马斯克概论是什么股票

商业航天第二波来了，但是百分之九十九的人都买错了。这次商业航天分两条线，五个赛道，其中第一个赛道逻辑最硬，但第五个赛道竞争格局最好。 第一条线叫海外线，重点看 spacex 产业链。为什么十年前因为苹果，所以中国诞生了很多十倍消费电子股票，当时炒苹果产业链，去年因为英伟达、谷歌、 a 股诞生了很多十倍 ai 算力公司， 包括光模块、 pcb 等等，这是炒英伟达、谷歌产业链。现在因为商业航天， spacex 照样会诞生很多十倍产业链公司。那么 spacex 本身在今年五月份要启动 ipo， 最新的估值是一点七，五万亿美金融资之后，必须也一定会加码商业航天发射，而 而近地轨道卫星空间只能容纳六万颗，所以马斯克一家公司已经发了一万颗，并且还计划再发三万颗，那这海量的发射背后都是订单，都要落给中国供应链公司，这就是逻辑。 海外线重点关注三大赛道，一个是火箭发射系统，因为没有可服用低成本高频次的火箭，低轨卫星就是空中楼阁，所以火箭发射系统是地基，这里边核心看热防护材料结构件，比如航天级的泥合金， 主要是用在了猛禽发动机内壁燃烧室，它是耐高温的，中国只有一家公司，全球试战率百分之七十，也拿到了 spacex 的 认证。那么第二大赛道就是星链的卫星制造端，因为火箭是平静，但卫星制造尤其是星链环节，弹性更大， 因为卫星已经从之前的军工定制品，到了现在变成了一个标准化工业品，就像手机跟汽车一样流水化生产，以前一年只能发射几十颗，现在一周可以发射七十颗， 就是几十倍的增长跟增量。也就是你只要进入到供应链体系里边，拿到 nasa 跟 space x 的 双重认证，你未来的业绩就有保障，而拿到它两个的认证周期一般需要两到五年，这 就是摇钱树。那么第三大赛道就是星链的地面终端，你千万别小看星链地面终端，整个星链产业链终端价值量占一半以上。微笑曲线中，离消费者越近的地方价值量越大，因为这是流量入口， 而且星链用户在二零二五年只有一千万不到，但是机构预测二零三零年将达到一个亿以上十倍空间，这里面核心要看高速连接器跟天线，那么第二条线是国内线，目前中国载轨卫星总数是一千多颗， 是老美的十分之一，但是未来五年我们计划要发三万颗，也就是三十倍的空间。现在的瓶颈就是可回收火箭加降成本，目前国内发射成本大概一公斤是五到十五万块钱， 而老美的 spacex 猎鹰九号可以服用的大概是七千到两万一公斤，这就是差距。所以抓住了可回收火箭降成本就抓住了牛鼻子，那么三 d 打印就是降成本最好的方式。 国内现最后一个赛道就是卫星载客中的象控阵 t r 芯片，因为你卫星要通信，要联网，你要跟其他卫星包括地面对话，你必须要象控阵加 t r 芯片，没有它卫星就是一块废铁，尤其是低轨卫星是必配的，那么低轨卫星本身成本是三百到八百万人民币， 但是 t r 芯片就占了将近百分之五十，而全球能做宇航级的 t r 芯片的公司只有四家，中国两家，美国两家，重要性不言而喻。

你们见过最离谱的 kpi 是 什么？是公司年入百亿呢？还是公司甚至翻倍？不好意思，在马斯克面前，这些可能连开胃菜都算不上。就在刚刚的 spacex 给马斯克开出了一份宇宙级的新愁， 想要拿奖励，可以先把公司市值干到七点，五万亿美金还不够，你得在火星上建一个一百万人口的城市还没完，再搞一个一百泰瓦算力的太空数据中心，才能拿到一大笔的股票奖励。这是什么概念呢？一百泰瓦相当于十万座核电站同时运转， 廉价的 kpi 是 利润、营收增长率，马斯克的 kpi 是 星际移民加宇宙算力，再加行星级的工程，这简直是在重构人类的文明版图。但重点不在离谱，重点在于为什么资本愿意给这种目标买单呢？因为资本早就看明白一件事， 过去的财富呢，来自于效率提升，未来的财富来自于边际突破。从特斯拉颠覆汽车行，到商业航天重塑发车成本体系， 再到新链改变全球通信格局，马斯克做的从来不是一家公司，而是一整套的未来基础设施，这才是普通投资人最难看懂的地方。 你可以质疑火星移民，但你不能忽略的是，所有围绕这些疯狂目标展开的产业链都在实现赚钱。 ai 算力、卫星通讯、自动驾驶、能源革命，都已经在美股市场里持续的创造财富。那么问题来了， 为什么很多人总是错过呢？因为他们只看现代，而市场呢，永远在交易未来。当你还在讨论值不值当的时候，资本已经在为十年后的世界下注了。