们应该关注的？或者讲还有哪些分支还没涨的？我讲几个板块，那首先是煤炭板块，煤炭板块的逻辑是煤质轻，煤质甲醛，对吧？就是能源替代，石油替代的逻辑，其实这个板块 是中国的优势板块，煤炭是中国最便宜的化石能源，而且煤炭是中国之足可供的，不需要依赖进口，所以这条线 未来相当长一段时间是受益的。那第二条就是氢氨醇一体化，就是你要看清楚啊，人员替代这条线哪个票是龙头，哪个方向是龙头，比如说某某央企人员建设集团全市场的人气龙头。氢氨醇一体化全球最大， 也参与了电算协同，所以氢氨醇一体化能够叠加电算协同的方向啊，这是市场的核心方向。然后就是绿电，电算协同核心在电，不在算断力方向，演绎一切很充分的。 但是电算协同对于绿电公司，对于绿电企业，光伏、风电龙头是个比较大的想象空间，属于商业逻辑的升温，这属于带维斯双击，不只和业界的共振。第三呢，就是 能源出口，能源出口指的是哪里？哪两个方向？能源出出口指的是储能和风电。储能的逻辑，一方面国内绿电啊，风光大基地啊，要标配储能是绿电的逻辑。另外一方面储能有出口的逻辑。能源危机其实最严重的不是我们，我们有充足的能源替代，比如说煤炭， 但是欧洲没有办法，对于很多国家来讲，能源替代怎么办？那只能往风电转，风电出口，储能出口，这又是个大的一个出海的逻辑。 所以整个市场的主线就是围绕人员替代，就是围绕高油价下的未来人员，绿色人员这条线走， 但凡油价下不来，但凡中东的问题没有解决，这条线会持续走下去。那这是我上周的预判，那么到现在我依然坚信这个预判，也依然坚定看好这个预判， 我觉得下周应该还是往这个预判走，那到底周一的行情是不是如我们预判的这样啊？那我们周一晚上八点啊，我们直播间聊啊，大家有兴趣的呢，可以在屏幕下面啊，点击直播预约，谢谢各位。

又是横盘的一天，今天上阵指数小幅冲高，在四幺三零这个关键压力位呢，来回增大。从两次成交来看，今天总成交两点五万个亿，比昨天放量了一千多个亿，但从结果来看，今天接近三千三百只个股下跌， 从市场反应来看，比昨天还要弱，那从这个角度来看的话，明天市场依旧不容乐观。板块方面，今天领涨的是化工股，化工股呢，今天集体反弹， 这个呢，主要是涨价逻辑，包括昨天晚上有公司表示还要继续涨价，有需要的私信我领取资料。今天另外一个比较强势的板块呢，是电池，算是咱们今天的话题，断电协同还能玩吗？ 从长远的投资逻辑来讲是没有问题的，但是需要选择时机。最近一段时间市场是在走轮动行情，你比如说昨天非常强势的光鲜概念， 今天已经开始走分化，科技能源都是如此的。断电系统也是科技股嘛，他也是在做高低切。断电系统也是科技股嘛，他也是在做高低切。市场上绝大多数的板块呢，都在做高低切。我们前面一直跟大家聊到的养猪板块，他会不会做高低切呢？不知道， 至少最近一段时间一直涨的都还不错。如果你也想关注这个板块，那你得先去看一下我三月五号给大家发的视频，里面把养猪投资逻辑罗理的非常清楚， 他现在所面临的投资机会和风险都一一给大家掠取。到了现鱼市场是轮动行情哈，操作比较困难。这里呢，可以给朋友们三条小小的建议， 第一，不要上大仓位，现在的行情不合适。第二，不建议追涨，把高低切这三个字牢牢的记在心里。 第三，不要频繁换股，跳来跳去，比如你看好算力，那你就在算力股里面待着，你看好电力，那你就在电力股里面待着，只要投资逻辑没有问题，就坚定的持有。当然，如果你也想及时收到盘中提醒，今天可以先点个关注，然后私信给我发个数字。一， 后续的盘中消息你都能第一时间收到，而且这个是免费不花钱的，你可以先来体验一下，关注我，带你了解财神的秘密！

