明阳智能有商业航天概念吗

名扬智能和东方电气他们是如何通过不同的技术路线来推动整个氢能发电产业的发展的？首先要探讨的是纯氢燃气轮机在整个可再生能源的体系里面到底扮演一个什么样的角色，它是怎么来实现电氢电这个转换的？ 其实纯氢燃气轮机是非常关键的，它能够让风电、光伏这种波动性很大的绿色电力 通过电解水至清，把不稳定的电能变成氢气储存起来，之后再通过燃气轮机把氢气高效的转化成稳定的电能。对，所以它是一个把可再生能源的生产、储存和再发电 这三个环节都串起来的一个核心的技术。然后咱们具体来看一下明阳智能在纯氢燃气轮机技术上面的进展，以及他的商业模式到底有哪些亮点？亮点还是很多的。明阳智能呢，他是推出了全球首台三十兆瓦级的纯氢燃气轮机，叫木星一号， 已经在内蒙古的氢储能项目上面进行示范运行了，三十兆瓦级的还能在内蒙古这种严苛的环境下示范应用，听起来技术实力很强啊。没错，而且他这个技术路线呢，就是直接攻克了百分之百的纯氢燃烧，解决了氢气燃烧非常容易回火，容易强震荡等等的技术难题。 然后他的目标市场就是沙戈荒这种大型的风光基地，去帮助他们解决大规模新能源电力的储能和消纳的问题。 嗯，那明阳智能呢，他也是想做风光清储燃一体化的解决方案，就是他把绿电的生产，绿清的质备，再到电力的产出全部都打通了，形成了一个完整的闭环。 了解了，那东方电器的 f 级十五兆瓦纯轻重型燃机 g 十五 h， 他的技术和应用场景又有哪些特别的地方？东方电器的这台 g 十五 h 呢？他是国内首台完全自主知识产权的 f 级十五兆瓦纯轻重型燃机。哦， 他现在还处于发布和深度测试的阶段，就是还没有真正的投入到工业化的应用，但是已经在为接下来的实际使用做非常充分的准备了。那我想问一下，东方电器为什么会选择这种渐进式的升级路线？东方电器是在他非常成熟的天然气燃机的基础上，面 对它的燃烧系统进行了全新的设计，让它可以使用纯氢燃料。嗯，那这样做的好处就是可以很好的继承之前的那些技术积累，所以可能性会更高。而且它的应用场景也比较灵活，既可以用在分布式的能源站，也可以用在工业园区，还可以做电网的调风。 它其实就是发挥了东方电器在高端重型装备制造上面的一个优势，就是给用户提供稳定的零碳动力装备。明白了， 那我们现在来做一个整体的对比啊，就是名扬智能和东方电器这两家公司在技术创新包括产业的发展上面，他们分别有什么样的特点？名扬智能呢？他更像是一个整合者， 就是他会从中端用户的需求出发，然后把不同的技术环节都打通，去做一些场景的创新。而 东方电器呢，他是更看重技术的稳健性和延续性，就是他一托于自己非常强大的工业基础，去推动氢能发电的装备升级， 那这两种不同的路线会对中国的氢能发电行业带来什么样的影响呢？其实他们是互补的，就是民洋智能和东方电器他们两个分别走出了不同的成功的模式，他们一起丰富了中国氢能发电的技术图谱。 对，那虽然说现在这个行业还面临着沥青的成本偏高、基础设施不完善等等的一些挑战，但是这两条腿走路无疑是给我们新型电力系统的构建提供了一个非常坚实的多元的装备的基础，所以整个行业的前景还是非常值得期待的。 好吧，总结一下，今天我们其实就是给大家梳理了一下中国在纯氢燃气轮机这个赛道上面的两大技术流派，无论是民洋智能的这种全链条的创新也好，还是东方电器这种稳扎稳打的重型燃机的升级也好， 其实都让我们看到了氢能发电这个行业越来越清晰的未来。

