新宙邦和长江存储有关系吗

长江存储即将上市，相关产业链梳理一次性讲完。直接参股第一位，赵一， a 股最大直接参股方百分之一点八八加董事长同意人二零二六年关联采购七点一亿元。 第二位，合肥城建，间接持股加长期清原厂代建一字板，厂平国际最硬。第三位，合白，间接参股加本地收益一字板，证明资金认可。第四位，万润， a 股，直接持股 控股股东关联长江存储概念前道关键设备第一位，北方华创，全品类品牌型设备龙头，长期采购 百分之三十到四十。第二位，中微公司刻蚀核心工序细分龙头。第三位，拓金薄膜沉基核心工序细分龙头。第四位，华海 c m p。 细分龙头。半导体零部件 第一位，亚克前躯体龙头。第二位，安吉 c m p。 抛光液独家国产供应商。第三位，鲟鱼空心舰工业。第四位，有研规硅片与零部件工业造风色火土捷径 第一位，深科技百城存储封测配套加洁净工程第二位，百维长电模组龙头，封测龙头。

此刻，北京时间二零二六年五月二十日晚上七点三十分，上海陆家嘴的灯火依然璀璨。但在张江科学城的某个角落，或者合肥的心平气和基地里，无数双布满血丝的眼睛正在死死盯着屏幕，空气中弥漫着一种令人窒息的味道，那是光刻胶的刺鼻气味， 混合着肾上腺素燃烧后的焦灼。就在几个小时前，五月十九日深夜，长江存储 y m t c。 的 一纸公告将一颗核弹投入了本已沸腾的半导体池塘， 完成 ipo 辅导备案，最快六月中旬递交上市申请。这不仅仅是一次上市，这是一场蓄谋已久的战略突围。就在两天前，合肥长兴 cx m t 刚刚更新了那份让华尔街为之颤抖的招股书，现在，长江存储紧随其后， 两大万亿级巨头即将在 a 股会师。这就像两只被封锁在港湾多年的舰队，终于修好了战舰模块了，炮弹准备同时冲向那片由三星海力士、美光垄断的深海。朋友们，这不是牛市的开始， 这是国运之战的总攻号角。今天我不跟你聊那些虚头巴脑的红绿线，我要带你潜入这场史诗级大戏的幕后，去看看那张有两层编织的名为 i d m。 的 黄金产业链。 你可能觉得，长江存储和长兴存储上市只是多了两家上市公司。如果你这么想，你就太天真了。这里有一个词，重若千钧，却被很多人忽略了。 idm。 什么是 idm？ 就是 设计、制造、封测一条龙全包。这和那些只会画图纸的 fabers 公司完全不同。 idm 的 本质是什么？ 是吞金兽。既然是吞金兽，上市是为了什么？为了圈钱扩展？长江存储一季度营收已经突破两百亿，同比增长百分之一百。但这只是开胃菜，一旦登陆科创板，募集到的千亿资金将像决堤的洪水一样冲向设备厂、 材料厂和洁净室。这就引出了今天最核心的逻辑，两存上市，受益最大的不是他们自己，而是他们背后的供养者。当这两头巨兽张开血盆大口，准备吞是全球百分之十三甚至更多的市场份额时， 谁给他们喂食？谁给他们造枪炮？这就是我们要找的市场中真正的隐形地主。两存的上市融资，是 为了扩大产能，破产要不要买设备？破产要不要建洁净室？破产要不要采购材料？不要小看这三个反问句，这每一个问号背后，都藏着一家即将业绩炸裂的产业链公司。长江存储和长新存储作为纯正的 idm 企业，他们的扩展是实打实的物理扩张。这就意味着， a 股半导体产业链将迎来一次饱和式打击。级别的订单潮，让我们一层一层剥开这张天罗地网硬骨头。半导体设备 生死时速的赛跑，这是技术壁垒最高，也是国产替代最艰难的一环。北方华创、中微公司、拓金科技、 华海青稞、圣美、上海新源微、晶策电子，这些都是产业链中的几个狠角色。为什么是他们？因为长江存储和长兴存储敢破产，就是因为他们的设备已经通过了验证。在日韩巨头的封锁下，这两家中国存储厂硬生生把国产设备喂出来了。 现在他们要上市破产了，每一条新产线都是国产设备的。封神台，北方华创，这是一家杂货铺，什么都做。刻石薄膜热处理， 他是半导体设备的全能王，在两存的扩产大潮中，他就像包工头，活儿最重，赚的也最稳。中微公司，刻蚀基界的狙击手。长江存储的三 dna 结构极其复杂，需要一层一层缔刻，中微就是干这个的。 但是真正能和国际巨头掰手腕的尖刀，拓金科技、圣美上海，一个是薄膜沉积的王者，一个是清洗设备的黑马。在存储芯片制造中，这两道工序关重要冲突点。为什么华尔街怕？因为一旦中国存储厂用上了中国设备， 日韩的垄断定价权就彻底废了。继续往下扒就是，如果说设备是枪，那材料就是子弹，没有子弹，枪就是烧火棍。这里面就不得不提 雅克科技、顶龙股份、安吉科技、江风电子、华特气体，这是一场真正的化学战争。说起顶龙股份，这里面有一个悲情英雄的故事。为了打破杜邦的垄断，他死磕抛光店十几年。 现在他是长江存储的御用供应商。随着两存破产，他的才能将从实验室级跃升为工业级。亚克科技，做光刻胶的，这是芯片制造皇冠上的明珠， 虽然最难，但他已经切入了供应链。存储厂破产，光刻胶是消耗最快的弹药。江枫电子是把才之王，没有高纯度的金属，把才 就建设不出芯片里的电路。想象一下，我们曾因为一颗小小的光刻胶被卡脖子十几年，今天看着这些材料厂一个个站起来，你难道不觉得眼眶发热吗？最后来看看封测与配套，他们有长电科技、通富微电、深科技 以及洁净室龙头百城股份。长电科技全球封测老三，国内老大，存储芯片造出来，得封装起来吧，得测试吧，这就是他的地盘，国成股份。这可能是最不起眼但弹性最大的一个。 破产要不要建洁净室？问的太好了， i d m 厂就是一个个巨大的洁净室，每扩产一纳米就要建几万平方米的洁净室，摆成 就是那个专门给新面厂盖无菌病房的。介绍完产业链，公司外，想说的是长江存储刚刚完成辅导，长新存储摩拳擦掌。这两大巨头一个做 diram 内存，一个做 named 闪存，合在一起就是全球存储市场的半壁江山。长期以来，全球 nandflash 市场 主要由韩国、美国、日本企业主导，中国在高端存储芯片领域则相对薄弱。现在我们要抢地盘了，全球份额百分之十三，这已经不是备胎了， 这是第一梯队。当这两家巨头拿着 a 股募集来的资金去扩充产物时，会发生什么？三星慌了，海力士哭了，美光连夜开会，因为中国存储芯片的价格战就会少一分，定价权就会往东半球偏移一分。 所以说，两存上市是实实在在点燃产业链大爆发的导火索。我常常在想，我们身处其中，何其有幸能看到中国半导体从万国牌到中国新的蜕变？当前我们正处于一个黄金交叉点。短期看情绪，长江存储 ipo 辅导备案直接引爆了市场对存储的狂热。中期看业绩， 两存破产，设备和材料厂的订单在未来二至三年会爆满。长期看格局，全球存储格局将从美韩争霸变成中美韩三足鼎立。那么，资本界资金会留下哪里呢？这里有一个鲜明的传播效应，设备大于材料，大于封测， 因为设备是刚需中的刚需，没有设备，工厂就是空壳。北方华创、中微公司这些硬科技公司将是这轮行情的中军。而那些细分领域的隐形冠军，如拓鲸科技、圣美、上海 鼎龙股份，则会成为业绩弹性较大的领地。至于宝成股份这种，属于典型的卖水人逻辑，不管谁赢，挖矿的都要买它的铲子。回到五二零的这个情人节的夜晚，长江存储的 ipo 辅导 不仅仅是一个企业的成人礼，更是中国半导体产业的一次新征程。长新和长江存储是 idm 企业，是一条龙企业。 这让我想起了一个词，全产业链自主可控，从设计到制造，从设备到材料，这张网我们终于治好了。互规产业立昂威、有研规、 上海合金。这些名字或许现在还很陌生，但未来它们就是中国科技的脊梁。今晚，当你合上电脑，不妨想一想，在这个万物互联、 ai 爆炸的时代，是谁能够支撑起那片未来的硅基？ 对此，你怎么看呢？欢迎在评论区留言讨论。最后想说的是，论文仅做产业分析和上市公司动态梳理，不构成任何投资建议。 文中涉及的公司信息、财务数据及市场动态均来源于公开资料，包括但不限于公司公告、行业研报及网络资讯。读者力求内容客观公正，但对这些信息的真实性、准确性及完整性不做任何保证。本期视频就到这里，我们下期再见。