咱们第一个话题呢，就从这个算电协同的重要性开始，这个东西在国家层面是怎么被定位的？算电协同呢？其实在二零二六年的全国两会当中，第一次被写进了政府工作报告， 跟超大规模的智算集群一起成为了能源和科技领域的核心热词，这是一个国家级的新基建工程。既然是核心热词，那看来这个算电协同不仅仅是一个技术上面的突破，它其实跟我们的日常生活和经济发展都息息相关，是吗？没错没错，它把算力和电力这两个超级系统进行了一个深度的融合， 然后通过打破传统的壁垒，实现了资源的高效调度和智能匹配。对，那这个事情呢，就会直接关系到国家的能源安全， 我们的数字生活，同时呢他也成为了资本市场里面一个中长期的投资主线。下面咱们谈谈算电协同的通俗的定义，他到底是怎么通过技术的手段，把算力和电力这两个领域紧密的结合在一起的。其实算电协同就是算力和电力协同发展的简称， 核心呢就是利用数字化的手段，智能的算法，还有高速的网络，将算力的基础设施和电力系统进行一个深度的融合，最终实现资源的动态匹配和优化配置。明白了，那算电系统里面都有哪些核心的要素？这里面主要包括两大块，一个是算力设施，像数据中心啊，智算中心啊，另一个就是电力系统，包括发电、输电、配电还有用电。 那他们融合的目标呢，就是要做到时空上的精准匹配和双向的互动哦，你可以想象一下，有一个智能的交警在实时的调度这个大货车队，也就是算力中心。嗯，它会根据路况，也就是绿电的多少和电价的高低来动态的调整，什么时候该满载跑，什么时候该错峰运行。嗯，所以电支撑算，算优化电。 这两句话怎么理解？电支撑算呢？就是说电力是算力的血液嘛。嗯，只有为算力中心提供持续稳定且绿色低成本的能源， ai 大 模型和云计算才能够一直可靠的运行。 那算优化电呢？就是说算力其实是可以成为电网的一个柔性负荷的，比如说算力中心可以作为虚拟电场来参与到电网的调风调频当中， 他可以根据电网的需求来灵活的调整自己的负荷，帮助电网修峰填谷，让整个电力系统更加的平稳高效。哎，我想知道算电协同到底是怎么解决算力中心的缺电、贵电和高碳这三大难题的。先说缺电吧，其实算电协同最基本的就是保证算力中心不断电嘛，对，让他可以持续稳定的运行， 然后贵电的话，就是通过优化能源结构来帮助降低算力中心的运营成本。嗯，至于高碳的问题，算电协同就是要提高绿色电力的使用比例，推动低碳发展，最终的目标就是让算力跑得又稳又久，还划算。 ok， 那 我想问问算力中心是怎么变成一个柔性可调的负荷来帮助电网做调峰的？ 其实现在的算力中心已经不再是一个只会刚性用电的设备了。嗯，它已经可以像虚拟电场一样去参与到电网的调峰当中，比如说在电网负荷高峰的时候，主动的去降低自己的非核心负荷，减少用电。哦，那如果说现在风电和光伏大发有大量的绿色电力的时候，它又可以满负荷的运行去消纳这些赋余的绿电， 这样的话既可以帮助电网削峰填谷，又可以提高整个系统的运行效率和滤电的利用率。对，这其实就是一个双赢的局面。原来是这样，那算电协调具体在哪些场景下会发挥作用呢？就比如说当电网负荷很高的时候，这个时候算力中心就会主动的去降低自己的用电， 帮电网减轻压力，保证安全。那如果说现在是风能和太阳能非常充足的时候，那他就会全力的运转去消纳这些绿色的电力，让更多的清洁能量被利用起来，同时也推动了整个能源结构往绿色的碳去转型。好， 下面咱们具体来说说算电协同的三大协同维度。那空间协同到底是怎么借助东数西算来促进绿电的就地消纳，并且推动碳排放减少呢？空间协同其实就是让算力跟着绿电走。 嗯，那就是通过东数西算这样的一个工程，把那些对食盐要求不高的算力任务直接就送到西部绿色能源丰富的地方去做运算，这样的话就可以让绿色电力在当地就被消耗掉，就不用再把电输送到东部来了。嗯， 这样做的好处就是不光可以减少电力传输的损耗，而且也可以有效的降低整个算力产业的碳排放。那时间协同呢？时间协同又是怎么利用电价的风鼓差和绿电的出力波动来做文章的？