商业航天有多火，那是人类冲向宇宙的新征程。人形机器人有多热，那是新工业革命的关键拼图。同时，在商业航天和人形机器人两大风口布局，稀缺程度堪比沙漠找绿洲， 简直是把星辰大海和智能未来都握在手里了。第一家，楚江新材堪称双赛道锦鲤，它旗下子公司的碳纤维预制体长期供应长征火箭是航天材料领域的刚需担当，转头做人形机器人，又靠抄袭镀银铜线打入头部供应链， 抗干扰限速技术更是一绝。二零二五年三季报净利润直接暴涨两千多倍，这业绩爆发力就问你服不服？ 第二家，龙盛科技，妥妥的双轨选手。商业航天领域深度绑定卫星供应商，还参与过嫦娥工程，技术底子相当深厚。人形机器人布局上，手握特斯拉认证的斜坡减速器，构建起感知执行的完整链条，产品还落地新能源产业， 二零二五年三季报净利润同比增长亮眼，业务转型的红利直接拉满。第三家，超解股份，商业航天领域给天兵科技批量供应件体部件，单枚火箭配套价值就很可观。 人形机器人领域采用 peekk 材料打造，核心部件直接减重六成，还拿到了智源机器人的订单，社保资金都青睐有加，足见其潜力无限。 第四家，四川金鼎属于跨界黑马，商业航天推进开物卫星项目，目标二零二九年实现重大突破。人形机器人布局也不含糊，推出全球首款矿山混合动力人形机器人，专盯工业场景。二零二五年三季报净利润同比增长，业务转型带来的增长动能十足。 第五家美格智能走的是技术跨界路线，商业航天领域研发五 g n t n 双向卫星，实现天地通信融合，推出的 snm 九七零模组算力超强，完美适配智能机器人设备。 二零二五年净利润在通信模组业务加持下表现不俗。这些公司为啥能同时玩转两大赛道？核心在于技术可附用，比如航天的轻量化材料精密制造技术，刚好是人形机器人也急需的核心能力。 现在商业航天加速发展，人形机器人也进入量产阶段，双重风口叠加，后续成长以想象空间巨大。记得点赞、收藏、关注，每天解读热门赛道！

二零幺六年最大的风口是商业航天还是机器人？小杨有个更好的办法，就是把两者结合起来。要知道这俩可是当下最炙手可热的赛道， 一个建指太空，一个开启智能革命，那么同时站在这两个赛道的企业，明年必将迎来暴涨。今天小杨就来扒一扒站在这万亿赛道交叉路口的公司，记得先点赞收藏起来第一位，大业股份核心产品，高端轴承交叉路口的公司，记得先点赞收藏起来！第一位，大业机器人关节核心部件又成为火箭舰体结构件的关键材料，技术负用率拉满 零二五年前三季度，航天家机器人相关营收占比已达百分之二十三。第二位，华凌宪缆恒天家机器人宪缆领域的隐形冠军，商业航天端火箭本质高温导线、卫星太阳翼扁平柔性展售电缆均为核心配套，单枚火箭供货价值一百五十 至三百万，大型卫星双翼电缆价值三百至四百万，且太阳翼电缆为国内独家供应，深度绑定中国新网等头部客户。机器人端去年相关宪缆营收近一个亿， 覆盖三十多个应用场景，更计划通过并购补齐连接器短板，打造线束连接器一体化能力，装载到价值量持续提升。第三位，五洲新春机器人领域深度绑定特斯拉擎天柱，是刑警滚柱四杠核心供应商， 同时为小鹏机器人、华为机器人提供核心部件。航天端则凭借精密制造优势，将轴承四杠的核心工艺附用于航天精密零部件加工，全产业链布局，让产品成本比同行低百分之十五至百分之二十，研发周期缩短百分之三十，完美契合两大高端制造赛道的精度需求。第四位，泰尔股份， 机器人业务聚焦核心传统部件，为工业机器人提供关键支撑。航天领域更亮眼，为火箭装备提供自动化产线。二零二五年下半年，航天业务营收同比暴涨百分之九十，虽目前占比仍有提升空间，但增长潜力十足。 五位，四川金鼎公司在商业航天领域推进开幕星座计划，目标二零二九年实现五百一十二颗卫星组网。除此以外，金鼎更是提出了太空采矿的魔幻概念，直接退出全球首款矿山混合动力人形机器人，专盯工业场景的差异化需求。这些公司之所以能同时玩转两大赛道，核心是技术可付 用，比如航天的轻量化材料、精密制造技术，刚好是人形机器人急需的核心能力。现在商业航天订单排到好几年后，人型机器人也进入量产前夜。双重风口叠加下，这些手握核心技术、绑定头部客户的上市公司获取成长空间，确实值得期待。我是小杨，专治投资迷茫的散户，破局者，招财小达人。

