美伊停战利好中国股市吗

如果每一停战投资的该怎么办呢？北京时间四月八号周三上午的八点钟呢，每一战争将迎来关键的转折点，有比较大的概率呢，在双方互相极限施压的背景下， 每一之间呢将会达成停战协定，虽然这个停战协定可能会比较脆弱，但这个概率是比较大的。那么在这之前呢，我们看到美国特朗普呢，曾经是多次改变所谓给伊朗最后通缉的时间， 最初大家还记得在三月下旬的时候呢，给伊朗的时间呢是四十八个小时，后来呢是延长到美国时间四月六号的下午八点钟， 那么在四月六号的下午八点钟呢，特朗普又临时宣布呢，对伊朗的最后通缉时间是延长到美国时间的四月七号下午八点钟，又增加了二十四个小时。 那么美国的通谍是如果说伊朗不能够满足美国的条件，那么双方达成停火协定，而且呢这个伊朗呢开通霍尔姆斯海峡， 那么特朗普呢，将会对伊朗呢进行全面轰炸，这次呢主要针对的是伊朗的基础设施， 包括像桥梁啊，发电厂啊，还有像石油天然气的基础设施。那么伊朗方面呢，当然也是在谈判面前呢，也是给了美国一定的压力，那么按照伊朗的说法呢，首先 是上千万的人呢，已经是志愿的要加入到全面反制美国啊，这样一个呢叫生源或者叫异物的这种战斗种区，这是我们看到媒体的报道， 那么当然更重要的是伊朗讲到了，如果美国要是对伊朗的基础设施轰炸，那么整个中东的美国这些资产，包括美国这些在中东的盟友，这些石油天然气等等基础设施呢，恐怕将会迎来全面的伊朗的轰炸。那么这就意味着说呢，如果这样的情况发生了，我们今天所看到的 这个国际油价，在美铜一百一十美元，恐怕是远远打不住的。按照高盛摩根斯坦尼的说法，如果这样的情况发生，那么可能全球油价不排除呢，会窜涨到美铜一百五十美元左右，所以这是相当的可怕的，全球经济呢，可能会进入到新的智障的新的阶段。 那么正是我们知道在过去呢，特朗普的谈判的这些伎俩呢，一般来说，在不论是贸易谈判或者其他谈判呢，都是给对方的极限施压，但最终呢，特朗普通常都会呢后退一步，达成协定， 所以这次在我看来呢，也并不例外，我们看到美国继续打下去呢，在全球呢，是越来越失去人心，那另外呢，伊朗呢，如果是再这样持续下去呢，那么伊朗呢，将面对的不单是美国和以色列这种给伊朗的压力，而且会全面来自于呢，包括像 伊朗周边这一些穆斯林的国家，可能全面都会给伊朗施压，包括呢，这些像欧洲盟友，这些过去呢，反对美国和以色列对伊朗战争的这些所有的北约盟友啊，美国都是跨大西洋的这些盟友， 为什么呢？因为石油天然气的运输如果再出现问题，那些国家呢，可能也会扛不住的。所以实际上伊朗的压力呢，也是啊，非常之大的。正是基于此，我认为呢，双方其实呀 达成停战协定概率比较大，但是这个停战协定预计呢，恐怕不是一次就能够解决问题的，后续呢，恐怕是会非常脆弱。好了，如果说达成停战协定， 那么对于投资者来说该怎么办呢？当然这个投资呢，我们主要针对的是整个金融市场的大类的各类资产的投资者，比方说 如果达中铁站写定，显然呢，大家最关注的石油的价格可能会硬生回落，当然也不要指望说油价能够回到美铜的七八十美元什么等等这样的水平，恐怕这个呢还是需要很长的时间的， 大家所担忧的说油价再冲高到一百三，一百四，这种局面呢，可能就短期不会发生，不排除呢，甚至会回落到，比方说美铜呢，九十多美元呢，什么等等这样的水平，然后呢，保持这样的高位一段时间，但是呢，不用再担心油价呢窜升到一百四五，我想这是对石油天然气的价格， 但呢油价仍然保持在高位，其实对下游这一些化工材料什么等等啊，也会带来成本方面的比较大的压力。 好了，我们下边再来看，除了石油天然气之外呢，大家更关注的包括像美元指数，美元我不知道今天是全球的，应该是定价的货币， 那么正是由于石油天然气保持在高位，那么应该说这个通胀压力会传递到美国，同时传递到美联储，所以预计呢，可能美元呢会停止继续升值，但是呢，仍然也会保持在高位， 因为刚才讲过了，石油天然价格预计呢，虽然不会升到一百四五，但是仍然也会保持在高位相当长的一段时间，那么这会形成了对美元指数的支撑。好了，我们接着讲呢，这个黄金白银 贵金属，前个阶段呢，由于中东这样的次战事呢啊，这个价格受到了很大的打压，相对于高点，像黄金价格呢，大约这个跌幅呢，已经是百分之二十之多了， 那预计呢，如果说中东战士能够缓和黄金白银的价格，会迎来一个阶段的反弹，但是想再达到或者突破前几的高位，从目前来看，难度是非常之大。道理很简单，因为呢， 美元仍然保持在高位，所以会形成对黄金白银的价格反弹的一定的压制。好了，我想大家更关心的呢，可能还是呢，包括像人民币的汇率啊，包括像国内的股票市场呢，或者我们啊，稍带一点，看一下环球的股票市场。先说下人民币的汇率，由于美元呢继续升值， 那么可能呢，会停止，所以人民币相对于美元，那么会啊重拾呢这种升值，人民币呢，对美元的汇率呢，会开始呢继续上升。