霍尔木兹海峡决议草案法国投的什么票

这篇研报最近很火，金融分析师变身战地记者，亲自去海峡一线进行了调研。但我发现大多数博主根本就没抓住研报的核心，估计都是简单问一下 ai， 就 假装自己读过原文，然后发出去了。熟悉我的老板都知道，包括任何的报道和研报，不看到原文我是不会发的。 今天这篇研报出自一家美国的独立投研机构 c c 尼，他们派了一位精通四国语言的分析师到霍尔木兹海峡进行实地考察。这位分析师不顾阿曼警察的警告，收买了一个走私商，乘坐着一艘没有 gps 的 快艇，深入到霍尔木兹海峡的中央，只为写出这篇投研报告。 他说，到了阿曼地界之后，他成了唯一的西方人，当地的美国人全都跑光了，这要是革命卫队过来抓人，那真是美国队长都救不回来。 cici 的 总部位于纽约，从这张图可以看到，他家的指数在过去三年累计涨幅高达百分之两百多，显著跑赢标普五百。 cici 的 服务对象是投资机构和付费订阅用户，他在国外的一个知识付费平台上有账号，订阅用户超过二十万，我也是其中之一，每个月一百二十多刀。 他研报的风格就是深度调研，然后直接给出投资标的和交易策略。下面我们正式开始说研报。研报的前半部分就是一个精彩的冒险之旅， 这张动图就画出了他的行动路线，从迪拜出发，跨过阿曼的边界，指导霍尔木兹。这个人在迪拜还是认识一些大佬的，返程经过阿曼的时候被警卫队扣押了，差点给他扔到走私犯监狱， 大佬几个电话把他救出来了，但是随身携带的小米手机还是被没收了。对，你听的没错，他专门带了一个小米手机，估计是看上一百五十倍变焦了。具体情节咱们就不展开了，主要看看分析师的观点，他的第一个观点就是要舍弃二元化的思维。什么意思呢？二元化思维简单来说就是非此即彼的思维模式。 比如说在我有些谈论美国的视频底下，经常就看到有人说美国是地狱，另一个人就说你说的不对，美国是天堂。然后俩人吵得不亦乐乎，我一觉起来，九十九个评论大部分都是这俩人刷的， 但实际上他俩说的都对，我在美国待过六年，美国是一部分人的天堂，是另一部分人的地狱，毕竟美国这么大，这两种状态是可以同时存在的。 现在的海峡也是一样，很多人觉得冲突升级代表海峡关闭，冲突降级代表海峡开放，但实际上现在的海峡是冲突升级和流量增加同时存在。人其实就很容易陷入这种二元化的思维，因为这种思维模式最省脑子，但做投资就一定要想到大多数人都想不到的事情。 cici 说，导致这种现象的原因就是美国已经不管大多数盟友的死活了。川普在讲话中明确强调，依赖海峡的国家，你要自己去解决海峡问题。 所以人们就看到了一个以前根本就不可能发生的事情，日本、欧盟这些美国盟友居然在与美国打仗的国家谈判，而美国同时也在为冲突升级做准备。 之前路透社就报道，印度通过外交手段获得了通行权，法国也采取了同样的做法，所以马克龙才会在安理会与美国唱反调。 伊朗已经把霍尔木兹海峡变成了外交筹码，这比单纯的收费要划算太多，很多媒体都在大肆报道通行费，还说是用加密货币和人民币结算的。根据 cici 的 实地调查呢，外交渠道才是通行的主要途径。 人民币的说法更像是伊朗一种掩人耳目的手段，因为东大船只很可能根本就不用付费，而是采取外交手段。也就是说，那些炒人民币支付的票根本就是瞎炒。 有些人可能就会问了，伊朗内部还有说话算数的人吗？这就要说到 cici 的 第二个观点。通过与革命卫队在阿曼的家属交谈之后，分析师说伊朗的中央指挥系统并没有瘫痪，还有一些别的证据。阿曼官员说，获得伊朗通行证的船只没有一艘被袭击， 而且消息人士说是伊朗主动告诉胡塞武装不要轻举妄动，证明伊朗对他的小弟还是有控制能力的。这些都是分散政权做不到的事情，这就意味着伊朗完全有能力建设一套海峡的管理体系。综 合以上判断，这场战争概率最大的三种情况都指向同一个结果，就是海峡逐渐开放。第一个情况就是美国退出，海峡在伊朗的掌控下逐渐开放。 第三种情况就是美国把伊朗政权完全消灭，海峡恢复原来的样子。 c 群里预计呢，在革命卫队的掌控下，海峡会在未来四到六周之内恢复到原来通行量的百分之五十。 c 群里的判断我在 marriott traffic 上面也得到了验证，左边是海峡过去七天的通行量，右边呢，是三月中旬的通行量。你可以看到过去七天的流量确实在上升，而美国的袭击也并没有中断。 分析师说有一半的船在网上根本看不到。