节能风电是token概念股吗

中国最近干了件狠事啊，把电费加算力打包成了 token， 直接卖给了全球，还是零关税！点赞收藏这条视频啊，结尾给你放出相关的概念股。最新数据显示，说全球大模型 token 的 掉用量前三全是中国的， mini max， kimi 和 jimmy 首次反超了漂亮国 tucker 啊，不是虚拟币，是你用 ai 时消耗的中国智能电费。单电是西北电，零点二元每度，不到欧美的三分之一。 gpu 是 贵州的服务器显卡工程时间是程序员熬夜优化的算法。简单来说的话就是，你在海外点一下 ai， 就 等于说开了中国的智能空调电费呢，直接记在了中国的账上。比如说啊，某公司以前用 gpt 写一千篇文案，花五千块钱，转化率才百分之五。 现在用 deepsafe 的 token， 一 千篇才五百块钱，转化率反涨到百分之二十五，省下的四千五百块，你说像不像？不止 deepsafe， 智普、 mini max 的 api 每天都被海外调用上千万篇的 token， 相当于全世界都在用中国的脑力加电加算力， 以前出口呀，靠港口货轮，现在靠服务器算力，还不用交关税，不用等行运，直接把智能电卖给全球。未来啊，老外写邮件，做设计，搞研发，每一次 ai 点击都是在给中国付智能电费。 咱们不再只是卖衣服卖玩具的世界工厂，而是全球的 ai 发电厂。那么，究竟有哪些股票是 top 肯出海的相关概念股呢？我截图放在这里了，点赞收藏加关注，带你了解股市前线！

本期内容由深空投资免费提供，这期我们来开箱一家综合能源服务商携心能科。携心能科全称叫做携心能源科技股份有限公司，注册地在江苏省无锡市，股票二零零四年在深交所上市。 公司的控股股东是上海脐橙企业管理有限公司，实际控制人是朱贡山，组织形式属于港澳台企业。 根据深案行业分类标准，公司一级行业属于公用事业行业，这个行业目前有两个二级行业，共一百三十一家上市公司，携鑫能科属于其中的电力行业，目前这个行业总共有一百零二家 a 股上市公司。携 鑫能科主要涉及到的概念有储能概念、充电桩、天然气抽水蓄能、换电概念、数据中心、碳交易算力概念、绿色电力、虚拟电厂这些。 携鑫能科是一家能源运营商，手里握着两把刷子，一把是能源资产，也就是建电厂、买电厂、运营电厂，另一把是能源服务，帮别人省电、卖电、管理电。公司正在努力从传统的建电站卖电模式转型成卖电加卖服务的综合能源服务商。 电力销售是携鑫能科最大的收入来源，占了总营收的百分之五十三，毛利率百分之二十六点一公。 公司建电厂主要是烧天然气和煤的热电厂，还有风电、光伏电站发的电卖给国家电网或者大用户。以前电价是政府定的，现在逐步走向市场化，进价价高者得。这块业务的主要客户是国家电网、南方电网等电网公司以及大型公商业用户， 竞争对手主要是华能国际、大唐发电、国投电力这些传统电力央企，还有越来越多的民营新能源运营商。 热力销售是第二大业务，占总营收的百分之二十七，毛利率百分之十五点五。热电联产几组发电的同时会产生大量余热，公司把这些余热以蒸汽或热水的形式卖给周边工厂和居民小区，按吨收费，这是典型的一鱼两吃。同样的燃料既发电又供热，效率比单纯发电高很多。 客户主要是工业园区内用蒸汽的化工厂、纺织厂和区域供热公司。 能源服务是公司压注的未来，虽然只占总营收的百分之十二，但毛利率高达百分之五十九，而且增速惊人，二零二四年同比增长了百分之三百三十七。这块业务分成两部分， 节能与技术服务占了营收的百分之八，主要是帮公商业客户装分布式光伏，就是屋顶太阳能板客户省电费，公司赚设备钱或运营分成。另外还做换电站、储能站的建设、运营、 交易服务占营收的百分之四。