另外我们看股票市场，包括 a 股在内的全球股市，预计呢，将会 阶段性的告别在过去一个阶段里面每一战争的这种压力，然后呢，会全面迎来一个相对比较强的一个反弹， 但是呢，这个反弹高度有多大呢？我想总体来看，全球的股市前期的高点仍然呢是一个主要的压制， 刚才讲过的原因呢，是因为呢，每一之间的这种啊停火协定呢，目前看来比较大的概率，即使达成协定，仍然是比较脆弱的，所以资本市场真正那一种愿意坚决做多呢？可能面对前期的高点呢，还是会多少有所怀疑。 那么再多说一点，如果说 a 股市场迎来反弹，前期这种高点又成为压制，那么更大概率可能是短线呢，比方说经历过一到两天的反弹，然后迎来的是结构性的行情，那么在结构性的行情里边呢，预计呢？第一，高科技可能会反弹幅度比较大，因为前个阶段呢， 当环球股市呢，出现压力的情况下，一般来说呢，高科技高成长的幅度会比较大，或者说呢，它的估值呢，是被压制的， 那如果说出现了缓和，那么预计高科技呢，会反弹比较大，那么尤其那些呢，业绩比较强劲的，包括去年年报和二零二零年的一季报，业绩强劲的高科技呢，预计反弹会幅度会比较大一些。那么另外呢，就是在整个 a 股上的那一些，包括对石油天然气这些替代的新能源， 预计呢，将会迎来了中长线的这样的利好，因为虽然说可能中东停战协定打成了，石油价格有所回落，但刚才讲了，预计保持在高位一段时间。 其他这些对石油天然气能源依赖度比较高的国家呢，会再度意识到，发展新能源呢，不单是保护地球，那么一个呢，我们叫良好的愿望，那么应该说呢，新能源呢，也是解决各个国家能源安全的一个呢，未来很重要的一条出路。 好了，朋友们，不知道以上的数据分析讨论对你是否会有启发和帮助呢？如果你的自己的投资是认真的话，欢迎你关注道道金融，谢谢。

美国和伊朗答应停火两周，往后怎么看？第一点，伊朗战争依旧要警惕最差情况，目前啊，还不能说整个事情已经尘埃落定了，因为我们也都知道特不靠谱，最擅长的就是搞突然袭击，保不齐他在谈判期间再次发动突然的地面战争。但我们要理解资本市场最害怕的结果是什么， 其实就是害怕双方彻底开撕，把石油设施全部炸掉，这样的话，石油价格会一飞冲天，而且很难恢复，对资本市场的影响也是最大的。 实际上啊，只要资本市场认定这个海峡还能够持续的若通航，他并不关心谁在收费，是伊朗收费还是美国收费，你们是否还持续在进行低劣度的导弹辐射或者空袭，只要石油还能够运输出来，没有彻底断供，对于资本市场来讲就不算是彻底的坏消息。第二点，跟大家讲一下 a 股的技术分析， 从目前来看的话，短期一个月左右还是在区间震荡的过程当中，震荡的区间大概在三千七到四零五零，因为整个伊朗战争还没有彻底落定， 所以大概率是一个区间震荡的走势。而往后再看，如果特朗普来滑的话，那么大概在五月份的时候，市场如果要重拾声势， 有可能引发一波更新的上涨，但是上涨空间也得走一步看一步。现在啊，其实很多投资者都认为说牛市是不是彻底结束了，从技术分析来讲的话，如果 a 股跌破了二零二四年十月份的高点，就是三六七四的时候， 我可以认为整个牛市是已经行情结束了，但是因为市场还没有到这个份上，所以我们还是认为说整个牛市趋势还在的， 只不过现在赚钱效应确实越来越难了。其实很多人不同意牛市结束的一个原因就是自己赚钱难的，因为牛市应该是赚钱比较简单的，但是在牛市的中后段，确实赚钱是更难的。本来估值已经处在高位，这一轮牛市本质上也是一个大水牛，是一个估值提振的过程，现在没有特别低估的板块，新的投资者，新的资金也 很难再持续进场，更加上伊朗战争引发的高油价，对于很多行业都是一个利空，所以赚钱是越来越难的。第三点，依旧看好核反应堆的油和油服行业。虽然伊朗战争是利好这两个行业的，但是其实由于市场风险偏好的降低，这一些板块是受到一些影响的。如果市场风险偏好恢复之后， 这些板块反而涨幅会更好一些，因为他们的逻辑是十分确认的，哪怕油价已经回落了，回落到九十美元了，但是各国的能源危机对于能源多样化的一个路线都是更加坚定的，所以石油油富开采肯定会持续收益，而核反应堆的油就更不用说了，现在已经有很多国家在重启自己的 个电站。最后再讲一下黄金，它还是偏区间震荡的一个过程，之前也跟大家说了，可以去做一个拨断交易，那拨断交易最适合的其实是黄金 e t f 或者黄金 e t f 的 连接基金，大家可以去找。一般来说，如果你是在场外买画做拨断 c 份额会相对更便宜一点点。好，关注大林哥带你认识财经真相！

