半导体会崩吗
五月二十七日，新浪财经一则报道，瑞银存储扩展潮全面引爆中国半导体设备大行情才刚刚开始。最近瑞银发布了一篇关于中国半导体设备行业的重磅研报。这份报告最核心的观点非常明确， 未来两到三年，中国半导体设备行业的景气度和盈利增长可能会显著超出市场此前预期。 瑞银不仅全面上调了中国精原厂设备支出预测，还同步提高了北方华创、中微公司、圣美、上海三家核心设备公司的目标价。 其中，北方华创目标价上调至八百元，中微公司上调至六百元，圣美上海上调至两百五十五元。更重要的是，瑞银这次并不仅仅是简单提高盈利预测， 而是开始系统性上调整个行业的估值体系。这意味着中国半导体设备行业的逻辑已经从过去的阶段性国产替代，逐渐演变成一个具备长期成长属性的产业升级周期 一，中国精研厂设备支出进入新一轮上行周期过去，市场对于中国半导体设备行业最大的担忧是精研厂扩产能否持续。 很多人认为，在经历过去几年的集中破产之后，行业资本开支可能很快见底回落。 但瑞银最新的判断恰恰相反，他们认为未来几年，中国金源厂设备投资不但不会下降，反而会继续增长。瑞银将二零二七年和二零二八年中国金源厂设备支出增速预测分别上调至百分之十八和百分之十四， 相比此前明显更加乐观。背后最重要的变化来自于中国存储产业盈利能力和现金流的大幅改善。
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02:04查看AI文稿AI文稿今天半导体和通讯设备把整个市场带崩了，一共有三个因素，第一个是市场，小鹿文今天都传遍了，说监管要严查半导体和 ai 等高位题材的炒作，这个有可能是真的。周一大普威被关小黑屋那天我就说了， 最近两个月科技板块刺心股被炒作的特别厉害，那富二代、世博器、铜锣设备公司都是上市以后两三倍，大普威最疯狂，上市以后四倍，这不是豆沙包搞的，他们胆子跟老鼠差不多大，没有油资那么豪放。 恶意炒作的结果就是停牌自查，大普威已经被关了三天，禁闭了，说不定账户还被限制，只能卖不能买。第二个小读是关于量化的，大家都知道量化是割散户韭菜的元凶，散户亏钱就骂街。监管确实有进一步限制量化的想法， 但是呢，四月七号刚出台量化新规，这过了一个半月又进一步限制，这种朝令夕改不是监管的作风。一个成年人坐马桶上大号肯定要一次性拉干净， 只有孩子才坐上去五分钟，然后起身擦干净，过十分钟意犹未尽，又重新坐回马桶上。这条小作文不一定是真的，但是周末就知道了。 第三个元凶，我昨天视频里说过，半导体板块交易额在整个市场占比历史新高，在如此高的位置要特别当心冲高回落，放量下跌。看过昨天视频的麻烦你点个赞。今天上午十点半以后，半导体开始跳水，中午在群里边也提示过了，要特别小心。 还是昨天那句话，半导体在当下比较高的位置要长一百个心眼子，有个风吹草动，散户肯定比机构跑得快。 今天半导体板块交易额五千五百二十九亿，大 a 整体交易额三点四八万亿，占比十五点九，净流出两百八十亿，算创下历史新高了。如果反弹没有量，那基本上告一段落。 最后说句安慰大家的话，今天有一些板块本来挺强的，但是收盘间半小时，所有资金都撒鸭子似的逃命，这种糟糕的情绪把一些好的板块给带起来了，如果明天能反弹，那这些扛跌的板块就是先锋军。
1582钱博士