长江存储要上市了，今天我们来梳理它产业链上的核心公司。近期长江存储已经完成了股份制改革，预计今年六月中旬向上交所递交科创版 ipo 申请，估值直接干到三千亿。 若流程顺利，将在今年四季度或明年一季度上市。很多人觉得这不就是科创版多只新股吗？有啥大不了的，没必要关注。 我告诉你，长江存储不是一家普通公司，人家是中国唯一、全球第四的三 d nand 闪存龙头，手握对标国际巨头的两百九十四层先进制程 技术实力，直接对标三星、美光等国际巨头。国内现有的存储概念上市公司业务大多聚焦于存储产业链的某一环节，而长江存储是 i d m 模式，集设计、制造、封装、销售于一体。 重点来了，这次的机会全在长江存储的上游设备、材料供货商，还有深度绑定的关联企业里。我来给你拆的明明白白。 第一梯队，参股与影子股在 a 股市场，最受追捧的往往是与巨头有直接股权关联的公司。随着长江存储估值飙升，这些影子股资产价值也随之水涨船高。 这块重点就是养元饮品，虽然主营六个核桃，却是 a 股唯一直接参股长江存储集团的上市公司，旗下全红投资出资十六亿元，持有长存集团百分之零点九九股权。 二、万润科技、时空人长江产业集团是长江存储重要股东，长江产业集团持有长存约百分之二点七二股份。 公司深度承接长江存储风测 ssd 模组业务。第二梯队，洁净室半导体金源厂对生产环境要求极致严苛，长江存储一期到三期持续扩产，带动洁净式工程赛道持续放量，相关企业锁定长期超级订单。 一、亚祥集成，深度参与武汉长江存储厂房改造、扩建及配套工程，是长存核心洁净式工程服务商二、百成股份半导体洁净式工程核心供应商长江存储为公司核心客户， 第三梯队核心材料供应商长江存储三、 d n 先进产线耗材需求巨大，通过大厂认证实现稳定供货的国产材料企业将充分受益国产替代和长存上市后的订单放量。 一、雅克科技，前驱体光刻胶等核心产品稳定供应，长江存储宜兴再建超万吨级光刻胶，产量能达幺九六八零吨， 产能释放后将持续承接长存及国内半导体厂商的替代订单。二、新福电子，国内湿电子化合物龙头长存控股是其第一大客户，二零二五年上半年荣获长兴科技集团供应商质量奖， 且常存为公司第四大股东，持股百分之二点三。八、销售与股权双重绑定。三、有研新材与长江存储建立了长期稳定的合作关系，是其重要的超高纯把材供应商，产品覆盖铜箍等多种金属把材。 四、华特气体特种气体作为半导体制造的血液，华特气体是国内唯一通过 asml 认证的气体公司， 其生产电子特种气体已覆盖长江存储等知名半导体客户，进入核心产线供应链。五、鼎龙股份，打破美国陶氏化学垄断的龙头，国内试战率超百分之七十。 鼎龙不仅向长存供货，甚至与长存共同拥有抛光电发明专利，实现了从采购到联合研发的深度绑定， 二零二五年存储领域订单同比增长超百分之六十八、安吉科技，国内 c n p 抛光液领军企业，产品完美适配长存两百九十四层三 d n a n d 先进制成批量供货核心产线 第四题对核心设备厂商，长江存储是国内唯一的三 d nand 原厂，所谓原厂，是业内对具备自有金源制造能力的存储芯片厂商的通程，而原厂的扩展 最直接拉动的就是半导体设备需求，从刻蚀、薄膜清洗、抛光量测全产业链设备实现覆盖。一、中微公司，刻蚀是三 d n 的 制造的核心，堆叠层数越高，刻蚀需求越大， 中微公司的借制刻蚀设备在国内是占率超百分之四十，是长江存储两百九十四层先进产线的核心供应商，工艺壁垒极高。 二、北方华创作为国内产品线最全的半导体设备商，覆盖刻蚀、 pvd、 cvd、 炉管清洗等全环节，全面切入长江存储产线，设备份额稳居行业前列。 三、华海青科，化学机械抛光设备是高端制成必备，华海青科是国产唯一十二英寸 c m p 设备量产供应商，不仅深度绑定存储产线，还切入了 h b m 先进封装产线，技术壁垒极高。 四、智纯科技，国内施法清洗设备龙头，为长江存储提供核心施法清洗设备是先进制成量产的关键配套厂商。 五、鲸鱼装备，国内唯一实现半导体专用温控设备规模装机应用的制造商，其温控产品已用于长江存储产线，保障核心工艺稳定运行。 六、拓金科技 p e c v d 设备是芯片制造的刚需，拓金科技在长存招标中份额约占百分之五十五。第五梯队，关键零部件，大型设备之外，管阀件归零部件、高纯介质系统是经原厂运转的核心命脉，刚需属性极强。 一、新来应采超高洁净真空气体管阀件产品切入长江存储供应链，广泛应用于场务系统与核心设备端。二、神功股份 公司大直径单晶硅材料及刻食用硅零部件已进入长江存储供应链，用作刻时设备的关键消耗件。第六梯队，风测和模组下游。 随着长江存储金源产能持续释放，下游封装测试存储模组厂商将持续受益产能外溢。一、江波龙 与长江存储等主流存储原厂达成长期战略合作，深度参与金源采购、模组联合开发，充分受益国产存储原厂崛起红利。二、深科技，国内高端存储封测核心厂商，承接长江存储金源封装订单。三、通付微电 先进封装技术领先，深度适配长存高端存储芯片封装需求。从过往产业发展脉络来看，科技领域超级独角兽推进上市阶段，其产业链关联企业往往会受到市场关注。 长江存储本次 ipo 推进是国产存储产业规范化、规模化发展的重要里程碑，关注我，我会第一时间帮你抓住市场热点机会，找到核心企业，下期不见不散！