确实如此，因为这些船是关了定位过海峡的，但如果总的通行量在增加，开定位和关定位的船都会增加，所以这并不代表船只跟踪网站就没有用了。我看这个网站就从来不是为了数船，而是验证一些信息。就比如说这篇研报， 有人可能会问美国不让伊朗收过路费怎么办？ cici 尼也提到了这个可能性，但他觉得发生的概率比较小。这么做会让全球陷入灾难，对美国自己是弊大于利，美国肯定也明白这一点，所以对伊朗控制海峡这个行为也是莫许的。 这是你这篇研报给出的交易策略，并没有压住某一个特定的冲突结果，而是去寻找那些无需依赖特定结果就能获得收益的标的。这篇研报里确实给了一些标的，咱们这里监管比较严格，视频也就不放了。我的会员资料库里有研报原文和翻译，但说实话，他说的很多标的都在外盘， 你看了也买不到。如果 cici 以后有涉及到东大资产的研报，我也会及时发视频分享。他虽然没说东大，但我可以补充一下。这篇研报印证了我之前的一个观点， cici 说一个新的全球秩序正在形成，美国的盟友圈没有以前那么牢固了， 这对于东大出海企业来说是天赐良机。美国市场虽然对我们来说越来越严，但随着美国对盟友的约束力下降，日韩欧这些市场一定会逐渐对我们敞开大门。 再加上这次能源危机，让各国重新思考自己的能源结构，对于东大那些新能源出海企业，尤其是出海到欧日韩的企业，一定是长期利好。马聊世界，帮你看清世界，我们下期再见。

东大替伊朗挡了一刀，提前预知了自己在联合国的一票否决权。最近董王不是一直在威胁伊朗放开霍尔木兹海峡吗？结果巴林这边刚接任联合国轮职，主席国就急忙送来助攻，直接向联合国提交了一份草案，让安理会授权采取一切必要手段，以保障霍尔木兹海峡航运的畅通。 翻译一下，什么叫采取一切必要手段，说白了无非就是想动武，鼓吹对一战争合法化。要知道，美国和以色列袭击伊朗的行动本身就是违反国际法的，同样也没有通过联合国安理会的决意中 中方反复强调的核心立场，也是说，联合国安理会的行动应该更有助于缓和局势，而不是为非法行为背书。巴黎这么做的目的很明显，波斯湾沿岸除了伊朗，剩下的几乎全都是阿拉伯国家，除了伊拉克以外，其余六个国家都加入了海和会，多多少少和伊朗有点恩怨。 除了巴黎，阿联酋上周二也给联合国秘书长写了一封同样的信，要求安理会立即采取行动，以确保霍尔木兹海峡及周边水域的通行安全。 说白了，这次美伊冲突对阿拉伯国家来说友好有坏，总体而言利大于弊，前提是美国能打赢。 如今的情况没法判断谁输谁赢，只能说是受侵略的伊朗为了自保从而封锁了霍尔木兹海峡，打算以这条世界石油命脉为筹码和美国谈判。一旦安理会这条草案通过了，就等于说美国和海湾国家都可以合法的对伊朗施加武力， 同时也认定了美以之前轰炸伊朗平民的行为具有合法性，那中东地区可就彻底乱套了，没准还会开启 s 三赛季。这种情况中俄肯定是要反对的。 让人感到意外的是，法国这次也跟中俄一起打破了静默审批程序，虽说没有公开使用一票否决，也算是表明了自己的立场。讲道理，法国反对中东战火扩大化这件事本身没有问题， 逻辑上说得通，毕竟篱笆那实际上算是法国罩着的，一旦草案通过，马克龙肯定会连夜给海湾国家挨个打电话。另外，法国自己也特别喜欢做和平大使，倒不是说圣母，只是为了保护他们在非洲法语区遗留下来的最后一点政治资本。 令人感到意外的点在于，在明知道中俄会出手的情况下，法国依然选择主动下场，极大程度的吸引了美国和以色列的注意力， 那这就是在明确表态和站队了。马克龙这次这么硬气，也着实没想到，不知是去年来东大感受过一次人民的热情被洗礼了，还是意外抽到了戴高乐体验卡。不管怎么样，有中俄法三个五常国家反对，美以和海湾国家对伊朗的武力合法化也无法落实。 就算退一步讲，即便后期俄罗斯和法国在外交握拳的时候改变了主意，最起码东大的立场是很明确的， 也算是在五常正式投票之前预支了一票否决权，为伊朗挡了一刀。四月二日，中方代表在安理会上发言时强调， 明确反对授予使用武力，将非法不分青红皂白的武力使用合法化，并且在同一天，王异外长还同巴林、沙特、德国的外交大臣 以及欧门外交与安全政策高级代表四位外交官通了电话。注意这里的表述是应约，也就等于说这是国际社会主动与中国展开沟通，主动寻求中国的意见。四场通话的侧重点各有不同，但基本逻辑是一样的，主要就是指出每一对伊朗发动军事袭击的行为是违反国际法的， 相当于打了明牌。现在摆在美国面前的问题就是，除了中俄法三个明确不会下场的国家，以及至今没有表态的英国，世界上还有哪个国家有能力把军舰开到霍尔木兹海峡，帮助美以针对伊朗呢？答案是一个都没有。 沙特、阿联酋那几个中东大户有钱是有钱，可要真打起来，之前买美国的那点武器装备只能是越打越少。美以和伊朗僵持了一个多月，也没能打通霍尔木兹海峡，那海湾国家就算再想卖石油，也只能干耗着，告到联合国也没用。

