今天讲一个从天堂到地狱的故事,毁掉一家私募基金,只需七分钟。先讲大背景,大宗商品在二零一四一五年连跌了两年。二零一六年国家全面实施供给侧改革,再加上房地产市场回暖,大宗商品开始集体走牛。 我的团队也从股市期货转战到了商品期货。之前的视频讲过,老张二零一零年开始组队做股市期货成型化交易,一六年转向了商品期货,借助成型化交易的优势,业绩呢也相当不错,也结识了很多做商品期货的私募基金。 一六年双十一那天我到上海出差,晚上也约了几位私募基金的朋友吃饭,都是做商品期货的,今年业绩呢都不错,推杯换盏,心情相当的好, 席间就聊起了交易。有个朋友眉飞色舞,说他的私募基金今年盈利已经翻倍了,重仓的黑色、有色、 pta 等热门品种相近,都创出了新高,而且他的策略浮盈加仓,杠杆已经干到了五倍, 预计年底前还能再翻一倍。这已经准备开香槟享受盛宴狂欢了。朋友们命运的暴击往往来得猝不及防,就在我们推杯换盏之际,大宗商品的夜盘突然出现了剧烈波动。 晚上九点四十一分, pta 率先打开了涨停板,然后只用了七分钟就干到了跌停板。其他品种也相差无几,从涨停到跌停就七分钟。 这七分钟让饭局中的人全都损失惨重。五倍杠杆的那位朋友账面损失将近百分之五十,双十一先给他来了个五折,辛辛苦苦一整年,七分钟回到解放前,他的产品收益全部归零, 事后听说啊,因为业绩不佳,客户大面积赎回,二零一七年他的管理规模只剩下两千多万, 这个教训是真金白银的惨痛。所以无论你是什么流派的投资者,都不要忽视黑天鹅,他出现的概率往往比你预计的概率要大得多。 老张干了二十年金融,在交易上有三个原则都是从黑天鹅事件中总结出来的。第一,无论行情对我们多有利,坚决不加杠杆,人性的弱点会成倍的放大,直到将你吞食。 第二,任何交易都要顺势,老张讲的顺势不是顺价格的趋势,而是监管的趋势。例如这次双十一事件,交易所已经连续多次提示风险,并提高了保证金比例,没重视逆势加杠杆的,最终白忙一场。 第三,承认自己有认知缺陷,对市场常有敬畏之心,不断的动态验证自己的策略是不是安全可靠。 因为黑天鹅事件随时都有可能发生,你永远不知道好运和厄运哪个先来七分钟可以从天堂到地狱,你有相同的经历吗?来评论区聊聊。
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我们上次说过,根据节前四个交易日每天的成交量维持在二点一左右,如果说二点一万亿的量能是节前的水准,那我估计元旦过后,正常来说第一天的成交量应该维持到二点三到二点五左右, 那如果说这个量能级别达到的话,我觉得高举高大,趋势形成向上延伸是非常有希望的。根据节前十一类羊的格局来说,前期跟羊线是代表了趋势的稳定,后四根羊线 其实就是一个高位的横盘震荡,尤其在三九五零到六零点之间,整个市场并没有形成大刀阔斧的往上突破,反而是我们看到很妖的就是四天成交量放大,但是指数在三九五零到六零点左右形成一个横盘震荡。 从这块上来说,我觉得既然市场已经在三九五零到六零点左右进行了四天的震荡横盘调整, 节后第一天形成往上突破概率也非常高,这个突破值我们估计应该能看到四千点左右。接下来看,其实通过三八幺五点的七根羊线的拉高,四根羊线的高位震荡横盘, 然后再形成突破。这个手法说的过去,我们也看到了地缘政治的一些冲突,其实我个人觉得地缘政治冲突可能未来对大众商品啊,对石油啊 啊,对黄金啊会带来一些大的影响。