最近 a 股里商业航天已经很火了，但是啊，没有想到国家队还嫌不够旺，又来添了两把火，一个比一个重磅。我们先来说第一个啊，在政策上，上交所发了一个商业火箭企业适用科创板第五套上市标准的指引， 意思呢，就是给商业火箭企业开了个绿色通道，哪怕你还没赚钱，但是只要技术够硬，市值够格，也能冲击科创板。 其实啊，科创板第五套上市标准一直都有，最早呢是给生物医药公司用的，后来慢慢扩大范围到人工智能、低空经济这些领域，现在又把商业航天给拿进来了。这次指引里，咱们就记住一句重要的话，申报时至少实现采用可重复使用技术的中大型运载火箭发射载荷首次成功入轨。 解释下几个关键词啊。首先，可重复使用技术，这是核心中的核心，可回收利用的火箭是现在整个行业的焦点，因为这是降低发射成本的一个关键。 第二个，中大型运载火箭，意思是你的企业不能只是小打小闹，搞些试验品，得是真的能够承担商业发射任务的大家伙。最后一个，首次成功入轨，意思是你得是有实实在在成功经验的，不能是在 ppt 上讲故事。 机构研报说，这个政策一出，接下来很可能会引发一场是非竟赛，各家商业火箭公司为了能够满足上市条件，会加速可附用火箭的是非进度。 好，这是第一个事，政策上开了绿灯。接下来在同一天，资本也跟上了来看这个新闻啊，国家创业投资引导基金启动，这可是一个妥妥的国家级资金，注册资本一千亿，目标是撬动一万亿资金的规模。官方明确说了，这个资金要重点投向包括商业航天在内的前沿企业。 那么为什么说这个基金特别重要呢？因为商业航天是个典型的高投入、长周期、高风险行业，研发火箭发射卫星动辄就是数亿甚至是数十亿的投入，而且从技术研发到商业化的应用可能需要五到十年甚至更长的时间， 一般的风险投资可能会望而却步，但是国家级的引导基金是耐心资本，能陪着企业长跑。大家都知道啊，美国的 spacex 估值已经足足一点五万亿美元了，就是十万亿的人民币，而咱们中国的商业航天企业还处在早期发展阶段，所以呢，特别需要有政策和资本的助力。但是 研报也提醒了，不是所有的企业都能够受到资本青睐的，只有那些技术领先、团队靠谱、商业化路径清晰的企业会获得更多的资源， 行业可能会从现在的百花齐放逐步走向几家独大。接下来，商业航天整个产业链的机会将全面爆发，从卫星制造到火箭发射和配套商，再到卫星应用，每一个环节都可能会诞生细分领域的冠军企业。 但是啊，在操作上一定要谨慎，商业航天不是短线炒作的题材，而是需要五到十年甚至更长时间验证的产业趋势。最好的时代也意味着最多的不确定性投资就是要在认知范围内做理性的决策。

同时做商业航天和无人驾驶的公司有哪些？今天的干货有点干，拿笔记下，下一个巴菲特就是勤劳的你。首先，航天智装作为中国航天科技集团旗下的企业唯一的卫星测试平台供应商， 试战率有点高啊。其宇航级的 soc 芯片在国内的低轨卫星市场占有率高达百分之七十，为基德博又星座和千帆星座等项目提供了核心支撑。在无人驾驶领域，公司深耕轨道交通智能巡检，研制的我国首套货运铁路智能巡检机器人已在国人集团投入使用。 九只羊则依靠中传系航天基因，在航天商业与无人驾驶领域形成了双轨布局。公司聚焦新尖激光通信核心环节，自主研发的新载光纤放大器、 e d f a 短波红外相机等模块已经成功应用于中国新网。 在无人驾驶领域，公司的红外热像仪、激光传感器等产品作为核心感知组建，以批量应用于政府的无人机载和车载平台， 凭借航天级的环境适应性，为特殊场景无人作业提供了精准感知保障。