当地时间七号，联合国安理会就一项涉及霍尔木兹海峡的决议草案进行表决，十一票赞成巴基斯坦和哥伦比亚弃权， 作为常任理事国的中国和俄罗斯投反对票。决议草案未获通过。当前形势下，这份决议草案应明确这场战事的根源， 寻求解决这一根源和航道安全的正确办法，并为劝和促谈实现和平而努力。 遗憾的是，决议草案未能全面平衡反应冲突的根源和全貌。有关片面谴责、施压、定性为对国际和平原 安全的威胁以及武力护航等内容极易被曲解甚至滥用。在当前美国公然威胁一个文明的生存、这场强加于伊朗的战争极有可能进一步升级的背景之下， 决议草案如获通过，将发出极为错误的信号，产生极为严重的后果。安理会在利比亚、红海等问题上因见不远，绝不能重蹈覆辙。安理会的行动应着眼于 缓局降温，而不能给未经授权的军事行动披上合法外衣，不能给使用武力开通行证，更不能进一步 化矛盾火上浇油，导致冲突升级。安理会不应仓促表决各方仍存严重关切的决议草案。鉴于上述，中国不得不对决议草案投下了反对票。

兄弟们，这个世界终究还是变成了一个巨大的草台班子。就在昨天，特朗普对着镜头抛出了一个能让全世界外交官集体递词成的离谱方案，居然要跟斗了半个世纪的死对头伊朗合伙给霍尔木兹海峡建个全球最贵的收费站。你没听错， 不是之前喊的震天响的导弹对轰不死不休，而是放下屠刀，合伙搞钱一起躺赚。要知道，就在短短几天前，他还在公开场合上消失，让对方的文明彻底归零。 现在转头就上演了这么一出世纪大反转，这谁顶得住啊？就在今天早上接受 a、 b、 c 独家采访时，特朗普居然一脸认真的对着镜头说，我们要跟伊朗搞个合资企业，大家一起守着海峡，收过路费。这画面简直离谱到极致，全网直接炸锅蒙圈了。 我就想问一句，这剧情是编剧疯了写不出正常剧本了？还是我早上起猛了没睡醒吗？之前全网各路专家还在熬大夜，分析什么中东地缘平衡，深夜拍支湖的博弈，每一军事对峙的临界点。结果特朗普倒好，直接用一套纯纯的商人逻辑， 把所有人的认知都给刷新了。说白了，他心里门清，霍尔木兹海峡承担着全球近百分之三十的原油海运贸易，每天有超过一千七百万桶原油从这里运出，是全球能源的咽喉要道。折腾了几十年，美国啃不动，伊朗也不让步，谁也占不到实打实的便宜。 那既然打不出个结果，为什么不把这个全球最繁忙的能源航道，变成个躺着收钱的黄金景点呢？他还冠冕堂皇的说这是维护海峡航行安全的全新方式，咱们给他翻译翻译，说白了就是，只要我美国跟你伊朗联手，把霍尔木兹海峡这个大门一关， 不管你是哪个国家的邮轮货船，想从这过，都得乖乖留下买路财。这哪里是什么海上防空识别区啊，这分明就是中东版的全球 etc 快 速通道，一杆子拦下来不交钱绝对不让过。可能有人说，这就是特朗普，封了口，嗨，可咱们往深了爬，这个看似荒诞到极致的方案， 藏着一套极度特朗普的底层商业逻辑，每一步都算到了骨子里。第一招，直接把死对头变成合作承包商。要知道，以往美国在中东常年巡航驻军，那是纯纯的少钱买卖，光是第五舰队在波斯湾的日常巡航，每年就要烧掉几十亿美元 油钱，装备折旧费、人员开支全是天文数字，折腾了几十年，钱花了无数，半点实打实的好处没捞着。现在特朗普彻底想通了，伊朗不是老喜欢在海峡里骚扰邮轮，跟美军对着干嘛？行， 那这块海峡的安保业务我直接外包给你一部分，但收上来的过路费暂然按比例分，有钱一起赚，总比天天对着干两败俱伤强吧。 第二招，用收费代替制裁，简直是把商人的鬼才逻辑玩到了极致。注意了，我说的是今年三月份以来，国际油价受中东局势影响一路飙升，稍有风吹草动就直接跳涨，每一对峙，已经成了全球能源市场的定时炸弹。 对美国来说，如果直接跟伊朗硬钢封锁海峡，全球能源市场直接崩盘，世界经济都得跟着遭殃，谁都扛不住。可如果就此服软退让，美国的面子往哪搁？全球霸主的人设直接塌房。而特朗普是照收过路费，直接把这个辽难死局给盘活了。对内，他可以拍着胸脯跟选民说， 我没撤军，美军依然驻守中东，协议规则我说了算，强人人设立的稳稳的。