本身来说,我认为呢是全球最大的一个储备的石油国,但是它的现在产量是微乎其微了,基本上对全球的油价的影响其实并不大。从这块上来说,其实对大众上面的原油价格的波动也不是很大, 短期可能说对于黄金会带来一些波动和影响,但是我个人觉得这种地缘政治影响波动相对比较小,对于 a 股的影响不算很大,因为毕竟和 a 股并没有太多的直接的关联度,所以说我觉得短期像这类的地缘政治影响,不会影响到我们的 大盘形成一个大幅度的跳空低开,那这个可能性不大,所以说我们还是认为周一是高开的,那至于高开以后高举高的还是高开低走,我前面也谈到过,第一个看开盘的幅度,我感觉如果说开盘在三九 八零点左右跳空二十个点左右开盘的话,那这个可能是高开高手,那如果说一把开的太高,开到什么三九九几点或者四千点左右,那你要当心高开以后瞬间会有一个震荡回落的过程, 那这中间大家关注好手中的仓位。在节后其实我们更多的愿意去关注一些板块或者行业的轮动,节前来看的话,商业航天延续了跨年的机会点,跨年以后看一看明天能不能延续个强势,但是我们对商业航天也是越涨越谨慎吧,如果说元旦过后再度冲高, 我们也是觉得可以持有,可以观望,但是不建议去追涨了,你可以卖,不建议买,持有的你可以继续的关注一下。 第二个就是说一直所谈到的机器人,还有自动驾驶,还有就是电池的波动的情况,包括未来新能源的格局,这个都是会给市场带来一个新的看点,所以说我们也是建议大家后续在节后密切的关注一下新的热点能否形成。如果说依然没有太多的新的热点, 我举个例子,周一高开,然后高位震荡,但是依然是商业航天作为连续的品种往上打高的话,那这个对市场的难度会比较大,难度在哪里?因为你现在在这个趋势上,商业航空继续往上走高,那我估计大家跟涨的动力都不足,大家都不愿意去追涨, 这样增量资金流入程度不多了。但是反之啊,如果说一些老牌的科技国际基金会,我们在假期里面所看到,英伟达已经获得了中国两百万张 h 两百的订单,订单的总价值大概在五百四十亿美金左右, 那这个体量是非常大的,换算是人民币要三四千亿了。这样一个大的订单意味着这些大的芯片的巨头,随着美国对中国次新端次高端芯片的解封,其实整个的需求量非常之巨大,所以说我们觉得未来整个芯片中上游 材料端有可能依然是非常火爆,这个也是在元旦过后业绩线的回归,如果说未来业绩的公告预告 不断的推出情况下,也是建议大家后续密切关注整个的趋势的变化,毕竟我们未来随着整个行情趋势的走强,包括 元旦以后整个的业绩线会体现出来,那么在元旦以后,市场中能否真正有新的热点能够重新崛起,而且这个热点能够吸引人气,让大家的三四线愿意流入,那这个是非常关键的。所以说 我们还是建议大家后续密切关注市场中有新的热点,只有新热点才能够引发新的成交量的形成,这一点是非常关键的,对后续的量价的配合是非常重要的。

a 股突发黑天鹅,明天周四要暴跌了吗?散户们开盘就跑还来得及吗?亮有一句掏心窝子的话不得不说,如果明天的行情不按亮说的走,大家尽管过来给我几脚!今天早盘大 a 如期修复,然而人算不如天算, 午间突发重磅大力空,下午开盘直接惊魂大跳水,吓得所有刚加仓的散户差点魂飞魄散, 大金融更是疯狂泄水,成为领跌元凶,让人脊背发凉的事。中午开盘仅十五分钟,大盘资金就逃出一千多亿, 上一次如此体量的出逃,还是二四年的十月份,毫不夸张的说,明天周四的行情会比高空蹦极还刺激千倍!