时间协同就是让算力跟着电价走， 就是把一些不是很急需的算力任务安排在电价比较低，或者是说风力和太阳能比较充足的时候去运行，这样的话既可以最大程度的去利用清洁能源，也可以帮助企业节省一大笔用电的开支。所以说系统协同又是怎么把电源、 电网、负荷和储能整合在一起了？系统协调就是把电源、电网负荷和储能这四个部分看做一个整体，然后通过统一的调度和智能的联动， 让他们之间可以实时的配合。对，这样的话就可以让整个能源利用的效率达到最高，同时也可以确保这个系统始终处于一个动态的平衡，不管电力的供应和需求怎么变化，都可以快速的做出调整。明白了， 那下面咱们就要聚焦一个非常现实的问题，就是 ai 算力的爆发给我们的电力供应带来了哪些新的难题？我们现在面临的情况就是 ai 算力需求在二零二六年迎来了一个大爆发，嗯，同比增速超过了百分之三百五， 你知道吗？就是一个万卡级的智算中心，一年要用超过十亿度电，天呐，这是什么概念？这就相当于一个中等县城的居民一年的用电量。对，预计到二零二五年的时候，整个 ai 算力中心的用电量要占到全社会用电量的百分之三点五， 就现在电力已经超过芯片，成为了头号的瓶颈。没错，这个电老虎真的是来了。既然说到了电力问题，那我想问问新能源电力在供需上的错配都体现在哪些方面？这个错配其实有两个层面，第一个是空间上的错配，就是说我们的西部和北部风光资源特别丰富，但是本地用不掉，所以经常会出现气风气光。 而东部呢，是经济发达，用电需求很大，但是他自己的绿电又非常的少，需要从远方来输电，损耗又很大，成本也很高。听起来空间上的矛盾已经很突出了，那时间上的错配又会带来哪些挑战？时间上的错配就是因为风电和光伏，他是靠天吃饭的，嗯，他的出力很不稳定，这就给电网的调度和实时的平衡带来了非常大的压力。 所以现在就需要像数据中心这样的可以灵活调节的用电大户来充当一个海量的柔性负荷。对，就是要帮这个电网去消纳这些波动， 维持住整个系统的动态平衡。好，那我们国家在双碳的目标下，对于数据中心的绿色转型有哪些明确的要求？政策上面其实已经给新建的数据中心划了两条非常明确的红线，嗯，第一个就是绿电的占比必须要超过百分之八十。第二个是能源使用效率，也就是 poe 要小于一点三， 对，这两个指标其实就已经把高耗能、高排放的传统路径给封死了。嗯，所以算电协同就成了唯一的出路， 就是你必须要通过这种模式来实现百分百的绿电覆盖，这样才能够完成你的碳转型。懂了，懂了，那东部和西部在算电协调的空间协调模式下，各自扮演了什么样的角色？东部的话主要是算力需求大嘛？对，像大模型训练啊，数据备份啊这些，虽然对食言要求不是那么高，但是它需要非常多的算力， 那东部的电力资源又比较紧张，电价又很贵，所以把这些任务放到西部去做预算，就可以很好的缓解东部的压力，同时也可以降低整体的算力成本。那西部的优势又体现在哪里呢？西部的风光资源非常的丰富，气候条件也适合建设大型的数据中心。嗯，所以西部就是直接用绿电来运算， 然后多余的电也不用长距离的输送了，就直接在本地消纳掉了。嗯，这样既可以减少线路上的损耗，又可以帮整个国家去构建一个绿色碳的算力网络， 最终就是实现东西部的互补。没错，那时间系统里面这个智能调度机制到底是怎么依靠 ai 来实现经济效益和环保的双赢的？其实这个背后的核心就是让算力跟着能源走。嗯， ai 会去实时的预测电网的负荷，新能源的出力情况，还有电价的波动， 然后它会根据这些预测来动态的编排你的算力任务。所以说非实时的任务就可以专门挑在电价最低或者是说绿电最多的时候去跑，是吗？ 对，没错，那比如说夜间的电价低谷，或者是说白天光伏大发的时候，我们就可以把那些不是很着急的任务都集中起来，全速的去运算。嗯，那如果说电网现在是高峰时期，我们就自动的去降低一些负荷，或者说暂停一些非关键的任务，那这样的话企业的用电成本可以减少三成以上，同时呢绿电的消纳率也可以得到非常显著的提升 哦，这就是一个经济和环保的双赢。