对外，他给伊朗开了个稳赚不赔的生财之道，只要你乖乖听话，暂停核研发不搞事，这源源不断的过路费就有你一份。这就是他口中那个无比美好的交易， 硬生生把中东这颗随时可能引爆全球的核弹，变成了一个每一双方都能躺着分红的二十四小时自动取款机。 你可别光顾着笑，这看似离谱的操作背后，其实藏着二零二六年美式霸权的全新变种，防务服务化。以前美军是满世界管闲事的全球警察，靠打仗抢地盘买军火维持霸权。现在特朗普盗号，直接想把美国变成收保护费的全球物业。 他在采访里说的明明白白，美国在中东的驻军绝对不会撤离，我们要确保这份协议得到百分百执行。这句话听着客气，实则硬核到骨子里。说白了就是收费站的栏杆可以让伊朗来抬，收费窗口可以让伊朗来大，但收银台后面坐镇的保安必须是我。美国谁敢不交钱闯关，谁想绕路走歪门邪道， 旁边美国的航母战斗群立马就会开过来给你油耗提醒。这算盘打的，我在国内都听见响了。这种模式要是真的落地了，直接会给全球格局带来两个颠覆性的极端后果。 第一个，全球能源成本直接飙升，以后每一桶从中中运出来的原油都得额外加上一笔特朗普伊朗联名安保费，这笔钱最终只会转嫁到咱们每个普通人的头上，油价物价跟着涨，谁都跑不了。 第二个，中中乃至全球的阵营直接大洗牌。如果每一支队斗了半个世纪的死对头真的合资搞起了收费站，最尴尬最破防的事谁？难道不是那些天天抱着美国大腿，指望美国帮他们收拾伊朗的中东盟友呢吗？ 这种打不过就合伙入股的骚操作，直接把西方国家玩了上百年的地缘政治底层逻辑给彻底干碎了，这背后的盟友信用在真金白银面前根本一文不值。看懂了吗？这就是特朗普， 他从来不在乎什么意识形态对立，不在乎什么几十年的历史恩怨，他眼里只有生意，只在乎这个项目能不能落地，能不能给他带来实打实的利益和政绩。在他眼里，霍尔木兹海峡根本不是什么兵家必争的站着要冲 就是一个日流水超千万美元的顶级黄金商铺，只要能赚钱，跟谁合伙都无所谓。你以为他之前放狠话是真要打仗？说白了，那就是菜市场砍价前的拍桌子，就为了最后合伙做生意的时候能多拿点分成。 这种活久见的离谱方案，其实揭示了一个无比扎心的现实，当全球传统的霸权秩序越来越难维持的时候，最极端的利己务实主义就会堂而皇之的登上舞台。之前喊得震天响的毁灭对方文明， 说白了只是合伙前的押价筹码，而今天看似离谱的合资经营才是他藏在心里真正的底牌。说到这，我就想问大家一句，你觉得这个霍尔穆兹海峡收费站真的能建起来吗？我认为伊朗最终给特朗普的回应只会是响亮的耳光，不信咱们走着瞧！

针对于美方给一方的十五点要求，昨天一方是给了美方十点方案，那目的就是要彻底结束美以这一次对一发动的战争。而在这其中有一点非常值得我们思考，他依旧是把接下来对于霍尔穆斯海峡收费写在了里面， 每艘船大概两百万美元，那这笔钱他说要跟对面的阿曼进行平分，更重要的是他说这笔钱是要用于重建 在这次战争中相关基础设施的受损，而不是直接提出战争赔款。而就在昨天，特的发言中特别提及了，接下来我们可以参与 对于一相关基础设施的重建。好，那到这我其实在想啊，有没有可能在战争结束到之后的很长一段时间， 美方允许一方去收霍尔姆斯海峡相关的通行费用？好，那这个费用指定一个账户，这个账户出去的钱都是要用于相关战争的重建工作的，那美国可以作为监督方去看相关费用的使用。 好，那为什么我觉得这件事情是有可能的呢？因为美和乙相关的运输工作几乎是不需要用霍尔姆斯海峡的。而我们知道啊，在战争之后啊，总有一天要结束， 总要涉及到相关重建费用的问题。那对于特来说，他是一个商人，政客，他那么抠门，他绝不会想让自己来出相关的费用，所以允许伊朗在战后一段时间去对过往船只去收费用，而用于重建的话， 其实是把美本应该出的钱让全球的买家来承担成本了。好，那接下来会有两个问题，第一就是中东的这些主要卖家会不会同意呢？那一段时间在我来看是可以同意的，毕竟啊，他们手里有 这石油和天然气，所以在很大程度上外方说了算。第二，如果不管是欧洲还是亚洲相关国家和地区的买家不想支付这笔多出来的费用的话， 那美国可以跟他们说，你们可以找我来买。当然不排除接下来中东的阿拉伯这些国家也要求这个海峡通过的一方收的费用中要给自己拨一小部分， 那目的也是要用于在这一次被一相关的反袭击中受的损伤。