华体科技凭借相关布局跻身热门阵营。 目前，公司聚焦相关产业链相关环节，虽在位直接涉足无人驾驶领域，但依靠商业航天的高景气度，有望与智能交通领域形成潜在的协同，后续发展值得关注。陆畅科技则聚焦无人驾驶核心座舱与辅助驾驶环节，是智能驾驶概念的重要参与者， 其业务深度切合了 l 三自动驾驶商业化落地的趋势。虽不直接涉及商业行业布局，但公司的产品与卫星导航技术深度绑定，符合步标北斗协议的汽车行驶记录仪 tbox 车联网产品可实现精准定位与远程管控。 大连重工则以高端装备制造为核心，在无人驾驶领域持续突破，近期更落地标杆性成果。商业航天领域则聚焦配套装备支撑。公司全力推进装备无人化战略，推进智慧园区建设与核心工序无人化改造， 其研发的大型船动与控制部件，可适配商业航天地面发射设备的高精准度控制需求，形成了无人装备加航天配套的协同布局。 四川金鼎则通过参股布局切入商业航天赛道。公司间接参股的四川开物星空与星河动力合作，聚焦火箭发射、太空采矿等商业航天业务， 一再通过航天技术赋能矿山开发的智能化升级，虽未直接布局无人驾驶核心技术，但一托自身非金属矿开采加工的自主场景资源， 未来有望推动商业航天技术与矿山无人开采设备的融合应用，探索航天技术加工业无人场景的全新路径。航天科技作为航天的国家队，其自主研发的石英扰性加速度计曾配套神舟飞船空间站等重大工程，航天基因醇厚。 公司通过航天智慧车联网综合服务云平台，将北斗高精度定位技术应用于危险品运输监管的场景，其技术内核与自动驾驶车队的远程调度，为未来规模化无人车队的运营砥定了基础。 同时，公司还通过控股子公司与宇石空间合作，推进可负用不锈钢火箭研制。华丽创通深度参与了北斗导航以天通卫星系统建设，提供芯片、模块、终端全产业链产品。在无人驾驶领域，公司自主研发的北斗农机无人驾驶系统 成功应用于江苏兴化的中国首轮农业全过程无人作业试验。红英智能的自动导航系统采用了 r、 t、 k 精准定位技术， 其智能电控产品已批量应用于商业航天配套。在无人驾驶领域，公司构建了从 l 二到 l 三级的智能驾驶系统产品矩阵， 自动驾驶辅助系统已经装配了上汽，同时针对无人机械开展了适配的无人驾驶系统，实现了航天配套技术像乘用车、农机两大场景的无人化延伸。

商业航天概念各自行业的投资逻辑可总结为，一、航天防务，短期内导弹与智能弹药行业有望迎来恢复性快速增长， 中长期看，行业高景气周期有望维持到二零二七年。建议低成本化优势、数量规模与总产值规模优势、批产型号配套与研发型号配套以及高价值分系统 四个维度去挖掘投资机会。二、航天发射，随着卫星发射需求的空前增加，液体加可附用火箭或将成为下一阶段我国航天发射的市场焦点。建议关注以实现规模化发射、参与核心环节配套以及测运控领域中的企业。 三、卫星制造产业有望摆脱传统项目制，迎来大批量生产阶段。关注具有批产能力、低成本及产业化能力，以及在新间链路、新型店推进卫星网络安全防护等新兴领域布局的企业。 四、卫星通信，卫星互联网应用有望成为产业发展新动能，整体市场增速有望迎来历史提速拐点。关注低轨卫星互联网正式建设、时间节奏、航空与海洋卫星互联网应用、手机直连卫星应用、六 g 建设等方向。 五、卫星导航，关注产业链上游的龙头企业、中游的传统龙头企业和拓展新兴领域如自动驾驶的企业，以及下游布局高精度导航市场和卫星导遥家的企业。六、卫星遥感整体 短期仍将处于朝阳高速发展阶段，高景期下的业绩持续性意义凸显。关注客户多样化、收入结构、具有稀缺属性的遥感数据源的。