哎，那源网和储一体化这个模式，它到底是怎么通过整合这五大要素来保证我们算力的稳定，同时又能够最大化的去利用绿色能源的呢？这个系统它其实是把风电、光伏这些清洁能源的电源， 然后加上储能、算力负荷中心，还有智能调度平台以及通信网络这五个部分进行了一个深度的融合， 构成了一个可以自我平衡的能源生态体系。所以这个智能调度平台就像是整个系统的大脑一样是吧？是的，这个平台会实时的去判断现在绿色电力是不是充足。嗯，如果充足的话，他就会优先去给算力中心供电，多余的电就会储存起来。那如果说绿色电力不足的时候，他就会自动的让储能系统进行放电， 来确保我们的算力中心是不会掉链子的哦，整个过程都是全自动的，而且可以做到毫秒级的响应。听起来好厉害， 那我们再来关注一下政策的演变，就是算电协同这个政策是怎么从地方的探索一步步的变成国家战略的。其实算电协同这个概念是二零二三年的时候首次被提出来的，嗯，那个时候就是有很多省份开始了试点的项目，大家都在摸索具体的落地方式。 到了二零二四年到二零二五年就进入到了一个多地试点的阶段，各地都在积累一些实践的经验，所以说这个政策的推进还是非常有节奏的。那国家层面有出台什么具体的行动方案吗？有的有的，二零二六年的二月份出台了算力电力协同三年行动方案，这个方案就明确了未来的发展路径。 然后到了三月份的时候，这个算电协同就被写进了政府工作报告哦，这就标志着它已经正式的成为了一个国家级的战略。 ok， 下面我们就来看看算电协同的全产业链全景， 它的上中下游每一个环节都有哪些核心的领域？最上游的话主要是产业的根基，包括了绿色电力，像风电、光伏，然后算力硬件就是服务器啊，芯片啊，还有储能设备和技术。 中游呢，就相当于是整个系统的智慧大脑，包括智能调度系统平台、虚拟电厂和系统集成，以及智能电网的设备商。下游的话就是各种应用的出口，包括数据中心和智算中心这些算力应用。最后还有综合节能服务，就是把节能这件事情做到极致。 了解了，那算电协同到底是怎么推动绿色电力和新型储能这两个板块快速的扩张呢？绿色电力其实已经成为了算电协同的一个能源核心。嗯，因为算力需求的激增，直接带动了对绿色电力的需求，所以绿色电力也从一个传统的公用事业变成了一个高速成长的赛道。 那新型储能呢？就是成为了算电协同的稳定器，因为它不光是可以保证算力中心的用电安全，嗯，还因为它的市场空间，也因为这个需求而被彻底的打开了，预计是会实现翻倍的增长。我有个疑问啊，智能电网和电力信息化在算电协同的体系里面分别承担着什么样的关键角色呢？ 智能电网其实是算电协同的一个传输通道，嗯，就是它要靠智能电网和特高压的升级，才能够实现这种跨区域的电力调度，所以这是一个非常直接受益的硬件板块。 那电力信息化呢？它就是整个系统的大脑，其中 ai 调度平台是技术门槛最高，增长潜力最大的一个环节哦，它会让算力资源的分配变得更加高效和智能。既然硬件和软件都很重要，那算电协同对于数据中心、服务器和芯片这些算力基础设施和硬件又会带来哪些新的变化呢？随着政策的推动， 大规模的智算集群正在加速的建设，那这些数据中心也在往节能和绿电直供的方向去升级，嗯，所以带动了服务器、 ai 芯片和光模块的需求暴涨。 那这些东西其实就是算电协同里面的核心零件。在算电协同这个趋势下，节能和绿色技术具体是怎么来提升整个系统的效率，同时又怎么顺应政策的要求的呢？这个节能与绿色技术板块其实是被称为算电协同的增效器， 对，就是它会通过一些创新的手段，比如说高效的制冷啊，余热回收啊，来让算力和电力能够更加精准的匹配，整体的能效比可以大幅的提升。 然后再加上国家对于 pue 的 标准越来越严格，这些节能的技术已经变成了数据中心新建和改造的一个标配，也是投资的一个重点。