电算协同电力热度退朝了吗

今天的大盘终于起飞了，那么接下来看哪里？今天讲一个很重要的板块，就是风电，具体看什么方向，我这个短视频会讲啊，大家先收藏啊，后面一定用的上。看好风电板块有四个逻辑，第一个逻辑就是算电系统， 今天算力板块大涨，但是你别忘了 ai 的 尽头是电力。算电协同是我们今年列入重要会议重要规划的核心内容。算电协同核心在电，指的是绿电啊，绿电这里主体是风电，这个逻辑大家千万要注意。 算电协同指向的其实以风电为主，因为风电的稳定性，风电的间歇性，风电的成本都远远优于光伏， 所以算电系统往后看，基本上都是以风电为主的，绿电风电其中是扮演最重要的角色，而且目前最大的问题是什么？最大的问题就是中东的石油危机，中东的石油问题导致全球能源危机，欧洲现在坐不住了，欧洲的石油高度依赖进口， 所以欧洲现在在干一件什么事情，就是用风电来替代原油，所以最近中国企业频频跟欧洲签下了风电大单，就是这个逻辑。也就说前段时间北美缺电导致的燃气，燃气行情，变压器行情有可能在欧洲风电板块又上演， 有可能复制又一轮北美缺电行情，所以这个逻辑一旦发生，又是一波大行情。第三点是什么？我们刚刚结束的重要规划，重要会把绿色燃料列为了未来能源，绿色燃料指的就是氢氨醇，又回到了氢氨醇一体化，主体又是风电， 也就是风电扮演多个角色，每一个角色都是个超级赛道，而且现在涨幅不大啊，板块也是蠢蠢欲动，那么结合到最近高层 连续的输出，提示我们什么？海洋经济，深海经济当中，海上风电又是重中之重，所以以上多重共振极有可能在未来一段时间发生。风电这个板块值得我们高度关注，那么风电板块到底关注哪几条线？首先第一点 一定要高度关注，就是我们中国的风电龙头公司与欧洲的订单，有哪些公司跟欧洲已经有订单协议的，这是重中之重，已经订单落地的啊，那么具体标的我这里就不说，你也懂啊。第二个就是布局了氢氧醇一体化的风电上市公司， 那么第三点就是关键零部件，比如说电缆，比如说管装，比如说塔筒这些关键零部件企业。那么至于大盘层面呢？今天终于启蒙啊，市场迎来难得的喘息，所以也就是印证了我昨天的判断，大盘六十的线，想跌破的概率确实不大， 六十的线是大张非常重要的支撑线，那么这个方向到底怎么看？我们今天晚上八点啊，直播间不见不散！

二零二六年，算电协同直接火出天际，政府工作报告都把它写进去了，现在直接挖出盈利最强的十家企业，你敢信？这可不是简单的概念炒作，是真真正正把电力和算力捏在一起搞事情。这波风口到底藏着啥门道？看完你就全懂了。 可能有人要问了，算电协同到底是个啥？不就是电加算力吗？还真不是你想啊，现在 ai 算律中心耗电跟无底洞似的，传统供电又贵又不环保，而绿电又存在发电不稳定的问题，算电协同就是把这俩问题一起解决， 让算力跟着绿电走电支撑算算，优化电，双向共赢，这才是国家要推的核心逻辑。 那这十家企业凭啥能在这个赛道里拔得头筹？每家的路子都不一样，个个有绝招。先看排第一的横店东瓷，人家可不是瞎凑热闹，今年一月直接通过产业基金投了 bci group， 专门搞先进能源加先进装备加先进园区的算力产业链， 把风光处这些绿电资源和算力需求绑的死死的，实打实布局低碳零碳的算力平台，不是光喊口号，是真金白银砸进去做布局。 那排第四的同利天起呢？人家直接盯着储能和算力调度，建储能装备生产线和储能电站，探索智能调度模式，算力中心啥时候缺电，啥时候用电便宜，它能精准调控，把电的利用率拉满，这就是硬实力。 再说说中国能建，作为能源基建国家队，它的玩法更全面，绿电加智能，电网加算电协同三位一体，全国八大算力枢纽，它都深度参与，给数据中心供的绿电又稳又便宜。 人家还有源网和储算一体化模式，从发电、输电到算力中心用电全流程覆盖，国家级的大项目全有它的身影。 这背景，这实力，谁能比？南网数字作为南方电网旗下的企业，背靠大树好乘凉，人家不满足于普通供电，直接研究光子计算技术，针对新型电力系统的算力需求搞研发。 南方电网的数字电网基础摆在这儿，电力加算力的融合服务做起来得心应手，这技术壁垒一下子就立住了。远东股份就更直接，死死咬住电能加算力加 ai 这条主线，专门跟算力 ai 领域的头部客户合作。 你搞算力中心需要电，我就给你做电力传输加算力配套的一体化服务，精准对接核心需求，不搞花里胡哨的，只做刚需。科华数据则是把光伏、储能、微网这些绿色能源方案，直接和智算中心建设融在一起。 你建算力中心，我连供电带能源管理全给你包了，从根儿上实现算电协调，省心又高效。中恒电器走的是设备硬核路线，做数据中心电源那是行价，它的电源业务能让制算中心实现零故障、零工程、零损耗。 算力中心最怕的就是供电出问题，人家直接从设备端解决这个痛点，这就是核心竞争力。携心能科可是 a 股独一份，电力加算力双主业，搞光储充一体化解决方案，光伏、储能、充电算力全融合，自建的智算中心，百分之一百绿电直供， 还搞了超大规模的虚拟电场，用电成本比行业低一大截，把绿电和算力的闭环打通了， 这模式太香了。东阳光则是打造四位一体的壁垒，绿色能源、先进制造、算力运营、 ai 应用全抓在手里，把绿电和算力深度绑定，不局限于某一个环节，全方位布局，竞争优势直接拉满。可能有人会问，海蓝信 roe 看着不高，凭啥能进前十？ 人家玩的是稀缺赛道啊！