今天的行情简直就是两级反转修复冲高,却惨遭空投狙击,就算是科技题材全力护盘,也终究难敌空投的凶猛攻势,全线败退。 如此走势,究竟是主力已经看透我们不知道的危险望风而逃?还是说这就是春节大行情启动前,主力借利空消息残酷清洗散户的最后洗牌呢?今天的走势暗藏乾坤,为此,亮特意和远在陆家嘴的三位资深操盘手进行了长达三小时的视频会议, 此中我们深度分析并拆解了今日市场热点消息和资金走向,已经得出了一致的结论。现在就把今天跳水的原因和周四的走势清清楚楚告诉大家。 再说观点之前,也请您先点亮发财小红心,财运为您滚滚而来,万事会顺顺利利。同时方便您周四回来验证我说的准不准,如果不准,您大可给我九十九个大耳巴子!我等已点好财运小赞,还请军师不吝赐教! 我直接说观点,今天大跌的原因就是受到利空消息影响,具体是村里新规融资比例提高百分之十,这说明上面有意对当下的过热行情实施降温,这直接导致场内资金资金疯狂出逃,但大家也不用过于悲观,量大胆预测明天迎来修复, 军师何出此言,还请为我等解惑。首先,今天指数确实走的很难看,但大家可以看到一个细节,指数并没有一直跳水,而是在跳水后在科技题材的强势支撑下迎来了修复。数据上表现更明显, 今天涨停加速,维持一百多家,跌停加速从昨天的五十多家下降到今天不到二十家,说明市场情绪并没有看上去的那么恐慌,反而是市场承接力度强劲,尤其是尾盘 ai 应用端逆势带领大盘起稳主力之意图可想而知。亮哥观察细致, 我等望尘莫及,可大金融如此暴跌走势,会不会继续让大 a 牵一发而动全身呢? 非也,大家看,今日大盘的收盘点位刚好在五日均线附近得到支撑,没有跌破短期趋势线,这种强势上涨后的小幅调整,关键支撑未破的走势,往往是下一波上涨的蓄力,说明市场整体上涨趋势没有改变。 虽说今天突发黑天鹅,但仔细分析后长期影响有限,而且外资也在一直进入大 a 活水源源不断,就不要轻易看跌,明天很可能再度修复,如此我等就放心了,不知操作上需要注意什么吗?首先方向上,今天市场的表现已经很明确了, 核心主线 ai 应用的关注度高依然很高,会持续带动市场人气。其次,节奏上高位震荡加具进攻需要,适当放缓,主动降低仓位,切勿冒进,以防成为主力洗盘的养料。



直接说结论,明天迎接暴力修复!虽然昨晚监管重拳出击,连刚百分之一百异动的一点也被关,小黑屋辛多多主导的国盛更是被罕见的限制交易,所以 整个情绪直接迎来大地震,连陈小群也被情绪反噬,被六十亿资金埋在海格,有苦难言。不过虽然今天这盆冷水泼的猛,但上面已经注意到降温太急,盘后赶紧送来了一篮子立好,这时候不应该再恐慌了,否则很可能卖在反弹最低点,到时候捶胸顿足。 可别怪老猫没提醒那盘面上, ai 龙头利欧承接十分强势,尾盘竞价甚至有四点七亿的资金抢明天修复先手,而航天龙头航发也初步出现了止跌迹象,明天只要竞价爆量,日内大概率会有不错的修复。那么明日修复的重点看哪里?兄弟们点 个小红心,老猫将把明天的定心丸和缘分直接喂到你嘴里。那咱们先来看 ai 应用,昨天大量没有逻辑的小弟批量进一栋,已经让村长发飙了,今天板块批量杀跌之后, 连中军龙头光标也顶不住情绪压力回踩七日线。但是十厘米的大哥利欧只是短暂分歧之后全天强势承接尾盘,甚至有资金抢先手 博弈绕易动后四日带领板块修复那大分歧之后修复的重点仍看利欧和光标,分歧越大,越要聚焦核心。