是的，那算电协同相关的这些赛道里面，不同的细分领域投资的优先级是怎么排的？ 目前来看的话，排在第一梯队的就是绿色电力和储能，然后智能电网和电力信息化是第二梯队。嗯，第三梯队是算力基建和算力硬件，最后才是节能技术。 对，那其实这就勾勒出了一个从能源的供给到算力的承载，再到能效的优化这样一条完整的投资脉络。下面咱们换个角度来看一下，算电携同未来的市场空间和发展阶段，它会经历哪些重要的阶段？ 然后每个阶段会有什么样的产业特征，或者说投资的机会。其实第一个阶段就是二零二六年到二零二七年，这个是属于基建落地期。 对，那这个时候就是基础设施建设会提速，所以硬件类的企业会最先受益。投资的重点就在算力中心和电力设施的物理连接上面。那到了中期和长期，哪些领域会迎来新的变化呢？中期的话就是二零二八年到二零二九年， 这个时候智能调度和虚拟电厂这些软件和服务会非常的成熟。嗯，所以这个时候就是软件和服务类的企业会迎来爆发式增长。那长期的话就是二零三零年以后，算电协同会渗透到所有的算力场景，形成一个全新的智能化的基础设施生态， 整个市场规模也会从现在的千亿级别迈向万亿级，空间巨大。是的，那我们如果从中长期来看的话，有哪些核心的因素会持续的推动这个算电协同赛道的发展呢？首先就是 ai 算力的刚需，双碳目标的推进，还有新型电力系统的建设，这三个会形成一个长期的共振红利。 嗯，所以这个赛道未来三到五年都会处于一个高景气的状态。那中期的话就是政策的加码，基础设施订单的加速落地，还有技术标准的不断完善，都会让这个产业链的业绩快速的兑现。 对，那短期的话就是算力需求的激增，加上电力供需的紧张，以及政策的密集出台，会带来一些阶段性的投资机会。了解了，那在不同的时间段里面，这些细分赛道的优先级会有什么样的变化吗？优先级的话，其实无论是短期、中期还是长期都是绿电和储能排在最前面， 然后接着是智能电网和电力信息化，再后面是算力基建和算力硬件，最后才是节能技术。这其实也反映了整个产业从解决能源的供给，到提升调度的智能化，再到最后注重效率优化的这样一个远近的逻辑。

算电协同这个故事可不小，仅次于前几年爆发的光模块啊， cpu 这种级别的，因为这个板块实打实的它是能赚钱，并且未来五年全球电力总投资十二万亿美元。 今天给大家讲这个电网设备方向啊，就算电协同分五大方向，电网设备这方向其实涨的时间最长，涨幅也是最大的，里面有很多股票涨幅实在太高了啊，但是这个还是有不少投资的，还是希望买电网啊， 那涨多了不能买，那找一些没啥涨的还是可以的啊。今天我给大家列了一些电网设备的一些核心资产，公司找几个账户并不是很大，未来有潜力持续发展上升趋势的 国电南瑞啊，这家公司就是涨幅并不是很大，而且在市场上的绝对的核心资产，两千多亿市值啊，他是国内电网智能化绝对龙头，全球电力智能化领军企业，算电协同电网车核心配套商绑定国家电网智能化改造，他在国内这个业务呢，绝对是大主地位。同时呢， 他也能够拓展海外市场啊，他在北美的业务呢，大概占百分之三，主要是电网智能化设备出口海外，整体占比百分之十二啊， 那么在手订单超一千六百亿，其中数字化订单啊，同比增长百分之三十，算电协同相关订单在八十五亿。就这个公司是整个电网设备里面，我认为它是最核心最稳定的， 但是涨幅也是偏小的啊，像这样的公司，我们找时间合适的价格去做啊，我觉得未来一段时间应该有不错的这个回报的。特变电工、四元电器、中国西电，这三个也都是非常核心的公司，其实都绕不开的，但是呢，他们涨幅又过大， 再说两个涨幅不大的，平高电器，国内特高压 gis 龙头，国家电网核心供应商，特高压交流招标重启核心受益企业， 国内特高压市场市场占百分之二十八啊，这是个平高电器，特高压交流设备市场占领先啊，目前在手订单三百八十亿，其中特高压订单约在一百五十亿，同比增长百分之八十五，海外订单约四十五亿，这公司也是实打实的，很有质量的，市值水平不高，三百多亿，近期涨幅不大， 从最低点算起来也不是特别多啊，整个牛市里面他算属于中低位的。