帮客户买卖店、卖滤震，还做虚拟电厂。虚拟电厂是把很多小用户的可调节负荷聚合成一个大电源，参与电网调风赚钱。 公司现在全力压住的方向是虚拟电厂，简单说就是用人工智能把分散的光伏储能、可调负荷聚合成一个云上电厂，参与电力市场交易。 截至二零二四年底，公司在江苏省虚拟电厂可调负荷规模约三百兆瓦，占省内实际可调负荷的百分之二十。他们还搞了个国内首单，和蚂蚁树科合作，把光伏资产做成区块链数字资产，方便融资和交易。 协鑫能科处于能源产业链的中游位置，往上连着燃料供应商和设备商，往下对着电网和客户，这种夹在中间的位置决定了它的溢价空间相当有限。从上游看，公司的密门捏在别人手里。 电力和热力生产最大的成本是燃料，二零二四年燃料成本占了营业成本的百分之六十二，主要是煤炭和天然气这些大宗商品的价格跟着国际市场波动，公司没有定价权，只能被动接受。 公司在年报里提到，通过长协加市场结合、自用加代书结合的方式来控制燃料成本，说白了就是想方设法少被涨价割韭菜，但效果有限。 往下有看，具体到不同业务，溢价能力有分化。电力销售最大的客户是国家电网和南方电网，这种单一买房垄断的市场结构，让发电企业基本没有讨价还价的空间。 电价以前是政府核定，现在逐步市场化。不过二零二五年的新政策搞了个新老划断，二零二五年五月三十一日后，并网的电站全部进市场进价，存量电站还能享受一段缓通期， 这意味着公司手里的老资产还能吃几年保底收益，但心头的项目要直接面对价格厮杀。热力销售稍微好一点，因为供热有区域排他性，一个供热半径内不会重复建设。先占坑的企业有天然壁垒，客户换供应商成本高，所以这部分溢价能力相对强一些。 能源服务业务是公司想突破的方向，这块的溢价能力明显不同，分布式光伏、储能、虚拟电厂这些服务面对的是分散的公商业客户，客户群体多且杂，公司可以靠技术方案、运营能力、资金实力来差异化竞争，定价空间比卖店卖热灵活的多。 公司能源服务毛利率百分之五十九，比电力销售的百分之二十六和热力销售的百分之十五点五高出一大截，说明服务属性的业务确实有溢价能力，但问题是这块业务现在体量还太小，只占总营收百分之十二，暂时还撑不起整家公司。 总体来看，携鑫能科在产业链中的溢价能力呈现明显的分层。传统能源资产业务溢价能力弱，受制于上游燃料价格和下游电网收购政策， 能源服务业务溢价能力较强，但规模上小。竞争格局方面，先从最传统的战场说起，也就是清洁热电和新能源发电。在这个领域，第一梯队是五大六小发电集团，这些央企手握绝大部分份额，动辄拥有上亿千瓦的装机规模，相当于携薪能科五百八十七万千瓦装机的十几倍甚至几十倍。 他们凭借国家信用背书，融资成本极低，在开发大型风电光伏基地时具有碾压性优势。第二梯队则是像协鑫能科、金能电力、浙能电力、粤电力这样的地方能源国企和优质民营运营商，他们的装机规模通常在千万千瓦级别，虽然没法跟央企拼规模，但在细分领域有绝活 鞋。新能科就是一个典型，他在长三角和珠三角布局的热电联产项目具有区域排他线，就像在一个工业园区里唯一的热力供应商，这种卡位让他在局部市场拥有不亚于央企的定价权。 再来看分布式光伏和新型储能这片半新半旧的战场，这里的头部公司变成了国电头、正泰电器、天河光能、金科科技这类悬爽。 国电投有央企背景和资金优势，正太和荆科则自带光伏制造业基因，能从设备端控制成本。接下来是大量地方性的分布式开发商。携心能科在民营运营商中算活跃分子，但面对制造业巨头向下游延伸的压力，它的优势在于懂电力交易。 最值得细说的是虚拟电厂和综合能源服务这个新战场，这也是携心能科压住未来的方向。根据华泰证券的预测，二零三零年，我国虚拟电厂市场规模将突破千亿元。 