机器人概念方面，央视报道提及，我国聚深智能市场规模有望在二零三零年达到四千亿元，并在二零三五年突破万亿元。 语数科技宣布，其与京东合作推出的全球首家线下门店，将于十二月三十一日在北京正式开业。天启股份发布公告，拟增募资不超过九点七七亿元， 其中部分资金将用于面向汽车行业应用的机器人。巨深智能系统研发中心建设项目。杰众科技表示，已与杭州云深处科技达成深度合作，将共同研发适用于人形及四足机器人的专用齿轮。 商业航天领域也有新动态，中航重机在互动平台表示，公司已为东方空间、星际荣耀、星河动力、九州云箭等多家商业火箭企业稳定供应。关键断箭。 星际荣耀宣布，其 sqx 三可重复使用运载火箭的着陆装置，顺利完成性能考核试验。深蓝航天公布了一项关于火箭着陆之腿展开驱动装置的新专利。 此外，先锋荆轲、中天、火箭电科芯片等公司也分别在互动平台透露，其业务涉及商业航天领域的零部件供应或产品应用。 半导体产业链消息不少，北方华创回应称，公司在存储芯片及 h b m 领域的相关设备已批量交付主流客户。台积电官网更新信息显示，其两纳米技术已如期于二零二五年第四季度开始量产。 通富微电表示，其在光电和风领域的产品已通过初步可信测试。长光华星城两百 g e m l 芯片已开始送样验证，进展顺利。安凯威则透露，公司的 ai 眼镜芯片已经实现量产出货。 自动驾驶方面，深蓝汽车董事长邓成浩在采访中谈到 l 三级自动驾驶的责任划分问题，他指出，在自动驾驶状态下发生事故，责任方将是车企和系统供应商。 可控核聚变领域，由中和集团牵头的可控核聚变创新联合体二零二五年度工作会在上海召开。英杰电器在互动平台表示，其可控核聚变业务客户目前均为国内客户。 接下来看其他一些行业与公司。公告。光模块领域，世嘉科技公告，拟投资二点七五亿元，以增资及售让股权方式取得光模块公司光彩星辰百分之二十的股权。消费领域， 上海市多部门联合印发文件，提及将应用细胞治疗脑机接口等先进治疗手段推进创新药械临床使用。 吉祥航空公告，你购买二十五架空客 a 三二零系列飞机。此外，还有一些重要的投资与合作。融上环境公告，其子公司签订了一份总款款一点三二亿元的算力及群合同。国际副才，你投资十六点九三亿元建设高频高速电子纤维部项目。 厦门物业公告，其子公司拟通过增资收购德国 mismatic 刀具公司百分之一百股。全国 电电力公告，其控股子公司将联合宁德时代等企业共同投建动态，总投资一百五十二点七三亿元的丹巴水电站项目。中兴国际发布了两则重大投资公告，一是你以四百零六亿元收购中兴北方百分之四十九股权， 二是其子公司中信南方的注册资本将大幅增加至一百点七七亿美元。最后关注几则市场与其他公告。东方财富网的一项问卷调查显示，在今年三大指数年限收阳的背景下，有百分之四十一点四的受访股民表示年内实现盈利。 赣锋礼业公告收到公安机关的移送起诉告知书，因涉嫌内幕交易罪、单位犯罪，案件已移送检查机关审查起诉。公司表示，生产经营正常。子官国威公告，正在谋划收购瑞能半岛的控股权或全部股权，股票自今日起停牌。 超洁股份发布公告提示，其商业航天业务收入占比约百分之五，目前处于小批量交付阶段，对公司整体业绩影响较小。 上海汉讯公告，控股股东协议转让了公司百分之五的股份。拓维信息表示，公司在开源、鸿蒙领域的商业化落地不断取得突破。航天智装称，其宇航芯片已与多家航天企业长期合作。再生科技表示，其高硅氧纤维产品已与国际知名航天公司开展商业合作。