说的更直白一点， 如果一个市场聚焦的是像马斯克这样用火星当 kpi 的 人，那这个市场本质上就是在定义未来，而这个市场呢？在哪里？没错，就是美股。 美股之所以能够持续的创造价值，主要是因为以下三个特点，第一呢，全球最强的科技资产定价权，无论是 ai、 半导体还是航天，头部公司高度集中，资金会不断的向头部收敛。第二， 机构资金长期化，养老基金、主权基金、对冲基金构成了长期资金池，决定了他更愿意为长期趋势买单。第三， 创新一下，机制成熟，只要你能够证明未来空间足够大，市场就敢给你高估值，并且持续融资支持你扩张。这就是为什么很多人觉得他贵，但他却一直能够更贵的底层逻辑。 所以最后给你一个更现实的思考，当一个市场在讨论利润增长，另一个市场在讨论星际移民，你更愿意把资金放到哪一边？你可以不相信火星移民，但你不能忽略的是，这些围绕未来十年到二十年的产业，已经在市场里持续的创造回报。 当时代红利从地球内卷走向全球科技竞争，你的自然配置也该升级了，否则你会发现别人赚的是未来的钱，而你还在用过去的固执框架。好了，今天的分享就到这里，对这件事你们怎么看？评论区留言说说你的看法。

今天用马斯克的第一性原理把炒股这件事彻底想明白。先问大家一个最根本的问题，你为什么买股票？就是你认为这个股票能帮你赚钱， 那什么样的股票才能真正的帮你赚到钱呢？回到本质，绝对不是机构研报说的行业未来有多大规模，工资潜力有多高，市值有多低，分红怎么样？ 你去看市场就知道，长得好能赚钱的股票，并不是市盈利最低最有性价比的，也不是分红最多的，甚至不是大家对他未来预期最高，行业前景最好的， 它可能涨一阵子，但总有一天泡沫也会崩塌。所以用定性原理看，买股票别想复杂，核心就是你觉得它能帮你赚到钱。 而一只股票能持续赚钱，只有一个条件，买这个股票的人能赚到钱。说白了，这只股票现在正在上涨，这才是本质。 选股第一逻辑永远是上涨趋势。上涨趋势意味着什么？意味着手里拿着筹码的人一直在赚，所以不想卖。外面观望的人看到能赚钱就想进场， 一旦下跌，就有场外资金超底接力往上推，这就是上涨趋势。那什么时候趋势会结束， 就是涨幅太大，超出大家想落袋为安的极限，这时候只要一点风吹草动，就会崩塌。 研究公司行业基本面确实重要，但不是本质， 本质就是有人关注，有人愿意接盘，他在上涨趋势里实有人能持续赚钱， 最好是就算他回调，有人卖出场外，依然有人愿意接盘。所以用定性原理理解，选股最重要的一点就是这只股票一定要处在上涨的过程当中。

好的，今天那个美股的特斯拉突然一天暴涨了上万亿哦，为什么？原因是创造了今年那个最高的一个涨幅哦，原因是马斯克宣布他们的 ai 芯片测正式流片成功，可以大规模生产了。这也给大家再结合昨天 spacex 对 吧深浅， 要开始建造太空数据中心，你就要明白，这是一个非常关键的点哦，这两者结合起来，你就知道为什么我们会 在思维 c x 相关的概念股上面做加法，做做 t 的 原因，而且看好商业航天有主升浪的一个核心了。因为接下去大家就明白了，其实应该是马斯克斯已经规划好了，先申请太空作业中心，申请完之后对吧？就可以发射了，而且他发射的是自己的 芯片，现在对吧？华尔街那边又再次很多投资机构又说要开始买入特斯拉，其实他们真正立好的并不是特斯拉，特斯拉生产的 ai 芯片基本上都是为 spacex 给进行服务的，所以今天加仓 spacex 概念股的是明天就很爽了。这就是为什么要点上特别关注的原因。为什么？我看三元航天的原因在这哦， 所以很多人说，哎呀，没有说高抛低吸，你不用管有没有高抛低吸，反正你今天介入就是对的。因为我就觉得突然昨天斯贝赛概念股突然秒板，开始我就觉得这里面有点不对劲，你就知道了。那么再结合特斯拉今天上涨上万亿，对吧？ 上万亿之后，然后它的那个芯片也已经成功了，而且新型的 ai 六啊，或者是多九三等还在研发中。你要明白，一旦再结合后面的 spacex 上市的话，那真的是无敌了。所以不出意外的话， spacex 概念股是有一波主升浪的啊，所以要做好准备了。恭喜大家啊，航天人要站起来了，点赞特别关注，等下有约直播间。