重磅通知！国产存储超级巨头长江存储刚被路透社爆出，极有可能在今年六月中旬正式提交 ipo 申请材料， 一旦成功上市，这绝对是今年大 a 最硬的一场造福盛宴。给你整理一份全网最准的五大核心收益方，尤其是排在第一位的这位最强跨界王，估计要让不少人大跌眼镜。咱们直接揭晓！第一位， 养元饮品，你没听错，就是那个卖六个核桃的养元饮品，这可不是开玩笑，人家是做核桃乳的，但在投资界绝对是眼光最毒的扫地僧。他是长江存储母公司长存集团在 a 股最大的市场化股东，直接持股接近百分之零点九九， 别的公司都是供货商。这位大佬是实打实的原始股东，长江存储上市，他手里的股权将迎来彻底的价值重估。这波跨界只能说一句， 厉害了，我的核桃！第二位，亚克科技，他是长江存储绝对的核心材料供应商。长江存储造存储芯片，需要用到一种极其关键的材料，叫前驱体，亚克科技就是给长江存储供应前驱体和特种气体的国内龙头。 长江存储上市，融了钱，必定疯狂破产，只要破产，亚克科技的订单就得拿到手软，妥妥的产业逻辑最硬的受益者。第三位，星浮电子，它是国内湿电子化学品的头部企业， 不仅是长江存储稳定的大客户，他的大股东背景里更是直接占着长江存储的关联资本。第四位，国脉文化， 他是通过央视融媒体产业投资基金间接入局了长江存储的早期融资，虽然持股比例不算特别高，但却是分享国产存储巨头 ipo 红利的重要成员。大家赶紧记下，没有江国龙，只有国脉文化或者做存储配套的江波龙。第五位，万润科技为什么把它放压轴？ 因为它是长江存储的亲兄弟，实锤的深度绑定，万润科技的子公司长江万润半导体 就是专门给长江存储做闪存封装和测试服务的。而且它和长江存储同属湖北国资体系，兄弟单位携手作战，联合研发 hbm 高端存储。这种亲上加亲的关系，常存吃肉，它绝对能跟着喝大碗的汤， ok！ 以上就是长江存储 i p o 五大核心受益方，你们觉得这一波谁的涨幅潜力最大？欢迎在评论区留下你的看法，关注我，带你了解中国科技前沿资讯！

你敢信吗？一家公司上市直接干到三千亿估值，而且他一上市，整个 a 股半导体都要重新洗牌。想必大家也猜到了，没错，他就是长江存储。估计不少人在想，这不就是一只新股吗？有啥好激动的？错，大错特错。今天我把话撂着， 长江存储上市是国产存储芯片的里程碑，机会根本不在他自己，而在他背后那堆卖水卖铲子的公司里。 以前存储芯片被三星、镁光、海力士三家垄断，咱们国内啥都没有，手机硬盘全靠进口，人家说涨价就涨价，咱们一点脾气都没有。现在不一样了，长江存储是中国唯一全球第四的三 d n n d 龙头， 直接对标三星美光两百九十四层先进技术拿捏的死死的。而且它是 idm 模式设计、制造、封测、销售全链条自己干。 现如经常江存储已经完成了股份制改革，预计在六月中旬递交科创板申请，年底或明年初上市，估值三千亿。 这么大的体量，扩产建厂买设备买材料全要靠国内供应链，这就是最大的机会。 接下来我直接把产业链拆的明明白白，五大梯队全是硬货，记得收藏。第一梯队，参股影子股最直接，躺赢养员饮品。没错，六个核桃就是他家的。 a 股唯一直接参股长江存储，花十六亿持股百分之零点九九。 长存一上市，他直接资产重估万润科技时控人是长江产业集团长存重要股东，持股百分之二点七，深度绑定风测和 ssd 模组。第二梯队，洁净式工程建厂刚需 长存一期到三期疯狂扩产，厂房要求极高，亚翔集成长存核心洁净式服务商，从头到尾参与建设。百城股份洁净式工程核心供应商，长存是他第一大客户。第三梯队，核心材料国产替代爆发， 雅克科技前驱体光刻胶稳定供货，万吨级产量。在建新宙邦湿电子化学品龙头，长存是第一大客户，还持股百分之二点三八，双向绑定顶龙股份 cmp 抛光电，打破美国垄断，国内是占百分之七十。加 和长存联合研发华特气体特种气体，国内唯一 asml 认证 净长存核心产线。第四梯队，核心设备卖产值最稳。中微公司刻蚀机龙头，长存占比百分之四十加，两百九十四层产线，核心设备， 北方华创最全设备平台，刻蚀沉淀清洗全覆盖，长存大订单拿到手软。 拓金科技 p t v d 设备，长存招标占百分之五十五。 3 d 堆叠刚需， 华海青稞 c m p 抛光设备，国内唯一十二英寸量产， h b m 必备。第五梯队，封测加模组，产能外溢吃肉，长存金元越多，下游封测模组越受益。 深科技高端存储风测龙头，承接长存大量订单。江波龙，长存颗粒核心模组商，企业级 ssd 放量。总结一句话，长江存储上市不是一家公司的狂欢，是整个国产存储产业链的盛宴。 以前咱们被卡脖子，现在长江存储带着国产设备、材料封测一起崛起。三千亿独角兽上市背后的供货商、参股公司才是真正的隐形赢家。 接下来长存一旦提交申请，这些产业链公司必然会被市场重点关注，方向我已经给你梳理的清清楚楚， 关注这些标的，就等同抓住了这波国产存储的最大风口。以上内容仅为行业分析，不构成投资建议。关注招宝，每天给你最硬核的股市干货。

朋友们聊个大事，你手机里存照片的芯片，电脑里负责运行内存的芯片，他们的国产龙头长江存储和长兴科技马上就要一起上市了。消息一出，很多人的第一反应是，国产替代占上风口了，赶紧找概念股上车。但等等，先别急着挂单，这里面藏着一个绝大多数人还没琢磨透的风险。 打个比方，长星座的 drm 就是 你手机电脑的临时工位，数据随用随走。长存座的 nand 闪存是你的永久仓库，电影游戏全存里面。过去这俩地盘被三星海力士掐着脖子涨价， 现在咱们这俩兄弟硬生生啃下了一块肉。现在你打开手机，看到最多的解读是，业绩炸了，我给你念组数，你品品。长星科技一季度营收五百零八亿，比去年同期翻了七倍多，利润直接从亏损干到两百四十七亿。 长江存储更猛，全球每卖出一百块闪存颗粒，就有十六块是他家的紧追行业第三的美光。听到这，你是不是有点上头感觉？印钞机就摆在眼前，恨不得马上冲进去停， 这就是最容易掉进去的第一个坑。业绩好和你能不能赚到钱是两码事。存储芯片的周期性比猪肉还猛， 上一轮涨价，三星赚的盆满钵满，周期一过，价格血崩，利润腰斩都算轻的。现在机构都说靠着人工智能这股风，超级周期能烧到二零二七年。但用常识想想，一个连楼下早餐铺老板都在聊的好消息，市场还会傻？等你上车了再涨吗？大概率不会， 价格往往已经提前反映在你的买入价里了。那更深一层的门道在哪？很多人只盯着两场上市，却没发现底层逻辑完全切换了过去。他们是烧钱追技术的碎钞机，赌从无到有。现在上市手握几百亿真金白银，变成了造富基，拼的是用资本破产抢地盘。 这个阶段，真正要看的不是短期芯片价格涨多少，而是他们能不能用融来的钱填平技术差距，把高端市场啃下来。比如长新的高宽带内存 h p m， 这是 ai 芯片的必需品，能不能顺利量产，长存三百层以上的闪存能不能率先推出来，这才是决定未来江湖地位的关键。 那咱们的账户到底能在这轮浪潮里对接到什么？我拆成三条线，条条指向不同逻辑。第一类需要高度警惕的是顶着参股光环的概念。比如养源饮品、合肥城建， 听着沾光，实际持股连百分之一都不到。股价一拉，纯粹是情绪炒作，和他们卖饮料、盖房子的主业几乎没关系。一旦市场情绪退潮，你很可能发现自己是在为别人的狂欢买单。第二类逻辑链条，更直接的是上游卖产人，就是给粮厂提供设备和材料的公司。 两长绒几百亿破产钱，主要花在采购设备上，像刻蚀机龙头中微公司、薄膜沉机设备商拓金科技、抛光液龙头安吉科技，营收和两长的资本开支几乎绑在一起，芯片价格天天波动，它们受影响相对小，只要破产不停，订单就不停 翻翻拓金科技的财报，光长存一家客户就贡献了大约百分之六十五的收入。这种赚卖铲子的钱比直接赌芯片涨跌逻辑链要短得多。第三类业务弹性比较可观的是风测和模组场。像深科技、江波龙、百维存储， 他们负责把两长产出的芯片颗粒封装测试，或者直接做成固态硬盘内存条卖出去。深度绑定国产颗粒供应链后，成本更可控，供应更有保障。如果 ai 服务器存储需求持续放量，他们的业绩弹性也会被明显放大。 看到这儿，你已经比只看标题追概念的人高出了好几个段位。但还有一个压轴风险必须刻在脑子里。存储超级周期一旦在二零二七年后退潮，从严重短缺转向供给平衡甚至过剩，市场现在喊的万亿估值就可能面临极大回调。 记住，这么高的估值要兑现，需要三个完美前提， ai 需求一刻不能停，芯片价格一刻不能跌，地缘政治和技术迭代一刻不能出大问题。 这三个不能任何一个被政委，今天的乐观就可能变成明天的被动。所以朋友们，两场上市，对国家而言，是国产存储从零到一的成人礼里程碑。但对你我这样的普通投资者，这更像一场认知层面的压力测试。 真正的顺势，是看懂产业爆发的确定性，真正的清醒，是对周期和估值永远心存敬畏。别把十年的产业长逻辑当成明天追高挂单的短理由，想明白这一点，你才能在这轮行情里真正拿得住也睡得着。以上均为个人观点，供交流探讨，不构成任何投资建议。