像这样的电网龙头设备公司，我觉得就适合潜伏啊，等到业绩兑现的时候，应该有一个不错的一个回报。还有一个徐记电器， 国内特高压直流设备龙头，电力电子行业核心企业，电网智能化配套领军企业。目前在手订单约三百五十亿啊，其中特高压直流订单约一百三十亿，算电协同相关业务订单在二十五亿，他在这个市场中也有自己的一个 独占领域，这也都是非常优秀的老牌的电网设备的公司。以上啊，我觉得这个三家公司啊， 他们从涨幅上面啊，远远落后于其他电网设备的公司，而且实打实的业绩非常好，而且估值也比较低，这就符合我们说二零二六年啊，在高端制造业中低位的板块方向，一旦叠加了 ai， 就 会起波比较大的行情。而且这次的一个算电协同这个故事可不小啊， 这个仅次于前几年爆发的啊光模块啊， cpu 这种级别的，因为这个板块实打实的它是能赚钱，并且未来五年全球电力总投资十二万亿美元， 这个中国是电力设备出口最大的国家，我们国家的所有电力电网设备企业都会在这个投资电力狂潮当中赚大批的订单，挣很多的钱，这就是有业绩保障的一个中长线板块，大家一定要去重视。

算电协同这个板块在这个两会期间呢，又得到了加强，那么后面这些板块还能不能买啊？是追党啊，还是去潜伏一些这个更有潜力的方向呢？ 今天呢，我给大家再深挖一下啊，算电协同啊，电算一体化这个板块还有哪些可以低息和潜伏的机会？那么我给大家整理了一个思维导图，算电协同分五个部分，第一个部分呢就是电网设备，这个其实已经长很久了啊，从去年的十一月底就开始了， 当时带着大家布局了四个 ai 线啊，其中一条线就是电网设备，那么除了电网设备之外，还有储能电备啊，这是数据中心 ai 数据中必须有的。那么前一段时间储能和备电这个方向没怎么涨 啊，这是一个潜力方向。第三个呢就是发电设备公司，在电网设备的这个后期，有不少做燃气轮机、柴油发电机的， 这些公司涨幅特别好，他们基本都是靠北美订单催化啊，就是美国那边下了不少订单，因为这个燃气轮机发电主要是欧美国家使用。第四个呢就是电力公司啊，就是用太阳能、风能或者是水电啊，或者是核电发电的公司，他投资了算力中心， 这个是正儿八经的这个电算一体化，我把它叫做电力加数据中心，他分两个啊，这里面还分两个，分什么呢？分这个电网公司 加数据中心和绿电企业加数据中心。那么现在目前就这个一体化这块是最强的啊，最强点刚爆发，它属于一个新题材啊，新故事。那么第五个呢，就是算力设备啊，你算电协同，你肯定还是有算力嘛，对吧？ 那算力呢？数据中心就是算力，但是数据中心是一个整体，它的算力设备包括什么？就跟炒北美链不同了， 它这里面包括啥？包括国产的 ai 芯片。现在还没动啊，但是我认为后期一定会轮动到的啊，然后也会炒光通信，但是这个光通信呢，又跟易中天不一样了，那都是炒北美店了。 那么现在要炒的这个光通信光模块，应该是以华为供应链、字节供应链、阿里供应链为核心的啊，然后就有相关的业能电源。这里面我特别给大家强调啊，就是华为数据设备啊，供应链算力产业链是最重要的， 因为只有华为推出了这个超大规模，七三八四超节点啊，九幺零七彩电，就这些受益方向是比较明确的，就是国产的算力啊，因为卡被禁了嘛，是吧，基本上我认为在依靠华为再去做这个算力的做， 所以接下来啊，你们特别重视华为这条链。