家人们，二零二六年最猛的史诗级消息来了，马斯克旗下 spacex 正式冲刺 ipo！ 不是 小道消息，是华尔街加硅谷资本圈共识，二零二六到二零二七年大概率登陆美股，估值直奔五千亿甚至万亿美元，直接碾压所有科技巨头。 而这一轮超级机会，最大赢家根本不是马斯克，而是咱们中国的硬核供应链。我跑遍一线机构调研八遍订单公告，核对每一家认证资质，今天直接上八家以实锤共获有认证有订单无蹭概念的核心公司，从火箭到星链，全是真金白银的硬逻辑，看完直接超重点。 龙一先把话撂死， spacex 不是 普通火箭公司，是火箭回收加星链，互联网加太空基建三位一体的万亿帝国，甚至还是算力租赁巨头，中国企业在它供应链里占比百分之二十八点七，全球第一，超过法国、德国总和。 今天这八家全是通过 nasa spacex 双重认证，批量供货，有业绩兑现的真玩家，没有一个蹭热点题材的小票。第一梯队火箭核心热端加结构件最暴力，直接绑定猎鹰新舰。 一、西部材料猛禽发动机耐高温心脏，国内唯一实锤 spacex， 中国大陆唯一泥污合金供应商，占其泥合金采购百分之七十家用途猛禽发动机燃烧室喷管耐两千两百摄氏度超高温，没有它发动机点火就融化。 业绩，二零二五年航天订单同比加百分之两百一十， spacex 已是第二大客户，单件价值五百到一千万元。 spacex 年发射六十加次，业绩弹性拉满。二、超解股份，火箭钛合金螺丝钉之王认证硬通货，实锤通过 a s 九一零零航天认证，墨西哥工厂直供 spacex 猎鹰九号新舰专用紧固件用途舰体发动机连接单件需十万加克， 抗拉强度一千五百兆帕，确保回收火箭极端工况不松动。订单，二零二五年航天订单同比加百分之一百二十，国内仅三家达标，壁垒极高。 三派克新材件体锻造大师 nasa 认证实锤， nasa 最高级别认证攻猎鹰九号新件件体加发动机精密锻件 地位国内龙头，市占百分之四十家，新件启动后需求翻倍，产能利用率百分之一百，新产能二零二六下半年释放。四、再生科技，火箭加星链隔热卫士，全球仅三家。实锤高硅氧超细波纤隔热材料，全球仅三家，中国唯一合同锁定至二零二八年 用途，火箭喷管发动机舱星链卫星保温每月稳定供货第二梯队，星链终端加卫星核心爆发最快用户九百万。加五信为通信星链终端连接器之王，全球独家。实锤星链地面终端高频连接器全球独家，二零二三年通过 spacex 认证，订单锁定至二零二七年 业绩，二零二五年 spacex 相关收入约等于十二亿元，占卫星业务百分之七十加墨西哥工厂专供，毛利率百分之四十五加。弹性星链用户每增一百万订单直接跳涨，躺赢全球组网红利。六、天银机电 星链卫星眼睛全球寡头。实锤子公司天银星际新敏感系全球市占百分之六十加批量供货，星链三代卫星技术精度零点零零一度，全球仅两家能量产，单星价值二十到五十万元，毛利率百分之五十五加。 七、进拓股份，星链基站精密，股价稳定，间接供货实锤通过台阳科技，间接共星链基站，铝合金压铸件外壳支架逻辑，全球基站一百万加，年增二十万加，订单稳定，融错率高，明确受益地面基建扩张第三梯队，上游材料加配套。 八、保泰股份，航天钛合金圆头龙头，间接核心供货实锤国内钛合金是占百分之五十加通过 nasa 认证，经海外分销商公司， spacex 火箭钛合金棒材板材用途，健体发动机轻量化部件，可回收火箭核心材料，年需求两百到三百吨，价格稳中有升。兄弟们看懂了吗？ 马斯克的太空梦本质是中国供应链的提款机，这八家全是认证在手，订单落地，业绩兑现没有一个讲故事的。最后敲黑板 三条铁律，避坑。一、优先选直接供货加独家处以高份额加业绩兑现。西部材料，信维通信，添银基垫确定性最强。二、远离无认证无订单蹭概念的企业，航天赛道壁垒极高。 三、时间窗口，二零二六到二零二七年现在就是关注的窗口期，跟着机构抱紧硬核供应链，坐等上市红利。 马斯克的万亿太空帝国，中国供应链才是真正的幕后赢家。龙一题材梳理，只扒十锤硬核干货不玩虚的，后续持续跟踪 spacex 上市进展，供应商订单爆发，带你看透万亿航天红利，不踏空，不做韭菜！

家人们，突发大事件，马斯克在最近的特斯拉财报电话会扔出核弹级信号，五月上旬彻底关停福里蒙特 model s x 两条公勋产线，四个月内拆除重建，七到八月直接量产 optimus 人形机器人。这是什么概念？ model s x 是 特斯拉从零到一的基石， 如今说砍就砍，欧硬机器人马斯克放话，全球没有第二家公司能做到四个月整线切换，同时年度资本开支从两百亿猛拉到两百五十亿家，全砸 ai 芯片 fsd optimus。 这直接宣告特斯拉的未来不是车，是 ai 加机器人，人型机器人彻底从炒概念进入量产兑现期。 而更炸裂的是， optimus 百分之七十核心零部件来自中国供应商。