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发达国家市场与中国的“脱钩”下的历史机遇 有的时候,某些领域看似风险很大,却需要投资者坚定地往前走。比如,发达国家市场与中国的“脱钩”,对很多行业来说是显而易见的利场爱全形响,但对芯片行业来说却是为数不多的例外之一 当美国对中国的芯片产业一而再、再而三地进行制裁、打压的时候,为会产生一种反作用力,倒逼中国国产芯片产业发展。虽然在研制高端芯片方面还有很长的路要走,但对于中高端芯片,几乎可以说,这一领域以后就是中国的天下了。这是头部国产芯片的历史性发展机遇。 这个逻辑是非常清晰的。 “脱钩”使中国芯片产业高速发展。 2024年12月10日,中国海关总署公布的数据显示,2024年前11在场个月中国集成电路出口1.03万亿元,首次突破万亿元,同比增长20.3%。出这表明,美国持续的打压并未阻止中国芯片产业发展壮大。而且,复杂全多变的外部环境为中国半导体产业破除技术封锁、加速自主替代提供了契机。国产零部件产业将迎来高速、高质量发展,由点及面逐渐完善,并对设备环节形成全面有效支撑。 在中国国产芯片替代外国芯片的过程中,一些企业会深深受益并迅速崛起。在低端芯片领域残酷“内卷”的企业,则由于饱受供应过剩的困扰而苦不堪言,无法享受这种红利一一这是我们选择股票的时候必须考虑的重要因素。全球市场是连通着的。基于同样的规律,中国严厉管控和限制战略稀缺矿产资源的出口,对美国资本市场中的相关企业则是重大利多支持。比如,中国严厉管控锑的出口,美国锑业公司(United StatesAntimony Corporation,美股代码:UAMY)、珀佩图阿资源公司(PerpetuaResources,又名加拿大金锑矿业公司,美股代码:PPTA)的股价就获得了强大的支撑力量,因此持续上涨。中国管控稀土的出口,美国稀土类企业的股价就会大幅上涨。比如,致力于建立一个垂直整合的美国国内稀土元素磁体生产供应链的公司--美国稀土有限责任公司(USARareEarth,美股代码:USAR),以及美国最大的稀土矿公司,同时也是美国唯一一家全产业链一体化的稀土生产商--MP材料公司(MPMaterials,美股代码:MP),它们的股票就非常容易受到资金的青睐。 同样的逻辑,“脱钩”对供销社行业或板块来说,也是明确的利好支持。只不过,这种利好只可意会不可言传。 #芯片 #中国芯片 #稀土 #分享
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