计量经济学Eviews：协整检验，误差修正模型#计量经济学 #Eviews #误差修正模型 #协整检验 #EG两步法

协整检验与误差修正模型操作步骤

第一步：绘制线图判断趋势

依次输入序列 y、x2、x4，绘制线图。绘制线图的目的是判断序列是否存在线性变化趋势，即是否随时间变化出现明显的增减趋势。

第二步：建立回归模型

在EViews软件中输入回归命令 ls y c x2 x4（其中 y 为因变量，c 为常数项，x2 和 x4 为自变量），点击“Name”保存该回归模型。

第三步：建立残差序列E1

方法一：命令生成法

在回归估计结果窗口下方的命令栏中输入 genr e1=resid，即可生成残差序列 e1（genr 为生成序列命令，resid 表示回归残差）。

方法二：手动复制法

在回归模型结果中找到残差序列（Residual），在空白处单击右键，选择“新建一个序列”；然后在模型窗口中找到序列 Residual 的数值，将其复制并粘贴到新建的序列中，完成残差序列 e1 的建立。

若对两种方法生成的残差序列存在疑虑，可打开序列一一对比，通常二者数值差别不大，确认一致后退出进行下一步。

第四步：残差序列单位根检验

对残差序列 e1 进行单位根检验，检验选项需包含“截距项”“趋势项”以及“二者均不存在”三种情况，分别进行检验。检验时保留 t 值最小的结果，仅关注 ADF 值，忽略下方临界值以外的其他数值。

结合第一步线图结果，查阅协整检验临界值表，找到对应变量（如包含常数项、无趋势项）的临界值。将样本容量 t 对应的临界值与 ADF 检验结果对比，若 ADF 值小于临界值（如本例中 ADF 值为 -4.525903，临界值为 -4.1438435），则协整关系成立。

若协整关系不成立，需先对回归模型进行自相关和异方差检验，修正模型后重新估计并求出残差，重复上述协整检验步骤。本例方程不存在自相关问题。

第五步：构建误差修正模型

在EViews命令栏中输入 ls d(y) c d(x2) d(x4) e1(-1)，点击“Name”保存模型。其中，d(y)、d(x2)、d(x4) 分别表示变量 y、x2、x4 的一阶差分，e1(-1) 表示残差序列 e1 的滞后一期值。

若模型估计结果中出现某个变量的 p 值大于 0.1（即显著性水平未通过），采用逐步回归法剔除不显著变量，重新估计模型直至所有变量均通过显著性检验。

在短期内，如果变量之间的关系因外部冲击偏离长期均衡轨迹，误差修正模型中的误差修正项（即 e1(-1)）会以一定力度（如本例中每年 0.88 的比例）将变量关系拉回长期均衡状态。