在这个赛道，第一梯队是国网综合能源服务集团和南方电网综合能源公司，他们就像掌握着城市所有水电煤数据的物业公司，天生拥有电网连接优势和客户触达渠道。此外，蚂蚁树科、华为数字能源等科技巨头也属于第一梯队，他们提供底层技术平台。 第二梯队则是协鑫能科、国电投、智慧能源、华能综合能源这些从发电侧转型的服务商。协鑫能科在这里有个亮眼的成绩单，他们在江苏省聚合了三百兆瓦可调负荷，占省内实际可调负荷的百分之二十，需求响应规模达到五百兆瓦。 这意味着，在江苏这个经济大省，每五户参与电网调风的公商业用户里，就有一户是协鑫能科在管理，这种运营能力让他在新赛道里暂时领先于其他第二梯队发电企业。 中电联在全国统一电力市场发展规划蓝皮书里讲的很清楚，未来的能源竞争不再是比谁的发电机多，而是比谁的数字化运营能力强，谁的客户资源粘性高。 第一梯队要么掌握着资产规模的传统央企，要么掌握着数据和渠道的电网系和科技巨头。第二梯队则必须在专业细分领域做到极致，比如在热电联产的区域卡位，或者在虚拟电厂的算法优化上建立壁垒。接下来我们看下公司的财务情况。 携心能科二零二四年实现营收九十八亿元，同比下降百分之五。这个降幅背后，主要是公司在做资产瘦身。公司处置了一批燃煤和燃机电厂，直接导致电力和热力销售收入缩水，同时淘汰低效燃煤基组也在短期内影响了收入规模。利润端的压力更为明显， 规模净利润仅实现四点九亿元，同比大幅下滑百分之四十七，几乎腰斩。这里需要区分清楚，二零二三年，公司靠转让电厂股权和股权清偿获得了一大笔非经常性收益，抬高了基数。二零二四年这类一次性收益大幅缩水。更关键的是，公司在移动能源业务上的换电项目运营情况不佳。 不得不记提了，资产减值损失直接侵蚀了利润，金银现金净流入二十四点二亿元，反而增长百分之二，这主要得益于燃料价格下行，公司采购支出减少。 盈利指标方面，公司二零二四年毛利率维持百分之二十七点七，净利润百分之五点九，净资产收益百分之四点二。放在电力行业里对比，百分之二十七点七的毛利率其实不算差，行业平均水平大致在百分之二十三左右，公司还是跑赢了大盘， 但净资产收益只有百分之四点二就确实偏低了。水电行业的龙头企业能做到百分之十五以上，即便是行业平均也在百分之八到百分之十之间。百分之四点二这个数字说明公司还有很大提升空间。长债方面，公司资产负债率已经攀升到百分之六十七，这个水平在电力行业里算是中等位偏上， 流动比例零点九七，速动比例零点九二，利息保障倍数算下来也就二点三倍左右。短期长债指标中规中矩。 根据携薪文科最新纰漏的二零二五年三季报，前三季度公司实现营业收入七十九点四亿元，同比增长百分之五，这个增长主要来自于分布式光伏业务的扩张。简单来说就是公司在工商业屋顶和居民屋顶上安装的太阳能电站数量比上年铜器多了，电网发电的项目也在增加，卖电收入就跟着上来了。 规模净利润达到七点六亿元，同比增幅达到百分之二十六，明显跑赢了收入增速。利润增长有两个主要来源，一方面， 分布式光伏售电业务、绿电交易、虚拟电场这些能源服务业务的收入和利润都实现了同比提升。另一方面，公司下属的风电厂和热电联产电厂等存量资产的运营效率也在优化，业绩同比有所改善， 金银现金净流入二十三点四亿元，同比增长百分之三十五，这个增幅相当可观。背后的逻辑很直接，随着分布式光伏和储能业务规模扩大，这些资产日常运营产生的现金流入金额显著增加。综合来看，携薪能科前三季度的成绩单显示，公司在能源服务领域的布局正在转化为财务回报。 最后，我们来看一下公司的精彩发展史。携心能科这家公司的历史，简单说就是从一个做纺织的企业，彻底转型成一家搞清洁能源和能源服务的科技公司。