今天我用一手机构调研，巴透已签合同通过验厂批量供货的中国核心供应链，全是硬逻辑，真订单没有半句虚的。先讲核心逻辑，为什么 optimus 量产，中国供应商赢麻了？一、 全球唯一全产业链加成本优势，人形机器人一万个零部件，中国从执行器、减速器、丝杠到电机传感器，全链条自主可控，成本比欧美低百分之四十到百分之六十。 马斯克要造百万台，只能靠中国供应链。二、车规级验证加深度绑定，能进特斯拉欧链的，全是通过严苛验厂批量供货，有长期框架协议的硬核心，不是蹭概念的杂毛儿。 三，价值量爆发加业绩兑现，单台 optimus b o m 成本约两万美元，中国供应商占百分之七十，百万台量产就是一百四十亿美元，市场订单确定性拉满，业绩直接爆炸。逻辑里清楚了，龙一接下来直接上四大核心环节加八大硬核企业，全是卡位核心实锤供货的硬主。 一，执行器总成，执行器是 optimus 的 肌肉，成本占比最高。特斯拉供应链高度集中，两家中国龙头垄断。拓普集团 t r 零点五级核心独家供应限性执行器，特斯拉唯一 t r 零五级机器人供应商，独家供应限性执行器总成加灵巧手驱动部件，单机价值占比超百分之三十五。 墨西哥工厂二零二六年二季度产量三十万套，深度绑定特斯拉机器人业务，占营收百分之三十五到百分之四十。实锤大额订单业绩弹性炸裂。三花智控旋转执行器加热管理双料王者五十亿订单。实锤二零二五年十月马斯克亲口确认拿下六点八五亿美元订单， 独家供应旋转执行器总成加液冷热管理系统，适配 optimus 关节模组，墨西哥工厂今年已交付，单台价值量突出。热管理加执行器双壁垒，订单确定性拉满。二、精密转动，这是技术壁垒最高、估值弹性最大的环节， 中国企业实现国产替代批量供货。绿的斜坡斜坡减速器绝对龙头，全球是占百分之三十五，加国内是占率超百分之六十，全球第二。打破日本垄断，独家供应特斯拉墨西哥工厂斜坡减速器 单台 optimus 需十四到二十八台。二零二五年一季度机器人收入占比已达百分之三十，订单排到二零二八年，技术壁垒无可替代。五洲新春行星滚柱四杠核心供应商，单台三十四根加四杠是宽膝大腹在关节核心，单台 optimus 用三十四根以上，单机价值近一万。 二零二五年十二月通过特斯拉量产神厂泰国工厂配套北美产能，规划年产九十八万套。丝杠绑定拓普新建传动多路径切入欧链逻辑扎实。巨轮智能 r v 减速器核心 二十八到五十亿，框架协议二零二六年三月二十三日公开批录，与特斯拉签订 r v 减速器共用框架协议，体量二十八到五十亿。 r v 减速器是机器人下肢、腰部、大腹肌，关节核心单台价值占 b o m 百分之十五，巨轮通过长期测试加认证，正式卡位欧链核心。 三，空心杯电机、零巧手是 optimus 最复杂子系统。二十二，自由度指尖精度零点零八毫米，核心是空心杯电机，明智电器，空心杯电机全球前三，独家供应零巧手全球试战率前三， optimus 零巧手，空心杯电机独家供应商，单只零巧手需二十个。空心杯电机单机价值三千元，年产一百万台就是三十亿收入。 自研高功率密度方案，微米级精度匹配护城河极深。四、传感器加精密滚动体颗粒传感六维力传感器，唯一量产神经末梢，国内唯一实现六维力传感器量产的企业，实时检测三维力与力矩，是力控操作核心， 已进入特斯拉验证阶段，单台价值量高，壁垒稀缺。利辛股份，精密滚动体间接供货陶瓷球加钢球逻辑，虽未直接供特斯拉，但精密滚动体供应 s k f 舍弗勒等特斯拉一级供应商， 陶瓷球加高精度钢球切入机器人链条长期成长逻辑明确，最后必须讲风险。 optimus 涉及一万个独特零部件，无大规模量产经验。马斯克也承认进度取决于最慢环节，年初已下修交付目标，但这不妨碍中国供应链的确定性，能进欧链的都是经过验证，有订单能兑现业绩的硬核心。 家人们龙一认为， optimus 量产不是概念，是万亿级赛道加实锤，订单加业绩爆发的硬逻辑。中国百分之七十核心供应商全链条卡位，跟着马斯克造百万台机器人，就是跟着趋势赚时代风口红利。现在板块处于量产拐点，加订单落地加估值，重估三重爆发前夜，值得长期跟踪。