今天呢，咱们就给大家着重去讲一下这个储能这个方向啊，就是 a i d c 储能，那么 a i d c 储能相关的上市公司，我做了一个 整理啊，这里面简单给大家介绍一下啊，这是核心的这个储能公司，储能这块第一啊，要看这个逆变器啊，你像阳光电源，全球光伏逆变器啊，出货量最大， 那么全球储能系统龙头啊，呃，二零二五年上半年啊，储能系统出货量已经居全球第一， 就是储能绕不过去的这个点，上一周在直播间我就给大家展示了啊，它属于黄金坑地 c 的 位置，周一开始动了啊，开始动了，储能设备的龙头，它基本现在的业务核心就是光储算，哎，你看它这个结合体非常好，典型的是算电兼容的， 那么它在储能系统市场市场占有率在百分之二十八，而数据中心 h v、 d、 c 啊，解决方案占比超百分之四十， 这相当厉害的了，二零二五年上半年营收是一百七十八亿，海外市场占比百分之四十多，他更多的订单来自于海外啊，阳光电源啊，逆变器龙头，储能龙头第二就是这个宁德时代啊，宁德时代呢，是电化学储能龙头，大家都知道储能啊，他必须得有电池， 而这个电池多以锂酸锂电池为主啊，成本低，安全性好。那么宁德时代做电池世界第一，这大家也都知道啊，但之前呢，主要是给这个新源汽车，但是自从储能开始上来之后啊，也做了大量的储能，数据中心的储能也占有非常重要的风格啊，这是绕不开的。 那么这个品种也目前在低位的位置上啊，后期极有可能跟着算电系统这个大板块越来越强啊，带动储能上涨。然后科士达这是做什么的呢？它是铅酸电池，它做备用电源啊，这数据中心除了储能系统，那是长时间功能，还有一个应急功能就是 突然间断电了啊，瞬间就得把这个电补上去，这就是 ups 啊，以前呢个人也有也用过 ups， 以前一些机房什么就会背这个东西。那么科士达是在这个领域里面深耕的啊，深耕的，它在铅酸电池市场占有率啊，是一啊， 十二连冠，它核心布局数据中心储能备电系统啊，配电 i d u 微模块，数据中心产品设备、算力体系。在这方面啊，科士达这个主力早就进去了啊，一直是保持一个稳定慢爬的一个状态，这都是在四季度业绩就已经拐点了啊，就是其他可能还得在一季度二季度 啊。但是科斯达去年四季度已经在这块业务上就开始有挣钱了啊，有收入。德业股份，这是储能逆变器龙头啊，刚才阳光联盟是全球逆变器龙头，包含着这个光伏的啊，那么现在德业股份呢，它是储能逆变器龙头呃，数据中心逆变器份额大概市场占有百分之五啊， 一托储能逆变器的龙头，这个布局数据中心储能业务，这是非常这个顺的一个逻辑啊，海外新型市场数据中心起步的也比较快啊，这是德业近期涨幅比较大啊，不要追了，听到没有，因为在逆变器这一块啊，上市公司大概有十几个， 现在大涨的有两三个，其实其他的都在第一位，都会跟着起来，而且逆变器这个方向会带动光伏，光伏本身也是发电设备必要炒的一个过程啊，就是算电系统肯定少不了光伏和风电啊。最后再说一个啊，南网储能， 这是国家南方电网旗下的啊，专门是做这个蓄水储能，它在数据中心上面啊，这个布局就比较大了啊， 聚焦大型数据中心常识储能备电需求，以抽水储能为核心，搭配新型储能，像文山丘北里那混合啊。储能站 为广东地区腾讯、华为科技巨头提供稳定的绿电保障，看见没，这是典型的这个为科技企业数据中心做好的绿电保障，这是标准的电算一体化。以上这一些这个储能的核心公司啊，但是大多数涨幅不大， 属于中低低位的位置，符合老陈的这个 d c 策略啊。这个大家也别总盯着这些长得特别高的电压区去追啊，那都是过去式了啊，不如看着算电协同下一站啊，提前给他潜伏进去，后期应该有不错的回报。

太离谱了，风电能源要启动了！早盼华电这一根深微反转的穿云箭，直接吹响进攻号角，带领板块十几家涨停， 就连千亿市值的中电建都被一百七十亿资金拉到涨停。但极其诡异的是，一边是算电携同概念跌停潮的英雄落幕， 一边是它的分支风电核电的逆势而起，主力到底在玩什么把戏？话不多说，点赞收藏一个视频给大家讲清楚。首先这几日指数一直在四千一百点反复震荡，科技 ai 暴涨暴跌，可见主力最近在暴力洗盘， 存量市场的博弈难度加大，过往的龙头效应失效，不再是整个梯队的向上猛攻，而是板块内部的高低切，可见主力根本不想往上打高度， 而是正用你那熟悉的龙头战法反过来割你韭菜。