那在我来看，如果就算是有比例应该也是非常小的， 因为对于美来说啊，这些地方就是自己在中东的存在，那他必须要承担相应的责任。另外就是完全可以通过接下来对于中东阿拉伯这些国家的武器进一步的销售， 获得相关的利润，然后再用于相应的重建工作。所以在我来看，如果真的是从特的思路，从这个商人思维的，政客的思路，从算大账的思路的话， 还真的不排除这个选择方案好，那如果美支持这件事情，他要求一给他的回报是什么呢？不排除就是要允许美接下来在这个地方有更多的参与石油运营的权力， 当然整个体系他要求是在石油美元的体系之下的。好，那当未来的一些年之后，一基本完成了对于这次战争所受影响的相关基础设施的重建的时候，那每对于一相关经济的渗透 影响，对于整个中东经济的存在，以及对于整个全球能源体系的重塑， 已经跟现在会有很大的提升了，当然在我来看，他们短期能够达成一致啊，去签所谓的比较正式的协议，难度是非常大的，而且大家应该也看到了，这两天双方已经对对方的相关啊基础设施、能源设施有进一步的打击了，包括昨天 已已经对于一啊全国大的石化设施进行了打击，那这其实都是战争进一步升级的直接反应，所以我刚才前面说的呢，是未来某一天啊，大家在协议中 可能有的一个条款，或者是说双方一定程度的妥协，那如果真的是这样的话，最后买单的就是全球的其他的国家了， 而石油的价格也很难回到曾经的六十多块钱了，或许真的是像之前美的相关金融机构所进行的一定的预估，当战争结束之后，未来 全球的石油基础价格大概是八十到九十美元，这也是对于美来说他所比较希望的价格。

伊朗战争到现在已经持续了一个多月，在二日特朗普的讲话之后表示，局势还有继续升级的可能。截至目前，已经有数千名伊朗人死于眉宇空虚。与此同时，伊朗对海湾地区和黎凡特地区的反击也造成了数十人死亡。 但除了人员伤亡之外，这场战争真正影响更深远的其实是经济。最近油价和天然气价格疯狂上涨，这背后的直接原因就是中东能源设施遭到攻击，以及伊朗关闭霍尔穆斯海峡。 但真正的问题是，这场战争带来的经济冲击远远不止是油价上涨这么简单，他正在像多米诺骨牌一样一层层往外扩散，最终影响到粮食安全、高科技产业甚至塑料工业。所以这期视频我们就来看伊朗战争究竟是如何冲击全球经济的。 先从能源说起，因为波斯湾是全球最重要的石油和天然气产地，而伊朗现在实际上关闭了霍尔木兹海峡。国际能源署直接表示，这可能是全球石油市场历史上最大的一次供应中断。 现在的情况是数百艘游轮被困在波斯湾，根本出不去，石油出口路线严重受限，储油设施也在迅速被填满，结果就是海外国家不得不被迫减产，再加上伊朗对部分能源设施发动袭击，市场恐慌情绪进一步加聚，于是油价直接飙升。 三月三十日，全球油价精准布伦特原油价格已经涨到每桶一百一十六美元，油价涨幅已经接近百分之六十，创纪录级别。甚至有分析师预测， 如果战争持续到六月，油价可能冲到两百美元一桶，天然气也没好到哪去。欧洲最重要的天然气价格指标荷兰 ttf 天然气价格自战争爆发以来呢，已经接近翻倍。 为了缓解全球能源紧张局势，国际能源署成员国在三月中旬决定释放约四亿桶国家战略石油储备。这是历史上最大规模的一次紧急放油行动。 但问题是，国际能源署自己都承认这只是一个临时止血措施，真正关键的还是两件事，第一是霍尔木兹海峡重新开放，第二是停止针对能源设施的袭击， 否则市场很难真正恢复。而且就算明天海峡恢复，通航，问题也不会立刻结束，因为很多能源设施已经被打坏了。 伊朗的袭击已经导致卡塔尔大约十七的液化天然气出口能力被瘫痪，而这些设施的修复时间最长可能需要五年。换句话说，这场能源危机很可能不是短期问题，而是一个长期隐患。如果要说现在谁最难受，那一定是亚洲人。 因为通过霍尔木兹海峡运输的石油中，大约百分之八十都是运往亚洲。韩国大约百分之七十的石油来自中东，日本大约百分之九十五，菲律宾高达百分之九十八。霍尔木兹一关，亚洲是最先遭殃的， 现在很多亚洲国家已经开始采取紧急措施，韩国正在考虑把原本只针对政府部门的现车措施扩大到普通民众。菲律宾已经宣布进入国家能源紧急状态，政府甚至明确表示所有选项都在考虑范围内。斯里兰卡直接把每周三设为公共假日，同时实行燃油配急制度。 泰国政府则呼吁尽量减少空调使用，鼓励远程办公。而在印度，情况也开始恶化，民用燃气出现短缺，很多家庭和企业已经受到影响。