中东的天真的变了，全球都在关心战争局势会怎么变化，因为他会直接影响战事资本市场的波动，资本永远是最聪明的，而这次钱会去哪里呢？那么今天这条视频，我就带你从货币、能源、资本流动三个核心维度看懂这一波财富的大挪移。咱们先看货币， 这是美元霸权的根基。要想弄清楚接下来货币的走势，我先得问大家一个问题，美元它作为国际储备货币的地位，只是签了一波国际协议吗？并不是，它背后靠的是美国的军事控制力和全球秩序的担保能力。 当美国连霍尔木兹海峡这样的关键航道他都护不住的话，美元的信用自然就开始松动了。前几天我翻欧洲商业杂志的分析，有一个数据的确惊到我了，外国央行持有的黄金总价值已经接近四万亿美元，而与此同时，他们手中的美国国债的价值是三点九万亿美元。 这可是历史上第一次在央行储备里面，黄金超过了美国国债，第一次出现了倒挂。而且国际货币基金组织的数据也摆在那里，外国官方持有的美债比例已经从二零一五年的百分之三十四跌到了现在不到百分之二十五。光咱们中国二零二五年全年累计减持了七百五十五亿美元的美债。 换句话说，美国债务在疯狂扩张，金融制裁也出现了风险，各国资产也有多样化的诉求，这三股力量层层叠加，让抛售美债成了一个不可逆的趋势。注意，这不是短期波动，而是结构性的调整。 什么意思？就是说美债以后会更多的被美国国内机构自己拿着，而全球央行正在用黄金说话。同时美元在全球外汇储备中的占比也出现了变化，从两千年的百分之五十六创下的三十年的新低。 当然，由于受著名的特里芬辩论的影响，未来不太可能冒出一个单一货币把美元直接给剃了，而更可能出现的是一个多货币加黄金的多级储备体系， 而全球金融会随之进入一个高波动高摩擦的调整期。之后谁的黄金储备最多，谁的军事力量最强，谁的竞争力高，谁的货币就会更强势。 好，聊完了货币，我们再来看能源的变化，像石油啊，天然气，这些是全球经济的血脉，即便中东那边的能源供应没有完全中断，运输量也慢慢恢复，但之后的很长一段时间，内地源政治的风险溢价长期粘在油价和气价上，这可不光是推高全球通胀、虚弱经济增长的事， 他会顺着供应链和产业链爬到你生活的每一个角落。更关键的是，世界各国都想拼命摆脱对中东的能源依赖， 而作为替代咱们国家的石油啊，煤炭啊，俄罗斯的石油啊，北美的石油啊，甚至连拉美的深水油田，中亚的天然气都会迎来更多的市场机会。而那些不受航道制约的可再生能源，像水电、风电、光伏，他们在区域发展中的重要性会直接拉满。 接下来你会看到，全球能源贸易的版图将从以中东为中心的辐射状彻底转向多中心的网络格局，最后也是最核心的资本流动， 哪里安全，哪里就是资本的避风港。全球性危机发生的时候，一个霸权的衰落会引发一场全球的资本大迁徙。十九世纪英镑崛起了，二十世纪美元崛起了，伦敦和纽约都是国际混乱的避风港。而这次钱会去哪里呢？ 今天还是一以贯之的看好中国，我们用数据说话，二零二五年外资净流入咱们中国股市一百四十亿美元，全球投资中国资产的 etf 资金净流入累计达到八百三十一亿美元。高盛、摩根斯丹利这些国际同行更是密集的唱多中国。为什么？ 因为中国资产的独立性和安全性早已经成为了全球产业链的稳定器，上海跟香港作为全球金融中心会发挥更大的作用。 现在去美文化已经从学术讨论变成了结构性的趋势，或许我们接下来能亲眼见证，霍尔木兹海峡的这场博弈，很可能会成为美国单极霸权崩塌的开始。好，我讲完了，如果喜欢建军分析的话，别忘了一箭三连，我们下期再会。

炮声渐弱，水声渐响， a 股四月开门红了吗？二零二零年四月一日早上六点半，影响大家的重磅消息有哪些呢？第一条，隔夜，全球市场变天了， 伊朗和美国同时释放停顿医院。这就像两个掐架的大佬，突然说要坐下来谈谈市场情绪，直接从 icu 蹦进了 ktv。 美股纳斯拉克一夜暴涨百分之三点八，科技股集体狂欢。这是咱们 a 股的科技板块，特别是 ai 专利芯片，打了一针强新剂，今天高开，基本上是板上钉钉。 第二条，央妈最近态度来了，货币政策委员会开会，明确说要继续适度宽松，水龙头不会关这东西，给市场吃了颗定心丸。流动性有保证，对那些嗷嗷待哺的高层的板块是直接立好。 第三条，今天起，一批新政正式落地。最猛的一条，光伏产品出口退税从今天开始取消，这对光伏行业是短期阵痛，产品压力上来了，但反过来看，这恰恰是逼着行业大洗牌，技术成本控制差的小厂会更难受，而龙头企业的优势反而会更明显。 另一个新政，动力电池全面实施数字身份证管理，这意味着电池回收这个赛道结束了。野蛮生长、规范发展的龙头公司春天来了。 第四条，经济出现暖意。昨天公布的三月，制造业 p m i 回到了百分之五十点四，重新站上熔库线，这说明工厂的机器又开始转起来了，经济复苏的底气足了点。好啦，信息铺开，逻辑平衡就出来了。 外面战争的乌云散了一些风险偏好回升，这是外部的推力，里面正是暖风频吹，经济数据回暖，这是内部支撑，两股力量拧成一股绳，今天市场想不红都难，但别光顾着高兴，高开之后怎么办才是关键。 我的判断是，今天会是个剧烈分化的行情，是世界催化的油气，黄金板块高开千万别追，消息驱动的行情来得快去的也快，真金不怕火炼，要看那些有硬和逻辑的方向。 首当其冲是 ai 算力，美股科技股大涨的情绪要传达，加上国内有东数西算工程，又有新订单落地，官包块、服务器芯片这些环节解析度实在太高了。 另一个是电车回收新规落地，就是行业从草木时代进入正规军时代的分水岭，龙头公司的订单会越来越满。所以给各位老铁的操作建议就八个字，高开不追回，踩低吸！重点观察两个迹象， 一是科技股高开之后能不能挺住，有没有资金源源不断的买。二是看看盘中有没有资金从大涨的周期股里出来，悄悄流向前期调整充分的硬科技。如果出现这种轮动，那就是上车信号。关注我，我是吴青雨，一个老股民，超乎逻辑，一起成长！