重磅官宣，又一个万亿级 ipo 来了！长江存储刚刚定了，六月中旬正式递交科创板上市申请，今天我把长江存储的五大核心一次性整理给你，全是干货，一定要看完长江存储，国产存储芯片的绝对龙头，终于要冲刺上市了，六月中旬交表科创板，保健人是中金公司加中信箭头，如果一切顺利，最快今年四季度就能挂牌。 很多人可能没概念，长江存储到底是什么级别？我告诉你三个数字你就懂了。第一，它是中国核心，全球第二梯队的三 d n 的 闪存原厂。什么叫原厂？就是自己设计，自己制造，跟三星 s k、 海力士、美光正面硬钢的那种。第二，二零二六年一季度 三 g 营收突破两百亿，同比翻了一倍，全球实战率已经超过百分之十六，每六颗闪存芯片里就有一颗是长江存储造的。第三，市场给他的估值，最后一轮融资大概一千六百亿，但已经炒到三千到四千亿，上市后有望冲击五千亿市值，妥妥的科技史上最大 a p o 之一。你可能会问他凭什么？三个底层逻辑 我一句话说清楚，第一， ai 存储超级周期， ai 服务器，大模型训练，需要海量高端闪存，现在供不应求，长江存储是国内唯一能接住这波的 i p o 募资，就是用来破产，月产量要拉到十五万片，直接吃满 ai 红利。第二，国产替代，从被卡脖子到逆袭， 二零二二年他被美国列入实体清单，设备被卡。结果呢？二零二五年，他自己搞出了两百九十四层三 d n 的 量产， 二零二六年一季度直接盈利大爆发，这叫越压越强。第三，国家战略支持，存储芯片是数字经济的粮食自主，这次上市背后就是权力推动。重点来了， 长江存储上市谁最受益？我整理了五大核心，覆盖股权、材料、风测仪器全产业链，全是逻辑拆解。 第一个核心，两元饮品，没错，就是六个核桃那样的。你别觉得跨界离谱，人家是长江存储母公司长存集团的 a 股市场化股东，出资十六个亿，间接持股百分之零点九九，是第八大股东， 这是原始股级别上市直接股权重估，最纯正的存储原始股逻辑。第二个核心，亚克科技，半导体材料龙头 是长江存储的前躯体加特种气体核心供应商，这些材料是芯片制造的卡脖子环节，长存扩产，它就放量，订单随着产量一起报。深度绑定。第三个核心，心服电子失电子化合物龙头长江存储是他的第一大客户， 而且长存资本直接持股百分之四点七，是第二大流通股东，绑定最深、业绩弹性最大的材料股之一。第四个核心，降龙电业，这个比较隐蔽，他和长江存储是同一个时控人，湖北国资资源倾斜最底细的标的。第五个核心，万润科技， 做封测的亲兄弟，他有个子公司叫长江万润，专门给长江存储做闪存封装加测试，总属湖北国资体系，还在联合研发 hbm 长存储破产封测订单直接吃满，是最确定的下游伙伴了。五大地址讲完了， 但有三个点我必须说清楚。第一， ipo 还没正式交表，时间存在不确定性，如果推迟或者被问询，市场预期会波动。第二，估值已经炒得很高了，老股交易到三千到四千亿， 上市后能不能站稳五千亿要看业绩兑现。第三，技术迭代风险。存储芯片行业竞争激烈，三星、海力士也在往前跑。国产替代是长落季，但短期可能有波动。长江存储 a p o 不是 普通上市， 是国产存储替代加 ai 存储大周期、国家战略科技三重共振，以上五大核心覆盖股份、材料、风测、笛系全产业链受益。看懂就是机会，你觉得哪个最值得关注？评论区聊聊，点赞、收藏关注我，咱们下期见，拜拜！

长江存储今天也传出 ipo 消息了啊，前两天是长兴科技，今天又是长江存储。如果你玩电脑，应该都听过智太这个品牌，其实早在两三年前我就做过视频推荐过它啊，因为当时我就知道国产存储已经开始真正突破了，包括设计、软件、主控、颗粒、产线这些核心东西， 这几年都在快速进步。很多人现在还有个误区啊，觉得国产存储破产了，内存硬盘就会降价。其实不是的啊，现在整个行业利润最高的早就不是消费级了，而是 ai 服务器、企业级存储。 所以国产现在第一目标不是便宜啊，而是先扩产，先抢市场，先把产线做起来。所以短期内别指望高端存储回到以前价格啊，特别是白菜价啊。但长期来看，我反而越来越看好国产存储，尤其是姿态。至少目前在国产 s s、 d 里面，我个人觉得它是排第一的啊。