周五的盘后啊，今天是二零二五年的最后的一个完整的交易周的结束啊，今天市场受了一个周线，总体来说这一周的走势还是非常的不错的啊，那么这周的话呢，依然是题材轮动， etf 持续流入的一种节奏 呃， t 在 里边主要是商业航天啊，表现的是非常的活跃啊，尤其是今天市场再次的掀起了一个涨停潮。那么今天这个市场里边话呢，不仅仅是前期的核心龙头在涨停啊，连低位的各个板块都开始延伸去炒作， 包括商业航天里面的碳纤维今天都开始去炒作啊，开始拉涨停，什么电客，网安做这种网络安全的也开始去拉涨停等等啊。那么 从资金从龙头开始向支线去转移的过程中，而且是先普遍的涨停潮，那这个板块阶段性可能要稍微休息休息了 啊，还在里边的不妨再等一等，不在里边的管住手啊，这个位置先别进了。虽然说，呃，老杨给大家去聊过这个板块未来是星辰大海，但是星辰大海的过程中啊，他也是曲曲折折的涨涨跌跌涨跌啊，不妨的话呢，等后面啊，二次分歧之后，再去考虑下一次的行情吧。 其实每一次市场炒作话呢，他都会分成几个阶段啊，第一个阶段话呢，是炒作作为的一炒作，这种所谓的消息面 啊，或者政策面或者消息面哇，等政策或消息出来之后，油资会先动，这个过程中话呢，率先拉的都是一些呃，这种小票或者是些油资票，动不动就涨停，连半，五连半，六连半，七连半，甚至会更高， 那么这轮炒完之后稍微缩休，第二阶段话呢，会炒这个所谓的业啊，业务面就是到最后真正谁有哪些业务， 谁有哪些核心的这个呃供应链或者谁有那些核心的一个呃出货量等等啊，这时候机构会参与，会再来一轮行情，那么这第二轮行情完了之后，会再休息一段时间，后面还有第三轮行情。到第三轮行情啊，就是到了所谓的炒呃 业绩层面啊，就是你从消息面过了之后，然后到最后是谁有业绩谁出，谁有这个订单谁出货，到最后的话，反应的是谁的业绩更好，当业绩反馈到财财报表报表的时候， 这个时候炒完之后，整个行业就结束了啊。所以现在整个商业航天的话呢，现在还处于第一阶段，后面还有，但是第一阶段的这个过程已经到了经济性的一个高潮，要小心一些。那 除了商业航天之外的话，智能驾驶不妨再看一看啊，在接下来的一月份应该也是有些机会的，智能驾驶里面的一个核心公司目前位置更安全吧，个人观点啊， 那么今天市场里面的光伏是出现了个冲高回落啊，虽然说在昨天有多家光伏的硅料公司宣布涨价啊，硅片涨价啊，对于光伏板块来说，这确实是个利好， 但是毕竟还是有个阶段性底部，而且的话呢，前段时间光伏涨过之后，现在套了盘比较多，冲不上去，回踩很正常啊，但是洗洗完之后，后面还是有机会的，毕竟这个行业的话呢，现在确实已经到了这个卷不动的情况啊， 其实光伏的利好的话呢，从呃，七月份就开始出现了嘛，当时最最早开始去反对卷炒硅料上涨，后面是什么搞什么镀金硅，收储协会等等啊。 那这段时间的话呢，政策上一直是要求大家不要卷，不要卷，不要卷，但是大家好像是少耳不闻窗外事一样，根本不听你回事， 所以导致一个结果就是期货市场都已经涨上天了，都已经亏，期货市场从三万多涨到六万了，但是现货市场根本就不动啊，也不涨啊，至于组建和电池片也不涨，那么突然之间，最近的话呢， 组建开始涨了，电池片也开始涨了，龟片也涨了，为什么涨？还是因为这些企业实在卷不动了，手里的现金流是有限的，你不可能一直亏一直亏， 亏到一定程度你亏不动了，现金流没有了怎么办？必须要啊，必须要这个自下而上的去搞一个所谓的这种 呃，反地卷吧，之前是自上而下政策要求你停止反地卷啊，结果话不听，到最后说大家都没没钱了，卷不动了，自下而上开始去涨价的时候啊，这一路涨价就啊就能够到来啊。所以这个板块的话呢，后面啊，应该是有周期反转的一个机会吧，不妨再看一看。 那至于其他的一些方向话呢，近期题材轮动还是比较多的，大家可以去自行去挖掘一下。