01:22查看AI文稿AI文稿啊，今天半导体直接跌了四个点啊，好多票现在都快跌停了，但是不要听别人说这个是在洗盘啊，我先告诉你，为啥他会跌这么狠，先声明一下，只是今天盘面的实在话，不构成任何今天的投资建议啊，我不绕弯子，不讲专业话术，新手也能一眼看明白啊，一下听明白啊！今天第一个原因最简单了， 钱都跑了，今天石油煤炭这些避险板块全线暴涨，资金全部都往那边去冲啊，半导体估值高，波动大，现在市场一慌，今天先卖科技股保命啊，直接把牌面给砸崩，砸崩了啊！第二个原因呢，就是那个外面也在跌啊，传导到咱们这边了， 像韩国的股市，芯片股大跌，全球半导体情绪都不太好，再加上油价暴涨，半钢铁工厂耗电巨大，成本直接往上面飙，利润被压缩，资金他更不敢拿了。第三个原因呢，就是之前涨太猛，现在集体套现， 前面赚了钱的机构和油脂啊，一看形势不对啊，集中卖出，再加上芯片出口管制，这些消息一出来，大家担心订单受影响，恐慌盘一涌而出啊，那个跌幅直接放大，我的看法呢，就是 今天这个他，他不是一个正常的回调啊，是高估值遇上恐慌情绪双重砸盘，今天跌是必然的了，兄弟们面对疾风吧， 投资路上呢，哪有只赚不亏的啊，打碟不可怕，乱操作才可怕，你不是一个人在扛啊，今天，今天市场很多绊倒铁的兄弟们在和你们一起扛，短期波动呢，也改变不了长期的逻辑，今天你只需要稳住心态，不要被恐慌情绪给带偏，点赞加关注，老谭百万实盘替你开路！
2401老谭不是神（百万实盘）
02:03查看AI文稿AI文稿队长，嗯，今天半导体真的涨了，你太稳了，接下来还能上涨吗？大盘能不能突破四千两百五十八点呢？ 我是说半导体接下来还能不能上涨，这个我们等会再讲，我呢先让你在行情方面先吃一颗定型王， 下周的行情大概率会比较好。为什么这么讲呢？半导体这个板块接下来还有没有机会呢？建议点赞收藏加关注，也可以转发给身边有需要的人，让他们在行情展开的时候不踏空，在行情疯狂的时候不追涨。 为什么说下周的行情大概率会比较好？来，看到这里，这是大盘的周线图，自从二零二四年的九月二十四号本轮行情启动以来， 历史上周线级别出现三连音只有三次，这一次是第四次啊，出现了三连音。那么前面三次出现三连音的时候，其实都有原因啊，这次什么？这次是二零二五年的三月底和四月初那段时间，那大家都知道发生了什么事？好，这一次是第二次，那是什么？是这段时间 机器人和人工智能的双主线那一轮炒作啊，出现了一顿对线啊，所以说出现了三连音，好吧，这一次什么是中东那边出事了，所以出现了三连音。好， 我们这里啊，三连音是第四次，那么这个时候我们就要反思有没有可能接下来下一周，对吧？再出现第四根音线呢？反思一下，其实没有，对吧，在有原因的时候，他也只是三连音，推过来的话，就可以确定现在是连续三根中音线了， 有没有理由去收出第四根周阴线呢？去创造历史呢？所以大盘接下来收出周阳线的概率是非常大。那如果说大盘下周要上涨，哪个板块发力的概率会比较大呢？毫无疑问，那只有半导体了。 为什么？因为今天下午已经充分验证过了，下午半导体出力反弹的时候，大盘是同步翻红的，现在市场基本上就是名牌状态了，只要半导体涨，大盘基本上就能涨。 而从结果去反推的话，如果下周大盘能够涨，那么好发力的很大概率就是半导体。我说的足够明白了吧，明天见。
856张队长冲锋号
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00:27查看AI文稿AI文稿半导体大跌要跑吗？不用跑，只要大盘不跌破四零六七，其实市场都是安全的。半导体下午还能飞起来吗？今天下午飞不起来，明天也会飞起来。今天是 d c 机会吗？是。那我们昨天也讲过调整就是一个 d c 机会，只是没想到今天调整这么快。 往什么方向吸呢？重点还是科技，比如说半导体 p、 c、 d 等等都可以，但是要排除两个模块，一个是趋势加速的，另外一个是出现了跌停掉队的，重点盯趋势还可以，同时呢会踩到直线线的。
488老邹救我
00:37查看AI文稿AI文稿直观半导体代工，大盘明天怎么看？大概率惯性下跌过来看，但是要注意新主线会不会在六十日线抵抗。首先大盘一阴破三线，下方支撑在六十日线四千零六十四点。其次，今天放量杀跌，资金疯狂出逃， 出逃的方向主要是半导体，导致大盘被带崩，明天要注意主力会不会反拉。半导体十守六十线还是出现新的主线，然后去守六十线，这个新主线很可能是电力。