海底数据中心加海上风电融合，把服务器沉到海底， 靠海水自然降温，光节能就超百分之四十，还能直接用海上风电的滤电。今年上海临港还启动了全球首个海上风电直联的海底数据中心，每年能省几千万度电。这种立体用海的模式，全市场没几家能做，稀缺性就是最大的优势。 其实看完这十家企业就能发现，算电携同的风口不是谁都能蹭的，能上榜的要么有实打实的绿电资源，要么有核心的设备技术，要么能做全产业链的布局，要么玩的是独一份的稀缺模式。核心都是把电力和算力真正融合，而不是光喊口号。 现在算电协同已经从地方试点升级成国家战略，未来数字经济发展，算力和电力的需求只会越来越大。这十家企业的布局，其实就是整个算电协同赛道的缩影，覆盖了律电供给、储能调度、电力设备、算力基建全链条，这才是真正的产业趋势。 家人们，你们觉得接下来算电协同赛道里，绿电供给和算力设备哪个环节更有发展潜力？评论区说说你的看法，关注我，后续持续给大家拆解算电协同的核心玩法，带你看清真正的产业风口！个人观点，仅供参考，不推荐股票，不预测涨跌。

最近算电协同彻底炸场，各路资金疯狂涌入，别再乱蹭概念踩坑，紧跟顶级国家队中央汇金的节奏。今天侠客深挖汇金池仓，挖出六大电力核心王者，全是真金白银，持股 干货拉满，不废话，赶紧点赞收藏，错过拍大腿！第一箭头能源，是河北省火力发电行业的绝对龙头，在河北南网和北网的装机市场占有率均超过百分之二十，是区域电力供应的压仓时。中央汇金持有两千三百五十九万股。 第二家，华能蒙电，内蒙古电力的压仓石，是蒙西电网和华北电网的重要电源支撑点。中央汇金持有四千一百六十四万股。第三家，华电国际，全国性能源巨头，在火电运营规模、 区域市场掌控力及央企资产整合预期上具有显著的行业领军地位。中央汇金持有七千五百三十四万股。第四家，中国能建，全球能源电力建设领域绝对龙头国家，对垄断优势拉满，覆盖能源基建全产业链， 算电协同建设核心受益标的中央汇金大手笔，持股三点零七亿股，堪称汇金心头好。最后，想要跟着侠客继续学习，路线已经放在主页收藏中，同时你更看好哪一个？欢迎留言讨论！

太诡异了，一边是华盛遭十七亿资金狂砸案死跌停，另一边是中电箭受二十亿资金疯狂抢筹，难道市场要从算电协通过度到电力为王的时代了吗？今日无论是算力方向还是电力方向表现都不佳，市场主要的拉升方向已经来到了油漆、化工、农业等防守方向。 但是如果你看过阁主昨天的分析，你就能明白，这一切其实都在预料之中，不是市场主线开始再一次过度了， 中电建这波涨停绝对不是偶然，而是市场从算电协同过度到电力为王的必然。如果你还是不信的话，我们不妨思考一下，为什么明明市场杀跌，资金按理说应该集体抱团防守方向，但是游戏化工并没有出现大规模涨停， 甚至游戏板块周期杀跌了一天不反弹，化工方向如天也在涨停中后出现了炸板。其实这就是资金抛弃算电协同的表现，它的主要目的就是抛弃算电协同，而不是去防守市场， 所以才不会有更多资金涌入防守方向。那基于上面的分析，下周该如何操作就已经定了，给我死盯电力这个大方向，重点看细分方向的以中电建为首的电力基建、风电，虽然有金牛在前面顶着，但是金牛今天的表现不佳，盘中多次出现炸板。反观电力基建的中电建表现强势， 而且老股民都知道电力的尽头，那必然是电力基础设施建设。至于光伏，阁主觉得走出来可能性不是很大，毕竟前期在太空光伏这一概念出来的时候就已经涨过一波了。好了，今天就说这么多，这里是听风阁，只做有用的复盘。

大家最近有没有发现，电力行业又迎来新风口了？就是最近被频频提及的算电协调，而且这事还直接写入了今年的政府工作报告，北美那边也早就开始布局了。 那这算电协调到底是个啥？为啥能成为电力行业的第三阶段发展核心？咱今天就掰开揉碎了聊，保证听得懂，有收获。首先咱先回顾下电力行业的前两个阶段，其实都是跟着问题走的，缺电了就扩建电网，那会电网核心设备跟着吃香， 后来电网不够用了，科技巨头都开始自己建电厂，燃气轮机发电成了香饽饽。那到了第三阶段，为啥就轮到算电协同了？说到底，现在的问题早就不是单纯缺电，而是电和算力的功需配不上了。 现在 ai 大 模型数据中心越建越多，算力需求蹭蹭涨，这些玩意儿都是电老虎。可电力供应要么时段性紧张，要么区域分配不均，光靠建电厂铺电网根本解决不了根本问题。 那咋弄？自然就是让电和算绑在一起，互相配合，这就是算电协同。那有人就问了，算电协同具体咋协同还能玩出花来？ 还真能。核心就是电支撑，算算又能优化电。简单说就是用数字技术让算力需求跟着电力供应走。西部绿电多，就把东部的算力任务调过去，电网用电高峰就把非紧急的算力任务挪到低谷期，甚至能把数据中心变成虚拟电厂，帮着电网消风填谷。 既让算力用上电，用好电，又让电力资源不浪费。这可不是简单的一加一，而是真正的深度融合。 今年政府工作报告把它列为新基建工程，就是明确了这是国家层面的发展方向，未来的市场空间那是实打实的。那又有人好奇了，既然这事是大趋势，那些被提到的公司到底是咋跟算电协同搭上关系的？是不是只是蹭概念？咱一个个说，全是实打实的布局，一点不含糊。 先说说龙源电力，这家可是新能源领域的老牌玩家，人家可不是光靠发电，早就开始搞新能源和算力的融合了。 在上海的风电厂里部署了分布式算力节点，还打造了云算力网络，专门给高算力的 ai 训练实时推理功能。而且人家还有国际领先的新能源发电协调技术， 能让风电、光伏这些新能源更稳定的并网，这可是算电协调的关键。