现在经过我一番新闻研究，我发现我们明天既有利好又有利空，一利好就是每一停战两周二金融指数大涨四个点。利空消息 又是这个意思的，我真是有点烦透顶了，这个意思他谁都要插一脚，他现在又违规违反那个停火条例去打篱笆呢。 由于这个以色列去打篱笆呢，伊朗好像又要开始打以色列。他们真的是乱成一锅粥，我就不知道怎么趁乱喝了。他们啊，好乱呀，炒股给我干成军事博主了。

川川会急于结束战，而且就在未来，伊朗在未来的这几天将是最后的极限博弈，逼迫伊朗回到谈判桌上，获得更好的谈判筹码，并在国内展示强硬。很多同学问说，对我们怎么办？现在就是埋伏的良机啊， 会从能源转向另一个新的方向，而且在近期对这些新的方向有多项重大利空。先给大家更新一些最新的进展，为什么？我给大家讲，每一战争进入最后的 极限博弈阶段，也就是收尾阶段，原因在哪里？一问，川川后院失火，一个每爆发了九百万人的这个大 u 型反战 u 型， 你别看川川啊，说的怎么赢，麻了我告诉你，其实是输惨，这是一次错误的战争，错误的时间，错误的对手。什么叫错误的时间？他马上就要终极选举了，你搞这个东西干嘛？错误的对手？你说你搞伊朗，本来他就是一个很难啃的硬骨头，你非得去搞伊朗 啊。很多人把川川神话了，搞得好像他很有战略一样。川川此人好大性，然后没有战略，全是短期的利益， 脚踩西瓜皮，划到哪算哪，他身边根本没有现在的，全是拍马屁的，没有什么有智慧的人。你川川的决策层现在都谁啊？犹太资本，他的原来一块做生意的人，还有他拍马屁的这些媒体人。因为我从华盛顿纽约刚回来，我在那有很多朋友。美其实有很多资深的战略家，川川全部不听。 原因很简单呢，这些资深的战略家，包括这些有头有脸的金曲家，没有一个愿意给川川站台。你考伊朗那号称中东小霸主 啊，全是山地九千万多万穆斯林。那川川在前段时间全部啊，赢麻了什么之类的，我告诉你怎么赢麻了，全是谎言。第一，他说这个伊朗呢，政权被颠覆了。谁跟你说的他儿子上台，哈梅内伊的儿子比老哈梅内伊还强势，而且你看看血海深仇啊，哪颠覆完了，远远低估了这个伊朗的反击。 川川有说，我们现在有大量的石油，我们不需要中东石油，所以油价大涨对我们影响不大，这又是个谎言，凡是懂经济学的都知道石油是什么，全球统 一定价，不可能说全球油价都涨，就你美的油价不涨怎么可能呢？你看最新的数据，美的油价涨了多少你们知道百分之五十美。这个社会很撕裂，很分化，大量的全球化的受损群体。铁锈粥，农业粥，川川呢？夸夸其谈，敢于承诺，给了他选票，寄予 希望，结果川川来了干嘛？打官司战成本上升，打石油战争，然后成本又上升，川川干的这些事情全部都是对穷人影响最大，而谁把川川选上去的呢？硅谷和华尔街两大东西海岸线没选，因为川川敢于夸夸其谈，做出承诺，展现强人的姿态。所以呢，铁锈粥，农业粥这些穷人把它选上去， 结果川川干的这些事，一己之私，他的儿子这些都赚翻了，他的家族都赚翻了，他的身价翻了一倍，犹太资本也赚翻了，谁买的单铁锈粥和农业粥？这帮穷人买的单，川川的支持率会大幅下 降，大家会说，你看你说的跟你做的不一样，为什么在你的任内也就一年，我们的生活境况反而美胖于下，川川说的没有一句话能让你相信。我给你们更新一下信息啊，现在川川后院失火， 美的通胀大幅上升，美的资本市场连跌一个多月，美的证券收益大涨，全球出现抛售美债的狂潮，九百多万人走上了街头，进行了反战大游戏。川川的支持率啊，他扩选的时候是百分之五十多， 你们知道现在降到了多少？百分之三十六七这个一号，在愚人节这一天，川川又发表了愚人节的演讲，就是赢麻了，快结束了，再打几天是为了更好的谈判和体面的收尾。然后四月二号呢，伊朗的副外长与阿曼缔造一个协议，就是要通航霍尔姆扎海峡， 然后的话呢，就最近英国吧，联合十几个国家说要商量怎么去通航的这个事情。那四月三号呢，美呢对伊朗的这个桥梁啊，一些民用设施进行了轰炸，轰炸完了以后呢，川川喊话伊朗，是时候在一切为时已晚之前达成一项协议了，你们的领导层应该知道要做什么 好了，我给你们做几个预测。第一个，川川会急于结束战，而且就在未来伊朗中，他最后的这些轰炸是最后的极限施压，极限博弈，打是为了更好的， 所以川川要急于结束战争，降温油价，不然他的终极选举核心利益就黄了。第二个判断，你看最近川川把十几个将军给换了，把好几个什么司法部长，包括内阁都给换，川川已经开始找什么 找甩锅对象了，如果说万一出现不好应付的情况，川川会找甩锅对象，他不会认为是自己的错误。