223A股伍大帅
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02:20查看AI文稿AI文稿半导体崩了，高开低走，套牢全市场，明天半导体板块还会跌吗？明天开盘要不要直接就卖掉？我直接说结论啊，来不及等明天开盘了， 您现在就保存整段视频，等到明天收盘，方便您回来找我验证。昨天凌晨呢，英伟达的业绩是超预期的，带动着美股的科技出现了反弹， 那么我们今天 a 股的半导体板块也是跟着高开，盘中呢，又传来了啊，英伟达接下来要加大对 cpu 产业投入的利好，那么是带动了整个亚太股市大涨 大 a 也是继续的冲高，但是为什么下午直接高抬跳水？难道今天的反弹只是主力又多的积累，整个半导体板块是不是见顶了？散户这个时候要不要跑？ 其实呢，经常看我视频的朋友们啊，应该都知道月月我的预判有多准，实际上呢，早在周一我就预测过半导体板块的变盘日会出现在本周四， 英伟达业绩出来之后，会有一波冲高的兑现。我甚至在昨天前天两次提示各位，半导体乃至整个科技板块都已经见底，这几天的半导体反弹是为了主力的出货， 所以散户要跟着反弹一起跑路。那么今天行情的高开大跳水，直接印证了我之前的预测，如果您是第一次刷到月月我的视频的啊，之前总是找不准方向的，又或者第二天才刷到我视频的，因此踏错了节奏，错失关键变盘点的。那么我是真心的建议各位可以养成一个小习惯， 每次收到月月视频的时候，可以点上一个小红心，这样呢，以后每个关键的走势，每次行情的拐点，您都能提前收到我的提醒，我们说回重点啊！ 很多朋友问了，半导体大跌了后世怎么看？半导体今天经历了冲高跳水之后，大量主力出货了，所以短期是很难出现大涨的， 但是考虑到这一两天主力出货肯定出不完，对吧？所以接下来大跌之后，半导体还是会有反弹的，但是接下来每次反弹，他的高度应该是一次比一次低的，所以有反弹半导体还是先落袋为妙。 如果你也喜欢月月这种啊，观点明确，实事求是，讲逻辑的风格，不妨点上小红心和小关注。看到这个朋友不妨在评论区打出三个八给自己加加油！ 希望我们啊接下来在这种艰难的行情下，都能够逆风翻盘一路发发发！更多的行情策略大家可以预约好我的直播，好了，我是月月，下期视频咱们不见不散！
1484岳岳股之道
01:09查看AI文稿AI文稿就是观点啊，半导体还能涨，通讯还能涨，甚至速度还会加快，不过代价是什么呢？风险已经很明排了，只是你还不知道而已啊，点收藏快速过一下。今天电子行业的成交量已经占到全市场的百分之三十二了，创了历史新高，说明全市场三分之一的钱都在交易半导体啊， 几乎要把其他板块抽干了。那历史上大家都在交易半导体时，后面发生了什么啊？二三年三月份啊，到了百分之二十八之后呢，跌了百分之三十五， 二零年一月，到了百分之二十五之后，跌了百分之二十五。一五年牛市到顶的时候，占了百分之二十，之后是腰斩再腰斩啊，这就是抱团一旦瓦解的代价。那我之前说科技反弹要四十六天，今天是第四十二天了，并且他在高位震荡， 那么行情肯定还是会有的。想参与科技行情呢，不必急于一时啊，我觉得完全可以等到它的占比低到百分之二十五以下，甚至到百分之二十的时候啊，再考虑做下一波。 那我最近实际上是边打边撤，已经撤掉了三成左右了啊，反正就这样呗，点上关注啊，随时获得行业数据。
973踏空小凌（科技版）
