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把信息变成认知,把认知变成判断。这里是费雪研究。 大家想一想,如果你有一艘船,啥也不用干,每天就能进账17万美元,这是一种什么体验?这可不是什么天方夜谭,而是此时此刻全球海运市场上真实上演的一幕。 周二的最新数据显示,租用一艘超大型油轮,也就是我们常说的VLCC,把中东的原油运到中国,价格已经突破了每天17万美元。这是个什么概念?相较于今年年初,这个价格翻了整整三倍,直接创下了2020年4月以来的新高。 很多人可能会问,这大过年的,运价怎么突然就“暴走”了?表面上,大家第一个想到的肯定是中东那边又不太平了,美伊两个老对头在那儿对峙。没错,地缘风险确实是导火索,但如果我们只看到这一层,那就太可惜了。真正的逻辑,其实藏在海平面下的“冰山”里。 首先,这场运价狂飙的背后,出现了一个非常有意思的“新变量”——韩国人。有一家名叫长锦商船的韩国航运公司,正在干一件大事。市场消息显示,这家公司正在疯狂“扫货”,通过各种方式控制了大量的VLCC油轮。根据业内估算,它手头控制的船只数量,在今年一季度就有可能达到88艘,目标甚至是冲着120到130艘去的。大家想一想,这就像是在一场牌局里,突然有一个人手里攥着将近四分之一的现货市场筹码。当一个人的体量足够大的时候,他就不再是被动接受价格的人,而是可以影响定价的人。这意味着什么呢?意味着整个行业的定价逻辑,可能正在发生微妙的改变。 其次,才是我们熟悉的地缘政治。现在的美伊对峙,不仅仅是喊两嗓子那么简单。特朗普政府对伊朗下了“最后通牒”,美国的“福特”号航母打击群正在赶往中东。霍尔木兹海峡如果真的有什么风吹草动,那可是全球三分之一的原油海运要道。这种心理压力,让船东们不敢轻易接单,或者要求极高的风险溢价,这是最直接的推手。 但还有第三层,也是最容易被大家忽视的一层,那就是全球原油的贸易流向,正在被“格式化”。大家知道吗?以前有很多原油是通过所谓的“影子船队”偷偷摸摸运输的。但现在,欧盟要对俄罗斯石油实施更严厉的海上服务禁令,印度也开始减少购买俄罗斯原油,转头去找中东的老朋友买油了。这意味着原本走“偏门”的油,现在得走“正门”了。这些合规的油轮,运输距离变得更长了,这就像是点外卖,原本楼下小店送餐,现在改成去几公里外的餐厅点单,配送费自然就水涨船高。 #vlcc #长锦商船 #中远海能 #招商轮船 #招商南油
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