公司最早是一九九二年成立的，那时候叫江苏侠客环保色纺股份有限公司，主要业务就是做纺织生产、色纺、纱线这些。 他在二零零四年就登陆了深交所，上市后好些年，他主要还是做纺织的老本行。但是纺织行业竞争越来越激烈，生意不好做，公司经营也遇到了困难，甚至有一段时间连续亏损，差点面临退市的风险。真正的转折点发生在二零一八年到二零一九年， 当时国内新能源行业的龙头企业携新集团出手，对公司进行了一次重大资产重组，具体来说，就是把原来不赚钱的纺织资产剥离出去，然后把携新集团旗下优质的清洁能源发电业务装进了这家上市公司。二零一九年，公司正式改名叫携新能源科技股份有限公司，证券简称也变成了携新能科。 从这时起，公司就彻底告别了迈步的时代，主营业务变成了清洁能源运营和综合能源服务。清洁能源运营就是自己投资建设并运营，发电厂发的电主要是绿电，同时也包括一种叫热电联产的模式，就是发电的同时把产生的余热也收集起来，供应蒸汽给周边的工厂用，这样能源利用效率更高。 这块业务是公司收入的基本盘，提供了稳定的现金流。转行之后，公司的发展就步入了快车道。二零二一年，公司看准了新能源汽车，特别是重型卡车电动化的趋势，正式进入了换电这个新赛道， 推出了自己的换电品牌叫携心电港。公司在全国建了不少换电站，主要服务港口、矿山、物流园区这些需要卡车高频次运行的地方。 最近这几年，公司一个重要的方向是综合能源服务，这就不光是卖电了，而是当客户的能源管家。比如他们利用数字化技术搭建了一个虚拟电场平台， 它能把很多分散的、可调节的用电设备通过网络连接起来，在电网用电紧张的时候，统一指挥这些设备少用一点电，或者把电送回去，起到一个大型电厂消峰填谷，稳定盖网的作用。另一个新方向是算电系统，随着人工智能火热运行， ai 的 算力中心非常耗电。 公司利用自己生产低成本绿电的优势，把数据中心直接建在电厂旁边，用自己发的电来供应算力中心，降低了 ai 计算的电力成本。同时，公司也在大力发展储能业务，并且积极拓展海外市场，比如在越南开发分电项目， 总的来说，携心能科走过了从传统纺织到借壳重组转型能源，再到布局换电和生化数字能源服务这几个关键阶段。目前他已经构建了清洁能源生产、移动能源运营、综合能源服务这几块核心业务。每天了解一家上市公司，我们下期节目再见。

我记得昨天好像有人想让我分析一下那个节能风电，那节能风电它的主营就是风电的投资、建设以及运营，我觉得它跟我昨天前天那个分析的中国电建、中国零件相比还是差了一点， 他二五年的净利润比二四年还要少了百分之三十六到五十二，那扣分后净利润就减少了百分之三十七到五十四。他在公告当中说的是主要原因是因为上网电价下降， 以及一些区域限风限电导致电量浪费，所以他的营收就降低了。但是这公司有一个比较好的优点，就是他还有补贴，二五年补贴十五个亿，现在应该是到账了。那今年十五规划 就是风电也成为那个主要的绿电之一，就是国家大力支持的。那今年他又有两个储能的项目落地，一个是蒙古的独立储能电站，已经并网，还有一个是新疆的达坂城，新疆这个现在是 正在试运行，十五五期间出台了一个政策，就是店价市场化改革，全国性政府差价合约机制，为存量项目提供稳定的收益机制， 所以这公司现在是有可能会成为风电加储能双足业龙头。我觉得他的未来发展前景还行， 虽然不是很强，但也不算差，不知道你怎么看，但是要说明一点的是，我是对这个企业进行分析，并不是买卖点。