毕竟算力要稳定，风电首先得稳，新能源发电的稳定性解决了，绿电才能更好地支撑算力。再看南网能源，背靠南方电网，优势那是天生的。 南方电网可是直接搞出了电碳算协调运营系统，这个系统可牛了，你把算力需求传上去，它能自动根据各地电价、绿电多少，给你匹配最合适的算力资源，还能跨区域调度。比如把广州的算力任务挪到贵州，电费能直接降三成多， 还能实时追踪算力用电的碳排放，帮着实现碳目标。南网能源跟着这个大体系走，在绿电供应、算力配套服务上的布局，全是冲着算电协调来的。把南方的电力资源和算力需求捏合在一起，这就是实打实的落地金。开新能呢， 人家走的是绿电直供算力的路子，靠着新疆的风光大基地优势，直接建制算中心，还签了乌兰察布的制算中心项目。 新疆的绿电资源多，算力中心建在这，能直接实现绿电就地销纳，把绿色电力变成绿色算力，完美契合。算电协同里，算力追着绿电跑的核心思路， 不是单纯卖电，而是把绿电和高附加值的算力产业绑在一起，这就是算电协同下的产业升级。 聚能控股作为河南的省级电力平台，布局也很接地气，人家不只是搞发电，还直接收购数据中心资产，参股算力公司，打造火电调峰加绿电加算力运营的闭环，火电能弥补新能源的间歇性，保障算力七乘二十四小时稳定供电， 绿电又能降低算力的碳排放，把电力供应和算力运营捏成一个整体，这就是区域层面算电协调的典型玩法， 适合地方电力平台的发展路径。还有甘肃能源，甘肃本身就是西电东送的重要基地，新能源装机量高，还是国家东数西算工程的重要枢纽。 庆阳那边更是规划了专门的电网碗架，就是为了满足算力负荷的用电需求。甘肃能源守着这么好的绿电资源和算力枢纽区位，自然是算电协同里的重要一环。把西部的绿电优势转化为算力优势，这就是地域带来的核心布局。最后说说福临电力， 人家是国家电网旗下配网节能的核心平台，还是重庆首批虚拟电厂运营商，自己搞了聚能云平台，能把分布式、光伏、储能这些资源聚在一起，参与电网的调风调频。 算电协同里电网的智能调度是中疏福临电力做的配网优化、虚拟电场运营，就是给算力和电力的协调调度搭好血管和神经，让算力负荷能灵活地参与电网调节，实现电和算的动态匹配，这可是算电协同里的基础保障。 聊到这，可能有人会问，这算电协同看着挺好，真能落地吗？会不会现在不管是国家层面的政策，还是企业层面的落地，都在一步步推进？ 国家电网十五五期间的大笔投资都在往智能电网配网自动化上倾斜，为算电协调打基础。各个公司也都根据自己的优势找好了定位， 有的做绿电供算力，有的做智能调度，有的做算力运营，形成了完整的产业链。而且，算电协调的意义远不止解决缺电问题， 更重要的是能推动数字经济和能源革命的深度融合，把我们的电力系统优势转化为数字经济优势，还能助力双碳目标。绿电消纳多了，碳排放自然就降了，算力成本降了，数字经济的发展也就更有后劲。 其实说到底，电力行业的这三个阶段，本质上就是从解决有没有电，到够不够用电，再到用好电的核心答案。 而那些提前布局的公司，都是跟着行业发展规律走，把自己的优势和行业趋势结合起来，这也是咱们看产业发展的一个核心思路， 找对趋势，看对布局，才能看懂行业的未来。未来算见协同还会在更多区域、更多领域落地， 比如更多的智算中心和新能源基地绑定更多的电网，实现智能调度，这不仅会改变电力行业，还会影响 ai、 大 数据这些数字产业。咱们普通人看懂这个趋势，也能更清楚地看到数字经济和能源产业的发展方向，这才是最有价值的事儿。

今天我们看一下算电协同产业链核心企业。二零二六年政府工作报告首次提出实施超大规模智算集群算电协同等新基建工程，标志着算电协同正式上升为国家战略。随着 ai 大 模型训练与推理需求激增， 数据中心能耗大幅攀升，一次大模型训练用电量堪比一座小城市年耗电量。传统算力中心面临电力成本高、能源效率低、环境压力大等多重挑战。算电协调就是通过数字化技术、智能算法和通信网络，将算力基础设施和电力系统有机整合， 实现两者的多方面协调互动，破解数据中心高能耗难题，提升能源利用效率，保障算力供给稳定。 产业链核心企业有经开新能一托在新疆等地的疯狂大基地资源，直接布局算力租赁业务，通过源往何处一体化模式，将自产的绿色电力直接供给制算园区，既解决了绿电消纳问题，又切入了算力市场，已签订并执行算力服务合同。 携鑫能科是国内电力加算力双主营深度融合公司，制算中心核心指标 p u e 低至一点零五。公司通过自研巨星 a i v p 虚拟电场平台和 energy g t s 能源持续大模型，实现了算力卖电、电力养算的商业闭环。 其绿电加储能加液冷制算加虚拟电场的标准化方案，具备在全国算力枢纽快速复制扩张的能力。 从立天起，通过储能电站作为缓冲，在电网电力富裕或电价低谷时储电，在算力需求高峰或虑电不足时放电，从而降低数据中心的综合用能成本，保障供电稳定性。与壳牌中国共同推进近末式液冷储能技术， 这项技术能显著提高储能系统的安全性和能量密度，是应对高密度制算中心供电需求的前沿技术。中恒电器专注数据中心电源业务，打造第三代 h v d c 产品矩阵，以匹配制算中心高功率密度服务器机柜的电源需求， 其 h v d c 直流供电试战率位居行业第一，为制算中心实现零故障、零工程、零损耗的三零目标提供技术支撑。 