这条视频非常非常重要，你们就听我说完啊。呃，截止我录视频的现在这个时间啊，那斯达克是往上涨的，然后道琼斯突破五万点的新高啊，然后有点下滑，但是你去看那斯达克，它里面涨了百，有有几只票之前的都涨了百分之六十到七十啊。突破的，然后他们是什么 啊？环球引擎集团啊，环球引擎集团，这个集团是位于中国香港的，涨了百分之七十多。那是做什么的？做云计算的，做计算的板块的。为什么会这样的情况啊？嗯，主要是因为马斯克说了，他把那个他们做的 x a r 已经 搞掉了，然后主要做的工作是做云计算服务啊。但是云计算服务哪家强啊，要回来看我们啊，然后所以说云计算服务前段时间就跟你们赶紧进啊。嗯，云计算服务 是一个突破点啊，现在不是芯片也不是半导体啊，短期内云计算服务肯定是个热点中的热点啊。我的天呐，见了鬼，最近不是我想预测那么准啊，之前说的，但它事实就如此啊， 所以说你们去看一下啊，还一个要注意什么啊。呃，跟我结合我上一条视频说的，国外的这些资金很看好国内啊，所以说我们大盘指数有可能指日可待啊。我希望是他突破六千点啊，可不可能有可能啊，只要我们操作的好，把这个 下面基础的这些权重股也把它巩固好，往上抬，有可能突破六千点啊，这是我希望的，希望大家跟我一样，就这样，今天聊到这里。今天其实没什么特别好聊的，大概就是这样，预测就跟之前前两天预测的差不多。嗯，特别要强调什么呢？特别要强调看一下，看一下贵金属吧？贵金属这方面大家看一下，其他没有什么要强调的，就这样。

spacex 的 宗教盘逻辑以及背后的资本周期？现在有种感觉就是 spacex 极有可能会被打造成马斯克的宗教盘。 最近他在做 i p o。 的 全球路演，有消息说会切百分之三十的新股配售给个人投资者，这个比例呢，实际上远超美国百分之十的常规水平。而且六月份会安排一场针对个人投资者的特别活动，主要就是在超级工厂里面跟马斯克见面，这在其他 i p o。 里面也是没见过的。 结合之前的消息来看， spacex 上市初期流通盘预计不到总估值的百分之五，是一笔超小流通盘的超大 ipo。 那 么在一开始流通筹码比较稀缺的情况下，还会有一批投资者进场抢筹，这批人不搞追涨杀跌那套，而是出于对马斯克的个人崇拜，或者说对太空文明学术的认同，买这支票呢，作为一种身份或者信仰层面的绑定，那股价有可能就会迅速窜上去。 呃，我觉得 spacex 整体带动的节奏会是明年年报季之后两到三个季度出现一波冲劲行情。 从 q 三开始， p e v c 手上的原始股会陆续解禁，大量 etf 基金因为成分股调整被动的进场接盘，到了二零二八年的年报季以及这些难题会第一次冲击市场， 到时候核心就看美联储日本央行还有美债跷跷板这三大水龙头还是不是能继续给美股续命。

最近很多人都在问呢，为什么马斯克相关的题材在 a 股呢，会反复被资金点燃？如果你把它理解成啊追马斯克、追概念，那基本就看起了真正起作用的呢，其实是两件事的叠加，一个呢，是全球的估值锚点是在上移的，他是和国内的产业硬社会产生共振的。 马斯克呢，只是这个过程里面呢，最容易被验证的那个外部的参照物。我们先把逻辑说清楚，在全球的硬科技投资里，马斯克的角色呢，依然不是一个单纯的企业家， 它更像是一个工程进度可以被验证的估值坐标系。也就是说，它的项目不是靠讲故事去定价的，而是靠里程碑推进，不断去抬高想象空间的上限。比如两个非常关键的点，第一，估值毛脸明确化，比如 spacex， 二零二六年前后的 ipo 预期，本质上它不是一家公司的问题， 而是为全球的商业航天提供了一个可以对照的估值天花板。当这个毛脸出现以后，整个产业链的定价方式呢，就都会发生变化。 第二个是商业闭环的兑现，比如 starlink， 当用户规模和现金流逐步跑通之后，他向市场开始证明一件事，高科技趋势并不一定停留在想象阶段，是可以进入可复制、可扩张的一个商业模型，这会显著改变买房机构的一些定价方式。 接下来才是 a 股资金为什么会跟进的问，这里边有一个非常典型的机制，我把它叫做海外出题，国内交卷。当海外出现清晰的技术路径和工程目标的时候， 美股的资金做的并不是压住海外项目本身，而是迅速在国内的产业链寻找制造能力、技术路径、政策方向可以对标的一些资产， 也就是所谓的海外建设。这个过程之所以高效，有两个前提，第一个，国内政策方向是高度一致的，无论是商业航天、巨深智能还是智能制造，都属于中长期政策明确支持的方向。第二个，中国在制造端和工程化能力上具备极强的承接能力，这两点叠加之后，才会形成资金快速共振的基础。 你会发现，真正推动行情的不是他某一次发生，而是一个不断自我强化的趋势飞轮。当技术、里程碑、产业政策、资金偏好在同一个方向上反复验证的时候，市场对潜在空间的理解就会不断的 上休。从资金反馈来看，二零二五年末以来，机器人、商业航天这个方向持续走强，本质上是机构在认可估之毛点迁移这套逻辑正在发生，而不是单纯的情绪博弈。展望接下来的一两年，真正值得关注的也不是某一个事件，而是一个更底层的变化。这些趋势正在从情绪驱动逐步切换到里程碑和业绩兑现的驱动， 这是个完全不同的两个阶段。所以，如果你再看马斯克题材，与其问他能不能炒，还不如换个问题，当全球估值髙点上行的时候，哪些国内产业具备持续承接这种定价变化的能力？这是结构问题，不是情绪问题。