家人们， a 股又出大消息了，错过真的要拍大腿！长江存储控股股份有限公司正式发布首次公开发行股票并上市辅导备案报告了，可能很多新手家人不知道这意味着什么，今天用大白话给大家讲透，不玩专业术语，还会把 a 股相关的受益标的一一说清楚，干货拉满，新手也能轻松跟上风口。 先跟大家科普一下，上市辅导备案就相当于长江存储正式启动 ipo 流程了，相当于报名参加上市考试，辅导结束后就可以向交易所提交上市申请，距离登陆 a 股又近了一大步。这可不是小消息，长江存储是什么级别？ 他是咱们国产存储芯片的顶梁柱，专门做固态硬盘、 u 盘里的核心芯片，靠独创的技术实现弯道超车，甚至把技术反向输出给三星，直接打破了国外巨头的垄断地位，堪比芯片界的国家队。可能有人会问，长江存储 ipo 跟咱们 a 股散户有啥关系？关系可太大了， 一旦他成功上市，不仅会成为 a 股半导体板块的巨无霸，带动整个存储芯片赛道起飞，更重要的是，他整个产业链上的公司都会跟着喝到汤吃到肉，这些就是咱们要重点关注的受益标的，也是今天的核心干货。 先给大家说清楚，长江存储 ipo 受益标的主要分两大类，一类是直接参股他的公司，另一类是给他提供设备、材料封测的上下游伙伴，都是实打实的冷门股，大家重点记这几家就够了。 第一类，直接参股最直接受益的标的， ipo 后股权价值会直接重估，韩信拉满，首当其冲的就是养源饮品，这家公司直接持有长江存储母公司约百分之零点九九的股权，是公开信息里直接持股的 a 股公司，实打实的参股。 长江存储上市后，他的股权价值会跟着水涨船高，近期走势也已经开始发力，值得重点关注。还有降龙殿业，他是武汉国资的实控人，同源国资属性极强，深度绑定。长江存储 虽然是间接受益，但随着长江存储 ipo 推进，他的受益逻辑也非常硬，近期股价也跟着稳步走强。第二类上下游伙伴，相当于卖产人， 长江存储要上市要扩产，离不开他们的支持，订单会持续爆发，业绩确定性拉满。首先是设备龙头北方华创，国内半导体设备的大哥大长江存储新建产线扩产都会大量采购他家的设备，刻蚀、薄膜、沉基等设备全覆盖，订单排的满满当当， 跟着长江存储一起成长，业绩根本不用愁。然后是中微公司三 d n 的 刻蚀机的绝对龙头，长江存储的核心设备供应商，尤其是长江存储的高端产线，几乎离不开他家的设备，随着长江存储产能爬坡，他的订单会持续放量，长期潜力很大。 还有封测领域的长电科技和通富微电，长江存储生产的芯片需要经过封测才能投入使用。这两家是国内封测龙头，直接承接长江存储的封测业务，芯片产量增加，他们的订单也会跟着暴涨， 近期业绩已经开始兑现。另外，材料领域的华特气体和互规产业也不能忽略，华特气体是特种气体龙头，给长江存储提供光刻器的核心材料。互规产业是十二英寸硅片龙头，批量给长江存储供货，打破了海外垄断，都是国产替代加长江存储 ipo 的 双重受益标的。 最后再跟家人们划重点，长江存储 ipo 辅导备案不是昙花一现的短期热点，而是国产存储芯片崛起的重要信号，更是咱们普通散户跟上科技风口的好机会。当下全球存储芯片缺货，价格暴涨，叠加长江存储 ipo 的 催化，整个赛道的上涨逻辑非常扎实。

家人们重磅消息！五月十九日，长城集团全力冲刺 a 股 ipo， 旗下长江存储作为国内唯一三 d 烂的原厂，成功登陆资本市场已成大势所趋。此举不仅是 国产存储行业发展的里程碑，更能强力带动区域半导体产业集聚，飞速发展，打造世界级存储产业高地指日可待。 今天，我一次性整理好长江存储全产业链核心兽疫标地，包含股权、设备、材料、风测船、赛道干货满满。 一、深度绑定股权上涨弹性十足的有养元饮品、万运科技、降龙电业等。二、核心半导体设备行业刚需龙头的有中微公司、北方鸿创、 拓景科技、圣美上海等。三、芯片核心材料国产替代大势所趋的有华特气体、安吉科技、鼎龙股份、思域新材等。四、风测层出模组做响产量爆发红利的有深科技、江波龙、百威层出等。 总之，长江存储正式开启上市之路，标志着国产存储正式实现从突破突围到行业引领的跨越，整条产业链迎来订单、业绩、估值三重利好加持，新能源行情即将开启。 想知道这份名单里谁爆发力最强，最有望成为赛道龙头的评论区打出存储两个字，精准干货直接安排认准老韩，每日分享前沿产业资讯与市场机遇。炒股路上不踩坑不迷路，记得点赞关注哦！

你知道全球每卖出十块 n a n d 闪存芯片，现在就有一块来自中国吗？我们手机里存照片，电脑里的固态硬盘背后的核心三 d n d 闪存，长期以来被三星、海立讯、美光牢牢垄断。而打破这层铁幕 的，是一家曾被视为至暗时刻代名词的中国企业，它就是长江存储。这家总部位于武汉的巨头， 独创了震惊业界的 x stocking 架构，简单说就是把存储单元和逻辑电路在两片晶圆上分别加工，再像拼乐高一样精准贴合。这样，它的最新产品实现了等效两百九十四层的堆叠， 存储密度极高，读写速度冲破了七千兆每秒。技术的突破直接引爆了市场。由于 ai 算力需求的急速狂飙，长江存储二零二六年一季度营收直接突破两百亿，同比暴涨百分之一百， 全球实战率一举冲破百分之十，坐稳全球第四，建指全球第三。按照规划，到二零三零年，他甚至有登顶全球最大 n a n d 闪存制造商的可能。最重要的是， 他终于要在科创版 ipo 了，市场预计估值高达三千亿元人民币，最快今年六月中旬就提交上市申请。 三千亿的巨头啊，可惜绝大多数人没法直接买到他的原始股。那究竟谁在搭车赚钱？ 首先，最正宗是卖六个核桃起家的养元饮品。你没听错，就是那个经常用脑多喝六个核桃的养元饮品。他几年前跨界豪掷十六亿，通过子公司直接拿到了长江存储某公司约百分之九十九的股权， 是目前 a 股唯一一家直接参股长江存储的上市公司，很多人调侃他是六个核桃里喝出了芯片味。不管主业如何，只要长江存储上市大涨，他手里的这些股权重估价值将极其惊人。 另外，大众交通、市北高新等几家公司，也通过复杂的产业基金实现了间接微量的持股。但要说长期收益，真正的卖产人才最赚钱。 长江存储未来几年要砸一千六百亿到一千八百亿来疯狂破产，其中七八成都要用来买设备。首当其中的就是两大刻蚀巨头。中微公司，国产刻蚀绝对龙头，他家五纳米的刻蚀机早就批量供货了， 在长江存储供应链里的占比一度超过百分之四十。北方华创，全品类平台巨头，克石沉机清洗设备全包圆深度绑定。长江存储二零二五年前三季度营收已经干到了两百七十三亿。另外，专攻薄膜沉机的拓尖科技， 在长江存储 p e c v d 招标份额高达百分之五十五。以及做抛光设备的华海青稞，都是三期扩展中实打实拿到真金白银订单的核心角色。 除了设备，还有随时被消耗的关键材料，有研新材，这是把才界的隐形冠军。他家十二硬钻古把，是国内唯一在长江存储的把才采购里独家供应，整体把才份额超过百分之六十。长虹科技， 十二英寸惊人载具的稀缺龙头，别看只是装芯片的盒子，技术壁垒极高，过去一直被日本企业垄断。 去年昌宏科技小批量供货后，今年在长江存储的订单直接暴涨过半，首次让国产供应在该品类超过进口份额，顶龙股份 c n p 抛光电国内试占率超百分之七十。深度绑定长江存储 替代美国陶瓷进程加速。江风电子超高纯铜把坦把全球领先，已成功导入长江存储先进之城，三大米级别把才都能量产。别忘了，下游的品牌厂商德明利作为长江存储的金牌生态合作伙伴，双方自二零二零年起就深度绑定 得名利的企业级 ssd 方案，大量搭载长江存储的闪存颗粒，是全占国产化的代表。说到这里，咱们必须得泼盆冷水，滋润市场，向来是炒预期卖事实。第一，含糖量的虚实养颜饮品虽然正宗，但毕竟持股不到百分之一， 且主业核桃乳依然面临下滑压力，那些通过基金间接持股的公司，实际关联度极低，千万别瞎追。第二， ipo 本身的不确定性，长年存储还没正式地表上市时间、估值甚至会不会临时换板块儿 都是变数。第三，也是最大的命门地缘政治。长江存储至今仍在美国的实体清单上，设备供应链随时可能被掐脖子。这是一场在刀尖上的舞蹈。从二零二二年被制裁的至暗时刻， 到如今排队 ipo 的 高光绽放，长江存储用不到四年时间，硬生生撕开了全球存储芯片的防线。 无论股价怎么波动，我们都必须承认，他是中国硬科技突围的关键一子。这条路上注定布满荆棘，但也注定星光璀璨。如果你也期待中国新的崛起，点赞转发，让更多人看到中国的科技力量！