所以最好的方式就是空仓。但盘面混乱的背后，主力的真实目的已露出马脚。今日风电核电的强势是算电携铜的资金穿越，为下周的新能源线打基础，不信 你看。这几天宁德的异动，还有阳光电源，都是在从底部反弹，喜欢抄底的朋友可以关注，那算电携铜还能否反包， 风电能否持续，要看周末的消息发酵。但最具确定性的是，板块里一千亿市值以上的大票最能抗跌，在豫能顺纳的跌停潮下，中能建能在军线震荡稳住，该跌不跌则是强 推理出中电建能走出持续性。再看化工板块最高标金牛今日反复炸板，以表现出上涨乏力。板块内看似十家涨停，但是太散， 它包含了煤化工、甲醇、 pta 等等，分支太多，整体呈现的特征是前排高标金牛打高度， 后排轮动做套利，不信你看。百川昨天尾部炸板回封吸引资金，今天杀跌兑现，可见化工方向也是陷阱重重。周一怎么看？等待周末消息的发酵，周日盟主再为大家分享！

顺电鞋头到底怎么办？贵金属、稀有金属，现在被套的黄金到底怎么办？我们现在市场行情在一路下跌，什么时候能止跌？今天跌到三点钟之后终于收盘了，相信所有的朋友和新哥一样都是非常沉重的，那么后面到底怎么看？下周能不能迎来转机？ 然后下周最重要的 gtc 大 会，他到底核心的看点是什么？今天和大家讲一下。大家好，我是新哥，一个专注解读产业的助手。 首先今天的行情我们都知道，昨天给大家讲了，今天看的是科技的修复，但是科技今天没有修复，继续往下杀。那么现在大家所关心的一个问题就是现在有没有恐慌盘，从目前来讲，今天仍然是说量往下跌，也就意味着今天的行情仍然是两级分化，强的更强，风电 绿电继续往上冲，然后呢，今天的科技继续往下杀，所以在两级化的行情，今天所有的朋友来讲都是沉重的，这也是新哥开头给他讲的 下周的 g t c 大 会，它的核心呢在于 p c b， p c b 现在有没有亮点？ p c b 现在今天有这一句，也就意味着大家对于 cpu p c b 其实大家还是可期待的，所以这条线其实可以去看修复，但是我们现在最关注的是散热系统 战略协调，我们要知道整个上游给大家讲过，上游炒的是发电，也就是绿电这一块，光伏和风电设备成为这条线的核心，今天节奏还在往上打，今天走出了强者恒强，也就说明这条线没有什么太大问题。中游的智能电网呢？今天没有走修复，今天的分歧非常大，资金还在 逐步的第二天流出，今天应该是第三天风电，如果说下周不能来起稳，那么也就意味着整个的中游基本上走步，而下游在下跌，那么也就意味着算电协同。现在对于大家而言下要侧重于防守，就是像新歌直播的时候，一直要侧重于防守，现在还没有到时候， 那么除了这之外呢，其实大家所关注的一个问题就是我现在的金属怎么办？我现在的化工怎么办？其实大家归结的一个核心问题就是中中冲突，每一之间他到底还能不能迎来转机？大家都知道 现在双方的核心就是都设定的线都不愿意跨过去，然后双方的谈判是停止的，那么现在就是看谁耗得过谁。从现在的原油储备去看，昨天每日得十四方的原油储备，但是呢大家知道原油昨天是涨的， 而且现在美元指数即将去突破一百，那么在这种情况下，也就说市场必显的一个动能非常强。那么为什么油上不去，是因为大家前方套的比较多，所以呢现在油气就看三天之后，从短期来看，尤其按照目前的油储的话，大概也就三五天， 只要三五天这个过程过过去，那么对于现在的老一来讲，他可能是更多占有的，所以现在就是看他们号的一个结果，那么现在所有的场外的资金呢，更多的对于这条线呢，保持的是一个观望的态度， 而今天的养殖化工包括种子这些呢，并没有走强，也就说市场现在的一个结构就只有绿点一条线，而大家所期待的科技呢？只有老老实实的等情绪走稳之后再说。 那么在现在里面耐心的把子弹捏好，不要割，也不要动，也不要夹。觉得新哥讲的不错的点个关注，帮新哥做一下分享。