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把信息变成认知,把认知变成判断。这里是费雪研究。 大家发现没有,最近刷抖音,刷快手,经常能刷到一种“纸片人”动画,画面是静态的,但镜头在推拉摇移,配合AI配音,剧情还很上头。这玩意儿叫漫剧。大家可能觉得这只是短视频的新花样,但我要告诉大家的是,就在2026年的2月份,这个赛道刚刚经历了一场核聚变。 我们先看一组数据。根据浙商证券2月23号发布的深度报告,2025年全年,抖音上线的漫剧超过了6万部,全年播放量突破700亿次。到了去年12月,光是投流这一项,单日消耗就冲破了2000万元。整个2025年,这个赛道的市场规模预计已经突破了200亿元 。 但是,真正的拐点发生在刚刚过去的2月。为什么?因为供给端的“发动机”换代了。2月5号,快手可灵3.0上线;2月12号,字节跳动的Seedance 2.0正式亮相 。这两款大模型的更新,不是挤牙膏式的优化,而是直接把AI视频生成从“单镜头抽卡”推进到了“多镜头叙事”的工业化时代。 这意味着什么呢?给大家翻译一下。以前用AI做视频,大家最头疼的是“一致性”。上一个镜头是这张脸,下一个镜头就变了个人,跟开盲盒一样,业内叫“抽卡”。但现在,Seedance 2.0 采用的“双分支扩散变换器”架构,能实现音画同步生成,它能理解剧本,能自动拆解全景、中景、特写,保证角色在15秒的多镜头里始终是同一张脸 。这就不是玩具了,这是真正能进摄影棚干活的生产力工具。 理解了技术底层的质变,我们才能看清资本市场的逻辑重构。以前投漫剧,看的是剧本和剪辑;现在看的是什么?是“提示词工程”和“编导经验”。其实逻辑很简单,工具越先进,人的创意就越值钱。 浙商证券的报告里有一个数据很能说明问题:2025年,全市场播放量的三分之一,被仅仅20家头部公司拿走了 。为什么?因为现在复杂的制作对提示词设计要求极高,你得懂分镜,懂叙事节奏,才能指挥得动AI。这意味着行业的护城河,已经从“资金规模”变成了“人才密度”。 那么,这对资本市场的不同板块会带来什么影响? 第一,对于手握大量网文IP的公司,比如中文在线、阅文集团,这是一个史诗级的资产重估机会。大家想一想,以前一个玄幻IP要改成动画,一集成本几十万,周期几个月。 #ai漫剧 #seedance2 #中文在线 #掌阅科技 #昆仑万维
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