从行业上来，从整个市场来说话呢，现在今天是盘中出现了冲高回落，而且冲高两次回落话都是急跌的， 这种急跌的回落话呢，往往不是市场的风险啊，因为这段时间是 etf 资金逐步入场，小步的推阳线，推升推推起来的， 这个过程中呢， e t f 资金是注呃，在大量的去买入，而且这些都是以机构在逐步的去买入啊，那买买买，买了八天之后啊，八连洋，我总不能自己搬起石头先砸自己一下吧，肯定不会的，所以砸盘的话呢，大概的就是个洗盘震荡的一个过程，让你去交出筹码， 从下周开始，还有最后的三天，这三天的时间里边，这些 etf 代表一些资金，仍然是市场的交易的主线，不排除可能还会出现像今天这样，市场啊，就是市场还会做，还会向上收阳线，但是各股的赚钱效应会越来越弱，越来越差， 所以下周的话呢，最好的策略就是你少盯盘，少看盘，要不然话呢，你很容易把筹码丢掉。我个人相信的话呢，在一月份之后，行情会还是要走好的啊，所以最后这几天的话呢，不妨就继续执行我们的两个字的策略啊，躺平等一等吧。 呃，一月份应该会有我们期待的跨年行情和红包行情呃，希望大家在接下来的时间里面能够收益满满吧，至少在春节之前啊，多给自己口袋里装一装。呃，周末愉快，我们今天就聊这么多。

一场决定未来五十年国运和个人命运的基础设施竞赛已经开始，但这一次赛道不在地上，而在太空。 绝大多数人对此还一无所知，他们觉得这不过是科技狂人马斯克的幻想。但是华尔街最顶级的头号，你就用一份报告，清楚地揭示了这场变格的底层逻辑和惊人的商业前景。 今天，靠谱姐用大白话给大家翻译一下，这场正在发生的太空革命到底意味着什么，他和 ai 有 什么关系？以及最重要的，我们的普通人机会在哪？靠谱姐出品，必属精品！欢迎大家点赞加关注，预约我的直播间，也欢迎大家把这条视频转发到你的朋友圈。最近，蒙根斯坦里出了一份研报，他用了一个极其精准的类比， 他放了两张图片，一张呢，是一八七三年的纽约楼房，当时普遍只有三到五层，天际线是一条直的平线。为什么呢？因为人爬楼梯的极限，向上走的成本太高了。 但是电梯发明之后，这个成本瞬间被抹平了。于是看到今天的纽约是摩天大楼拔地而起，整个城市的空间效率被重写。 这个照片类比背后，其实是一个非常深刻的经济学原理。当你把向上的成本降到足够低，整个技术设施的格局就会被彻底颠覆，一个全新的经济范式就会诞生。 所以，今天 spacex 对 太空正在做一模一样的事情。这已经不是一个比喻了，这是正在发生的现实。你要知道，过去把一公斤的货物送上太空，成本动辄上万美元， 而马斯克的零零九号已经把这个数字打到了两千美元，但这还不是终点，下一代的兴建目标是把成本给你干到两百美元以内，甚至长期目标是一百美元。大家想一想，这不是优化，这不是渐进式改良，这是整整两个数量级的成本塌陷，是一场彻彻底底的降维打击。 这好比当年印刷术的发明，它不是让抄选的效率提升了百分之十，而是让知识复制的成本降低了百分之九十九，从而开启了文艺复兴和宗教改革。 而当进入太空的成本变得和跨国空运差不多的时候，你想想会发生什么？这意味着太空将不再是少数国家才能参与的科学探索，它会变成一个商业化、可以大规模开发的经济地带。这背后是马斯克一套规划了十五年以上，逻辑极其清晰的四步走的战略。 第一步，也就是所有故事的基石，就是攻克可回收火箭技术，这是把这个成本的最大拦路虎彻底扳开的核心。没有这一步，后面的一切都是空谈。 第二步，利用低成本发射的能力，快速部署近地轨道卫星网络，也就是我们现在熟知的星列。这就好比在太空铺设了全球覆盖的信息高速路，建立起网力社。第三步呢，让卫星直接联系到我们每个人的手机和互联网的设备上， 把这张网的用户规模从几十万、几百万指数级扩大到几十亿，这是把网络效益和网络价值最大化的一步。 第四步，也是真正的中局，利用这张网络和超强的运输能力，在太空建设全新的 ai 基础设施，那为什么终点是太空的 ai 数据中心呢？ 