他说，哎，你们误导了我，荣誉、胜利都属于我，你们误导了我。第三个是什么呢？川川肯定会说，赢麻了， 马上到四月份中旬了，他会最后敲一笔竹杠走第一战争，让中东这些国家买单。说，你们不是想着急结束吗？会敲中东这些国家的竹杠，因为现在沙特呀，阿联酋啊，特别想结束战争，包括樱花国。第四个是什么呢？他会在中东会保持军事存在， 他征兵的目的啊，不是为了真的，是开展地面战场，是为了痛恨，是为了威胁，是为了最后获得谈判的筹码。在未来的这几天，将是最后的极限博弈，他想通过最后的轰炸，逼迫伊朗回到谈判桌上，获得更好的谈判筹码，并在国内展示强硬，大家拭目以待。 很多同学问说，对我们怎么办？现在就是埋伏的良机啊，突然有一天，你要是穿穿这个人，有时候他会突然就宣布结束了，就跟去年官宣战一样，当他突然宣布了以后，油价暴跌，我跟你们讲，会从一百一跌到七八十，资本市场暴涨，所以你那时候追，你能追的进去吗？你现在跌个一二十你都受不了，你根本追不进去， 市场会出现风格的转换，大家一定要留意节奏，什么叫节奏呢？二零二一年，我让你们打底配黄鱼。二四年九月，我说信心牛来了啊，主线是 ai 和大众。二五年我给大家就预测大中元年第三个阶段能源，能源完了以后，我在上周，上上周我给大家讲能源边打边测，我是不是给大家这么讲， 埋伏新机会会从能源转向另一个新的方向，而且在近期对这些新的方向有多项重大利，你们就切记物极必反，睬极泰来。欢迎大家预约我的新直播，我将给大家讲讲新趋势。

未来的几天将是每一战争啊，最黑暗的时刻，你们就记住了一句话，也是黎明即将到来的时刻。核心就是两句话，油价是命门，霍尔木兹海峡是杠杆。这场战争无论他结束与不结束，有两大利好，前面这个油价的上涨一直压制他，从中长期的角度根本就不受这个东西影响。 川川和美渴望结束战争，因为对他们已经没有什么利益了。但问题怎么去体面离场，如果就这么宣布离场了以后，那相当于是一场失败的战争。美的老百姓说，你打了个寂寞呀，什么也没捞到，我们花了这么多米把我们这个生活成本搞上去了，川川已经骑虎难下了。这里以色列是比较 误导他，然后每次他们要谈的过程呢？以色列都去升级战争，伊朗也是这样。伊朗，就是我不信任你了对不对？我上次谈的时候你爸他老爸都给炸死了，那我这次为什么要信你？这是三方的态度。结论是什么？第一个没有其他的更多选项了，无非两种，一种在未来的几台战争短暂升级， 打促和以打促谈。不要相信什么就是几万部队去地面的地推，伊朗有九千多万人，一百六十万平方公里，大部分都是山区，去了以后啊，都是火把子。前段时间那个美，那个飞行员落地展开那个抢救行动，美是宁愿多花点军费，人员伤亡过大啊，那真的是要出大麻烦。 所以我认为呢，川川有可能在未来的几天快速的打击伊朗的石油设施，打击伊朗的桥梁，打击伊朗的铁路，包括高铁，以色列也在通知说，你们最近伊朗人不要去做这个铁路吗？ 桥梁他前一段时间已经炸了，一个目的是什么呢？希望通过打，然后呢？逼迫伊朗回到谈判桌上？这是一次非对称战争，现在川川后院失火， 十月份中期选举倒计时应该就在这两天开始。决战时刻。第二个是什么呢？打一下，示一下威，再让中间的人再去握拳啊，我认为这种可能性目前也还存在的。第二个判断，未来的几天将是每一战争啊，最黑暗的时刻，最黑暗的时刻，你们就记住了一句话，也是黎明即将到来的时刻， 战争什么时候会结束？都是双方精疲力竭的时候，耐心、信心都耗尽的时候，这时候谈有结果。第三个判断，我建议大家埋伏新机会，我看好这个新机会啊，有两大利。第一个，前面这个油价的上涨一直压制他，只要油价稍有缓和，战争稍有缓和，他就会出现报复性的上涨， 这是第一大历考。第二个，这场战争无论他结束与不结束，我跟你们讲的叫确定性机会，就战争结束，他会涨的很快，战争如果不结束，我告诉你，他一样会涨。我，二一年，我说打底配黄鱼，二十年九月我跟你说信心牛来了。 二五年初，我说大中元年第二个阶段，关注有色。去年底我怎么给大家讲大中元年到了第三个阶段，能源把黄鱼换成能源。很多同学说，哎，这一次不一样，那是因为你太年轻，我做了二十年。宏观背后的逻辑都一样，你们就记得大中基本就这四个阶段，贵金属、基本金属、能源、农产品能源，你们就切记了，一定要边打边 撤。很多同学理解不了，说啊，这个去年底的时候理解不了，任老师为什么看好能源买在无人问津时，卖在人声鼎沸处， 请问 ai 的 科技革命在长期就是我们说半年、一年、两年的维度，他的不断的突破，请问会不会受每一战争和油价的影响？在每一战争油价上涨的时候，我们的这些 ai 科技公司停止技术突破了吗？美的那些科技公司 停止技术的研发了吗？因为短期市场情绪把它冲击下来，那不都是机会吗？就是你这次每一战争无论打到什么程度都不影响他。如果说战争结束，报复性反弹， 战争不结束以后，大家就习以为常了，油价不管怎么涨，地源怎么波动，根本不影响任老师说的这些确定性机会的趋势向上六大确定性的机会，六大确定性方向，从中长期的角度根本就不受这个东西影响，而且过去的这种调整完全给我们打开了向上的空间，我们大部分人过于关注短期， 他说啊，这个一会川川要不要升级战争，要不要打哈尔克岛？因为市场的情绪在过去三个月把我们这确定性的方向，长期趋势向上的机会给冲下来以后，实际上打开了向上空间。欢迎大家预约我的新直播，我将给大家讲讲新趋势。

