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T王T哥6天前
朗科科技:从U盘发明者到“存储+算力” 3月16日,A股存储芯片板块掀起波澜,朗科科技(300042.SZ)以20%的涨幅强势封板,股价定格在45.6元。这家曾发明U盘、被誉为“中国移动存储第一股”的老牌科技公司,在经历了业绩低谷后,正凭借AI算力浪潮和存储周期反转,上演一场“逆袭”大戏。 朗科科技早已不是那个只靠U盘专利“吃老本”的公司。它正积极转型,构建起“存储产品”与“算力服务”协同发展的新格局。 公司是国产存储模组核心厂商,深度绑定国内存储晶圆龙头,覆盖消费级、企业级、嵌入式全品类存储产品。具体产品包括SSD固态硬盘、DRAM内存条、嵌入式存储、移动存储等存储产品,可穿戴设备、电脑外设等消费类电子产品。其供应链优势是关键:作为长江存储和长鑫存储的合作伙伴,朗科在存储芯片涨价周期中,能获得更稳定、更具成本优势的晶圆资源。 公司正全力向算力领域拓展。公司围绕韶关数据中心集群建设的发展机遇积极进行市场拓展和业务布局,朗科算力网站2.0于2025年4月25日正式发布并上线运行。公司全资子公司韶关乳源朗坤科技(301305.SZ)积极拓展服务器销售业务,已签订小批量订单并实现部分交付。 根据朗科科技2026年1月21日发布的业绩预告,公司预计2025年归属于上市公司股东的净利润为2100万元至3100万元,成功实现扭亏为盈。这一业绩表现与2024年亏损9924.88万元形成了鲜明对比。 业绩变动的主要原因在于全球AI服务器市场对存储产品的需求激增。从2025年第二季度开始,存储产品价格大幅上涨,公司根据市场行情适时做了相应库存准备,随着存储价格上涨,公司销售收入和毛利率逐步增加,经营业绩逐步改善。 风险提示:核心专利到期是朗科科技面临的重要挑战。公司与KTCUA/KDIL的专利授权合同已于2025年到期终止,预计2026年起将不再贡献收入。 行业竞争与毛利率压力同样不容忽视。存储行业竞争激烈,尤其是在消费级市场,导致公司整体毛利率长期处于较低水平。 #朗科科技 #存储 #算力 #U盘 #AI算力
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T王T哥1月前
中国铝业:“中字头”央企创十年新高 1月28日,中国铝业股价强势封板,收盘价14.60元,创十年新高! 总市值突破2500亿元,当日成交额高达117.2亿元,成为市场焦点。 这家老牌央企为何突然爆发? 1.政策利好密集释放 当日,国务院国资委发布数据,中央企业资产总额突破95万亿元。叠加此前国资委将市值管理纳入央企考核的政策,市场对以中国铝业为代表的“中字头”央企价值重估的预期空前强烈。作为国务院国资委控股的龙头企业,中国铝业自然成为资金追捧的核心标的。 上海有色金属新政:上海发布方案推进有色金属期现货市场联动,旨在强化“上海价格”的全球影响力,这一政策直接利好国内有色金属龙头企业,为中国铝业提供了坚实的政策支撑和想象空间。 2.铝价飙升引爆行情 国际金价屡创新高,带动了铜、铝等工业金属的“比价效应”。 LME铝价突破3250美元/吨,创2022年4月以来新高;沪铝主力合约涨超5%至25500元/吨,创历史新高。 高盛大幅上调铝价预期:将2026年上半年铝价预测从2575美元上调至3150美元,全球供应短缺预期强化。 3.行业供需格局逆转 新能源汽车:单车用铝量大幅提升,从传统汽车的约120公斤增至240公斤以上。 光伏与储能:光伏边框、支架及储能电池外壳用铝需求激增。 电网投资:国内外电网改造投资加大,特高压输电线路需要大量铝材。 铝的下游需求结构正在发生深刻变化,叠加“铝代铜”技术普及,用铝需求长期增量明确。 供给端却因国内电解铝产能“天花板”(约4500万吨/年)限制而增长有限,这种“需求增、供给稳”的格局为铝价提供了长期支撑。 4.除了外部利好,公司自身的积极动作也为股价注入强心剂 产业链整合:近期通过收购云铝物流股权、参股云南铝箔等举措,完善从铝土矿到高端铝材的全产业链布局。 行业地位稳固:公司在氧化铝、电解铝、精细氧化铝、高纯铝等多个细分领域的产能均位居世界第一。 股价的强势表现,离不开基本面的支撑。中国铝业2025年前三季度的成绩单,堪称“硬核”。 利润增长强劲:前三季度实现归母净利润108.72亿元,同比大幅增长20.65%。更亮眼的是第三季度单季,归母净利润达到38.01亿元,同比激增90.31%,创下近三年同期最高增速。 #中国铝业 #铝代铜 #氧化铝 #电解铝 #铝土矿
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