因为地面上 ai 的 发展正在撞上一堵我们肉眼看不见的墙，那就是物理的极限。首先是能源的极限啊， ai 大 模型的训练和推理是一个无底洞的吞电的猛兽， 一个超算中心的年耗电量堪比一座中型城市。根据预测，二零三零年全球数据中心的耗电量可能占到全球总电量的百分之十，我们的电网是根本无法支撑的， 但是在太空，你可以二十四小时无间断无损耗的获取太阳能，能量和能源几乎是无限的。 其次是散热， ai 芯片运行的时候会产生惊人的热量，地面数据中心需要极其复杂的冷却系统，消耗大量宝贵的水资源，但是在太空零下二百七十度的绝对真空的环境本身就是最完美的天然散热器。 最后是网络，未来 ai 应用要求极低的延迟，太空数据之心之间通过激光通信，速度比光纤更快，而且能够无缝接入到新链的全球网络， 实现全球的任何角落的高速数据的处理和响应。所以蒙根斯坦利在他最新的研报里强调了一个关键的判断，就是 ai 产业的爆发式需求，或把太空数据中心的商业化节点至少提前了十年。 换句话说，一个原本我们认为可能在二零三零年代中后期才会发生的故事，因为 ai 这个巨大的变量被硬生生的拽到了我们眼前。这不仅仅是一个公司的商业计划，它都在成为一个关乎国家核心竞争力的战略制高点。 那么这对于我们普通人，对我们九零后、零零后这一代究竟意味着什么？很多人听到太空，觉得这事离自己很远，这个认知在今天彻底过时了。记住一句话， 任何新领域从科研探索转向产业化的时候，最大的机会从来都不在核心技术本身，而是在于其庞大复杂且充满利润的配套生态。所以这场商业航天的并格，本质上是创造了一个全新的经济空间，随之而来的是海量的结构性机会，我会把它分成三层的生态位。 第一层，新基建的硬件层。这不只是造火箭，这包括了适应太空极端环境的新材料，在于载轨制造和组装精密工业的机器人，为卫星和空间站共能的高效的光伏总建。这不再是传统的制造业， 是面向极端环境的顶级制造，是新质生产力的核心体现。第二层呢，是新服务的软件层。 海量的卫星遥感数据下载下来了，谁来分析？谁来应用？这些数据可以赋能精准的农业气候监测、灾难预警、全球物流的追踪、针对全球无死角通信的软件和应用，谁来开发 浮于太空 ai 模型的算法，谁来编辑与优化？这会诞生一系列全套的、全新的软件和信息服务也谈。 第三层，也是最容易被忽视的，是卖铲子的配套层。就像当年的淘金热，最赚钱的往往不是淘金者，而是卖水、卖牛仔裤和工具的人。太空探索也是一样的， 为这些新兴太空公司提供服务的法律顾问、项目融资的专家、商业保险的经理，甚至对这个领域进行深度报道和内容创作的媒体人，都会找到自己不可替代的生态位。所以你看，真正的机会不在于让你立刻转型去造火箭， 而是在于你能不能看懂这个新兴产业链的地图，然后找到你当前技能可能切入的那个点。未来十年，最稀缺的人才，一定是那些能够把不同领域知识融合起来的跨界者。 一个既懂 ai 算法又懂一点航天知识的人，一个既懂金融又能看懂太空产业链趋势的投资人。一个既懂国际法又了解卫星轨道资源分配的律师，他们的价值会被指数级放大。 从纽约的电梯到 spacex 火箭，商业和文明远近的底层逻辑从来未变。当进入一个新空间的成本被大幅度降低的时候，这个新空间就必然会从科幻变成日常，从少数的探索变成多数人的经济活动。而我们正处在这个历史性的转折点上， 你看见这个趋势是提前布局，未来十年，你可能就能抓住别人看不到机会。今天内容特别长啊，如果有幸很多人能听到这里，可以把六六六打在评论区，方便我知道你们是哪个看到未来的人，关于这个方面探讨。约我的直播间，我们直播间里继续聊。