很简单的道理,要想修复回流,大哥必须率先表态,作为最先带动板块的启动,而且逻辑最正的两个大哥,如果他们都弱势,板块还能有预期吗?而利欧若是在经历这次分歧之后, 强势修复再创新高,板块将迎来强修复,主线地位进一步加强,就像商行那天火箭回收失败是一样的道理,不过需要小心,若是利欧被黑,少监管还是要管住手。此外,智特明日复牌,大概率会情绪补跌, 但是智特本身属于圣通和风龙的补涨对板块情绪影响有限,而经历这次监管加码之后,后续一段时间整个情绪还是会延续绕一动的蛇皮走位风格。如果分析到这里能为兄弟们指点迷津,欢迎大家点个关注,在评论区唠唠嗑。老猫再带大家看看航天 本来今天能修复,但神箭续杯给航天再泼一盆冷水,谁都不敢顶风作案,但龙头航发三个跌停,恐慌盘也砸的差不多了,今天有资金动手博弈修复先手了,尾盘那一下翘板不是散户行为,而是有大资金在,试探性超低,这是个值得留意的止跌信号。虽然今天市场缩量近万亿, 但活跃资金没跑,只是很大一部分被困在航天板块里没法流动,那随着航发指跌修复,其他核心品种也会陆续放量指跌去释放流动性。韩后降息的消息非常微妙,可以理解为一次精准的情绪按摩,目的就是给整个市场,特 特别是最近连续大跌的商业航天提供流动性和信心,帮市场打破僵局。而村长先敲了一棒给情绪降温,又赶紧给了一堆糖,其意思很明确,我们要的是慢牛而不是疯牛,不然就按之前疯狂的节奏,春节前都可以到五千了。但是老猫同时也要提示,连续大跌后,航发后续的修复大概率会像之前平弹一样 小碎步向上,而不会马上再封一次。而其他跟风品种在反弹乏力后需要注意风险,不能指望所有小弟都能微行反转。最后老猫带大家看看明天的缘分。 视觉作为之前 ai 的 人气核心,今天反包涨停,尾盘带动 ai 回流,有成为板块情绪核心的潜质。而光标作为行业龙头和 板块中军,最先启动核心逻辑不用质疑,只需要反复禅打滚动即可。而情绪遭遇监管重锤之后,后续一段时间更多的会围绕硬核逻辑的品种以趋势方式进行,慢牛格局不变,谁会在这轮趋势周期中成为下一个常山呢?

两亿股民要睡不着了!年报大雷突然空袭十一家公司,紧急预警,其中六家业绩大幅下滑,快看看有没有你的票!众所周知,进入一夜就是业绩飙升期,此时不仅有业绩暴涨的好消息,更有业绩暴雷的黑天鹅, 而机构也会根据业绩表现调仓换股,业绩好的公司会被大局买入,业绩差的可能就被抛弃。值得注意的是,随着新国九条落地,退市标准大幅提高,业绩下滑不只是数字游戏,一旦连续亏损叠加营收不达标,分分钟触发 it 预警, 股价会迎来连续跌停。为了帮大家避雷,我已经整理好最新年报下滑名单,建议赶紧自查,也别忘了转发给身边股民朋友,毕竟多一份提醒就少一份损失,他们一定会感谢你的仗义之举!

昨天最大的黑天鹅美国动手,委内瑞拉市场早有预期,但是没想到一个多小时就结束了,还把马杜罗夫妇抓走。 说说这事对 a 股的影响,主要是利好三个板块,简单聊一下,第一个,石油,委内瑞拉石油储量全球第一, 美国推翻政权就是要控制的,有还公开说要深度介入。第二个,军工加商业航天,这世界还是拳头说话,经济再牛,没有国防守护也是白搭。另外美国能这么快抓到马杜罗,要么有内鬼,要么就是靠马斯克的信念。第三个,黄金有色, 黑天鹅来了,黄金向来是必显的,过往地缘危机黄金板块都有行情,但是要注意,这波黄金已经涨了不少,而且事件结束的快,对这个板块不要抱有太高的期望,希望对你有帮助。