不过这场能源冲击并不会只停留在亚洲，摩根大通的分析认为， 这场能源危机并不是同时在全球爆发，而是会像波浪一样一步步向西扩散。他们预测，非洲将是下一个明显受到冲击的地区。欧洲大概率在四月中旬感受到明显影响， 而美国则可能是最后一个受到直接冲击的地区。虽然美国短期内不太可能出现燃料短缺，但价格上涨不可避免，但真正更危险的还不是能源本身，而是它带来的连锁反应。 其中最令人担忧的就是肥料供应问题，尤其是现在正好赶上春季播种季节，大多数化肥的生产都需要大量天然气。而中东正是全球最重要的化肥生产地区之一。 在正常情况下，全球大约三分之一的海运化肥都要经过霍尔木兹海峡，尤其是尿素和磷肥。现在海峡关闭，直接导致化肥供应紧张，价格暴涨。尿素期货价格自战争爆发以来已经上涨了大约百分之五十。这意味着国外的粮食价格也会上涨， 因为肥料更贵导致农民成本更高，肥料更少则导致农作物产量更低。这两件事情叠加，就意味着粮价上涨不可避免。 而粮价从来都是政治问题，从美国到印度再到欧洲，粮价上涨往往都会成为社会矛盾的导火索。但对一些发展中国家来说，情况更严重，因为这些国家严重依赖进口化肥。 根据世界粮食计划署预测，如果战争持续到今年第二季度，全球面临严重饥饿的人数可能会在原本三点一八亿人的基础上再增加四千五百万。这已经不是经济问题，而是生存问题。 接下来是很多人完全想不到的一个影响。战争造成氩气短缺氩气是天然气加工过程中的副产品，而全球重要的天然气生产国卡塔尔，同时也是全球最大的氩气供应国之一， 全球大约三分之一的氩气供应都来自这里，而这些氩气同样需要通过霍尔木兹海峡运输。氩气是制造芯片过程中必不可少的材料， 从半导体到微芯片，很多关键工序都离不开海气。目前像台积电和三星这些芯片巨头还能依靠库存撑一段时间。但一位行业顾问曾形容，现在看起来还是风平浪静，但海啸正在路上， 如果战争持续太久，芯片供应链很可能也会受到冲击。而在 ai 需求暴涨的今天，这个风险尤其危险。最后还有一个影响，很多人平时不太注意，几乎所有塑料都是从石油或天然气中提炼出来。虽然现在很多人提倡环保，比如用纸吸管、环保袋， 但现实是塑料依然无处不在，从包装汽车零件、玩具、医疗设备到各种工业制造流程，都离不开塑料。全球超过一半的塑料是在亚洲生产的，其中东大是最大生产国。 但问题是，亚洲在二零二五年超过六十的石脑油，也就是生产塑料的重要原料是从中东进口的， 现在供应被打断，直接导致塑料价格飙升，比如聚乙稀和聚丙稀，价格已经上涨接近百分之四十，这又会进一步推高通胀。所以你现在应该能看出来，伊朗战争带来的经济冲击其实是全方位的， 很难找到一个行业，完全不受影响。至于未来会有多严重，会持续多久，其实取决于这场战争接下来会走向哪里。这种不确定性让企业、投资者、普通民众都很难做出判断，全球市场也因此陷入一种迷雾状态。 正如巴克莱银行分析师所说的，特朗普政府在战争目标、持续时间以及是否扩大行动等问题上的反复表态，制造出了一片浓，让市场难以判断方向。

他顶着炮火在霍尔木兹海峡边上数邮轮，竟只为了得到一手的炒股内幕消息，结果发现全世界的股民，包括华尔街都被卫星数据蒙蔽了。就在四月六日，一家名为 ctrny research 的 金融投研机构发表了一篇独家研报。这家机构派了一位代号为三的分析师独闯霍尔木兹海峡， 想要得到一手的邮轮通航数据。为了避免不必要的安检麻烦，三号分析师只带了一部具有一百五十倍变焦的小米手机、 一些现金香烟和隐蔽的录像录音设备在身上。行程上是从迪拜出发，沿着海岸线一路直抵海峡边缘，然后在阿曼北部的穆桑戴姆省想办法弄艘快艇去海峡前线数游轮。 其中的过程一波三折且危险重重，返程过程中甚至被阿曼警方直接扣押，差点关进监狱。幸亏有神秘大佬打了几通电话捞人，才保安然无恙。而最终，三号分析师带回来的情报也是相当扎列。 这份研报首先抛出了一个观点，那就是要大家舍弃简单的二元化思维，并不是冲突升级，霍尔木兹海峡就关闭，冲突降级海峡就开放。事实是，冲突升级和邮轮通航流量的增加是同时存在的。虽然卫星通过传播自动识别技术， a i s。 监测到每天只有五艘左右的邮轮通过海峡， 但实际上的数据十五到十八艘，要比检测数据翻两三倍。因为大部分通航的邮轮都关闭了 a i s 绕路通行， 这个数据简直是打了那些坐在华尔街头行里的高端分析师的脸。