又一家巨无霸公司要上市了！今天，长江存储宣布正式启动上市辅导备案。这意味着，继长兴存储之后，又一家中国存储芯片龙头正式站到了资本市场门口。 长兴存储和长江存储如果先后登陆 a 股，可能不只是多了两家芯片公司，而是中国存储芯片产业第一次在 a 股形成真正的双巨头格局。那么问题来了，这两家巨无霸公司上市，对 a 股到底意味着什么？ 是给科创板带来真正的科技压仓石，还是短期抽走市场流动性的吸金兽？要回答这个问题，我们先来了解一下长江存储到底是做什么的。 长江存储主攻的是 nadflash 闪存芯片，这个东西听起来很专业，但其实离每个人都很近。你手机里一百二十八 g、 两百五十六 g e t。 的 存储空间，电脑里的固态硬盘，数据中心里用来存放海量数据的存储设备，里面最核心的芯片颗粒就是 nandflash。 长江存储真正厉害的地方是，它已经不是一家只停留在国产替代蓄势里的公司。按照市场公开数据，长江存储在全球 n n flash 市场的份额大约已经达到百分之十一到百分之十三。排在它前面的主要是三星电子、 s k、 海力士、凯侠和西部数据。 也就是说，长江存储已经是全球前五的 nmd flash 厂商，而且是这个榜单里唯一的中国企业。现在这个时间点，存储芯片正站在 ai 浪潮的风口上。 前两天，长兴存储刚发布了业绩，一季度盈利三百三十亿元，市场预计全年盈利可能在一千亿到一千两百亿之间，如果按二十倍市盈率计算，上市后的总市值可能在两万亿到二点四万亿甚至更高。长江存储的体量同样不小， 虽然具体财务数据目前尚未公开透露，但从行业地位来看，他同样会是科创板乃至整个 a 股的重量级选手。但问题也在这里。巨无霸上市从来不是只有好消息。对市场来说，超级 ipo 最直接的影响就是可能带来短期流动性压力， 说白了就是抽血效应。一家公司体量越大，募资规模越大，就越需要市场拿出真金白银来承接资金去打新、去配置新股，短期就可能从其他板块流出来，导致原本活跃的题材和股票受到影响。 历史上类似的案例并不少，比如二零二零年中兴国际登陆科创板，在它上市前后，市场从快速上涨进入了比较长时间的震荡。再比如二零零七年中石油回归 a 股，上市前后正好对应上证者数，历史高点之后，市场进入漫长调整。 当然，这些案例背后的宏观环境、市场估值和流动性状态都不一样，不能简单说是某一家新股砸崩了市场，但至少说明大体量 ipo 对 市场资金面的扰动是真实存在的。 如果长兴存储和长江存储未来先后上市，影响可能会更明显，因为这不是普通公司上市，而是两家产业地位非常高、想象空间非常大的科技巨头，它们会吸引大量打新资金、机构资金、指数基金、主题基金关注，短期内市场难免会担心资金分流。 但反过来看， a 股其实也非常需要这样的公司。过去科创板最缺的不是概念，而是真正能代表中国科技硬实力的超级龙头。 如果长辛和长江顺利上市，它们可能会成为科创板新的压仓石。对于指数基金、社保资金、长期资金甚至外资来说，这类资产有很强的配置价值。短期它们可能吸资金，但中长期也可能吸引更多长期资金进入 a 股科技板块。 目前长江存储只是刚完成辅导备案，距离正式上市还有相当长的时间，后续还要经历审核、问询、路演等多个环节。接下来真正值得关注的是长江存储的招果说明书核实透露，届时才能看到真实的财务数据，对它的体量和估值有更准确的判断。

家人们今天必须聊透长江存储启动 ipo 这事。现在的话， ai 服务器对存储的需求是传统机型的三倍，海外大厂的话，全部把先进的能源砸去做成 hbm 了， 现在 n a n d e 这边直接流出了巨大的空白。而长江存储的话，一季度营收刚破两百亿，同比翻倍了，全球份额的话已经来到了百分之十六点四的占比，直接把美光挤下去了，进去了全球第四。 最硬的是它那个自研的最新架构，四点零架构，呃，二百三十二层，等效二百九十四层，量率在百分之九十以上，甚至反向还给三星授权专利， 这在国产芯片里头是大一招。这次 ipo 募资两百九十五亿，全砸破产，等到年底三期工厂投产，月产能金融达到三十万遍，正好接住 ai 爆发的存储需求。这不是简单的上市融资，是国产存储真正从跟跑到并跑的关键一步， 咱们自己的硬科技企业终于能在全球高端市场抢下话语权了。再看产业链，直接收益的分三类，一是上游设备材料商中微公 司的刻蚀机，安吉科技的抛光液早就进了供应链。二是封测，长电科技扩展或者芯片都是靠它封装。三是国内的 ai 服务器厂商以后能拿到更稳定的国产 n a n d 的 供货，成本还能压下来。