中国能建通过整合电源、电网负荷、储能与算力，可以直接将西部的绿色电力如风电、光伏与数据中心结合，并配套储能系统进行调风，从而大幅降低算力运营的用电成本。公司不仅是数据中心的建设者，更是绿色电力的生产者和输送者， 这种既造车又修路的能力，使其能通过源网和储算一体化模式，系统性地解决算力设施的能耗痛点。 国电南瑞是电网智能调度龙头，国内主流市场调度系统试战率超百分之七十五，深度参与算电，携同国标制定。公司在电网调度、祭电保护、智能控制领域长期领先，业务覆盖电力调度、储能系统、智算集群。电网配套 是东数西算电网侧核心配套商，特变电工是全球输变电龙头，特高压换流变压器是占率百分之五十五，是东数西算电网配套核心供应商，同时布局绿电加算力电力设备双赛道。 公司自建风光绿电直供系统，为新疆制算中心提供稳定电力，实现算电协调全产业链布局。华字科技不止卖软件，还能提供从发电、储电到配电的全套解决方案。它一托源网和储一体化平台，将多种能源形式结合起来， 能够为数据中心提供从绿电供应到智能调度的一站式服务，是算力时代重要的能源数据化服务商。算电协调的未来将更加智能化、绿色化和协调化， 通过数据、算法和激励机制的整合，构建电力算力联合优化模型，实现能源与算力的高效协调优化，有效解决算力与电力之间的结构性错配问题， 为 ai 时代的可持续发展提供坚实保障。在未来发展中，算电协同将不断催生新技术、新模式、新业态，成为中国数字经济发展的重要引擎。

算电协同这个故事可不小，仅次于前几年爆发的光模块啊， cpu 这种级别的，因为这个板块实打实的它是能赚钱，并且未来五年全球电力总投资十二万亿美元。 今天给大家讲这个电网设备方向啊，就算电协同分五大方向，电网设备这方向其实涨的时间最长，涨幅也是最大的，里面有很多股票涨幅实在太高了啊，但是这个还是有不少投资的，还是希望买电网啊， 那涨多了不能买，那找一些没啥涨的还是可以的啊。今天我给大家列了一些电网设备的一些核心资产，公司找几个账户并不是很大，未来有潜力持续发展上升趋势的 国电南瑞啊，这家公司就是涨幅并不是很大，而且在市场上的绝对的核心资产，两千多亿市值啊，他是国内电网智能化绝对龙头，全球电力智能化领军企业，算电协同电网车核心配套商绑定国家电网智能化改造，他在国内这个业务呢，绝对是大主地位。同时呢， 他也能够拓展海外市场啊，他在北美的业务呢，大概占百分之三，主要是电网智能化设备出口海外，整体占比百分之十二啊， 那么在手订单超一千六百亿，其中数字化订单啊，同比增长百分之三十，算电协同相关订单在八十五亿。就这个公司是整个电网设备里面，我认为它是最核心最稳定的， 但是涨幅也是偏小的啊，像这样的公司，我们找时间合适的价格去做啊，我觉得未来一段时间应该有不错的这个回报的。特变电工、四元电器、中国西电，这三个也都是非常核心的公司，其实都绕不开的，但是呢，他们涨幅又过大， 再说两个涨幅不大的，平高电器，国内特高压 gis 龙头，国家电网核心供应商，特高压交流招标重启核心受益企业， 国内特高压市场市场占百分之二十八啊，这是个平高电器，特高压交流设备市场占领先啊，目前在手订单三百八十亿，其中特高压订单约在一百五十亿，同比增长百分之八十五，海外订单约四十五亿，这公司也是实打实的，很有质量的，市值水平不高，三百多亿，近期涨幅不大， 从最低点算起来也不是特别多啊，整个牛市里面他算属于中低位的。像这样的电网龙头设备公司，我觉得就适合潜伏啊，等到业绩兑现的时候，应该有一个不错的一个回报。还有一个徐记电器， 国内特高压直流设备龙头，电力电子行业核心企业，电网智能化配套领军企业。目前在手订单约三百五十亿啊，其中特高压直流订单约一百三十亿，算电协同相关业务订单在二十五亿，他在这个市场中也有自己的一个 独占领域，这也都是非常优秀的老牌的电网设备的公司。以上啊，我觉得这个三家公司啊， 他们从涨幅上面啊，远远落后于其他电网设备的公司，而且实打实的业绩非常好，而且估值也比较低，这就符合我们说二零二六年啊，在高端制造业中低位的板块方向，一旦叠加了 ai， 就 会起波比较大的行情。而且这次的一个算电协同这个故事可不小啊， 这个仅次于前几年爆发的啊光模块啊， cpu 这种级别的，因为这个板块实打实的它是能赚钱，并且未来五年全球电力总投资十二万亿美元， 这个中国是电力设备出口最大的国家，我们国家的所有电力电网设备企业都会在这个投资电力狂潮当中赚大批的订单，挣很多的钱，这就是有业绩保障的一个中长线板块，大家一定要去重视。

算电协同这个板块在这个两会期间呢，又得到了加强，那么后面这些板块还能不能买啊？是追党啊，还是去潜伏一些这个更有潜力的方向呢？ 今天呢，我给大家再深挖一下啊，算电协同啊，电算一体化这个板块还有哪些可以低息和潜伏的机会？那么我给大家整理了一个思维导图，算电协同分五个部分，第一个部分呢就是电网设备，这个其实已经长很久了啊，从去年的十一月底就开始了， 当时带着大家布局了四个 ai 线啊，其中一条线就是电网设备，那么除了电网设备之外，还有储能电备啊，这是数据中心 ai 数据中必须有的。那么前一段时间储能和备电这个方向没怎么涨 啊，这是一个潜力方向。第三个呢就是发电设备公司，在电网设备的这个后期，有不少做燃气轮机、柴油发电机的， 这些公司涨幅特别好，他们基本都是靠北美订单催化啊，就是美国那边下了不少订单，因为这个燃气轮机发电主要是欧美国家使用。