八日早上六点，美国和伊朗都宣布停火两周，美国说已经得到以色列的同意，伊朗也承诺重新开放霍尔木兹海峡。打了一个多月，这场美伊战争是不是真的要结束了？从目前局势来看，大概率会走向结束， 但务必要警惕黑天鹅事件。为什么说大概率要结束呢？道理其实很直观，双方都打明白了，代价远超想象。 美国起初以为能像拿下维罗瑞拉石油那样轻松取胜，结果深陷中东一个月，还上演了黑鹰坠落，军会不降反增。这与特朗普当初撤军省钱的竞选承诺 完全背道而辞，他现在只想抽身。伊朗本土遭受战火，人心失定，能把美军逼退已经接近其忍耐极限。以色列的防空系统挤进耗尽，国内压力巨大，也迫切需要暂停喘息， 所以开战前各方都低估了代价。开战后大家都付出了沉重学费，一旦停火，谁都不想轻易再起战端。人性的趋向是尽早妥协，终结冲突。那为什么还要警惕黑天鹅呢？因为从停火、开放海峡到后续谈判、签署协议， 整个进程几乎没有融错空间，任何一方情绪波动或者发生意外插枪走火，都可能要和平，进程将 奄然而止。对我们投资者来说，接下来该怎么看呢？思路很简单，也很直接，紧盯与油价相关的板块和资产，他们可能是接下来的机会所在。首先，黄金和白银是明确受益方向，油价下跌缓解通胀压力，提升美元储价息的预期。 美元走弱通常会利好黄金和白银。此外，之前为支撑本币而抛售黄金的国家，比如土耳其，央行 曾经大幅度减持黄金约一百二十吨，在货币压力减轻后可能重新增持黄金储备，这为金价提供了另一层支撑。其次，航空板块将直接减负。 原油是航空公司最大的成本项之一，目前又没有替代性能源，油价下跌将直接改善其利润空间。再者，基建与算力链值得关注，中东遭受破坏的电网、道路、通讯等基础设施需要重建， 会带来相关的需求。尤其值得注意的是，伊朗此前针对美国科技公司数据中心的攻击，可能促使中东地区加快数据中心建设的多元化。 中国云计算与 ai 算力企业有望获得发展机遇，带动算力储存等板块的复苏。此外，华尔街常说的黑洞资产，也就是具备重资产、低淘汰率属性、不易被 ai 替代的硬资产， 可能会重新回到投资者的视野当中，特别是 ai 基础设施建设必须的电力、算力、铜锣等环节，有望迎来更多的关注。我们总结一下，和平是大概率，但路上仍有食指， 投资可以转向，但不要忘记留个心眼，围绕油价下跌受益的主线保持灵活观察，或许能在变局中捕捉到新闻机会。我是庞和林，一个想和你把复杂经济说简单的朋友，欢迎点赞关注。

这个世界从完了完了，到赢了赢了，只需要一个晚上，你别再闹了，就在特朗普所谓最后通碟的时间快到了的时候， 如果不从，就要终结整个伊朗的时候，就在伊朗表示要鱼死网破，把海湾的美国盟友炸回石器时代的时候，而且还组织大量伊朗人组成人链保护桥梁和发电厂的时候，就在全世界人的表情啊，都变成了这样的时候， 美国突然表示说同意暂停对伊朗轰炸两周，美伊很多争议点可以谈，而且需要两周时间来最终敲定协议。 用特朗普的逻辑来讲，那就是我赢了。接着以色列也说暂时停火了，而另外那头呢，伊朗最高国家安全委员会也发表声明，也确认了停火。某种程度上来讲呢，伊朗也赢了。但是不管怎么样，这一刻，至少全世界的股民啊，暂时都赢了。哎，你看看这世界各地的股市，飘红的飘红，爆 暴涨的暴涨，个别特别激动的，甚至还涨到垄断。另外呢，现货黄金当天上涨一度超过了百分之三，重新占上了四千八百美元美昂斯。另外油价那是一度是咔咔暴跌呀。全球从剑巴弩张模式无缝切换到了眉开眼笑模式， 那问题来了，美一战争是不是真的结束了，走向和平了？全球的经济是不是真的天晴了，雨停了呢？哎，这个反转为什么来的这么快呀？这样啊，首先你得搞清楚，目前看只是停火不等于停战，历史上呢几次的中东战争啊，也出现过好几次先是短期停火，大家歇会，之后呢，再接着打的情况， 而且美国、以色列、伊朗这三方如果真的要实现彻底的停战，至少还得达成一份正式的停战协议才行。那有假人就问了说，哎，那现在不是说美国伊朗基本达成共识了吗？但你仔细看会觉得啊，这个事啊，可能没有大家想的这么乐观啊。先看啊，美国的表态是这么说的，说要求伊朗完全开放，或者莫子海峡，以及呢， 伊朗提出的所谓十点计划可以谈啊，那伊朗的态度是什么呢？所有的谈判要以伊朗的十点计划为基础，你美国不打我了啊，我也可以暂时不动手。另外呢，这两周之内啊，海峡可以有条件恢复通行。 哎，那问题又来了，这个反复被提到的十点计划是什么呀？为什么我没有说这没可能这么乐观呢？新华社刚刚披露了完整的这十点计划的信息啊，咱们总结一下，大概是这些内容，首先，结束战争，美军彻底撤出。