明天的热点，钱叔继续带大家抓机会，但在分享核心标的前，必须把话挑明，别被那些几天翻倍的鬼话迷了眼。我们要搞懂一个核心点，无论市场怎么炒作概念，无论那个他背后故事讲的多么天花乱坠，他能活下来的根本底气， 全靠电力板块这个硬支撑。就像我昨天重点提醒的，电力今天下午已正式起航，涨幅领跑。为什么？逻辑很纯粹？第一，电是工业血液，刚需中的刚需。第二， ai 算力大爆发，所有高科技的尽头都是电力，没有电，什么算力，什么中心都是空的，这才是穿越周期的真主线。 顺着这个核心逻辑，明天死死盯住这两只低位算建协同的央企龙头主力早已埋伏完毕。第一只，中某能建能源基建绝对一高特高压设计，试战率超百分之九十，全产业链通吃。关键是目前股价属于突破前高，今日涨停， 在中字头重孤大潮下，他走的不是腰鼓路线，而是稳健的趋势主胜浪，这种把肉稳稳送到嘴边的机会，才是大自尊和聪明人的首选。第二之，某能风电，国资委旗下纯正风电平台， 别管外面传什么玄乎故事，他的核心价值就是给算力中心提供绿电直供，手握优质蜂场，连续十年分红，迷你充沛， 近期放量突破多年大箱体，安全边际极高，一旦风口确力，弹性惊人。家人们记住钱书的话，剥离掉所有花哨的包装， 剩下的电力才是核心。真相，我们不做接班侠，只赚企业成长和估值修复的确定性的钱。本周是最后的上车窗口，别等飞高了再后悔。我是钱书，关注我，每天分析热点题材。

朋友们大家好，我是专注题材梳理的天才哥，今天我们一起来看风电板块。今天午后风电板块易动拉升。消息面上，英国自四月一日起取消三十三项风电组件进口关税，叶片、电缆 等核心部件关税由百分之六降到百分之零，亦在加速。北美海风装机落地风电主要包括叶片主轴、风坦机舱罩铸件、法兰轴承、风机齿轮箱、铸机、海澜减速器、 风电变流器、干式变压器、润滑系统以及紧固件。内容较多，大家可以点赞收藏关注，方便查看。首先是叶片，中材科技风电叶片是占第一，约占百分之三十时代新材、民洋智能、天顺风能、道生天河等等 主轴，金雷股份风电主轴是占率第二。风塔，天顺风能路上风塔是占率第一，大金重工是占率第二。 机舱照常有科技，双一科技，镇江股份，铸剑、日月股份、通域重工、金雷股份、枫电铸剑营收第一到第三。法兰，恒润股份、海力枫电，枫电法兰试验率第一到第三。轴承， 新强联、五洲新春风电轴承试战率第一到第二。风机，金风科技风电整机试战率排名第一，约占百分之二十。韵达股份，名扬智能三一重能试战率第二到第四。 齿轮箱，加利德风电齿轮箱试战率第一，全球占第三，约百分之十点四装机，海力风电装机产能排名第一， 约三十万吨。海榄，中天科技、东方电缆、亨通光电、汉兰股份，海上风电、海底电缆试炸率第一到第四。减速器威力转动试炸率第一，约占百分之十二。风电变流器、阳光电源试炸率低，金峰科技 生产自供风电变流器干式变压器。金盘科技，风电干式变压器试炸率低，约占百分之三十一。 顺大股份，润滑系统盘股，智能润滑系统市占率低超百分之五十。最后是紧固件，飞握科技紧固件全球市占率第一，约百分之十二， 镇江股份市占率第三。以上为风电概念股树立大权，整理不易，大家别忘了点赞、收藏、关注，获取题材不迷路！

停手！刷到节能风电相关消息的朋友，赶紧停下滑屏的手，别再被网上那些半吊子瞎忽悠了。我今天把话撂死， 百分之九十的人刷到这则消息，都是看个热闹听个风电噱头，根本没看懂背后的核心逻辑，甚至连节能风电到底是干啥的？这则消息跟二十亿公司证券可再生能源补贴有啥关系？都不知道就敢瞎跟风乱解读，纯属瞎胡闹。 今天我全程大白话，没有一句专业黑话，没有半句废话。结合三月四号十一号最新网络报道和公司公告，把这则消息的里里外外，节能风电的布局，风电行业的真相，还有你必须避开的坑，全给你扒的明明白白，全程无尿点看完，保证你有实打实的收获， 再也不会被别人带节奏。