马斯克又有大动作了啊，之前咱们说过，马年就朝马斯克上一个爆火的是太空光伏，其实太空光伏在回落之后，有的个股非常扛跌，甚至在最近这种行情不好的时候还在创新高，可见特斯拉产业链上的公司是非常有含金量，非常扛跌扛打的。 那这一次马斯克宣布，七天后，他的 terra fab， 也就是自研自建 ai 工厂的项目就要启动了。 其实特斯拉一直在自己做芯片，从 ai 五到现在，这个新的工厂要造的 ai 六， ai 五主要是用于特斯拉的辅助驾驶，这个 ai 六可能会用于太空算力。 那么特斯拉目前的芯片主要是和全球的各大厂合作，比如台积电、三星啊，包括英伟达，包括要和英特尔在谈，但是他自己要做的这个工厂不简单，是从零到一的过程， 而且他要挑战这个制造芯片的捷径式技术，也就是说他声称他的工厂里可以吃汉堡啊，可以这个完全的做到像日常一样的环境去造芯片。这个全球的专家都给出了这个不太可能，不太现实的答案。但是 马斯克每次都能创造奇迹，包括火箭回收，在十几年前，当他屡战屡败，我记得是有五六次失败的时候，都要放弃的时候，都没钱的时候，他依然在坚持。那么现在全球都在搞，包括我们这边也在搞火箭回收， 所以他要做这个 ai 芯片工厂这个项目，这件事看起来不可能完成，但接下来资金一定会关注，比如说特斯拉产业链上的 pcb 啊，先进封装呀，半导体设备啊等等，那么这些公司肯定是优先直接能切入这个项目的， 那接下来下周我们说了主线还是能源，还是这个能源替代新能源， 全球的能源安全问题还是这些板块，但是你要知道涨得太高了，在现在这种行情，他一定会高低切换和轮动。 那么特斯拉产业链上刚才我说的这些板块的公司，如果说出现了支撑位比较有性价比的，比较抗跌的位置，再加上放量和吸筹的现象出现，那都是中长线不错介入的节点。

所有股民注意了，不管你是刚入市的小白，还是纠结要不要上车的老股民，今天这条视频直接给你说透未来的主线。马斯克二零二六年最新采访一出来，全网都在炸锅，这个姓马的男人，能不能给咱们马年的牛市添把火？ 二零二五年资金扎堆的脑机接口、机器人、商业航天这些马斯克概念行情还能不能延续？我强不揭，敢说这是全网最早最全面的解读，认真看完，你就知道接下来该往哪布局，记得先点赞关注，你们的支持就是我持续创作的动力。 这次的采访，马斯克直言，二零二六年 agi 通用人工智能将实现，这对咱们 a 股的人工智能板块来说绝对是重大的利好。 核心收益方向，研发投入大、技术储备足的 a e i 企业会成为资金的焦点，股价有望持续走强。同时呢，还会带动算力、算法、数据这些细分领域的一起爆发， 同时也会辐射整个科技板块。 a g i 的 发展会推动科技行业全面进步，吸引更多资金流入科技赛道，直接提升科技板块在股市的地位和影响力。 马斯克还提到，中国在 ai 算力上会远超其他国家总和。这个判断直接指向三个核心受益板块。第一个算力基础设施板块， 数据中心、云计算企业直接受益于算力需求爆发，订单和业绩都会跟着涨，股价自然有支撑。第二个半导体板块，虽然电力是关键瓶颈，但半导体是算力的核心支撑，国内半导体企业会加大研发投入， 国产替代加速，像 ai 芯片先进封装，相关企业会迎来机遇。第三个 ai 应用板块，充足算力会让智能交通、智能医疗、智能制造这些应用场景加速落地，相关企业会拿到更多的商业订单，成长空间巨大。 马斯克还预测， optimus 机器人三五年内能成为顶级的外科医生，二零二四年全球人形机器人总数量将达到一百亿台，这直接点燃了 a 股机器人的相关赛道。受影响的机器人核心板块、机器人制造企业， 以及生产关节控制器、传感器这些核心部件的企业，会直接受益于市场规模的爆发，业绩和股价都会有亮眼的表现。 