第二个有意思的地方是邮轮通行费的结算方式， 大部分人以为使用人民币甚至加密货币结算，但事实是部分用人民币结算，且中国船只基本上不用支付通行费。而且最为奇怪的一点是，日本和欧盟这些美国的盟友国竟然通过外交手段已经获取了通行权。总结下来就一句话，伊朗不希望关闭海峡阻断贸易，但是你得表态， 如果你跟我作对，还找美军保护，想通过海峡，那对不起炸的就是你。此外，三号分析师还通过与革命卫队的家属聊天的过程中得知， 伊朗的中央指挥系统并没有瘫痪，并非谣传的，各方势力乱成了一锅粥，言外之意就是伊朗目前还是镇得住场子的，只要得到了通行许可的传播，没有一艘会被无故袭击的。最后，分析师还预测，接下来很短的时间内，霍尔木兹海峡的通行量会恢复到之前的百分之五十。 这篇报告没有给出明确的交易压住策略，但是从各国私下里的小动作可以看出，一个新的全球秩序可能正在形成。

我手上拿着的是一份关于霍尔木兹海峡航行安全的安理会决议草案。这项草案由八零主导，联合海湾合作委员会成员国及约旦共同推动。历经数周谈判，六轮修改，今天早上十一点，安理会就这项草案付诸正式表决。草案最初文本措辞强硬， 原影，联合国线章第七章授权成员国动用一切必要手段，并明确提出对伊朗实施制裁。对此，中额两度打破沉默，明确反对，认为相关条款实质上是为动物提供无限制授权，完全回避了中东危机的根源问题。 经多轮磋商，草案大幅压缩。第七章原影被删除，鼓励授权条款被整体移除鉴定，按文改为鼓励相关国家协调防御性行动，包括为商船 提供护航。今日表决结果，十一票赞成中俄否决哥伦比亚和巴基斯坦弃权决议。草案被否决。 表决结束后，中国大使富聪对记者表示，今天上午的投票时机极为敏感，在特朗普最后通迭倒计时的节骨眼上推进表决只会加剧紧张态势。 i want to emphasize in particular， the timing is very bad， we all hurt for the us present asset and again this background we think it is extremely dangerous for the secret accounts of to adopt it with the whose like this。 中俄随即提出一项新草案等待表决。这场表决发生在特朗普对伊朗下达最后期限的几个小时以前。特朗普今天早上发文称，若伊朗不重新开放霍尔木兹海峡，将摧毁其整个文明。 联合国随后也发文称，就算是战争，也要遵守其规则。中东局势还将生出哪些变数？整个世界都在焦灼的观望。

我不会建议你购买哪一只特定的油气个股。在这个被地缘政治深刻干预、充满变数的市场里，盲目跟风就是最大的风险。但我会告诉你的是，如果你已经对这场围绕霍尔木海峡的冲突有了自己的判断，你可以如何用资产配置来对冲你在这场战队中的风险？在过去石油价格的波动，一道相对简单的数学题， opc 加的减产协议，加上全球经济衰退的预期，计算出一个共需紧平衡的数字。但现在的顶级资本战场，定价逻辑已经彻底翻篇。全球能源供应正经历从效率优先向安全优先的跃迁。 当一枚导弹就能让阿布扎比国家石油公司日产量下降超百分之五十，让全球运费暴涨十一到十二倍时，传统的周期模型就失效了。现在的原油定价公式里被塞进了一个极其庞大且致命的变量。地源冲突风险溢价 资本不再仅仅为石油的燃烧价值买单，他们正在为极端情况下的供应不断支付天价保费。这种从周期属性向安全资产属性的跃迁，就是这一轮油气资产暴涨的底层密码。资金的嗅觉极其灵敏，他们正沿着通道控制与资源自己的主线寻找避风港。以下是四种不同的。海峡局势将长期保持严峻，面临持续的禁运封锁 湾国家将被迫打通路路通道，你可以投资打造避险通道的基建狂魔山东墨龙。为了规避霍尔木兹海峡的风险，海湾国家正不惜下血本考虑修建替代性的露露输油管道。而山东墨龙的核心产品，正是专为中东高寒流油田环境设计的高抗流油套管和管管。一旦这些战略级基建项目铺开，他 将作为不可或缺的底层管材供应商，直接切入这块庞大的避险基建蛋糕。如果你认为海峡不会完全封锁，但极高的战争风险将迫使大量游轮常态化绕行好望角，彻底改变全球贸易流向。你可以利用海上咽喉钢铁巨兽来对冲风险。中原海能绕行，意味着全球航运路线被永久性拉长，这相当于在现有运力不变的情况下，凭空挤出了高达百分之三十的新增运输需求， 占据内贸原油运输百分之五十五以上市场份额的绝对龙头公司。