很多人一听到节能风电第一反应就是，不就是个搞风力发电的吗？不就是靠风转圈圈发电，有啥技术含量？一条消息能有啥门道？我就反问你一句，你要是还抱着这种老眼光看节能风电，看风电行业，那你真的 out 到姥姥家了。 你以为现在的风电行业还是以前那种靠政策补贴随便建个风电厂就能赚钱的粗放时代吗？大错特错！ 结合最近的网络报道和国家政策，现在的风电行业早就转向高质量发展，拼的不是规模，是精细化运营、技术升级和多样化布局。而且国家还出台了专门的办法规范风电厂改造升级和退役，这不是选择题，是行业必须走的路， 也是国家双碳目标的硬导向。那有人就问了，这跟节能风电最近的消息有啥关系？我再问你， 你知道最近节能风电出了啥大动作吗？三月四号，公司刚发公告，获批发行不超过二十亿的公司证券控股股东还专门给了十几亿的低成本专项债支持。三月十一号，又有消息说公司收到了十几亿的可再生能源补贴，这就是大家关注的核心消息。但我跟你说透， 这消息背后根本不是什么短期炒作，而是节能风电在自己的核心赛道上实打实的布局。它本身就是中国节能旗下专门做风电运营的央企平台，核心业务就是风力发电，而且早就跳出了只见风电厂的圈子， 现在还搞储能、绿电、直联，甚至把风电厂开到了澳大利亚，搞风电加碳资产的收益模式。这次发债券拿补贴，就是为了支撑这些布局，优化资金结构，这才是消息的核心本质，跟那些瞎炒作的完全不是一回事， 肯定有人又要抬杠了。风电行业竞争那么激烈，节能风电搞这些能有啥真优势？我就问你，你看企业实力，是看它吹的噱头，还是看它实打实的布局和资源？ 你想想，双碳目标要实现，风电作为清洁能源的主力需求，难道不是实打实的？而且国家现在还在推动海上风电规范发展，鼓励风电厂改造升级，这都是行业风口。 节能风电深耕风电运营这么多年，旗下的风电厂不仅布局在三北地区，还往湖北、广西这些消纳好的区域倾斜，风机可利用率比行业平均水平还高，这可不是吹出来的，是实打实的运为实力。 更关键的是他有央企背景，不管是拿项目拿补贴还是融资成本，都比那些小公司有优势，这能跟那些没实力只会蹭热点的小公司比吗？ 还有人天天把资金合力挂在嘴边，我就问你，你真懂什么是资金合力吗？百分之九十的人都理解错了， 以为资金合力就是主力炒作拉涨，纯属扯犊子。真正的资金合力是市场各方对一个行业、一家公司长期价值的共识，是政策支持需求，刚需公司有实打实布局撑起来的，不是短期热钱的投机性波动。 你去看现在的风电行业，政策上有国家双碳目标风电厂改造升级办法的加持，需求上有清洁能源替代的刚性需求， 行业正处于高质量发展阶段，那些没技术、没运维能力、抗风险弱的小公司迟早被淘汰。而节能风电这种有央企背景、深耕核心赛道、布局多样化的企业，更易获得市场资金的长期关注。这也是这次消息引发关注的核心逻辑， 跟短期炒作的噱头有着本质区别。丑话必须说在前面，我今天不是来吹节能风电的，是来给你讲逻辑划红线的，别看完消息就上头。很多人觉得搞风电有央企背景，拿补贴就一定稳赚？ 大错特错，节能风电所在的赛道本身就有很多固有风险，我给你讲的明明白白，你要是听不进去踩坑了别怨别人。首先，风电行业受自然条件影响极大，风大发电多，风小发电少， 而且风电厂改造升级、退役都有严格的政策要求，合规压力很大。其次，风电项目建设周期长，投入大，就算有补贴和低成本融资，也面临回款慢、运维成本高的问题。 还有行业竞争越来越激烈，不管是路上封店还是海上封店，都有很多企业入局，就算是节能封店，也面临不小的竞争压力。 最后，国家对封店补贴的管理越来越严，严禁骗取补贴，后续补贴政策的调整也可能对公司产生影响，这一点容不得半点侥幸。