医疗机器人也会细分 optimus 在 医疗领域的应用前景，会让医疗机器人板块成为重点的风口，相关企业加大研发投入，抢占市场，迎来发展黄金期。 智能制造板块，大量人型机器人应用，会推动制造业智能化升级，国内智能制造企业提升生产效率和生产质量，竞争能力增强，股价也会跟着受益。 马斯克也在本次采访中再度加码商业航天，抛出年产万艘新建的宏伟计划，标志着全球商业航天正式迈入规模化制造新时代。这对二零二五年受益资金关注商业航天的板块来说，无疑是重磅的利好行情，大概率还会延续。 spacex 供应链相关的企业，能进入 spacex 供应链的国内企业确定性最高。重点关注火箭核心材料与部件的领域，高温合金、锻件、发动机核心铸件的企业，以及为星链卫星提供保温材料、 新敏感器、高频连接器的企业，这些企业技术壁垒高，单枚火箭或单颗卫星的配套价值量大，业绩弹性十足。星链的示范效应也将倒逼国内卫星互联网加速发展。中国新网 g 六十千帆星座已进入高密度组网前夕，二零二六年有望成为规模化发射源，年受益方包括卫星制造的国家队、 卫星相控阵芯片供应商、火箭舰体、材料企业，以及布局卫星、激光通信等尖端技术的企业。订单呢，确定性强，成长空间广阔。 马斯克说，人类已身处技术的基点，且过程不可逆转，这对股市的影响很明确，科技成长股将迎来黄金时代。技术加速发展的背景下，有创新能力能跟上技术浪潮的背景下，有创新能力能跟上技术浪潮的背景下，股价大概率会持续上涨。 传统行业呢，也会两极分化，不能及时数字化转型。拥抱新技术的传统企业可能会被淘汰，股价会成压。而主动转型升级的传统企业，反而能抓住新的机遇，实现逆袭。 有人说马年潮马斯克是扯淡，但这个说法背后的逻辑是成立的。马斯克是理想主义者，更是高智商的赌徒， 他提出的概念最后往往都能落地。科技股最大的痛点就是画大饼，但马斯克把一个个大饼变成了现实，从特斯拉、新能源汽车，到机器人，再到脑基接口、商业航天，所以二零二六年 a 股科技股的主线， 本质上就是追随马斯克的赛道映射。马斯克这次采访释放了信号，直接给 a 股指明了 ai。 二零二六年马斯克概念行情大概率会延续甚至升起。

特斯拉机器人接下来真正有增量空间的七家公司，这个特斯拉在财报会议上明确指出啊，七到八月份正式量产，所以说这个节点就不要再瞎找标地了，重点只有一个，那就是聚焦特斯拉机器人核心供应链当中已经跳出神场松样，真正拿到市场订单的这些核心公司， 这些公司在未来的确定性订单都是纯增量，其中某一家很可能是你这个月甚至今年的丰收筹码错过，真的要拍大腿了， 郑重声明啊，本视频不是简单的公司罗列，更不是随口播报，是我结合一线调研公司的一手信缘。全行业一季度财报深度分析特斯拉机器人各零部件总成本占比， 三方交叉验证，耗时整整十二天。从咨询一线机器人调研团队，到熬夜复盘整一个板块财报，再到逐一对第零部件的这个成本占比，一点点筛选出来的核心标的， 收集总结不易啊，大家一看完一定要点赞收藏、关注，后面会持续更新最新进展。话不多说，直接上硬菜！七家核心标地，每一家都有这个明确的生产订单，绑定特斯拉覆盖机器人核心零部件第一五洲新春二零二五年十二月顺利通过这个特斯拉神厂，二六年七月一正式配套，周产五百台。 这它是国内这个与特斯拉绑定最紧密的磁钢供应商，主力产品主要用于这个机器人的髋关节、膝关节等大力矩关键部位。 这个四杠在机器人的总成本占比当中占比是约百分之十九到十八，虽然占比不是最高，但是毛利率行业门槛是全行业第一，这个行业壁垒极高。二、恒力液压，从液压领域跨界突围，主攻行星滚柱，四杠已经成功通过了这个特斯拉的 c 轮认证，跨界黑马，技术实力雄厚，有望在这个四杠领域分。一、文革 三，这个拓普集团绝对的核心啊，执行器总成的独家供应商，负责这个零挑手，这个驱动零部件。墨西哥工厂二六年的秋二产量目标是三十万套，直接对接这个特斯拉的产量需求，特斯拉业务占其总营收的百分之三十五到四十， 执行器总成在这个机器人总成本占比当中高达百分之三十五，成本占比是最高的，业绩弹性最大。四、三花智控， 这个执行器总成了一级供应商，已经斩获了特斯拉的五十亿订单，订单确定性拉满，墨西哥工厂从二六年开始正式开始交付，这个量产落地后，业绩将直接爆发。五、绿地斜坡，绿地斜坡是这个减速器的龙头，国内涉占率超过百分之六十， 全球涉占率超过百分之三十五，行业话语权极强，已经通过了特斯拉墨西哥工厂的独家供货验证，绑定深度拉满。