其次，明确霍尔木斯海峡呢，以后是由伊朗来主。 接着呢，得赔偿伊朗损失，解除针对伊朗的所有制裁，解冻伊朗的资产。还有就是承认伊朗有浓缩釉的能力和权利。别再说三道四了，而且联合国安理会得出台决议，批准前面那些条， 那这个所谓十点计划的主要内容，美国以色列能完全同意吗？这么说吧，如果这些条件都被接受，那当时还打什么呀？甚至这仗打下来还不如打之前呢， 比如霍尔摩斯海峡都知道啊，全球百分之二十左右的石油和天然气呢，需要通过这里来运输，对全球尤其是东亚国家和地区特别重要，之前特朗普的声明里面要求是怎么说的？全面，立即安全的开放霍尔摩斯海峡？别提伊朗这十点计划里面相关的内容完全相反了，那 哪怕是现在这理论上挺火的，两周时间要安全通行，也得事先跟伊朗的武装部队来协调，甚至还有传言啊，说伊朗有对通行船只收费的计划。另外啊，这场战争明面上面的直接导火索啊，就是美国，尤其是以色列要彻底毁灭伊朗的核设施以及核能力，而这次十点计划里面呢，干脆是要求合法拥有核能力啊， 这又是完全一百八十度的南辕北辙。所以你们觉得呢，这事能谈吗？好，那问题又来了，那为什么一夜之间啊，这特朗普放了这辈子最狠的话，然后居然又同意停战了呢？而且还说还有了谈呢？很有可能是因为目前美国陷入了两难的情。 首先啊，中东这么一直焦灼下去，油价大概率一直是居高不下的，那这对全球经济带来的影响肯定不小，哪怕是对美国这个产油国也是，为什么呀？因为他们自己也有缺口啊，高油价不但可能会强化通畅，还可能会影响美联储继续降息的决定。甚至已经有人认为啊，如果再这么搞下去，搞不好啊，不是降息，是得加息了， 这对美股以及负债累累的美国政府来讲，那肯定不是什么好消息，而对特朗普本人的终极选举来说，更是雪上加霜。哎，如果同意的呢？哎， 就更搞笑了，这相当于美国出了亿万军费，打了一场死伤无数，还搭上中东大量盟友的这么一仗，最后给伊朗送了一个大礼包，而带来的后果呢？从理论上推演啊，包括但不限于，伊朗从此在中东的地位大幅上升， 周边美国海湾的那些盟友们呢，反而开始松动，甚至啊，这些个中东王爷们呢，从此就有了更多的自己的小九九，搞不好啊，直接跟别人投怀送抱去了。而这 这些都很有可能会导致动摇美国经营了大半个世纪的石油美元体系。那当然，这只是动摇啊，完全废掉这个体系没那么快。而且另外，别忘了，以色列的目标和这次伊朗的试点计划差的更远，更没了谈。那你说美国该怎么处理和安抚以色列呢？ 在这种情况之下，如果说没有十足的把握和底牌，哪怕最后通迭，似乎也达不到让对方彻底屈服的目的，那么退一步，给彼此一个台阶下，似乎就是比较理性。当然了，或者说是无奈的选择了。 反正啊，特朗普塔口已经习惯了，甚至到现在有种阴谋论盛销成上啊，就是你特朗普到底之前是不是提前埋伏了空单或者是多单了？但是不管怎么样，海湾的乱局至少赢得了两周时间的缓和， 而且呢，不少人预计缓和的气氛至少要维持到五月十四号啊，为什么是这个事情呢？因为之前美国单方面宣布特朗普将会在五月十四号的十五号返华。那当然了，到目前为止，咱们对这个信息并没有明确证实 或者是否认啊，但是这至少说明，按照美国人自己的计划，在这个时间以前，特朗普的注意力将会从海湾抽身转移。不过在我们录完这期视频的时候呢，心情是非常复杂的，因为一切的计划都赶不上特朗普的变化。

四月八号中午，好开心的上午来看今日消息。一、今天一早，霍尔木兹海峡传来好消息，每一冲突已经停战，曙光老特同意停火两周，伊朗的态度也来了大反转。二、据匿名官员透露，为期两周的停火计划允许伊朗和阿曼对通过霍尔木兹海峡的船只收取通行费， 伊朗将用收集到的资金进行重建，而阿曼的资金用途未明。解读一下，一个人收这么多钱，肯定不好意思拉着邻居一起，哎，那就光明正大了。至于阿曼有啥用途不明的，这钱揣在兜里偷着乐呗。 三、 a 股一季报大幕已拉开， ai 产业链中算力、存力、运力等多个环节交出亮眼成绩，海光、东山、精密纷纷给出好成绩，相农新创更是带来了六十七倍到八十七倍的夸张业绩增长。解读下， ai 产业链预增潮即将到来。 四、停火两周，每一局势引发亚太市场狂欢，日韩股市领涨，截止发稿，日经二二五指数涨幅扩大到百分之四点三。八、韩国 k 指数上涨百分之五点二。八、 五十五时期，北京将实施一百项重大工程，总投资超四万亿元。六、国泰办发言人回应郑立文团队大路行，两岸同属一个中国，都是中国人，是一家人。两岸的事是两岸同胞的家里事，理应由家里的人商量着办，两岸同胞有充分的智慧和能力解决好自己的问题。 七、马斯克 terra fab 项目终于接上地气，英特尔宣布加入，将支持芯片制造流程。八、伊朗封锁霍尔巴斯海峡，引发史上最大的能源危机。 r e a 表示，霍尔巴斯海峡封锁冲击远超此次三次的危机总和。好了，今天的消息就这么多，以上内容仅做科普，不构成投资建议，我们回头见。