第四个呢就是电力公司啊，就是用太阳能、风能或者是水电啊，或者是核电发电的公司，他投资了算力中心， 这个是正儿八经的这个电算一体化，我把它叫做电力加数据中心，他分两个啊，这里面还分两个，分什么呢？分这个电网公司 加数据中心和绿电企业加数据中心。那么现在目前就这个一体化这块是最强的啊，最强点刚爆发，它属于一个新题材啊，新故事。那么第五个呢，就是算力设备啊，你算电协同，你肯定还是有算力嘛，对吧？ 那算力呢？数据中心就是算力，但是数据中心是一个整体，它的算力设备包括什么？就跟炒北美链不同了， 它这里面包括啥？包括国产的 ai 芯片。现在还没动啊，但是我认为后期一定会轮动到的啊，然后也会炒光通信，但是这个光通信呢，又跟易中天不一样了，那都是炒北美店了。 那么现在要炒的这个光通信光模块，应该是以华为供应链、字节供应链、阿里供应链为核心的啊，然后就有相关的业能电源。这里面我特别给大家强调啊，就是华为数据设备啊，供应链算力产业链是最重要的， 因为只有华为推出了这个超大规模，七三八四超节点啊，九幺零七彩电，就这些受益方向是比较明确的，就是国产的算力啊，因为卡被禁了嘛，是吧，基本上我认为在依靠华为再去做这个算力的做， 所以接下来啊，你们特别重视华为这条链。今天呢，咱们就给大家着重去讲一下这个储能这个方向啊，就是 a i d c 储能，那么 a i d c 储能相关的上市公司，我做了一个 整理啊，这里面简单给大家介绍一下啊，这是核心的这个储能公司，储能这块第一啊，要看这个逆变器啊，你像阳光电源，全球光伏逆变器啊，出货量最大， 那么全球储能系统龙头啊，呃，二零二五年上半年啊，储能系统出货量已经居全球第一， 就是储能绕不过去的这个点，上一周在直播间我就给大家展示了啊，它属于黄金坑地 c 的 位置，周一开始动了啊，开始动了，储能设备的龙头，它基本现在的业务核心就是光储算，哎，你看它这个结合体非常好，典型的是算电兼容的， 那么它在储能系统市场市场占有率在百分之二十八，而数据中心 h v、 d、 c 啊，解决方案占比超百分之四十， 这相当厉害的了，二零二五年上半年营收是一百七十八亿，海外市场占比百分之四十多，他更多的订单来自于海外啊，阳光电源啊，逆变器龙头，储能龙头第二就是这个宁德时代啊，宁德时代呢，是电化学储能龙头，大家都知道储能啊，他必须得有电池， 而这个电池多以锂酸锂电池为主啊，成本低，安全性好。那么宁德时代做电池世界第一，这大家也都知道啊，但之前呢，主要是给这个新源汽车，但是自从储能开始上来之后啊，也做了大量的储能，数据中心的储能也占有非常重要的风格啊，这是绕不开的。 那么这个品种也目前在低位的位置上啊，后期极有可能跟着算电系统这个大板块越来越强啊，带动储能上涨。然后科士达这是做什么的呢？它是铅酸电池，它做备用电源啊，这数据中心除了储能系统，那是长时间功能，还有一个应急功能就是 突然间断电了啊，瞬间就得把这个电补上去，这就是 ups 啊，以前呢个人也有也用过 ups， 以前一些机房什么就会背这个东西。那么科士达是在这个领域里面深耕的啊，深耕的，它在铅酸电池市场占有率啊，是一啊， 十二连冠，它核心布局数据中心储能备电系统啊，配电 i d u 微模块，数据中心产品设备、算力体系。在这方面啊，科士达这个主力早就进去了啊，一直是保持一个稳定慢爬的一个状态，这都是在四季度业绩就已经拐点了啊，就是其他可能还得在一季度二季度 啊。但是科斯达去年四季度已经在这块业务上就开始有挣钱了啊，有收入。德业股份，这是储能逆变器龙头啊，刚才阳光联盟是全球逆变器龙头，包含着这个光伏的啊，那么现在德业股份呢，它是储能逆变器龙头呃，数据中心逆变器份额大概市场占有百分之五啊， 一托储能逆变器的龙头，这个布局数据中心储能业务，这是非常这个顺的一个逻辑啊，海外新型市场数据中心起步的也比较快啊，这是德业近期涨幅比较大啊，不要追了，听到没有，因为在逆变器这一块啊，上市公司大概有十几个， 现在大涨的有两三个，其实其他的都在第一位，都会跟着起来，而且逆变器这个方向会带动光伏，光伏本身也是发电设备必要炒的一个过程啊，就是算电系统肯定少不了光伏和风电啊。最后再说一个啊，南网储能， 这是国家南方电网旗下的啊，专门是做这个蓄水储能，它在数据中心上面啊，这个布局就比较大了啊， 聚焦大型数据中心常识储能备电需求，以抽水储能为核心，搭配新型储能，像文山丘北里那混合啊。储能站 为广东地区腾讯、华为科技巨头提供稳定的绿电保障，看见没，这是典型的这个为科技企业数据中心做好的绿电保障，这是标准的电算一体化。以上这一些这个储能的核心公司啊，但是大多数涨幅不大， 属于中低低位的位置，符合老陈的这个 d c 策略啊。这个大家也别总盯着这些长得特别高的电压区去追啊，那都是过去式了啊，不如看着算电协同下一站啊，提前给他潜伏进去，后期应该有不错的回报。