02:22查看AI文稿AI文稿半导体今天放量下跌，把整个大盘都带崩了，尾盘呢？先进封装又是一波跳水，很多人可能害怕了，要跑吗？这个板块还没有机会，老师的观点很明确啊，短期还要调，但中线真的没结束。第一个问题，放量下跌就一定是经过跑路出货吗？今天还真不是，今天这个盘面是非常典型的交易拥挤后的，自然的大幅度的回， 半导体连续天亮，换手率居高不下，估值已经逼近了一百八十倍的历史高位，物极必反啊，机构也不敢拉了，但是机构不是不看好，如果他不看好，也不会一直抱团着涨上去，而是我们要清楚，现在有大量的散户都涌入半导体市场， 资金都集中在这，那么就要把跟风的散户包其他资金都甩下去，机构不会带着其他人那么轻松的赚钱。所以说，你看今天尾盘最热的方向，先进封装刻意的去做砸盘，目的不就一个吗？制造恐慌，逼你交错位。那现在怎么办？ 分两种情况，第一种，已经渗透到百分之十甚至百分之二十以上的针就别割了，接下来，尤其是明天，很可能故意还要机构下咱们，你跑了，他就开始拉。但是对于刚跌破乳腺的票，该减还是要减，别犹豫，中线还有机会，但是大家记得，科技股一定要等缩量，无论是半导体， cpu， pcb 都要等缩量，因为科创板五零高位的筹码并没有顶格。我们来看科创板五零的指数啊。科创板五零如果一旦出现了大举的出货，一定要出现高位的筹码顶格，但你发现现在是没有顶格的，就证明在高位没有那么多的散户去高位接盘半导体和科技股，那既然没顶格，机构今天确实放量砸了盘，但 是出不完货的，调整下来，缩量起稳，还是下一步的买点。那么短线节奏上，尤其是大盘，明天大概率还要探底，要盯住什么呢？探底回升，也就是日线级别的下行线，一旦出现了放量的探底回升，这就是短期博反弹要开始的信号了。我知道你现在什么感觉，看到半导体从高位掉下来，想跑，怕卖飞了， 不跑吧，又怕越亏越多。记住了，机构现在并不是要出货，而是要把你洗出去，当然这个洗盘的过程可能会让你感觉到很疼， 甚至下跌，让你感觉到市场的牛市没了， k 股不行了，现在散户的 k 股仓位还是非常重的，你想想不把你吓跑了，他就不敢拉，也不会拉，更拉不动。这两天我相信很多朋友的利润回撤的非常严重，甚至短线已经被套了，因为毕竟微盘股这两天跌的非常多， 大家手里的票最近两天是非常惨烈的，那尤其是高位追涨，还被套了，肯定会非常难受，大家一定要记住啊，下一次再遇到这样的行情，你一定要谨记，天亮高估就是不追涨，缩量回踩，再找机会，这是铁的纪律。
92单刀入市
03:41查看AI文稿AI文稿股友们手里如果拿着 ai、 半导体这些科技票，今天这条内容你一个字都别挑过。因为很多股友还没意识到，全球债市正在经历一场十三年以来最猛烈的抛售，而他跟你手里的科技票，关系比你想的要大得多。 就在上周，美国三十年期国债利率收在了百分之五点一二，创下了二零零七年七月以来的最高收盘水平。日本三十年期国债利率直接突破了百分之四，是历史最高纪录。英国也不甘示弱，三十年期的干到了百分之五点八五，是本世纪最高。 更关键的是，美国政府本周卖三十年期国债，票面利率给到了百分之五，这也是二零零七年以来的头一回。你可能觉得证券利率涨跟我有什么关系？咱们说人话， 国债利率你可以简单理解成社会上最低风险的那笔钱的基础租金。这个基础租金突然大幅上涨，意味着所有其他资产的租金，也就是预期回报都得跟着重估。 尤其对科技股，特别是那些需要大量借钱研发，靠未来几年甚至十几年盈利故事撑起来的 ai 公司来说，影响是根本性的。现在市场上到处都在说这只是通胀问题，每人处加几次息就好了，股市没事， 但咱们得冷静下来，切换一个很多解读都没告诉你的视角。这一轮战事风暴，真正危险的不是它涨了多少，而是它涨得太同步了。美国、日本、英国、德国、澳大利亚，几乎所有主要经济体的长期国债都在被疯狂抛售，这说明它不是某一个国家自己的麻烦，而是一股全球性的力量在起作用。 这就好比一家餐馆涨价，你可能会觉得是他家菜好吃，但整条街的餐馆同时涨价，你就得琢磨是不是菜市场的猪肉、食用油这些最上游的成本涨了， 现在这个上游成本就是能源。