讲到这里，这则节能封店相关消息的核心逻辑你应该彻底懂了。 我从头到尾没跟你说一句买卖的事没预测一句涨跌，就是想让你学会以后再看到任何一家公司的消息，怎么独立分析，怎么不被别人带节奏。 核心就三点，第一，先看公司的动作是不是在自己的核心赛道上，是不是契合国家长期政策和行业发展趋势，像节能风电这样聚焦风电运营，搞多样化布局，贴合双碳导向，这才是值得关注的逻辑。 脱离主业蹭热点的，一律多留个心眼。第二，别再被所谓的资金主力忽悠，真正的长期价值是政策需求，公司实力撑起来的，不是短期一个消息就能代表的。 第三，任何时候先看风险，再看机会，你连这个行业、这家公司的风险在哪都不知道就敢往里冲，那不叫投资，叫赌博，十赌九输。今天这条内容全是实打实的干货， 结合三月最新网络报道，公司公告和国家政策，没有一句虚的，不管你是普通投资者，还是关注清洁能源风电赛道的朋友，看完都能有所收获，我再问大家一句， 你以前是不是也觉得节能风电就是个简单发电的公司？不知道它还有储能、海外布局这些动作，你觉得风电行业以后会越来越规范，越来越有前景吗？评论区告诉我，让我看看有多少人跟以前的我一样， 对这家公司这个赛道有误解。觉得有用的赶紧点赞收藏，免得以后想看找不到。关注我，每天用大白话给你拆解行业逻辑，避坑指南，带你看透市场本质，少走弯路。个人观点，仅供参考，不推荐股票，不预测涨跌。股市有风险，投资需谨慎！

三月十二日，节能风电涨停五天，涨了百分之三十。古巴的一片欢腾，绿电起飞了。然后我翻了一下他的财报，二零二五年净利润预计六点三亿元到八点五亿元，同比下滑百分之三十六到五十二。业绩崩成这样， 股价却创了新高，谁再买？三月十一日涨停那天，龙湖榜显示，买入前五里有顶级油资的席位，买了一个多亿。三月十日，融资余额冲到六点七九亿，连续四天增长超过近一年百分之九十的份额。油资在打板，杠杆在加仓， 散户在追高。但三月十二日涨停当天，主力资金净流出二点零九亿，谁在卖？谁在买？自己品节能风电是干什么的？很简单，就是建风电厂卖电，百分之九十八的收入来自卖电。二零二五年业绩为啥崩？官方给了三个原因， 上网电价下降、起风限电、家具老旧蜂场改造计体检值。还有一个隐形杀手，财务费用，上半年利息支出三点一六亿。风电是重资产，借钱建设，利息吃掉利润，但股票涨 肯定有涨的道理。最近发生了几件事，三月初，公司刚获批发行二十亿公司债，控股股东认购百分之三十二标注，更早的时候， 他还要定增三十六亿建风电项目。最关键的是，控股股东承诺认购不低于百分之三十二。还有一个硬数据，二零二五年收到可再生能源补贴十五亿，同比增长一百二十二。现金流直接改善了，国家队要掏钱，补贴到账了， 这才是资金赶炒的底气。但券商算了一笔账，如果按照当前市值回推，节能风电未来五年业绩负 核增速要达到百分之十九点八才能撑起这个估值。过去五年它利润增速是多少？自己查。节能风电让我想起一句话，股票涨的时候， 理由是可以现编的，有人看到的是业绩崩了，有人看到的是补贴到账，但涨了百分之三十之后，谁还在买谁在卖，龙虎榜上都写的明明白白，你手里有节能风电吗？评论区聊聊，关注我，下期见！