哈喽，大家好，我是才哥。今天咱们来聊聊算电协同这个最近特别火的赛道，还有里面的七大龙头企业，看看他们各自都在里面扮演着什么角色，又都有哪些不一样的布局。 其实算电协同不是一下子就火起来的，他也是一步步发展过来的，你还记得吗？最早电的第一阶段是北美那边缺电，开始扩建电网，那时候核心设备变压器就成了三百，当时那行情真的是太猛了。 然后到了第二阶段，发现电网扩建也不够用了，北美那些科技巨头就开始自建电厂，这时候燃气轮机发电又成了热点，杰瑞股份三个月涨幅就有百分之两百五十，也是相当惊人。 现在呢，就到了第三阶段，就是算电协同阶段，简单来说就是电要支撑算算，又要优化电，让两者深度融合，彻底解决缺电的难题。 现在北美那边已经开始搞起来了，我们这边也把它写入了工作报告，可见这个赛道的重要性。那今天我就跟你好好聊聊这个算电协同里的七家龙头企业，他们每个人的定位都不一样，在这个浪潮里都有着自己独特的优势。 首先第一个要说的是国电南瑞，它就像是算电协同的技术总纲，是整个领域的核心枢纽。作为电力自动化领域的绝对龙头，国电南瑞的实力那是毋庸置疑的， 他依靠自己的电力系统、自动化、机电保护这些核心技术，构建了从电力调度自动化系统到算力中心供配电解决方案的全链条布局。 再来看南网数字，它是数字电网的生态搭建者，它是南方电网体系下的数字化核心平台，就像是一个大管家，管着整个数字电网的生态。他以电红电力物联操作系统和大瓦特电力大模行为核心，构建了云管边端新全站自主可控架构。 这个架构可厉害了，能把整个电力系统的各个环节都连接起来，实现数据的互通和共享。它打造的南网智联工业互联网平台，可以弹性支撑一级终端接入，就像是一个超级大舞台，能容纳无数的设备同时接入。 它的 ai 赋能体系已经覆盖了近三百个输变配条场景，能实现算力需求和新能源发电的智能预测动态匹配，就像是有一双千里眼和顺风耳，能提前知道需求和供应，然后完美匹配。 现在，他已经在广东、云南这些算力枢纽节点落地了算电协同试点项目，效果也相当不错，为整个行业的发展提供了很好的范例。 接下来是四方股份，他是智能调度的精准执行者，他主要聚焦在电力系统、二次设备和智能调度领域，在算电协同的算力优化电环节有着核心优势。你想啊， 在算电系统里，算力要优化电的使用，那四方股份就像是一个精准的操盘手，能把这个优化做到极致。它的智能变电站自动化系统、电网稳定系统系统已经广泛应用于全国各大电网，通过实时算力分析来优化电力潮流分布，提升新能源消纳率。 在宁夏的算电协同试点里，他研发的原核互动调度系统，让区域绿电利用率提升了百分之十五，这意味着有更多的绿电被利用起来，有效降低了数据中心的用电成本。很多数据中心都依赖他的技术来省钱，提升自己的运营效率。 然后是刻划数据，它是算力供电的碳标杆，它专注于数据中心供配电解决方案。它的 west power 云动力预制式电力模组可以说是算电协同的硬件核心， 这个模组实现了全链路电力集成，整体效率高达百分之九十六，在 eco 模式下更是达到了百分之九十七点八，比传统方案节能一个百分点以上。你可别小看这一个百分点，对于大型数据中心来说，这可是能省下来不少钱的， 而且它的集约化设计可以把交付周期缩短百分之六十。而且它已经广泛应用于金融、互联网等行业的大型算力中心，为算力需求提供了高效低碳的电力保障，很多企业都愿意找它合作，就是因为它的方案既高效又环保，还能省钱。 还有南网能源，它是绿电供给的主力军，作为南方电网旗下的节能服务龙头，它在算电协调的电支撑算环节发挥着关键作用。 他主要以分布式光伏储能项目为核心，为数据中心提供绿电直供方案，就像是一个绿电的搬运工，把绿电直接送到数据中心门口。 截至二零二五年底，他服务数据中心绿电占比平均达到了百分之八十五，远远超过了国家要求的百分之八十标准，总市值也达到了三百二十九点九二亿， 成为了绿电供给领域的标杆企业，现在很多数据中心都希望能用上更多的绿电，南网能源就正好满足了这个需求，为整个行业的绿色发展做出了很大的贡献。 再看玉能控股，他是传统能源的转型标杆，作为河南省属能源龙头，他正在从传统火电企业向算电携手服务商转型。你知道吗？传统火电企业在过去可能面临着一些转型的压力，但是玉能控股找到了自己的出路， 他通过火电的灵活性改造加储能加数据中心的模式，把火电的稳定调节能力和算力需求结合起来，在保障电网安全的同时，为算力中心提供可靠的电力。 他规划建设的鹤壁数据中心集群，依照配套火电与储能设施，实现了算力负荷的二十四小时稳定供电，绿电占比也逐步提升到了百分之七十以上。 最后一个是协鑫能科，它是储能协调的灵活纽带，它主要以储能和综合能源服务为核心，在算电协同中扮演着缓冲调节的关键角色。 你想啊，在电力供给和算力需求之间，有时候会存在一些不平衡的情况，协鑫能科就像是一个缓冲带，能把这些不平衡给调节好。 它的公商业储能系统可以和数据中心算力负荷精准匹配，在电网低谷期储存，绿电高峰时段再释放出来，这样就能有效降低算力中心的用电成本。 他研发的液冷储能技术具备高安全性、高能量密度优势，已经在江苏、安徽这些数据中心集群落地，成为了连接电力供给与算力需求的灵活纽带，很多数据中心都依赖他的储能技术来平稳度过用电高峰，降低自己的用电成本。 好了，今天跟你聊了这么多关于算电协同和这七家龙头企业的情况，希望对你能有所帮助。再次强调一下，我跟你说的所有内容都是基于公开信息整理的，只是跟你交流下行业动态，绝对不构成任何投资建议， 毕竟投资是有风险的，你一定要自己做好功课，谨慎决策。第二，你觉得今天的内容对你还有点参考价值，欢迎点赞、关注、评论，咱们一起交流更多行业相关的知识，下期再见！