布伦特原油周五结算价涨超百分之三，收在了一百零九美元一桶以上。从美乙对伊朗发动攻击前夕算起，累计涨幅已经达到百分之五十。 巴克莱的分析师说了句特别直白的话，现在一切取决于石油，油价不跌，市场就涨不了，这股力量直接摧毁了通胀，只是暂时的。这个旧判断数据上，美国批发通胀数据创下了二零二二年以来最差表现。 市场现在对美联储下一步是加息而不是降息的预期已经飙升到了大概百分之五十。所以问题的核心就变成了一个咱们股友都看得懂的拔河比赛。一边是手握全球硬通货定价权的旧能源，它 正推高通胀和利率，收紧金融条件。另一边是我们持仓里代表未来的 ai 和半导体，它靠着强劲的资本开支和长期需求故事在支撑估值。理解这个拔河，你就理解了当下最大的矛盾，对于咱们散户的持仓，这意味着什么？第一，你得立刻去看看手里的科技票 是不是属于那种业绩已经兑现，现金流很好的，还是属于那种依然在烧钱，依赖高估值讲未来故事的公司。高利率环境是后者的天敌。第二，你要警惕那些跟着指数涨，但自己基本面没跟上的板块。数据显示，标普五百指数十一个板块里，有八个这个月其实是跌的，涨幅高度集中在信息技术这一个板块， 这叫外强中干，一旦作为领头羊的科技股撑不住，调整的深度可能超出大家想象，这个风险市场还没有充分反应，但这不是说咱们就该恐慌。我特别提醒你一个数据， 美国银行数据显示，私人客户持有的股票仓位已经升到了创纪录的百分之六十五点七，现金配置降到了历史最低的百分之九点八，这说明市场上大多数人已经把钱都换成筹码了，潜在的买家变少了。 基于当前公开信息，这只是一个逻辑推演，不代表实际情况一定会如此。用大白话说，这个阶段，咱们反而要冷静下来，想清楚自己的逻辑是短线情绪博弈，还是长线基本面变化。 如果是短线，你追的其实是散户热情和资金惯性。如果是长线，你要盯的是那家 ai 公司到底有没有真本事，在借钱越来越贵的环境里，赚回他花出去的每一分钱。手里拿着真金不怕火炼的核心公司，就不用为了短期油价、证券的波动而失眠。 炒股不是拆指数的涨跌，是拆开自己的持仓，看清楚他的生意到底怕不怕借钱贵。以上均为个人观点，共交流探讨，不构成任何投资建议。
446知几
05:09查看AI文稿AI文稿长兴存储登录科创板这事啊，绝对是今年 a 股科技圈顶级的大新闻，很多朋友啊问我对市场到底有啥影响，今天一次性给你说清楚。先给大家捋清楚最核心的关键信息，五月二十七号今天正式上会，预计七八月份就能正式挂牌。 这次募资两百九十五亿，是科创板历史上第二大 ap 五，仅次于当年中兴国际的五百三十二亿，分量够重吧？业绩更是炸天，二零二六年一季度净利润就有两百四十七点六二亿，同比涨了一十六倍还要多， 算下来一天净赚超过三点六亿，这盈利的能力谁看了不眼红？现在它已经是全球第四大内存厂商，仅次于三星、海力士和美光，也是咱们国内唯一能做通用 d r a m 的 大厂， 上市之后预计数值在一点五万亿到三万亿之间。土土的 a 股科技新龙头预定。我们先说说对咱们普通 投资者最敏感的短期影响。第一个就是流动性分流，这么大的巨无霸上市募资两百九十五亿，上市之后流通市值还要扩容，肯定会从现在的 ie 光模块、 cpu 这些高估值赛道抽走 一部分的资金，相关的板块可能会出现百分之五到百分之十的估值压缩。中小半导体概念更要小心，机构本来就不爱炒小票概念了，现在有了真龙头，肯定会转向抱大腿，中小题材股会面临明显的分化和挤出。 当然大家也不用恐慌，上市前后虽然难免会有震荡，但长兴本身业绩过硬，又是行业稀缺的标的，中长期肯定没有任何问题，他一定接得住。说完短期，我们来说中长期长兴上市对整个半导体产业链都是天大的利好。首先它是 a 股第一支纯正的 d i a m r d m 龙头。 