二零二六年新春开工第二天啊，新能源圈发生了两件大事，一是通微发布公告要并购利好啊，让光伏圈看到了行业触底反弹的迹象，但又担心呢，中国光伏这么大的产能怎么消化？二是港股 ai 大 魔星双雄智谱和 mini max 的 逆势狂飙，让国人看到中国 ai 大 模型产业的快速崛起。这两个事件呢，看起来毫无关联啊，但 tokin 出海的概念一经曝光，就产生了巨大关联，请听张真人娓娓道来。 tokin 这个英语单词啊， 翻译过来的就是代币象征信物的意思，是大语言模型处理信息的最小域一单元啊，也可以理解为 a r e 处理文字的最小积木块。在 a r e 应用中啊，无论是向模型提问，生成文章、编辑代码，还是进行那个复杂的逻辑推理， 最终都是 token 的 消耗。 token 出海，就是将算力变成标准化的 api 服务，通过海底的光缆啊，输送到全球各地。美国的开发者在当地编辑代码啊，发送的指令数据可瞬间穿越太平洋 啊，然后在中国的数据中心，用国产的 gpu 完成推理计算，再将结果瞬间回传。 在这个过程中啊，没有实体的移动，没有海关的查验，避开了大部分传统贸易的壁垒啊，但却实实在在的完成了跨境交付。那美国的开发者为啥要用中国的 gpu 来计算呢 啊？答案就是电力成本占透根成本的百分之四十到百分之六十之间。中国的电力啊，特别是中西部的星源电力啊， 太便宜了。所以造成中国的大魔星成本啊，仅仅是国外同类产品的百分之六左右，所以 tucker 出海代替中国的光伏板风机储能出海，电光火石之间，就让全世界用上了中国绿电。据最新数据显示，啊， 中国大魔星厂商啊，约占全球百分之六十左右的市场份额，在前五名中啊独占四席，而这必将是一个万亿级的增量市场。 而中国 ai 大 模型产业的崛起啊，却意外破解了中国新能源电力的消纳困境。源往何处加？ ai 算力中心的天作之合，必然让中国能量顺达全球。当真人说心，能真人不说假话。

朋友们大家好，我是专注题才术里的天才哥，今天我们讲欧洲电力建设，主要包括了四大核心，风电、储能、燃气以及电力设备。风电主轴，风坦，机舱罩整机。 昨天我们梳理过这里，我们再快速的过一遍，主轴，通域重工，金雷股份，海外营收第一到第二。丰塔大金重工，禽兽丰能，海外营收第一到第二，机舱照。镇江股份，海外营收第一 整机，金丰科技，海外营收占比排名第一。接着是储能，包括海外大型储能以及海外互用储能，海外大型储能，阳光电源 全球市场率第二，比亚迪全球市场率第三。海外互用储能，比亚迪全球互用储能第三， 派能科技全球第四。接着是燃气，东方电器，重型燃气轮机进度第一，上海电器进度第二。英流股份，燃气轮机叶片营收第一。电力设备主要是变流器以及变压器，变流器，德业股份， 紧浪科技，库储变流器海外营收第一到第二，变压器，中国吸电望变电器， 上海电器，森源电器，特变电工，许继电器。总结，欧洲电力设备主要包括风电、储能、燃气以及电力设备。点赞关注不迷路，想了解更多题材，大家也可以点击左下角领取。

说说今天盘面，今天盘面，早盘呢是打下去，下午呢又拉起来，就这种上蹿下跳的盘面，在这炒股的十八年以来，我呢是见了很多次的，没有什么大惊小怪的，你不用管他什么热战了还是什么样，他就是不热战，他这个位置也得给你上蹿下跳。 说说体彩，近一段时间就两个体彩，一个是算力，一个是电力，算力这两天我觉得走的很正常，但是这个电力走的就比较 比较突突了，没意思，走的太快了，你看风电火电对吧？香气都拉了，涨停了，所以我觉得本身一个很好的贯穿全年的主线，结果 a 股恨不得一个礼拜就给你干完树不可能涨到天上去，股价也是一样。 所以电力我觉得挣了钱的可以落袋为安了，不要再继续往上冲了。里面没有启动的这种标的在电力题材里头好， 这个题材还包含有公共事业，比如说像我们操盘经营计划的这标的，大家可以安心持有，不怕啊，那些已经启动连续涨停上去的，我觉得真的一旦开板 就可以落袋为安了。其他的没有什么说的，大家还是要管住手，这个位置容易给你做假动作，一不留神就被套了。 至于说是你胆子有多大，什么风险接受程度有多高，我觉得都是瞎扯淡，亏钱了大家谁都疼，所以不要去瞎充，看准了再去做，好了没有其他的，拜拜。