今天电力最反常的一幕是什么？不是板块不强，而是低位被资金抢疯了，前排高标却走的一塌糊涂。 你看低位这边手板的跃电，从十五分开始一路加单抢筹，二十厘米的甲位开盘后直接直线封板，这说明什么？说明资金根本没有分歧之意，甚至还在主动往里冲。可你再看前排，冲四版的西华，冲三版的顺纳，本来最该借着板块强度往上打， 结果都是冲高回落，让里面的人体验了一把过山车的滋味。一边是低位抢到发烫，一边是前排高标接不住力。同样都是电力，为什么资金态度能拧巴成这样？答案就在今天最别扭的地方， 资金不是不想做电力，资金是不敢去给过于一致的高位电力抬轿。为什么？因为现在市场持续缩量，缩量环境，最怕什么？最怕前排修复情绪太一致。一旦一致，资金就会担心两件事， 第一，今天拉上去，没人愿意继续封。第二，明天真到了分歧，没人愿意再承接。所以，很多资金今天的选择， 不是正面硬顶前排，而是转退为进，隔岸观火，去低位抢更有性价比的位置。所以真相是，今天电力不是弱，今天是资金承认板块强度，却拒绝为前排一致性买单。这也是为什么你会看到这么割裂的排面，低位越来越强，前排越来越虚， 板块明明在发酵，高标却不肯继续加速，这不是电力没行情，这是硅基生物主导的环境下，一边做电力，一边防电力。而这种现象背后反复绕不开两个重点，一个叫预期差，一个叫性价比。拿前面的玉能举例， 玉能最早为什么能被资金反复围着做？因为前面炒的不是单一电力，而是算电协同。先加热它的算力属性， 后面再发酵它的电力属性，这个从单点走向扩散的过程，本身就是预期差。而当运能越走越高之后，资金为什么又开始去挖低位电力？因为高位已经被打明牌了，再去追赢亏比就不舒服了， 这个时候去做同属性的高低切，去低位埋伏补涨，拼的就是性价比。所以今天排面虽然看起来乱，其实逻辑一点都不乱。前排走弱不代表资金放弃电力， 低位加强也不代表板块进入全面主升。本质上，资金还是围着算电协同这条主线在做，只不过做法已经从硬顶龙头切到了高低切，切到了预期差，这才是限阶段最难的地方。你不仅要看懂板块有没有发酵， 你还得提前预判资金下一步会往哪边切，是继续顶前排，还是做最强辨识度，还是切换别的体裁。这个阶段考验的已经不是胆子大不大， 而是你对题材选择和时间节点的判断。荔枝，看杰少的人都知道算电协同这条线我反复在讲为什么？因为在现阶段所有概念里，它是最有持续发散能力的方向。今天爆发的云计算，算力也好强，分歧后二次回流的电力也好， 本质上都没有脱离玉能最早打出来的算电协同框架。换句话说，今天不管你看到的是算力还是电力，很多资金最终做的还是玉能那套逻辑的发散。在近期如此弱势缩容的环境下，如果每一次都踏准时间节点，在玉能出现波动的时候高且低，在低位电力当中潜伏博弈， 那么到今天这个时候，不说硕果累累，起码也能有一丝喘气机会。那接下来怎么参与？很多人现在最大的问题是， 低位挖不到，中位又全是硅基生物在互相博弈，看着就难受。这个时候再一味去追新的低位不一定是最优解。我反而更想说一个，思路从哪里开始 就回到哪里去。这句话什么意思？不是让你去找老相识，而是去找那个最早开创这轮周期的品种，而这轮算电协同周期，真正开路的就是玉能。高切地做了几天之后， 豫能本身已经消化了一部分筹码压力，而且走到现在，依旧没有人能真正替代它在这轮周期里的地位。这一点像不像商业航天里的航发，中间被卡位， 被重点关照，被各种折腾，到了后面资金还是会反复去博弈它的二次起事，甚至到了现在，航发都还在轮动震荡。所以现在的问题不是豫能还能不能看， 而是这个时间节点，豫能的性价比反而开始重新浮现了。你想，现在低位品种的拉升越来越随机，今天一个版，明天换一批 中位品种又埋着太多获利盘，稍微一冲就砸。这个时候真正有辨识度、有地位，又调整过时间和空间的品种，反而更适合去博弈二次起事。而豫能现在就在往这个位置靠，有人会担心它还在关照期，也有人会担心它波动太大。但你别忘了， 今天这篇最开始说的是什么？当下主导市场的就是规基生物，而资金最看重的就是预期差和性价比。预能现在当然还有波动，但它调整的时间和空间 已经逐渐接近预值。今天是调整的第四天，调整的幅度也在二十左右。那你站在今天这个节点去看，它是不是反而比那些刚被顶上去的低位票更有预期差？是不是反而比那些中位一堆获利盘的票更有性价比？所以今天提出这个思路， 时间节点恰到好处，因为一旦后面愈能再度起势，你回头看，现在这个位置很可能就是一段新的低点区域。那 怎么去应对？铰定两个东西就够了，一个是电力板块指数，一个是市场的抱团情绪最舒服的买点不是电力高潮的时候，也不是抱团最一致的时候，而是电力板块在调整，抱团情绪也在分歧的时候。两个东西一起松动， 反而最适合去博弈，因为那个时候你是在买分歧，不是在追一致。记住一句话，博弈分歧永远比追随一致更舒服。那是不是意味着低位电力后面就不用看了？ 当然不是，只不过要分清楚，欲能讲的是确定性，低位电力讲的是随机性，这两者不是谁高谁低的问题，而是玩法不同。 从过去很多周期看，每当龙回头的时候，同一阶段往往都会出现一个先锋，这个先锋先去打高度，不管是走联版还是走趋势，只要他把板块情绪顶起来了，后面自然就会有人回头去博弈周期总龙的二次起势。所以低位补涨并不是没预期， 只是他承担的是先锋的任务，而愈能承担的是总龙回头的预期。等到哪一天，先锋把高度真的打出来了， 板块情绪真正被推起来了，那个时候才可能是电力这轮行情最有爆发力的时候，到那一部电力王朝才算真正走到高潮。因此总结来看，阶阶段归机生物主导的环境下， 坚守一方水土或许是一个更好的选择。在算电协调主旋律的基调下，不随波逐流，不骄不躁，静待花开，从波断中取胜，或许是当下环境中的最优解。