二零二五年七月，一、人型机器人的业务收入占比 达到百分之三十，减速器在机器人的总成米占比当中达到了百分之十五到百分之十，这个稳定贡献增量。六、明智电器，空心电背的核心供应商，全球生产率前三，在机器人这个零翘首，这个电机领域份额超过百分之四十，已经建成了百万级的智能产线，后续规划再新增，这个两百万的潜能 完全匹配特斯拉的量产需求啊！电机在机器人的总成本占比当中，占比时约百分之十到百分之八七。浙江荣泰聚焦机器人的绝缘与这个轻量化部件已经通过了特斯拉的认证，顺利进入这个供应链。二零二五年的订单增速超过百分之八十，成长速度惊人。随着这个量产落地啊，订单持续爆发， 这七家公司每一家都是经过了严格的交叉验证，既有特斯拉供应链的保定优势，又有明确的市场订单和产能规划，叠加七八个月份这个量产落地的催化后续的增量空间，大家可以自己去品，建议收藏，反复研究。后续我会持续跟踪各家的产能，跟订单进展，记得关注。

六月份呢，大家一定要关注一下商业航天板块，随着 spacex 在 四月二十九号成功发射高轨卫星双重火箭，回收太空资源的争夺必然将更加的激烈。六月底呢， spacex 呢，也将登陆纳斯达克，成为人类历史上最大的 ipo， 它的目标估值呢是一点七五万亿美元。 而上市的前夕，马斯克的新激励政策也被曝光了，若 spacex 市值达到七点五万亿美元，且建成百万人口火星之名的他，将获得两亿股超级投票权的股票，若再建成一百泰瓦太空算力中心，还将额外获得六千零四十万股票。 这个设计呢，是将他个人的收益与星际愿景深度的绑定。这里呢还带了非常多的关联板块，商业航天、半导体、光伏、火星投建需求的机器人需求的材料等等。 这是一家公司做了全球各个国家应该做的事情，非常的伟大，这个阶段肯定不是为了赚钱，而是为了自我价值的实现，这才是马斯洛最顶层的人类需求。

二十二万块 gpu， 三百兆瓦电力，相当于一座中型城市的用电量，全塞进一个数据中心。就在昨天，全球最大的一笔算力租赁订单，砸向了一个被所有人忽略的方向。这二十二万张卡，不是给 openli i， 也不是给谷歌，而是给了一直受困于算力不足的 anthropic。 看起来是 anthropic 捡了大便宜， 但朋友们真正藏在交易结构里的暴利，根本不在美国。美东时间周三， anthropic 租下 spacex 的 colossus， 一 数据中心，全部算利，三百兆瓦，二十二万张 gpu， 一个月缴付。这座超算原始马斯克为 x a i 而建，如今租给了对手，你第一反应肯定是 anthropic 要逆袭了。用户确实受益，服务时长翻倍， 但最大赢家根本不是 anthropic， 而是 spacex 闲置的 colossus。 一 是烧钱黑洞，租出去直接变现，为 ipo 铺平现金流。但这仅仅是第一层，把协议往下翻，有一条更隐秘的条款，联合研发轨道计算力。马斯克的杨谋是把数据中心送上天，利用宇宙低温和微重力解决散热与能源痛点。 全球算力竞赛正从地面卷向太空，而这一铺开，最受益的不是 spacex， 也不是 antropica， 而是咱们 a 股的硬件供应链。无论谁的数据中心，无论地上还是太空，都离不开光模块、夜冷电源，而 a 股的一批企业，正是这些领域的全球隐形冠军。朋友们拉回 a 股光模块八百 g 一 点六 t 放量， 北美资本开支狂飙，利好供应链头部夜冷三百兆瓦，数据中心必须上夜冷订单，预期性价比优势，海外订单饱满。 短线情绪沿着算力租赁光模块蔓延，但长线务必盯紧有业绩支撑的光模块和夜冷龙头，他们吃的是行业扩产的确定性红利， 前提是北美资本开支不崩盘，供应不切断。另外，算力租赁价格若因供给暴增下滑，纯租赁公司估值成压，短线别追高，长线端稳铲子更安心。这个事件其实给咱们上了一堂投资认知课，每一次技术均被竞赛，卖铲子的人更稳。十九世纪淘金热，最赚钱的是李维斯牛仔裤， 今天大模型谁胜出不知道，但提供算力基础设施的硬件厂商，是那个闷声发财的赢家？朋友们，当全球巨头都在为算力疯狂砸钱时，请你记住，真正的赚钱机器未必是聚光灯下的模型公司，而是那些在幕后接上电源、拧紧螺丝、铺好光鲜的隐形冠军。 最后，以上分析仅供交流探讨，不构成任何投资建议。科技浪潮翻涌，但总有意外浪花，朋友们，所有逻辑都可能失效，投资决策务必自己拍板，账户里的真金白银没人替你心疼。那么，这场算力军备竞赛的下一站，会不会真的冲出大气层？