千万要小心，如果你眼下打算参与甲醇，很有可能多空两头都被收割，媒体双方突然宣布停战，直接引发全球能源化工产品价格集体大幅下跌。国内甲醇二六零五主力合约收盘暴跌百分之十点八，二六零九合约也大跌将近百分之八。 现在有人想进场做空，也有人想抄底强反弹，我就用一分钟的时间给你讲透彻，两头的坑到底在哪里？首先，我国甲醇对外依存度大约是百分之十五，其中从伊朗进口的量占总进口量百分之六十五以上， 这是每一冲突爆发后，不仅直接提升了原油价格，也导致伊朗钾醇减产停产，直接推升价格大幅上涨。宣布停产后，市场对进口恢复的预期快速升温，价格下降压力也随之加大，反弹空间受到限制，这是超低强反弹的核心风险。 其次，停产之后，甲醛供需紧平衡的局面断期内不会很快转变。根据官方统计，二零二六年我国甲醛实际有效产量是年产九千八百万吨，专业机构核算，全年总需求大约在一点零一到一点零三亿吨，即便进口全面恢复， 全年仍处于小幅紧平衡状态，对市场价格形成一定程度的支撑，下跌空间也同样受到限制，这就是做空的核心风险。 看场内的资金流动。根据交易所最新持仓报告，二六零五合约多空主力减仓都在八万两千手上加，但总减仓量大约在百分之五十左右， 可见着主力和散户集体多杀多，导致今天价格大幅度的下跌。二六零九合约情况却大不相同，多头主力增仓超过七千两百手，空头主力减仓超过七千三百手， 同时总时差量减少了两万五千八百手。这说明两点，一是主力已经关注到甲醛市场中期解平衡的局面并没有从根本上转变。 二是今天平常离场的大多数是散户。最后要特别提醒，近期甲醛波动剧烈，风险偏高，参与者一定要做好风险防控，不盲目追涨杀跌。

第三个原因，美国若继续打下去，我们可真要给建国同志颁发一枚三吨重的勋章了。四十天的美日战争，直接把人民币国际化速度提升了至少一倍。 上个月，由我国主导的跨境人民币支付系统 cips 单日交易金额达到了九千亿元，四月二号当天还创下了最高单日交易额一点二万亿。去年 cips 的 全年交易金额为一百八十万亿，平均每天五千亿。 结果一场美援战争，直接把 cips 的 日均交银额翻了一倍，还拐弯。原本美国打这场战争的目的是为了把美元资产短期内推上去，白宫也非常清楚，中东不能出现如此规模的长期军事冲突， 这对全球经济都十分不利，尤其是美国，所以白宫要的就是短期收益。结果中东局势完全超出了白宫预料，不但美元资产没有被推上去，反而还纷纷抛弃和美元挂钩资产，转头买入了人民币资产，直接导致 cips 的 交易额翻了一倍。 我们从经济角度出发，战争若进一步升级或常态化，输赢都对美国不利，只会让中俄白白捡了便宜，日韩欧也会进一步实现战略自主。综上所述，这场战争，美国不光有巩固中东霸权，还有巩固自身的全球霸权。 就美国现在的军工产量和国内士气，他敢和伊朗索哈吗？他敢举全国之力打伊朗吗？一旦美国举全国之力打伊朗，不出意外的话，他很可能快速沦为三流国家。 就像伊朗外长阿拉格齐说的那样，他们炸断的桥梁我们可以修复，炸毁的房屋我们可以重新建， 但美国的全球霸权若被摧毁，那可就再也修复不了了。就算美国把伊朗打成了一片废墟，也会有国家为我们斗地，因为我们掌控着霍尔木兹海峡。 中东战事继续升级，最终受益的绝不是你美国，而是中俄。在过去几年内，我国介入俄乌冲突，每一战争把自身工业火力全部拉了起来， 这场战争还会让欧美丧失仅存的封锁制裁能力。俄乌冲突让欧洲失去了俄罗斯能源，美一战争又让欧洲失去了中东能源，这两场战争已经把欧洲折磨到精疲力尽，两次能源危机对欧洲工业和欧洲经济先后进行了两次重创， 在这种情况下，欧洲敢联合美媒打击伊朗吗？北约敢跟着美国索哈中东吗？若北约下场，就等于把最后一点战略资产全部填进了深不可测的中美博弈。所以说，民者保身，做多级化的其中一级，这才是他们的上上之选， 也就是说，坐等美国被消耗殆尽，亚太一体化。一旦美国解体或霸权崩溃，欧洲就可以再次复制苏联解体模式，吃到美国解体红利或美国全球霸权崩溃红利。这就是为什么西方国家纷纷和伊朗达成了秘密同盟协议， 他们比任何国家都担心中东局势再次升级，一旦没已进入不死不休的长期消耗，届时欧洲的能源命脉就会被彻底掐死。所以他们宁愿得罪美国，也要和伊朗达成协议，这等于是彻底背叛了美国，让白宫彻底陷入了孤立无援。 北约不敢下场，南方集团也苦恼，难民的特朗普想翻盘，就只剩下了一种核武器，但中俄的核武器好像也不少吧？ 这就是三方通化的核心内容，永远给他们留下多项选择，而不是唯一选择。 最懂特朗普的，恰恰是他的最大竞争对手。现在董王最需要的既不是可乐，也不是嫩末，而是一个体面的台阶。 如果预料不错的情况下，关于特朗普的爱博斯坦黑料应该会再次霸占全球媒体的头版头条，这也是美国要退出中东必然付出的代价之一。 如果老特想通过两周临时停火时间，拖至第二个六天的对外战争总统特权，那在中东这片神奇沙漠里，一定还会长出更多的先进武器装备。