可能很多人不懂啥意思，我简单一句话概括一下，就是自己设计、自己建厂、自己生产、自己卖内存芯片的全产业链公司。本来咱们没有这个引来的估值苗，现在有了对标国际巨头的定价，那么整个存储上下游都会迎来估值的重估。 这一次上市募资啊，里面差不多有两百亿是用来买设备的，二零二六年要库产五六万片，每月直接立好。像北方华创、中微公司这些国内设备材料厂商，存储行业的资本开支，七八成都花在设备上，像刻式机啊、成绩啊等需求会涨的特别的明显。 年代则像赵毅创新、北京军政这些设计风册，母族企业都会根之紧气度进行大幅度上行。对科创版本身来说，长兴上市更是直接改变了整个生态。上市之后，他榨科创版的权重可能会超过百分之十，和中兴国际形成双巨头，直接把整个科技板块的市值天花板给抬起来了。 这么大的市值，必然会吸引大量 etf 指数基金被动配置，反过来又会强化科创版的流动性和定价能力，终结了咱们 a 股科技股没有万亿龙头的历史，也实实在在提升了 a 股在全球科技领域的话语权。 接下来我们再聊聊大家最关心的 a 算力主线。长兴上市其实是给这条主线又加了一把火。存储本身就是 i a 的 基建， d r a m 更是 i a 服务器的核心耗材。长兴这份炸裂的业绩， 直接坐实了 a a 加存储涨价加国产替代三重逻辑，把 a a 算力主线的核心地位给巩固的牢牢的。 而且长兴已经在布局 h b m， 也就是高宽带内存，它是 a a 算力的刚需，预计二零二六年底就能投产。它补齐了国产算力供应链最关键的一块短板，成长空间直接对标向三星，美观前途不可限量。往大了说，这绝对是国 产替代的里程碑事件。之前全球的内存市场被三星本三巨头垄断百分之九十以上的份额，现在长兴出来了，直接打破了垄断，实现了自主可控的关键突破。 现在合肥的长兴，加上武汉的长江存储，直接形成了国内存储产业的存储双雄的格局，不光能带动整个半导体产业集群化发展，还能改写全球半导体的定价权，这可能是多少半导体人盼了几十年的大事。 而且这一次长兴能走最高级别的审核绿色通道，也能看出来国家对硬科技的支持力度，对整个行业的投资信心都是极大的提振。 说了这么多啊，最后给大家梳理一下普通人能把握的机会，也要提醒你风险。未来的机会主要在三个方向，第一是上游的设备材料，像北方华创、中微公司这些订单确定性非常强。第二的话是存储设计和母猪企业，比如像赵一创、新江波龙这些，大概率会量价齐升。 第三就是整个 a a 算力链服务器，光不快， p c b 都会根之存储需求上涨。讲了机会风险我也跟你说清楚，第一就是短期 ipo 前后高估值板块的波动肯定会加巨，追高一定要小心。第二就是如果 d r a m 存储价格从高位回落，一定会影响整个产业链的盈利。 第三就是国际竞争，像三星、美光现在都在加速库场，会不会挤压长星的份额，这个也是需要持续跟踪。总的来说，长星存储上市绝对是 a 股科技生态的分水岭，短期确实会有流动性分流的阵痛，但中长期绝对是大力好。 不管是产业链升级、估值重塑，还是 i e 主线强化，都是实打实的国家战略落地以后，长兴加长江存储的存储双雄会带着 a 股半导体从炒概念走向真正的业绩驱动，直接开启中国存储行业的黄金十年。欢迎评论留言。
4826价投龙少
00:47查看AI文稿AI文稿哎，跌一个点我上蹿下跳，跌四五个点我反倒平静的一批。这半导体崩盘是迟早的事，你说 cpu 它崩不了，人家易中天，人家 pe 也就几十倍， 你这半导体这韩王，这 pe 都干到几百倍几千倍了，龙头啊，你说拿什么一直炒，不就是概念纯抱团吗？哎，这崩盘是迟早的事。 然后最近看到好多博主也都停更了，感慨一下，调整心态吧。今天一天把一个月的利润都快干没了啊。至少这个月还有利润。哎，看看半导体出来的资金会去哪些板块吧。
1378Jerryzzz杰瑞（悟道版）