八月十一号解读一下电力这个板块，电力呢最近呢非常的火爆，很多朋友说为什么电力如此的强劲，因为目前提出了一个什么新的概念，叫什么算电协同，也就是说算力和电力呢要一起发展， 这样的话导致什么算力猛增的同时，电力的需求也是猛增的。咱们通过技术来判断一下这个方向有没有到顶。首先我们可以看到这个方向目前走势的一个格局，是不是出现了一个量价齐升， 股价在创新高，量能有没有跟上也是跟上的，这种情况，一个量价提升非常的健康，那么这个方向什么时候到顶？我们怎么要去操作？这个时候咱们要用到一个方法，叫什么趋势线这个方法了，大家可以看一下这条趋势线，趋势跳，趋势线是个什么线？ 紫色，这条紫色线只要是上穿了这条绿色线，我们的操作就很简单，比如说趋势线上穿了这条绿色线之后，只要这个地方不弯头的情况下，你是不能空仓的， 也就是说他还会长长到什么地方呢？我们的操作很很简单，第一步趋势线不弯头的情况下，远离五天线高抛， 然后回到五天线继续买进，远离五天线高抛，回到五天线继续买进，远离五天线高抛，回到五天线继续买进。也就是说远离的时候你可以高抛，但是回到五天线继续买进，因为趋势线他干嘛没有弯头？ 因为趋势线一旦弯头了，这个地方会产生一笔调整，调整的时候我们重点关注他干嘛了，是否是放量的，如果说是放量的调整时间会加长，如果说是缩量的调整时间，五天线的下方 就是你的逆袭机会，知道吧兄弟们？所以说就这么简单，如果说你的股票，我们看看这个股票有没有满足条件的，有时候说电力这个方向，目前呢是今年是刚刚上这个方向， 好吧，所以说我们接下来要在电力这个方向，你们要干嘛？积极的去挑股票了，怎么去挑？首先第一步挑军线多头的股票，第二个 macd 呢，要变成什么红色， macd 必须变成红色。第三个的话是要有主力进场，但是呢还有很多人不知道怎么去找主力，接下来我会教大家怎么去找主力的，喜欢的朋友们可以点点关注点点赞，不懂的问题可以学习一下这个方法。

大家好，如果你手里拿着所谓的算电协同概念股，以为蹭上了 ai 和电力双风口，那我可能要泼一盆冷水。你买的公司可能根本不是真正的算电协同，就是个概念。那真正的算电协同到底是什么？ a 股又有哪几家在真金白银地干？ 今天不讲废话，一个视频给你扒干净。先搞清楚概念，算电协同听起来高大上，其实逻辑特简单，就三招， 第一，空间协同。算力中心直接建在风光水能源负极区旁边，比如西部实现绿电直供，电发出来不用远距离传输，直接喂给服务器。第二，时间协同，给算力中心配巨型储能风电大发的后半夜把电存起来， 没风的时候或者用电高峰储能放电，相当于给算力中心配了个充电宝，保证二十四小时稳定。第三，智能协通，用 ai 调度算力任务电网。今天风大电多，那就多跑点 ai 训练。 今天阴天没风，那就把不紧急的任务往后推一推，把宝贵的电留给核心业务。所以算电协同的本质就是用最便宜、最绿的电，养最耗电的算力，能做到这点的公司才是真功夫。 那 a 股这么多家公司，谁在争干？我梳理了产业链上最有代表性的几家，大家听好。首先，做一体化方案的看刻画数据， 这家比较特殊，他既做高端电源，又做新能源储能，还做智算中心，等于算力和电力两条腿走路。他们在去年年报里明确提出，智算光储融合是核心竞争力。 什么意思？就是帮你建数据中心的时候，顺带把光伏储能配电方案全包了，解决算力中心最头疼的供电和节能问题，这属于有底层技术的玩家。其次，储能配套，这个环节必须看铜利日升， 这家公司转型很猛，去年三月在甘肃庆阳签了大单，要建二 g w h 的 储能产线和一 g w h 的 储能电站。庆阳是什么地方？是国家级的算力枢纽节点，把储能电站建在算力枢纽边上 干什么？就是给旁边的数据中心当充电宝，搞算力储能的智能调度，这已经不是概念了，是已经落地的项目。第三，核心设备供应商可以留意中恒电器，算电协同 设备得先过关，现在的 ai 服务器功率越来越大，对数据中心电源要求极高。中恒电器做的就是数据中心的 hvdc， 他 们在投资者互动平台说的很清楚， 现在全力打造第三代 hvdc 产品，就是为了匹配高功率 ai 机柜，终极目标是让数据中心实现零故障、零损耗，从设备层面支撑算电系统，这是卖铲子的角色。 最后还有一类玩家是能源运营商的跨界，比如金开鑫能和玉能控股，这两家原本都是做电力的，金开鑫能直接在新疆昌吉投建了五千匹的制算中心，还签了乌兰察布的项目，这就是典型发的绿电，直接变成算力卖出去，实现了商业闭环。 玉能控股也在通过收购和参股，把手伸向算力房东了。 所以你看，真正的算电协同，不是简单的给数据中心拉根电线，从设备商中恒电器提供基础支持，到储能商同利日升解决时间错配，再到方案商科华数据整合资源， 最后使能源巨头金开新能直接下场。一条围绕着电力算力的深度融合产业链正在加速跑起来。 这里面你觉得哪一家最有可能跑出来？或者你对算电协同有什么自己的看法？欢迎在评论区留言，咱们一起讨论。如果你想获得更及时 深入的市场以及重点公司分析和投资干货，欢迎加入我的专属会员群，关注我，带你读懂硬核财经，我们下期见！