存储板块还有比长兴更加厉害的吗？有啊，那就是长江存储。那么一句话，梳理长江存储供应链企业的核心公司， 长江存储已经完成股份制改革，流程比较顺利，将在今年四季度或者明年一季度左右啊，当时我们首先来开始讲重点，不废话了啊，我们从股权来说，重点就是养元啊，主营六个核桃，没有听错啊，他却是 a 股唯一直接持有长江存储集团上市的公司啊，只有股份为零点九九。那其次就是万润，不仅间接持有啊，股份公司还深度承接长江存储风测模组业务。 那么第二个啊，再来说洁净式半导体厂源，这金源厂对生产环节要求比较苛刻啊，长江存储一期到三期持续扩产，产能带动洁净式工程赛道持续放量，相关企业啊，不定长期订单。 第一个就是亚翔啊，深度参与武汉长江存储厂房改造以及扩建的相关配套工程，是长存核心的洁净式的工程服务商。那第二个就是薄层 半导体相关工程核心供应商啊。第三个啊，再来说就是材料供应商啊，把长江存储先进产线的耗材需求量十分巨大，通过大厂认证的方式能够稳定货源啊，充分的一个受益啊。国产替代和长存上市后的订单 放量持续啊。这一块第一个啊，就是雅克啊，全曲体光刻胶啊，核心产品稳定持续供应。那长江存储在宜兴的工厂专门来搞光刻机，产量达到一万九千六百八十吨 呢，产量释放后，将持续承接长江以及其他国内半导体厂商的替代订单。那第二个就是新服啊，国内私电子化学品 是其他的第一个大客户，那么且长存为公司第四大股东啊，股权交叉持股双重绑定，那么持股比例为两点三八。第三个是有研与长江存储建立长期稳定的合作关系，产品覆盖铜箔等有色金属把材。 第四个是华特啊，各种气体作为半导体制造的血液，华特是国内唯一通过 a m l 认证的气体公司，其生产特种气体已经覆盖长江存储等知名半导体客户进入核心现采的供应商。 那第五是什么？顶龙打破美国陶瓷化学的垄断，国内市场占有率超过百分之七十。那最后一项啊，是设备啊，设备中微的戒指、刻石相关设备在国内的市场占有率超过百分之四十，是长江存储 先进制成的一个核心供应商，供应壁垒非常高啊。那么第二个就是华创啊，作为国内产品供应商最齐全的半导体设备，覆盖刻蚀、 pvd、 cvd 的 管材、清洗等全环节啊，全面切入了其产品产线， 设备份额常年稳居行业潜力。那么最后一项啊，就是设备里面的一个关键零部件啊，小型零部件。那这个之外呢，也非常的关键啊，一个我们说了，新来的超高洁净真空气体阀件产品切入了长江存储的供应链管，放用于产物系统与核心设备端。 那第二个就是神功啊，大直径单晶硅材料以及刻石硅零部件已进入长江存储的供应链，用作刻石设备的关键耗材。 最后啊是封测与模组的那下游伴随着长江存储，金元才能持续的释放，下游封装 设备的存储模块厂商较非常的受益。那第一个就是江波啊，长江存储等主流存储厂商达成了长期的战略合作，深度参与金元的规模化采购和联合开发，充分受益国内金元厂崛起的一个红利。 那第二个啊，是深科啊，国内高端存储测试厂商承接了长江存储的一个金源封装业务。第三个啊，通微啊，先进封装设备领先，而且适度啊，配长存的高端高端的封装需求。

长江存储要上市了，预计六月中旬递交科创版 i p o 申请，估值冲到三千亿，今年四季度到明年一季度正式挂牌。有人说，不就是多了只新股吗？ 大错特错！长江存储是中国唯一全球第四的三 d n 的 闪存龙头，手里握着对标三星美光的两百九十四层先进制成。更关键的是，它是国内唯一走通 i d m 全产业链模式的存储厂商，设计、制造、分装、销售全流程自主可控，全球都没几家能做到。 这次真正的机会根本不在新股本身，而在它上游的设备、材料供应商，以及深度绑定的股权关联企业。 我分六个梯队全部给你讲清楚，每家都是实打实的受益标的。第一梯队，参股影子股 i p o 直接催化估值，重估最快 a 股最认的就是股权绑定，长存估值越涨，这些影子股的资产价值就越往上飙。两元饮品， a 股唯一直接参股长江存储的上市公司， 旗下全红投资砸了十六亿，持有长存集团百分之零点九九股权，是最大的市场化股东。别看他卖六个核桃，这一波躺吃估值红利。万润科技时控人，长江产业集团是长存核心股东，持股约百分之二点七二， 公司本身还深度承接长存的风测和 ssd 模组业务，股权加业务双重绑定。第二梯队，洁净工程现场刚需订单百分之一百锁定 半导体金源厂，对洁净度的要求是百万分之一级别。长存一期到三期持续扩产，洁净工程订单直接爆料，亚翔集成深度参与武汉长江存储厂房改造扩建及配套工程，是长存核心洁净式工程服务商 百成股份半导体洁净工程绝对龙头。长江存储是他的第一大客户，三期订单预计超过二十亿。第三梯队核心材料国产替代加速，订单增速最快。长存两百九十四层先进产线号台需求量极其巨大， 通过大厂认证的国产材料商，直接吃国产替代加扩产双重红利。雅克科技，前驱体加光刻胶双料龙头， 稳定供应长存两百层以上产线，宜兴再建一万九千六百八十吨超大规模光刻胶潜能一旦释放，订单持续爆发。江化微，国内湿电子化品龙头长江存储是他的第一大客户， 二零二五年上半年刚拿了长存供应商质量奖，长存还直接持股百分之二点三八。销售加股权深度绑定。有研新材，国内超高纯金属把材龙头 跟长存建立了长期稳定合作，产品覆盖铜鼓等核心把才华特气体、半导体、特种气体就是芯片制造的血液，国内唯一通过 a c m l 认证的气体公司，产品全面进入长存核心产线。 顶龙股份，直接打破美国陶氏化学垄断，国内 c m p 抛光电试占率超过百分之七十，不仅批量供货，长存还跟长存联合拥有抛光电发明专利，从采购升级到联合研发，二零二五年存储领域订单同比暴涨百分之六十八。 安吉科技，国内 c m p 抛光液领军企业，产品完美适配长存两百九十四层三 d nine 的 先进制成，批量供货，核心产线第四梯队，核心设备破产最直接受益，七百亿订单增量等着释放。长存作为国内唯一三 d n n d 原厂破产，最先拉动的就是半导体设备， 从刻蚀薄膜到清洗抛光全链条受益。中微公司三 d、 n n d 介质刻蚀绝对龙头，堆叠层数越高，刻蚀需求越大。中微在长存两百九十四层产线试占率超过百分之四十，工艺壁垒无人能及。 北方华创，国内产品线最全的半导体设备商，覆盖刻蚀 p v d、 c v d。 炉管清洗全环节，全面切入长存产线，设备份额稳居行业第一。华海青稞， 国产唯一十二英寸 c m p 设备量产供应商，不仅深度绑定长存存储产线，还贴近了 h b m 先进封装产线，技术壁垒极高。智纯科技，国内施法清洗设备龙头，为长存提供核心，施法清洗设备是先进制成量产的关键配套。 精策电子，国内唯一实现半导体专用温控设备规模装机的厂商，产品全面用于长存产线，保障核心工艺稳定。破金科技 p e c v d。 薄膜沉机设备绝对刚需，在长存招标中份额高达百分之五十五，是三 d n 堆叠制成的必备设备。第五梯队关键零部件，隐形刚需毛利率最高大型设备之外，管阀件、归零部件才是金源厂运转的核心命脉，刚需属性拉满毛利率普遍超过百分之五十。 新来硬材超高洁净真空气体管阀件龙头产品全面切入长存供应链，覆盖场务系统和核心设备端。 神功股份大直径单金硅材料即刻使用归零部件龙头产品进入长存供应链，用作刻时设备的关键消耗件，第六梯队封测与下游模组产能释放直接受益。随着长存金元产能持续爬坡，下游封测和模组厂商直接吃产能满意的红利。 江波龙，国内存储模组龙头，跟长存达成长期战略合作。深科技，国内高端存储封测核心厂商 子公司佩顿科技是长存主力封测基地，承接多层三 d n 的 核心订单。通富微电先进封装技术领先，是长江存储混合建核技术唯一封装合作伙伴 hbm 订单持续放量。 记住一句话，科技领域超级独角兽，上市前的三十六个月，是产业链公司的黄金炒作窗口。长江存储，这次 i p o。 是 国产存储产业从追赶到领跑的里程碑事件，关注我，我会第一时间跟踪长存 i p o 最新进展，帮你抓住最核心的市场机会，下期不见不散！