手握近七十八点八二亿元的十九艘新船建造计划，他有能力在这场运力极度错配的危机中收割飙升的运费溢价。如果你认为冲突将直接导致通东原油大面积物理断供，全球可流通原油锐减。核心逻辑是，谁手里有真实的油，谁就有定价权。 可以用沃有源头血脉的资产来防御中脉石油。在断工恐慌下， a 股拥有海外实体油田资产的民营油企较为稀缺。相较于纯粹干活的油浮公司，它所拥有的油气生产加销售全产业链布局，能够让你直接且充分的享受油价暴涨带来的资源重估溢价。如果你认为无论短期供给是否中断，高油价中疏已经确定，这将必然刺激全球油企大幅增加资本开支。你可以配置卖铲子和军火 的设备服务商，通源石油作为射孔器材和晚景服务领域的细分龙头，它的业绩弹性极高，只要油价维持高位，全球油企的钻井活跃度就会飙升， 这类油浮公司的订单能见度便会立刻拉满，成为行业资本开支扩张的直接受益者。近期石油波动的中心依然是政治博弈，如果每一双方通过第三方握拳重回谈判桌，地源风险溢价将会瞬间消退，油价可能面临十到十五美元的剧烈回调。如果你有关注这周的新闻，你会发现，四月九日的背心图上，沙特阿美核心的布盖格加工设施正升起滚滚黑烟， 不仅仅是一场远在天边的局部爆炸。要知道，不盖革工厂是全球最大的原油稳定装置，仅他一家就供应了全球约百分之五的石油。更致命的是，随着乙一冲突急剧升级，战火已经向能源腹地蔓延。霍尔木兹海峡，这条承担着全球百分之二十液化天然气和百分之三十四石油出口的能源咽喉一旦被真正掐断，整个世界的血液循环都将面临骤停。 在这种令人窒息的断供恐慌下，布伦特和 wti 原油期货双双在一百美元大关反复翻腾。这已经不再是简单的油价周期波动了，而是一场深刻改写全球财富版图的暴力洗牌。这就是当前能源时代的残酷与浪漫。 当新兴市场遭遇七百零三亿美元的资金外流，当老挝、斯里兰卡的加油站深夜排起长龙，资本市场却在为那些能够提供确定性的油气寡头和基建狂魔疯狂打 call。 别怪我没提醒 你，在这个大局里盯着单纯的技术 k 线图已经没有意义。你需要看清的是，超级大国建队的航向是中东沙漠里正在铺设的管道，以及那些真正握有资源与通道硬核背书的企业。风暴已经成型。你是选择坐在高位接盘的倒霉蛋，还是看准底牌顺势而为的猎手？下期想看什么，评论区告诉我，这里是价值前沿，我们下期见。

看到很多朋友留言说，快更新，快更新，挺火了，挺火了，我只能说我们很多朋友还是比较单纯的， 其实我一直在等一个信息，果不其然，被我等到了。好，那分享这个重要信息之前，先带着大家稍微回顾一下我在三月二十四号视频里的这段内容，大家分享的这个 特定在四十一天结束战争的这个逻辑，基于他的迎娶，基于他希望能够比之前的海湾战争更被人所记住。好，那我在等什么信息呢？ 就是这个，他们会在明天啊，美国当地时间上午八点开发布会，那在明天的发布会上，不知道特是不是想这么说呢，这一次战争基本结束了，而时间是四十一天， 提前于海湾战争，所以最新的停火协议更多的目的就是要让自己在四十一天的这件事情上可以盖个章。那海湾战争对于美国来说确实是一个高效的战争了，而这一次他希望没遗的战争的结束 比历史上的这场战争更为高效，或者是说更为成功。好，那与此同时，我们看看当下还在发生着什么，看看这些 战争并没有停止，冲突继续存在，大家都没有所谓的真实的放下武器。好，那至于十点建议啊，现在因为看到了好几个版本啊，我就不在这跟大家做分享了， 接下来可能会有更准确的信息公布，不过按到了这个，难道真的是被我昨天上午的视频里的对于未来霍尔莫斯海峡运营的大的经济思考所严重了吗？如果有兴趣的朋友可以再去看看昨天视频里的完整的逻辑，也就是说他们在打仗，但最后 全球其他方买单，那我们就可以继续看接下来的两周是不是真的没有火呢？以及福尔摩斯海峡，大家是不是真的可以放心的 行驶呢？好，另外别忘了布什浩并没有折返，还在赶往前线的路上，而特又是一个习惯于偷袭，说话不算话的人。好，最后很多朋友说，哎，那你看油价呀，油价已经反应了 大宗玩家的游戏，不是按照普通散户的逻辑去进行推演的。在大宗商品的期货市场上啊，人家其实多空啊， 都是可以赚钱，当你觉得可以跟进的时候，人家可以瞬间就反转了。我记得在两天前的视频，其实就跟大家分享过一个很重要的观点啊，接下来尽量的管住手，不要太过着急。