这回武汉真是太牛了，长江存储要是一上市，国资搞不好直接赚回武汉整整十年卖地的钱，那可是小一万亿啊！这简直是股权财政的极具参考价值的产业运作案例。 刚刷到的最新消息，长江存储搞出来的那个 x tacking 架构相关自研存储芯片产品，现在闪存芯片的全球占比都破百分之十了，眼看就要冲上全球第三的位置。今年头一个季度营收就干过两百亿， 照这个势头，全年营收有望冲击千亿规模。现在 ai 热的发烫，这种级别的企业，行业内头部存储企业净利润可达百分之四十左右，那就是纯赚四百亿啊！ 给他按二十五倍市盈率算，真的一点都不过分。市场机构普遍预估，其上市后市值有望达到万亿级别。 这么一家实打实的未来万亿级大厂，你猜国资赚了多少股份？差不离百分之一百，全是国资的翻十大股东名单，瞅瞅头七个全是纯纯的国资背景，加起来直接赚了百分之九十二的股份。 这里面大基金占百分之二十二，湖北加武汉的地方国资占百分之七十，这百分之七十基本全是武汉国资手里的。 等正式上市之后，国家大基金手里的股份值个两千两百亿，武汉国资那堆直接飙到七千亿两，加起来快九千两百亿。去年武汉全年卖地收入才一千一百亿， 这堆股权直接抵得上武汉九年卖地赚的钱，到时候股价稍微往上跳一跳，直接凑够十年卖地的总营收。这可不就是股权财政的极具代表性的产业运作实践吗？ 武汉这波真的太炸了，前阵子大伙不都在说土地财政快退了，得靠股权财政接棒吗？武汉这波直接给全国现场演示了一遍股权财政的值得参考的产业培育路径， 是国内地方产业培育领域极具特色的实践样本。肯定有人要纳闷啊，招百分之九十多的股份全在国资手里，创始人跑哪去了？嗨，说白了，政府本身就是他的创始人啊。长江存储那可是咱们国内产业政策展出来的极具代表性的重大产业成果。 这话真不是吹的早，十几年前咱们国家就铁了心要搞出自己的存储芯片，选谁来扛这事？直接拍板给武汉的国家存储器基地直接落地武汉。二零一六年，长江存储就正式挂牌成立了。 作为项目核心主体，武汉直接把当地的存储企业武汉新星整个掏出来，变成长江存储的全资子公司。人家武汉新星本来就有十二英寸先进集成电路的研发和生产能力， 直接就成了长江存储的原始底子。之后国家半导体大基金砸钱进来，武汉本地国资跟着头，清华紫光也掏了钱，直接给长江存储砸的家里厚的不行，还让紫光的董事长赵伟国来当长江存储的董事长，全权操盘， 又把武汉新兴的 ceo 杨士林拉过来当总经理。人家可是实打实的技术大牛，工厂有了，钱管够，核心技术人才也到位，长江存储就这么把所有资源捏合到一块起步了。这一晃十年过去，人家不光帮咱们中国攥住了自己的存储芯片， 还蹭蹭长成了全球数的上号的存储巨头，国家当初布置的任务那是完成的漂漂亮亮的， 你说这不就是咱们国家产业政策展出来的极具代表性的重大产业成果吗？国家出战略方向，地方政府稳稳接住，国家和地方一块掏钱找办市场化的专业操盘手来落地， 最后再走上市这最后一步，整个流程跑的顺顺当当，一点磕绊都没有。武汉这波干的太漂亮了，大几千亿的收益本来就该归人家赚。

董事长们，天大的事。就在今天，长江存储正式启动了 ipo， 辅导各位，这不是一次普通的上市，这是国产存储产业链的一场资本总动员，真金白银的机会正在路上，但机会从来只留给看得懂的人。今天这条视频，我就带你把背后那些真正有机会的玩家，一个一个扒清楚， 听懂了，你就算握住了一把钥匙。先说最直接最不用动脑子的逻辑，股权你买不了还没上市的长江存储，但 a 股有公司明明白白捏着他的股份，这就是养员饮品。没错，就是那个卖六个核桃的。 他旗下有个基金叫权红投资，直接持有长江存储集团百分之零点九九的股权。别小看这零点九九，现在一级市场给长江存储的估值毛定在一千六百亿左右，而上市之后，市场普遍预期他会冲上三千亿。我们按一千六百亿保守算，这部分股权也值十五六个亿，按三千亿算就是三十个亿。 而养员饮品自己的市值才两百多亿，这笔资产有多重，你品你细品，这个关系是白纸黑字，确定性拉满。另外还有像万润科技，它和长江存储同属湖北国资体系子公司直接给长江存储做存储芯片的封测，业务绑定最深，属于既能沾上股权概念，又能吃到实体订单的双料选手。 至于大众交通、市北高新，这些，是通过参股产业基金间接持股，穿透下来，比例极低。这里得提醒一句，炒作可以有，但心里得有本账，别把故事当事实追高。不过家人们，股权只是钱财，真正的主菜是那些给长江存储破产输送弹药的公司。 咱们都知道，存储芯片是一个拿钱堆出来的行业，一座厂几百亿砸下去，百分之七八十的钱都要花在设备上。长江存储上市融到前，第一件事就是破产，设备采购的订单已经在路上，这是眼下最确定的业绩增量。这里面有几家公司份额大到几乎绕不开 中微公司。刻石机龙头，它在长江存储刻石设备的供应链里占比超过百分之四十，高层数闪存的每一片金元都得用它。北方华创半导体设备平台的绝对大哥，光是今年上半年，它从长江存储拿到的订单就超过了五十个亿， 注意是五十个亿！还有拓金科技专做薄膜沉积的 p、 e、 c、 b、 d 设备，在长江存储相关招标中的份额干到了约百分之五十五，这是三 d 堆叠的核心工艺，华海青科更是国内唯一能把 c、 m p 抛光设备批量供上十二英寸产线的企业。长江存储先进制成离不开它， 这些公司就是淘金热里卖铲子的，不管下游芯片价格怎么波动，扩产期间订单都是实打实的。 设备之外就是材料，三 d 闪存的层数越堆越高，对材料的消耗和纯度要求都是指数级增长。目前长江存储产线的国产化率已经爬到了百分之四十以上，替代空间还非常巨大，很多材料公司已经深度捆绑。举几个扎扎实实的例子， 鼎龙股份做抛光电，它在长江存储的抛光电采购份额超过了百分之七十，几乎是独占安吉科技抛光液的核心供应商，用在十二英寸先进产线上，还有中传特气电子特种气体，它整体营收率有超过百分之三十五，都是长江存储贡献的。你想一条产线离不开特气，这比例意味着什么？ 另外，像南大光电，它的 rf 光刻胶已经通过了七纳米制成的验证，这种级别的产品一旦放量就是从零到一的突破。把材硅片方面，有研新材有研硅，都是稳定合作的供应商， 这些材料企业就像后勤粮草，破产的每一天都在消耗，确定性一点不输给设备。再往后看，等到金源厂跑起来，造出来的芯片总得有人封装测试，做成固态硬盘和内存条卖出去。 公厕这一端，长电科技拿下了长江存储大约百分之七十的金元级封装订单，是承接能源外溢的头号选手， 通富微电也深度参与其中。魔都品牌这边，江波龙、百维存储大量采购长江存储的闪存颗粒，做成国产 ssd， 市场的份额一直在往上拱，它们虽然利好的时间点稍微靠后，但只要产能释放，订单就会像开了水龙头一样涌来，属于后劲儿很足的成长逻辑。 最后总结一下，无论如何，我们正站在一个巨大的产业趋势面前，数据是新时代的石油，而存储芯片就是装石油的桶。长江存储的 ipo 正是中国抢占这个战略高地最关键的一步。记住，以上内容都是基于公开信息的推演和分享，不构成任何投资建议。